透析期權(quán)方式下繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的核算
2022-04-08 01:01:51蘇力
航空財會 2022年1期
蘇力
摘要2021年起所有企業(yè)都要執(zhí)行2017年修訂的新金融工具準(zhǔn)則，新的金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則為切實(shí)解決我國企業(yè)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移創(chuàng)新實(shí)務(wù)中的問題，針對以期權(quán)方式繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的業(yè)務(wù)給出了更為細(xì)致的處理規(guī)定，并明確了繼續(xù)涉入情況下的負(fù)債計量方法。本文首先明確了金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則要解決的核心問題，在簡要回顧期權(quán)會計核算的基礎(chǔ)上，就期權(quán)方式下繼續(xù)涉入以攤余成本計量和以公允價值計量的被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的會計核算思路進(jìn)行了詳細(xì)分析，闡明了繼續(xù)涉入資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負(fù)債所形成的綜合效果及其原因，推導(dǎo)了繼續(xù)涉入負(fù)債的計量公式，并輔之以案例進(jìn)行說明，為新金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則的順利實(shí)施提供參考。
關(guān)鍵詞 繼續(xù)涉入負(fù)債；看漲期權(quán)；看跌期權(quán)
DOI： 10.19840/j.cnki.FA.2022.01.007
在2008年的次貸危機(jī)中，美國第4大投資銀行雷曼兄弟（Lehman Brothers）宣布破產(chǎn)，倒閉之前的固定收益證券投資和股權(quán)投資的回購交易金額高達(dá)503億美元[1]。財務(wù)杠桿和資產(chǎn)規(guī)模對信用評級和融資能力非常重要，為了維持和同行相近的財務(wù)杠桿水平和較好的信用等級，雷曼兄弟通過“會計魔術(shù)”將附有回購義務(wù)的抵押借款記錄為“真實(shí)”出售，從而規(guī)避了負(fù)債的列報，降低了資產(chǎn)負(fù)債率和財務(wù)杠桿。
以雷曼兄弟“repo 105”為例。假設(shè)雷曼兄弟將公允價值為105元的短期國庫券抵押出去，取得 100元借款，過一段時間后再以105元的價格購回。抵押借款和附回購義務(wù)的“出售”的會計處理對比見表1，金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移前后模擬的資產(chǎn)負(fù)債表和財務(wù)杠桿見表2。
通過表2可知，雷曼兄弟將抵押借款業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)化為附回購義務(wù)的“出售”以后，可以有效降低資產(chǎn)規(guī)模和財務(wù)杠桿，隱瞞債務(wù)，欺騙投資者，從而不僅緩解了資本金不足的壓力，還保持了持續(xù)融資能力。
通過上述案例可知，金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則的核心問題是：金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移到底是金融資產(chǎn)出售，還是以轉(zhuǎn)移的金融資產(chǎn)為抵押的負(fù)債融資。換句話說，轉(zhuǎn)移的金融資產(chǎn)是移出資產(chǎn)負(fù)債表，還是繼續(xù)留在表內(nèi)？
一、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的概念
金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移，是指企業(yè)（轉(zhuǎn)出方）將金融資產(chǎn)（或其現(xiàn)金流量）讓與或交付給該金融資產(chǎn)發(fā)行方之外的另一方（轉(zhuǎn)入方）。示意圖如圖1所示。
企業(yè)轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)時，要根據(jù)所保留的金融資產(chǎn)所有權(quán)上的風(fēng)險和報酬的情況，進(jìn)行如下處理：
1.如果保留了金融資產(chǎn)上絕大部分風(fēng)險和報酬的，要繼續(xù)確認(rèn)該金融資產(chǎn)。
2.如果轉(zhuǎn)移了金融資產(chǎn)上絕大部分風(fēng)險和報酬，要終止確認(rèn)金融資產(chǎn)，同時將轉(zhuǎn)移過程中保留（或產(chǎn)生）的權(quán)利單獨(dú)確認(rèn)為資產(chǎn)、產(chǎn)生（或保留）的義務(wù)單獨(dú)確認(rèn)為負(fù)債。
3.如果既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留金融資產(chǎn)風(fēng)險和報酬，根據(jù)是否能夠控制金融資產(chǎn)，分兩種情況進(jìn)行處理。
（1）不能對金融資產(chǎn)控制的，要終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)，同時將轉(zhuǎn)移過程中保留（或產(chǎn)生）的權(quán)利單獨(dú)確認(rèn)為資產(chǎn)，產(chǎn)生（或保留）的義務(wù)單獨(dú)確認(rèn)為負(fù)債。
（2）能夠?qū)鹑谫Y產(chǎn)控制的，要根據(jù)繼續(xù)涉入的情況，繼續(xù)確認(rèn)有關(guān)金融資產(chǎn)，同時確認(rèn)相關(guān)負(fù)債。
如何判斷轉(zhuǎn)出方能否控制被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)呢？要看轉(zhuǎn)入方能否出售被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)。如果轉(zhuǎn)入方能夠單方面在沒有限制條件的情況下向第三方出售被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)，這就說明轉(zhuǎn)入方控制了被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)，轉(zhuǎn)出方喪失了控制能力。關(guān)于金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的各種情況的總結(jié)見表3。
二、期權(quán)及其核算
（一）期權(quán)相關(guān)概念
期權(quán)，是指一種合約，該合約賦予持有人（買方）在某一特定日期或該日之前的任何時間以固定價格購進(jìn)或售出一種資產(chǎn)的權(quán)利?？礉q期權(quán)賦予期權(quán)持有人在某一特定日期或該日之前的任何時間以固定價格購進(jìn)標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利；看跌期權(quán)賦予期權(quán)持有人在某一特定日期或該日之前的任何時間以固定價格售出標(biāo)的資產(chǎn)的權(quán)利?？礉q期權(quán)的持有人從標(biāo)的資產(chǎn)價格上漲中獲利，看跌期權(quán)持有人從標(biāo)的資產(chǎn)價格下跌中獲利。設(shè)期權(quán)標(biāo)的資產(chǎn)的公允價值為S，執(zhí)行價格為X，看漲期權(quán)內(nèi)在價值為Max（S-X，0），看跌期權(quán)內(nèi)在價值為Max（X-S，0），這里的Max是兩者取較大值的函數(shù)。期權(quán)的公允價值超過內(nèi)在價值的差額為期權(quán)的時間價值。對于看漲期權(quán)，S>X時為價內(nèi)期權(quán)；S=X時為平價期權(quán)；S
（二）期權(quán)的會計核算
期權(quán)是一種衍生金融工具，根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則第22號——金融工具確認(rèn)和計量》，衍生工具屬于公允價值變動且其變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)以公允價值計量。購入期權(quán)，買方確認(rèn)一項資產(chǎn)；賣出期權(quán)，賣方確認(rèn)一項負(fù)債。
1.購入看漲期權(quán)
假設(shè)企業(yè)4月1日買入標(biāo)的資產(chǎn)（股票）公允價值為100元、執(zhí)行價為105元、有效期為半年的看漲期權(quán)100份，每份期權(quán)可以購入1股股票，購入價格為12.42元/份，共支付1 242元。6月30日，標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為107元，看漲期權(quán)的公允價值為11.83元/份。10月1日（期權(quán)到期日），標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為115元，看漲期權(quán)公允價值為10元，企業(yè)以105元的執(zhí)行價購入股票100股。另外一種情形是，假設(shè)10月1日，標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為102元，看漲期權(quán)公允價值為0元，企業(yè)放棄行權(quán)。
（1）4月1日購入看漲期權(quán)時，確認(rèn)一項資產(chǎn)
借：衍生工具——看漲期權(quán)1 242
貸：銀行存款1 242
（2）6月30日，確認(rèn)期權(quán)公允價值變動
借：公允價值變動損益
[（12.42-11.83）*100]59
貸：衍生工具——看漲期權(quán)59
（3）10月1日，期權(quán)到期，股票市價115元，行權(quán)
①確認(rèn)期權(quán)公允價值變動
借：公允價值變動損益
[（11.83-10）*100]183
貸：衍生工具——看漲期權(quán)183
②以執(zhí)行價購入標(biāo)的資產(chǎn)，標(biāo)的資產(chǎn)按公允價值計量
借：交易性金融資產(chǎn)11 500
貸：銀行存款10 500
衍生工具——看漲期權(quán)1 000
（4）10月1日，期權(quán)到期，股票市價102元，放棄行權(quán)
借：公允價值變動損益
[（11.83-0）*100]1 183
貸：衍生工具——看漲期權(quán)1 183
2.賣出看跌期權(quán)
假設(shè)企業(yè)4月1日賣出標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為100元、執(zhí)行價為95元、有效期為半年的看跌期權(quán)100份，售價為10.84元/份，共收到1 084元。6月30日，標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為97元，看跌期權(quán)的公允價值為8.34元/份。10月1日，標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為90元，看跌期權(quán)公允價值為5元，企業(yè)以95元的執(zhí)行價買入股票100股，支付價款9 500元。另外再假設(shè)10月1日，標(biāo)的資產(chǎn)公允價值為102元，看跌期權(quán)公允價值為0元，看跌期權(quán)的買方放棄行權(quán)。
（1）4月1日賣出看跌期權(quán)時，確認(rèn)一項負(fù)債
借：銀行存款1 084
貸：衍生工具——看跌期權(quán)1 084
（2）6月30日，確認(rèn)期權(quán)公允價值變動
借：衍生工具——看跌期權(quán)
[（10.84-8.34）*100]250
貸：公允價值變動損益250
（3）10月1日，看跌期權(quán)到期，購買方行權(quán)
①確認(rèn)期權(quán)公允價值變動
借：衍生工具——看跌期權(quán)
[（8.34-5）*100]334
貸：公允價值變動損益334
②以執(zhí)行價購入標(biāo)的資產(chǎn)，標(biāo)的資產(chǎn)按公允價值計量
借：交易性金融資產(chǎn)9 000
衍生工具——看跌期權(quán)500
貸：銀行存款9 500
（4）10月1日，期權(quán)到期，購入方放棄行權(quán)，確認(rèn)期權(quán)公允價值變動
借：衍生工具——看跌期權(quán)
[（5-0）*100]500
貸：公允價值變動損益500
三、以期權(quán)方式繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)
（一）繼續(xù)涉入具有控制權(quán)的被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的處理原則
1.企業(yè)在轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的時候，與交易對手簽訂了買入看漲期權(quán)或賣出看跌期權(quán)的合約，該期權(quán)的價值既非重大價內(nèi)也非重大價外，使得企業(yè)既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留絕大部分風(fēng)險和報酬，在這種情形下，如果企業(yè)能夠控制被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)，要按照繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度，繼續(xù)確認(rèn)被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)。
2.倘若金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移不滿足終止確認(rèn)條件，同時確認(rèn)被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)（或繼續(xù)涉入負(fù)債）和衍生工具將會導(dǎo)致對同一權(quán)利（或義務(wù)）的重復(fù)確認(rèn)，為避免此種情況的出現(xiàn)，轉(zhuǎn)出方不得將與轉(zhuǎn)移有關(guān)的合同權(quán)利（或義務(wù)）確認(rèn)為衍生工具。
3.相關(guān)的會計科目?！袄^續(xù)涉入資產(chǎn)”科目核算企業(yè)（轉(zhuǎn)出方）由于提供信用增級（如提供擔(dān)保，持有次級權(quán)益）而繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)時，企業(yè)的最大可能損失金額（即企業(yè)繼續(xù)涉入程度）；“繼續(xù)涉入負(fù)債”科目核算因繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移資產(chǎn)而產(chǎn)生的義務(wù)。
（二）以攤余成本計量被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)
企業(yè)采用攤余成本計量被轉(zhuǎn)移的金融資產(chǎn)，因持有看漲期權(quán)（或簽出看跌期權(quán)）而繼續(xù)涉入，在轉(zhuǎn)移日，應(yīng)當(dāng)根據(jù)收到的對價確認(rèn)相關(guān)負(fù)債，根據(jù)可能回購的金額繼續(xù)確認(rèn)被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)。
繼續(xù)涉入負(fù)債初始金額和被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)在期權(quán)到期日的攤余成本之間的差額，轉(zhuǎn)出方應(yīng)當(dāng)采用實(shí)際利率法予以攤銷，計入當(dāng)期損益，同時調(diào)整繼續(xù)涉入負(fù)債的賬面價值。
如果期權(quán)行權(quán)，應(yīng)在行權(quán)時，將繼續(xù)涉入負(fù)債的賬面價值和行權(quán)價格之間的差額計入當(dāng)期損益。
案例1：2020年1月1日，甲公司以11萬元的價格將一筆攤余成本為12萬元的非上市的長期債券出售給乙公司，并且與乙公司簽訂一項行權(quán)價為13萬元、行權(quán)日為2021年12月31日的看漲期權(quán)協(xié)議。行權(quán)日該債券的攤余成本為15萬元。
分析：由于看漲期權(quán)的行權(quán)價13萬元與被轉(zhuǎn)移債券的攤余成本12萬元相差不遠(yuǎn)，也就是說，期權(quán)既不是重大的價內(nèi)期權(quán)也不是重大的價外期權(quán)，甲公司既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留該債券的風(fēng)險和報酬。同時，非上市債券沒有活躍的二級市場，轉(zhuǎn)入方乙公司無法出售該債券，甲公司事實(shí)上保留了該債券的控制權(quán)。因此，甲公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)繼續(xù)涉入的程度來確認(rèn)和計量被轉(zhuǎn)移債券，具體會計處理如下。
（1）2020年1月1日，收到對價，將其確認(rèn)為負(fù)債
借：銀行存款110 000
貸：繼續(xù)涉入負(fù)債110 000
（2）期權(quán)到期日（2021年12月31日）繼續(xù)涉入負(fù)債的價值等于債券攤余價值15萬元，由此可以算出實(shí)際利率為16.77%。2020年度確認(rèn)的利息費(fèi)用為18 447元，2021年度確認(rèn)的利息費(fèi)用為21 553元。
①確認(rèn)2020年度的利息費(fèi)用
借：財務(wù)費(fèi)用18 447
貸：繼續(xù)涉入負(fù)債18 447
②確認(rèn)2021年度的利息費(fèi)用
借：財務(wù)費(fèi)用21 553
貸：繼續(xù)涉入負(fù)債21 553
（3）甲公司按照實(shí)際利率為11.8%繼續(xù)以攤余成本計量該債券，2020年度應(yīng)確認(rèn)的利息收入為14 160元，2021年度應(yīng)確認(rèn)的利息收入為15 840元。
①確認(rèn)2020年度的利息收入
借：債權(quán)投資14 160
貸：投資收益14 160
②確認(rèn)2021年度的利息收入
借：債權(quán)投資15 840
貸：投資收益15 840
（4）2021年12月31日，行權(quán)日
①如果甲公司行權(quán)
借：繼續(xù)涉入負(fù)債150 000
貸：銀行存款130 000
投資收益20 000
②如果甲公司放棄行權(quán)
借：繼續(xù)涉入負(fù)債150 000
貸：債權(quán)投資150 000
（三）以公允價值計量被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)
轉(zhuǎn)出方采用公允價值計量被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)，如果金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移不滿足終止確認(rèn)的條件，應(yīng)當(dāng)繼續(xù)以公允價值確認(rèn)被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)。倘若轉(zhuǎn)出方額外確認(rèn)因持有看漲期權(quán)所形成的資產(chǎn)或（和）因出售看跌期權(quán)所形成的義務(wù)，將會重復(fù)確認(rèn)同一權(quán)利或義務(wù)，因此，轉(zhuǎn)出方不應(yīng)當(dāng)將與轉(zhuǎn)移有關(guān)的合同權(quán)利（或義務(wù)）確認(rèn)為衍生工具，而應(yīng)該通過計量繼續(xù)涉入負(fù)債，使得金融資產(chǎn)大于繼續(xù)涉入負(fù)債的部分就是看漲期權(quán)的公允價值，繼續(xù)涉入負(fù)債大于金融資產(chǎn)的部分就是看跌期權(quán)的公允價值，從而間接地核算衍生工具。由此，如何計量繼續(xù)涉入負(fù)債的價值就至關(guān)重要。下面分別5種情形進(jìn)行繼續(xù)涉入負(fù)債價值的推導(dǎo)。
1.持有價內(nèi)或平價看漲期權(quán)
持有看漲期權(quán)的繼續(xù)涉入負(fù)債價值的舉例見表4。
3.簽出看跌期權(quán)
企業(yè)出售看跌期權(quán)，會形成一項回購義務(wù)。當(dāng)被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的公允價值上升，超過執(zhí)行價時，看跌期權(quán)的買方不會行權(quán)，企業(yè)無法擁有金融資產(chǎn)超過執(zhí)行價的部分；當(dāng)被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的公允價值下跌，低于執(zhí)行價時，看跌期權(quán)的買方會行使按執(zhí)行價將金融資產(chǎn)賣回給企業(yè)的權(quán)利，企業(yè)所擁有金融資產(chǎn)的公允價值將低于執(zhí)行價，因此，企業(yè)對繼續(xù)涉入形成的資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)以看跌期權(quán)行權(quán)價格和金融資產(chǎn)公允價值孰低的方式來計量。
看跌期權(quán)公允價值=繼續(xù)涉入負(fù)債價值-金融資產(chǎn)公允價值
繼續(xù)涉入負(fù)債價值=看跌期權(quán)公允價值+金融資產(chǎn)公允價值
（1）售出價內(nèi)或平價看跌期權(quán)
綜合上述的（1）和（2），簽出看跌期權(quán)時，繼續(xù)涉入負(fù)債價值=看跌期權(quán)行權(quán)價+看跌期權(quán)時間價值。
簽出看跌期權(quán)的繼續(xù)涉入負(fù)債價值的舉例見表5。
4.持有價內(nèi)或平價看漲期權(quán)和簽出看跌期權(quán)
持有看漲期權(quán)形成一項資產(chǎn)、簽出看跌期權(quán)形成一項負(fù)債，兩者結(jié)合在一起時，如果資產(chǎn)大于負(fù)債，會形成凈資產(chǎn)；如果負(fù)債大于資產(chǎn)，會形成凈負(fù)債。
案例2：2020年1月1日，甲公司以88萬元的價格向乙公司出售一項長期債券，該債券投資屬于以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn)，該債券的初始成本為80萬元，出售日的公允價值為90萬元。甲公司與乙公司簽訂了一份期權(quán)到期日為2021年12月31日、執(zhí)行價為95萬元的看漲期權(quán)協(xié)議。因乙公司無法出售該債券，甲公司事實(shí)上能夠控制該債券。
分析：由于債券的公允價值90萬元與行權(quán)價95萬元相差不遠(yuǎn)，甲公司持有的看漲期權(quán)使得其既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留該債券的風(fēng)險和報酬；由于乙公司無法出售該債券，甲公司能夠控制已轉(zhuǎn)移的債券，甲公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)繼續(xù)涉入的程度來確認(rèn)繼續(xù)涉入金融資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負(fù)債。
（1）2020年1月1日，債券轉(zhuǎn)移日，甲公司無需終止確認(rèn)該債券，將收取的對價確認(rèn)為一項負(fù)債。
借：銀行存款880 000
貸：繼續(xù)涉入負(fù)債880 000
（2）2020年12月31日，債券的公允價值增加到96萬元，大于看漲期權(quán)的執(zhí)行價95萬元，看漲期權(quán)為價內(nèi)期權(quán)，看漲期權(quán)公允價值為20.14萬元，其中，內(nèi)在價值為1萬元，時間價值為19.14萬元。繼續(xù)涉入負(fù)債=看漲期權(quán)執(zhí)行價-看漲期權(quán)時間價值=75.86萬元（95-19.14）。
借：其他債權(quán)投資
（96萬元-90萬元）60 000
繼續(xù)涉入負(fù)債
（88萬元-75.86萬元）121 400
貸：其他綜合收益181 400
（3）2021年12月31日，該債券公允價值仍為96萬元，甲公司以95萬元行權(quán)。
借：繼續(xù)涉入負(fù)債758 600
其他綜合收益191 400
貸：銀行存款950 000
（4）假設(shè)2021年12月31日，該債券公允價值為93萬元，甲公司放棄行權(quán)，終止確認(rèn)該債權(quán)和繼續(xù)涉入負(fù)債。
借：繼續(xù)涉入負(fù)債758 600
其他綜合收益（10萬元+18.14萬元）
281 400
貸：其他債權(quán)投資960 000
投資收益80 000
7.因簽出看跌期權(quán)而繼續(xù)涉入以公允價值計量的被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的案例
案例3：2020年1月1日，甲公司以111.4萬元的價格（包含看跌期權(quán)手續(xù)費(fèi)）向乙公司出售一項長期債券，該債券投資屬于以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn)，該債券的初始成本為80萬元，出售日的公允價值為90萬元。甲公司與乙公司簽訂了一份期權(quán)到期日為2021年12月31日、執(zhí)行價為85萬元的看跌期權(quán)協(xié)議。因乙公司無法出售該債券，甲公司事實(shí)上能夠控制該債券。
分析：由于債券的公允價值90萬元與行權(quán)價85萬元相差不遠(yuǎn)，甲公司持有的看跌期權(quán)使得其既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留該債券的風(fēng)險和報酬；由于乙公司無法出售該債券，甲公司能夠控制已轉(zhuǎn)移的債券，甲公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)繼續(xù)涉入的程度來確認(rèn)繼續(xù)涉入金融資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負(fù)債。
（1）2020年1月1日，甲公司無需終止確認(rèn)該債券，但根據(jù)金融資產(chǎn)公允價值（90萬元）和看跌期權(quán)執(zhí)行價格（85萬元）孰低原則，將該債券公允價值調(diào)整為85萬元?？吹跈?quán)的公允價值為21.4萬元，甲公司實(shí)際收取款項111.4萬元。由于看跌期權(quán)的時間價值（額外收款額）為21.4萬元，繼續(xù)涉入負(fù)債價值=看跌期權(quán)行權(quán)價+看跌期權(quán)時間價值=85+21.4=106.4萬元。
借：銀行存款1 114 000
貸：繼續(xù)涉入負(fù)債1 064 000
其他債權(quán)投資
（90萬元-85萬元）50 000
（2）2020年12月31日，假定已轉(zhuǎn)移債券的公允價值下跌到84萬元，根據(jù)金融資產(chǎn)公允價值（84萬元）和看跌期權(quán)執(zhí)行價格（85萬元）孰低原則，將該債券公允價值調(diào)整為84萬元?？吹跈?quán)公允價值為16.18萬元，其中，內(nèi)在價值為1萬元（執(zhí)行價85萬元-公允價值84萬元），時間價值為15.18萬元，繼續(xù)涉入負(fù)債價值=看跌期權(quán)行權(quán)價+看跌期權(quán)時間價值=85+15.18=100.18萬元。
借：繼續(xù)涉入負(fù)債
（106.4萬元-100.18萬元）62 200
貸：其他債權(quán)投資
（85萬元-84萬元）10 000
其他綜合收益52 200
（3）2021年12月31日，該債券公允價值仍為84萬元，看跌期權(quán)買方以85萬元的價格行權(quán)。
借：繼續(xù)涉入負(fù)債1 001 800
貸：銀行存款850 000
其他綜合收益151 800
四、結(jié)束語
轉(zhuǎn)出方因持有看漲期權(quán)或簽出看跌期權(quán)，既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留金融資產(chǎn)絕大部分風(fēng)險和報酬，同時保留了金融資產(chǎn)的控制權(quán)，應(yīng)當(dāng)根據(jù)繼續(xù)涉入的程度來確認(rèn)繼續(xù)涉入資產(chǎn)和繼續(xù)涉入負(fù)債。以攤余成本計量被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的，要將繼續(xù)涉入負(fù)債的價值按實(shí)際利率法在期權(quán)有效期內(nèi)調(diào)整為金融資產(chǎn)在到期日的攤余成本。采用公允價值計量被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的，為避免重復(fù)確認(rèn)，不確認(rèn)衍生工具，而是將衍生工具的公允價值表現(xiàn)為繼續(xù)涉入負(fù)債與金融資產(chǎn)公允價值的差額，從而間接確認(rèn)因持有看漲期權(quán)所形成的資產(chǎn)或因簽出看跌期權(quán)所形成的負(fù)債，本文基于此思路，對繼續(xù)涉入負(fù)債在各種情形下的計算公式進(jìn)行了推導(dǎo)，并輔之以綜合案例進(jìn)行分析和演示。AFA
參考文獻(xiàn)
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[2]魏朱寶.附期權(quán)方式下繼續(xù)涉入被轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)準(zhǔn)則的解讀[J].財務(wù)與會計，2017（23）：46-49.
[3]財政部.企業(yè)會計準(zhǔn)則第23號——金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移[S].2017.
（審稿：陳莉萍編輯：張春紅）
