論城投公司財務管理優(yōu)化路徑

張 璟

一、引言

隨著我國社會經(jīng)濟的發(fā)展，城投公司也在不斷優(yōu)化公司內(nèi)部各項管理體系，為企業(yè)發(fā)展和實現(xiàn)經(jīng)濟效益打下堅實的基礎。為了進一步提升城投公司的經(jīng)營管理，公司應當轉(zhuǎn)變經(jīng)營思路，脫離政府的各項政策扶持，將公司經(jīng)營逐漸轉(zhuǎn)向獨立化運營，從而提升公司的內(nèi)部控制管理，優(yōu)化企業(yè)財務管理。目前我國城投公司在財務管理上開始逐漸暴露出很多問題，公司沒有建立完善的資金管理體系，缺乏必要的監(jiān)督管理機制對各項管理體系進行制約，公司財務部門和業(yè)務部門之間缺乏有效的溝通交流，導致相關財務管理制度無法有效落實，財務管理缺乏獨立性，沒有建立完善的全面預算管理體系和融資預警機制，導致公司面臨著較高的財務風險。城投公司應當加強對財務管理工作的優(yōu)化，提升公司的財務管理效率，為公司經(jīng)營發(fā)展和創(chuàng)造經(jīng)濟效益打下堅實的基礎。

二、城投公司加強財務管理的優(yōu)勢

（一）提高城投公司經(jīng)濟效益

城投公司經(jīng)營管理的核心目的是為了公司價值最大化，為了實現(xiàn)這一目標，城投公司通過進一步優(yōu)化財務管理工作，加強對公司各項資源的規(guī)范化管理，合理配置各項資源，提升公司的資源利用效率，提高城投公司的經(jīng)濟效益。城投公司通過加強財務管理，可以提升企業(yè)財務管理水平，為公司管理層的經(jīng)營決策提供有效的財務依據(jù)，促進各項財務活動的順利進行，及時發(fā)現(xiàn)公司經(jīng)營管理流程中的問題，并及時提出針對性的改善方案，全面提升城投公司的經(jīng)濟效益，實現(xiàn)公司價值最大化。

（二）提升城投公司的融資管理

城投公司屬于我國地方政府的投融資管理平臺，但我國城投公司當前在投融資管理上還有待進一步加強。投融資管理屬于城投公司的核心經(jīng)濟業(yè)務，也是公司創(chuàng)造經(jīng)濟效益的核心來源。城投公司在進行投融資管理時，需要以公司戰(zhàn)略發(fā)展目標為指導，從長期戰(zhàn)略規(guī)劃角度上對公司的資金進行科學、合理的管理和規(guī)劃。城投公司應當對融資方式、融資規(guī)模以及融資期限進行合理化安排，降低公司的融資成本，進一步控制公司的融資風險，提升城投公司的融資管理，促進公司經(jīng)濟效益最大化。

（三）有效提升公司治理水平

城投公司通過優(yōu)化財務管理，可以有效的提升城投公司的治理水平。公司開展財務管理工作需要涉及到公司的各個經(jīng)營管理環(huán)節(jié)，每個環(huán)節(jié)都和公司的資金管理掛鉤，都需要公司財務管理人員的積極配合才能順利完成。公司財務人員基于完善的財務管理制度，對公司內(nèi)部開展的各項財務管理活動進行監(jiān)督管理和制約，既保證了財務制度的有效執(zhí)行，也提升了公司的財務管理效率。城投公司在優(yōu)化財務管理制度過程中，有利于公司管理層進一步掌握內(nèi)部經(jīng)營管理狀況，有效提升公司的治理水平。

三、城投公司財務管理中存在的問題

（一）資金管理不完善，缺乏監(jiān)督管理制約機制

城投公司當前在財務管理優(yōu)化上面臨的主要問題就是公司建立的資金管理體系不夠完善，缺乏必要的監(jiān)督管理機制對財務管理工作進行有效制約，主要體現(xiàn)在以下兩個方面：一方面，城投公司建立的資金管理體系不夠完善。公司內(nèi)部控制管理缺乏有序性，導致公司在執(zhí)行資金管理制度時缺乏條理性，資金管理分散，提高了公司的資金管理風險，導致公司資金管理的安全性下降。由于缺乏完善的資金管理體系，城投公司收到的資金都是通過統(tǒng)付統(tǒng)籌的模式進行收支的，沒有設定專門的子資金賬戶或者項目賬戶，導致公司資金使用規(guī)劃較為混亂，存在嚴重的內(nèi)部資金拆借現(xiàn)象；另一方面，城投公司缺乏有效的監(jiān)督管理制約機制，導致公司雖然在不斷優(yōu)化財務管理機制，但具體實施效果卻始終無法得到有效提升。城投公司的管理層為了提升公司的經(jīng)濟效益，格外重視公司的業(yè)務開展，忽略了財務管理對公司整體發(fā)展的影響，因而沒有建立相關監(jiān)督管理制度對財務工作的開展進行有效監(jiān)管，導致財務管理工作效率偏低，影響到公司整體的財務管理水平。

（二）企業(yè)財務風險管理欠缺獨立性

目前我國城投公司在積極優(yōu)化財務管理工作，但由于公司沒有建立有效的財務風險管理機制，導致公司財務管理缺乏獨立性，面臨著較高的財務風險，主要體現(xiàn)在以下兩個方面：一方面，大部分城投公司沒有建立獨立的風險控制機構。部分公司雖然在內(nèi)部管理架構中建立了風控部門，但由于風控部門開展的業(yè)務不是公司的核心發(fā)展業(yè)務，導致公司風控部門缺乏有效的獨立性。城投公司的財務管理與一般企業(yè)財務管理存在較大的區(qū)別，比如，部分城投公司開展的財務會計工作和投融資管理工作是融合進行的，沒有根據(jù)工作性質(zhì)進行簡單分類管理，公司執(zhí)行的內(nèi)部控制管理工作的控制目標與一般企業(yè)不同，特別是面臨一些特殊的項目，城投公司在進行財務管理和風險評估時可能會傾向于回避可能會出現(xiàn)的財務風險；另一方面，公司沒有建立健全的內(nèi)部審計管理體系。公司缺乏有效的內(nèi)部審計管理，導致城投公司面臨著較高的財務風險，風控部門也欠缺獨立性，給公司開展財務管理工作帶來了較大的負面影響，無法有效保障公司財務信息的準確性和真實性，給公司正常經(jīng)營管理帶來了較大的風險和隱患。

（三）企業(yè)財務和業(yè)務部門交流不到位

目前我國城投公司在優(yōu)化財務管理工作過程中還面臨著很多問題，企業(yè)財務部門和業(yè)務部門之間缺乏有效的溝通交流，導致財務優(yōu)化工作開展進度緩慢，主要體現(xiàn)在以下兩個方面：一方面，公司財務部門和業(yè)務部門之間職能不同。城投公司的財務優(yōu)化工作主要是由公司的財務部門完成，財務人員在優(yōu)化過程中著力于追求降低公司的經(jīng)營成本，提升經(jīng)營管理效率，而業(yè)務人員參與財務優(yōu)化和管理的程度都很淺，更加著眼于開拓業(yè)務，提升個人績效，二者在職能上存在天然的不同。城投公司優(yōu)化財務管理的過程必須要業(yè)務部門的積極配合才能順利完成，業(yè)務部門在財務管理中參與度較低，反而因為過度關注業(yè)務拓展和提升個人績效導致公司面臨較高的財務風險；另一方面，公司財務部門和業(yè)務部門存在信息溝通障礙。財務人員在優(yōu)化財務管理工作時，財務人員缺乏和業(yè)務人員的溝通交流，過分關注財務方面的內(nèi)容，忽略了業(yè)務對財務的影響，財務工作與業(yè)務工作無法有效融合，導致財務管理優(yōu)化工作效率始終無法得到有效提升。

（四）全面預算體系缺失，缺乏融資預警機制

目前我國城投企業(yè)在財務管理上還沒有建立完善的全面預算體系，缺乏有效的投融資預警管理機制，導致公司財務管理效率降低，主要體現(xiàn)在以下兩個方面：一方面，公司沒有建立完善的全面預算管理體系。由于缺乏預算管理機制的約束，城投公司無法通過預算管理來提前規(guī)劃公司內(nèi)部的各項業(yè)務工作，無法整合內(nèi)部各項資源并對資源進行科學、合理的分配，導致公司執(zhí)行的預算管理和公司制定的長期戰(zhàn)略規(guī)劃方向和目標存在差異，無法有效的促進公司實現(xiàn)長期發(fā)展目標，還可能造成公司資金的短缺，影響到公司整體的發(fā)展和規(guī)劃；另一方面，公司沒有建立有效的融資預警機制。城投公司當前的主營業(yè)務是為政府機構提供融資服務，但目前城投公司已經(jīng)開始面臨轉(zhuǎn)型，融資業(yè)務開展受到限制，公司融資渠道也開始收緊，意味著公司將面臨著較高的融資成本，融資效率也會相應降低，公司在融資管理上將面臨較大的壓力，不利于公司開展長期業(yè)務和實現(xiàn)公司戰(zhàn)略規(guī)劃目標。

四、城投公司財務管理的優(yōu)化路徑

（一）加強對資金管理制度的建設，完善監(jiān)管體制

對于目前我國城投公司資金管理制度建設不夠完善，缺乏有效的監(jiān)督管理制約機制的情況來看，城投公司應當加強對建設資金管理體系，完善監(jiān)督管理機制，具體可以通過以下幾個方面進行考慮：首先，公司應當建立完善的資金管理體系。由于城投公司屬于地方政府的投融資管理平臺，因此公司本身開展資金管理活動就非常頻繁，公司通過建立資金管理體系，可以進一步保障公司資金的正常運轉(zhuǎn)，提升資金的使用效率。城投公司的資金量非常大，因此公司需要保證內(nèi)部資金鏈條的高度穩(wěn)定，通過完善的資金管理體系來優(yōu)化資金的管理；其次，加強對應收賬款的回收管理，建立有效的催收機制，提升公司的資金回收率。公司通過建立應收賬款回收機制，可以緩解由于項目開展而帶來的現(xiàn)金流壓力，促進應收賬款的回款，保證公司留有足夠的資金應對資金需求，也強化了對公司資金的管理和核算，進一步提升了公司的財務核算能力，提高城投公司在資金上的精細化管理；最后，城投公司應當加強對監(jiān)督管理機制的建設。公司在優(yōu)化財務管理工作時，如果沒有建立配套的監(jiān)督管理機制，將導致公司財務管理工作無法積極有效的落實下去。公司通過建立完善的監(jiān)督管理機制，可以強化對公司資金管理活動的約束和制約，促進公司資金管理活動的順利開展，提升資金使用效率。在監(jiān)督管理機制作用下，提高了公司各項財務數(shù)據(jù)和信息的真實性和準確性，為公司管理層作出經(jīng)濟決策提供更有效的財務數(shù)據(jù)支撐。

（二）加強企業(yè)財務風險管理獨立性

基于目前我國城投公司財務風險管理缺乏獨立性，導致公司財務管理工作執(zhí)行效果不佳，相關控制活動收效甚微，城投公司應當加強對財務管理的優(yōu)化，強化對風控部門的獨立性建設，具體可以通過以下幾個方面進行考慮：首先，公司應當從內(nèi)部組織架構上出發(fā)，建立財務風險管理機構。公司優(yōu)化財務管理工作需要交給專門的部門進行，這樣不僅可以提升財務風險管理機構的獨立性，也給予了相應的監(jiān)督管理職能，財務風險管理人員可以更加及時的發(fā)現(xiàn)公司開展的各項財務管理活動中可能出現(xiàn)的風險，并及時根據(jù)財務規(guī)定以及公司的實際經(jīng)營情況進行針對性的解決，降低了公司面臨的財務風險；其次，提升財務風險控制部門的獨立性，幫助風控人員進一步明確自身的職責。公司風控人員的專業(yè)性和責任感對公司財務風險管理和控制活動的開展有著重要的影響。公司通過組建專業(yè)化的財務風險管理團隊，可以提升風控部門整體的責任感，強化公司的風險管控水平，避免公司因為過高的財務風險影響到其他經(jīng)營管理工作的順利開展；最后，加強對公司內(nèi)部其他部門的財務風險控制工作的宣傳，鼓勵其他部門人員積極配合財務風險控制工作的開展。負責財務風險控制的人員在其他部門人員的積極參與和共同配合下，可以進一步優(yōu)化公司的財務管理工作，提升財務風控管理水平，降低公司在經(jīng)營管理環(huán)節(jié)面臨的財務風險。

（三）促進財務與業(yè)務部門的密切交流

基于目前我國城投公司財務部門和業(yè)務部門之間缺乏有效的溝通交流，導致公司財務管理優(yōu)化工作進度緩慢，城投公司應當促進財務部門和業(yè)務部門之間的溝通交流，幫助公司財務與業(yè)務工作的融合，提升公司財務管理效率，具體可以通過以下幾個方面進行考慮：首先，城投公司應當做好做好財務部門和業(yè)務部門在整個財務優(yōu)化工作中的定位。財務優(yōu)化工作的主導部門是公司的財務部門，財務部門應當積極引導公司其他部門，特別是業(yè)務部門主動參與到財務優(yōu)化工作中來，加強與業(yè)務部門人員的溝通交流，了解公司具體業(yè)務的開展情況，與公司財務管理進行結合，從而提升財務管理工作質(zhì)量，也進一步促進了公司業(yè)務工作的開展，降低業(yè)務工作中要面臨的財務風險；其次，城投公司的業(yè)務部門以及投融資管理部門要掌握更多有關財務上的專業(yè)知識，了解公司財務管理工作開展的流程。業(yè)務部門和投融資部門在深入了解財務管理制度和執(zhí)行流程過程中，可以掌握更多專業(yè)化的財務知識，了解財務風險管控對業(yè)務開展和投融資業(yè)務開展的重要作用，降低在業(yè)務流程中可能會有的財務風險，促進業(yè)務部門和投融資部門更加積極主動的配合公司財務部門開展財務優(yōu)化工作，從而提升城投公司的財務管理水平；最后，城投公司可以利用信息化管理手段，建立財務管理信息化平臺，通過對公司信息化平臺的完善和補充，使得公司執(zhí)行的財務管理流程更加專業(yè)化，各項流程的開展更加流暢化，既可以有效提升公司財務人員的工作效率，也可以促進公司業(yè)務人員對財務流程和制度的理解，使得公司財務信息和業(yè)務信息之間的傳遞和交換更加方便，強化了財務與業(yè)務之間信息的溝通。

（四）進一步拓展融資模式，健全預算管理體系

由于目前我國城投公司缺乏完善的全面預算管理體系，公司融資渠道收緊，融資模式出現(xiàn)較大變化，導致城投公司無法有效應對當前的市場變化，融資成本和風險也在不斷提升，公司應當進一步健全預算管理體系，拓展融資渠道，提升公司的核心競爭力，具體可以通過以下幾個方面進行考慮：首先，公司應當轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)的預算管理方式，建立符合公司實際經(jīng)營管理情況以及市場發(fā)展情況的全面預算管理體系。在健全的預算管理體系下，公司可以提前對各項業(yè)務工作和融資工作的開展進行規(guī)劃，將公司當前的資源進行整合，再根據(jù)業(yè)務開展情況對資源進行科學、合理的分配，保證業(yè)務的順利開展，也提升了公司各項資源的使用效率，促進公司利潤最大化；其次，公司要加強對全面預算管理工作的執(zhí)行。全面預算管理工作從預算制定、執(zhí)行、監(jiān)督管理到后期的復盤都需要公司多個部門的共同參與才能順利完成，公司應當根據(jù)戰(zhàn)略目標和各部門制定的預算計劃來制定出符合公司發(fā)展和實際業(yè)務情況的預算管理方案，通過激勵制度，提升各部門參與預算執(zhí)行的積極性，進一步促進全面預算管理工作的執(zhí)行，提升公司整體財務管理水平；最后，城投公司應當進一步拓展融資模式，建立融資預警機制，提升公司的融資管理效率。公司在拓展融資渠道和優(yōu)化融資模式過程中，應當從公司全局觀的角度進行，充分考慮到公司當前融資模式中的融資成本、渠道、規(guī)模、期限等，建立融資預警機制，可以進一步提升公司對融資管理的掌控，在拓展融資渠道的同時，降低公司的融資成本，為公司經(jīng)營管理創(chuàng)造更多的經(jīng)濟效益，促進城投公司的財務管理。

五、結語

目前我國城投公司在優(yōu)化財務管理過程中還存在很多問題，公司應當加強對財務管理的建設，從公司長期戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃和當前的實際經(jīng)營情況出發(fā)，建立完善的財務管理體系，加強對資金的監(jiān)管，建立預算管理及融資預警機制，提升公司財務風控的獨立性，優(yōu)化內(nèi)部控制建設，提升財務管理和公司各項業(yè)務工作的融合程度，促進公司建立核心競爭力和創(chuàng)造更多的經(jīng)濟效益，進一步推動城投公司的發(fā)展。