小微企業(yè)貸款激勵機制探析
——以廣西商業(yè)銀行為例

■ 肖丹然 劉嬋嬋 陳燕和

（中國人民銀行南寧中心支行 廣西南寧 530028）

一、引言與文獻綜述

小微企業(yè)是國民經(jīng)濟和社會發(fā)展的重要基礎。當前，小微企業(yè)健康發(fā)展對于我國克服疫情沖擊影響,保障社會穩(wěn)定、保持經(jīng)濟平穩(wěn)發(fā)展等具有重要戰(zhàn)略意義。2018年8月22日，李克強總理主持召開國務院常務會議，決定建立金融機構績效考核與小微信貸投放掛鉤的激勵機制。2020年6月1日，人民銀行等多部委發(fā)布《關于進一步強化中小微企業(yè)金融服務的指導意見》，要求商業(yè)銀行要提升普惠金融在分支行和領導班子績效考核中的權重。由此可見，商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款激勵機制的構建對我國小微企業(yè)健康發(fā)展具有重要意義。

回顧小微企業(yè)與商業(yè)銀行考核激勵機制研究，主要有下列三個方面。一是關于小微企業(yè)貸款的研究。王俊峰和王巖（2012）認為由于企業(yè)內(nèi)部自身原因、外部政策制度等因素，導致小微企業(yè)貸款困難。張書怡和王若羽（2020）認為企業(yè)盈利能力不穩(wěn)定、抵押擔保物缺乏等導致小微企業(yè)難以獲得貸款。王能（2018）認為信息不對稱是小微企業(yè)融資困難的根本原因，傳統(tǒng)信貸模式的銀行難以消除與小微企業(yè)的信息不對稱。徐潔等（2014）研究融資雙方的供需對接,把互聯(lián)網(wǎng)金融應用于解決小微企業(yè)與商業(yè)銀行信息不對稱的問題。鄭志來（2014）探討建立互聯(lián)網(wǎng)金融全行業(yè)信用評價體系，為小微企業(yè)構建信息橋梁。二是關于商業(yè)銀行盡職免責制度和不良貸款容忍度方面的研究。陳玉煌等（2020）認為授信盡職免責制度可以在一定程度上消除信貸人員“懼貸”“畏貸”心理。王林等（2016）認為企業(yè)信息獲取難、責任認定缺乏量化標準等原因會阻礙盡職免責制度的施行。何自云（2010）認為不良貸款容忍度下降可能會加重中小企業(yè)貸款難問題。三是關于商業(yè)銀行考核機制的研究。關新紅（2003）認為構建合理的商業(yè)銀行績效考評體系對金融業(yè)發(fā)展具有重要的現(xiàn)實意義。周恩紅等（2015）認為商業(yè)銀行應該建立以“以客戶為中心”的考評體系。陳若愚（2014）對商業(yè)銀行服務小微企業(yè)正向激勵考核進行梳理，旨在進一步激勵和完善商業(yè)銀行服務小微業(yè)務。

綜上文獻可知，目前關于小微企業(yè)與商業(yè)銀行考核激勵機制研究，大多是圍繞小微企貸款難的原因和對策、商業(yè)銀行考核機制和盡職免責制度安排進行研究，而將各種因素聯(lián)系起來構建激勵體系的研究相對較少。因此，本文將更深入分析商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款內(nèi)部激勵機制，探討當前我國商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款考核指標體系、盡職免責制度安排、小微企業(yè)貸款不良率容忍度的施行情況、存在的問題，并提出建議措施，以期為解決我國小微企業(yè)貸款問題提供有益參考。

二、商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款激勵機制現(xiàn)狀

本文選取廣西311家銀行業(yè)金融機構為樣本進行調查分析，剔除3個無效樣本后，共有308家納入有效調查范圍。結果顯示：廣西轄內(nèi)銀行業(yè)金融機構基本都建立起以小微企業(yè)貸款考核為主、盡職免責制度和不良率容忍度為輔的小微企業(yè)貸款激勵機制，通過構建商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款考核體系、制定小微企業(yè)信貸盡職免責制度以及設置小微企業(yè)貸款不良率容忍度放寬規(guī)定，一定程度上解決商業(yè)銀行后顧之憂，形成較為完整的商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款激勵機制。

（一）大部分商業(yè)銀行已制定小微企業(yè)貸款激勵考核指標，各金融機構根據(jù)自身特點考核側重點略有不同

廣西區(qū)內(nèi)大部分商業(yè)銀行都有直接針對小微企業(yè)貸款的考核指標。從指標數(shù)量上看，大部分商業(yè)銀行涉及小微企業(yè)貸款的指標數(shù)量集中在1～5個，占比為87.5%（見圖1）。從指標選取上看，超過一半（61.9%）的商業(yè)銀行直接將小微企業(yè)貸款完成情況作為考核指標，以此激勵小微企業(yè)貸款的增長。

圖1 直接涉及小微企業(yè)貸款的考核指標數(shù)量

從指標設置上看，考核指標大致可分為監(jiān)管政策類指標和普惠小微金融類指標，對小微企業(yè)貸款均有正向激勵作用。第一，監(jiān)管政策類指標。商業(yè)銀行將人民銀行、銀保監(jiān)會等部門的政策要求作為考核內(nèi)容，主要包括：鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略信貸計劃完成情況、“人行降準”貸款增量、銀保監(jiān)會“兩增兩控”完成率、銀政擔貸款完成率等。第二，普惠小微金融類指標。該類指標直接涉及普惠小微企業(yè)貸款及其金融服務，主要包括：普惠小微企業(yè)貸款占比、普惠小微企業(yè)客戶增量、小微企業(yè)授信業(yè)務辦理時限等。

發(fā)展特點不同的金融機構，對小微企業(yè)貸款考核的側重點也不同。第一，開發(fā)性、政策性銀行偏向于直接對民營、小微企業(yè)貸款進行考核，考核指標主要包括：小微企業(yè)轉貸款新增情況、民營企業(yè)流動性專項貸款增量等。第二，部分大型商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行已建立普惠金融事業(yè)部，圍繞普惠金融業(yè)務設置涉及小微企業(yè)的指標，主要包括：“銀監(jiān)普惠”貸款增長情況、“銀監(jiān)普惠”客戶增長情況等。第三，城市商業(yè)銀行涉及小微企業(yè)的考核指標側重于監(jiān)管指標完成情況，主要包括：支持實施鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略信貸計劃完成情況、銀保監(jiān)“兩增兩控”完成率等。第四，農(nóng)村金融合作機構作為支農(nóng)主力軍，對涉農(nóng)企業(yè)和扶貧產(chǎn)業(yè)貸款考核較為重視，相關指標包括：涉農(nóng)及小微企業(yè)貸款占比（增速）、普惠型涉農(nóng)貸款增長率等。

（二）部分商業(yè)銀行就小微企業(yè)建立特定的盡職免責制度安排

大部分商業(yè)銀行在操作層面上已制定具體化的盡職免責操作規(guī)則，重視小微企業(yè)盡職免責制度安排（見表1）。據(jù)調查統(tǒng)計，26家銀行機構中有21家（占比80.76%）已明確具體化的企業(yè)貸款盡職免責操作規(guī)則，其中19家（占比73.08%）商業(yè)銀行就小微貸款或者普惠信貸建立特定的盡職免責制度安排，說明大部分銀行重視小微企業(yè)貸款盡職免責特定安排。商業(yè)銀行的盡職免責制度將授信流程和所涉及的工作人員納入評價范疇，對已盡職但出現(xiàn)風險的項目，可免除相關人員責任，有效激發(fā)銀行基層機構和人員服務小微企業(yè)的內(nèi)生動力。

表1 盡職免責制度安排匯總

（三）小微企業(yè)貸款不良率容忍度放寬至不高于各項貸款不良率3個百分點

銀保監(jiān)會《關于2019年進一步提升小微企業(yè)金融服務質效的通知》要求商業(yè)銀行在小微企業(yè)信貸風險總體可控前提下，將普惠型小微企業(yè)貸款不良率容忍度放寬至不高于各項貸款不良率3個百分點。根據(jù)廣西銀保監(jiān)局規(guī)定，目前廣西各商業(yè)銀行已制定相應措施落實小微企業(yè)貸款不良率容忍度放寬規(guī)定（見表2）。

表2 小微企業(yè)貸款不良率容忍度放寬規(guī)定

三、商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款激勵機制主要存在問題

（一）激勵指標權重低，未能有效解決商業(yè)銀行“慎貸”“畏貸”心理

小微企業(yè)貸款激勵指標權重偏低。調查顯示，除設置有普惠金融事業(yè)部的商業(yè)銀行外，大部分商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款激勵正向指標權重偏低，權重普遍在4%-7%之間。具體來看（見表3），工商銀行普惠金融業(yè)務分值為40分（滿分2000分），權重僅為2%；浦發(fā)銀行普惠金融指標分值權重僅為6%；柳州銀行小微企業(yè)貸款指標分值僅占6%。

表3 各金融機構指標權重匯總

資本利潤率、不良率等考核指標是影響商業(yè)銀行信貸行為的重要因素。調查顯示，73.3%的商業(yè)銀行認為相較于小微貸款增速等正向激勵指標，資本利潤率、不良率等經(jīng)營類和風險防控等考核指標對商業(yè)銀行信貸行為的影響更大。以區(qū)聯(lián)社為例，對縣域農(nóng)合機構的綜合考核指標中，經(jīng)營發(fā)展類指標占比為60%，風險管理類指標占比為30%，而社會責任類指標僅占10%。特別是在當前經(jīng)濟下行背景下，企業(yè)利潤下降，商業(yè)銀行可能會更關注銀行自身利潤增長率、貸款不良率等考核指標得分，從而使商業(yè)銀行信貸員工產(chǎn)生“慎貸”“畏貸”心理。

（二）盡職免責制度安排缺乏針對性，盡職范圍難以量化，影響制度落地實施

盡職免責制度是商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款考核機制的重要補充，但實施過程中存在一定阻礙。調查顯示：一是由于缺乏具體的量化標準，商業(yè)銀行貸款授信盡職范圍難以準確界定，如建行“有充分證據(jù)表明授信工作人員按照相關制度勤勉盡職，可免除其全部或部分責任”，其中“有充分證據(jù)”等盡職判定條件存在主觀性，操作過程中判定尺度難以標準化。二是部分商業(yè)銀行的盡職免責規(guī)則僅遵循總行的制度安排，缺乏針對當?shù)靥攸c的措施細則。如中信、廣發(fā)、匯豐等股份制商業(yè)銀行，缺乏符合廣西經(jīng)濟金融及市場環(huán)境發(fā)展特點的盡職免責制度安排，盡職免責制度難以真正落地，未能發(fā)揮對小微企業(yè)貸款的激勵作用。

（三）小微企業(yè)不良貸款容忍度并未真正放寬，商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款積極性難以提高

銀保監(jiān)會對法人銀行業(yè)金融機構小微企業(yè)不良貸款的容忍度是要求普惠小微企業(yè)貸款不良率不得高于各項貸款不良率3個百分點，但實踐中難以有效落實。一是大部分商業(yè)銀行為滿足監(jiān)管規(guī)定，僅簡單劃定小微企業(yè)貸款不良率不超過各項貸款3%，未能根據(jù)小微企業(yè)差異和自身信貸結構對小微企業(yè)貸款不良率容忍空間作出有效安排。二是小微企業(yè)不良率受各項貸款不良率要求約束。如桂林銀行各項貸款不良率不超過2.2%，整體貸款不良率計算不扣除小微企業(yè)不良貸款，當接近閾值時信貸人員會更謹慎發(fā)放小微企業(yè)貸款，小微企業(yè)不良貸款容忍度難以發(fā)揮激勵效應。三是部分商業(yè)銀行內(nèi)部考核對不良率提出更高要求。如中國銀行風險管控考核中，當普惠貸款不良率、不良余額兩項均小于上年末水平，或普惠貸款不良率≤1.2%，得分2.6；若普惠貸款不良率不超過分行各項貸款不良率3個百分點，得分為0，即只是不扣分。類似“滿足不良率容忍規(guī)定即不扣分”表明小微企業(yè)貸款不良率并未真正放寬。

四、政策建議

（一）引導商業(yè)銀行樹立金融與經(jīng)濟俱榮俱損理念，統(tǒng)籌做好服務實體經(jīng)濟和防控金融風險兩方面工作

經(jīng)濟周期變化影響商業(yè)銀行對中小微企業(yè)金融服務的變化。經(jīng)濟平穩(wěn)運行時，中小企業(yè)在金融服務上面臨“信貸配置”問題。經(jīng)濟下行或金融危機下，中小企業(yè)在金融服務上面臨“質量逃亡”問題，銀行在收縮貸款時先收縮中小企業(yè)貸款。因此，要引導商業(yè)銀行在更高層面、更長周期層面，統(tǒng)籌做好服務實體經(jīng)濟和防控金融風險兩方面工作。一方面，央行應根據(jù)不同經(jīng)濟周期運行特點適時調整貨幣政策、釋放流動性，為銀行發(fā)放小微貸款提供資金基礎；另一方面，解決好信息不對稱、風險評估和貸后資金監(jiān)測問題，使銀行敢貸、愿貸、能貸。

（二）加大普惠小微金融考核權重，激勵、引導不同類型金融機構完善各有所側重的小微企業(yè)專項激勵考核機制

小微企業(yè)貸款專項激勵機制應堅持正向激勵與風險防控并重，使客戶經(jīng)理收入水平、職級晉升與小微企業(yè)貸款發(fā)放業(yè)務量和資產(chǎn)質量等緊密掛鉤。激勵、引導商業(yè)銀行增加小微企業(yè)客戶服務情況考核權重，促使普惠小微金融在綜合績效考核中權重提升至10%以上，以逐步提高商業(yè)銀行開展小微信貸業(yè)務的積極性。針對不同類型金融機構，激勵政策應有所側重，第一，引導農(nóng)村合作金融機構等金融機構進一步明確鼓勵支持民營、小微、涉農(nóng)企業(yè)等考核導向。第二，引導大型商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行加強普惠金融支持力度，充分發(fā)揮普惠性指標支持小微企業(yè)發(fā)展的作用。第三，引導開發(fā)性、政策性銀行和城市商業(yè)銀行配合國家和當?shù)亟?jīng)濟金融政策，鼓勵根據(jù)自身現(xiàn)狀和政策調控方向動態(tài)調整內(nèi)部考核指標權重。

（三）建立負面清單、降低認定門檻，進一步落實商業(yè)銀行貸款盡職免責機制

商業(yè)銀行貸款盡職免責制度是小微企業(yè)貸款激勵機制的重要渠道和有效支撐，但當前商業(yè)銀行小微企業(yè)貸款盡職負責管理細則仍需進一步完善。一是建立未盡職追責負面清單，對盡職免責情形界定和考核進行標志性量化，明確盡職與失職邊界，提升制度細則可操作性。二是適當降低免責認定門檻,從認定標準、取證方式等各環(huán)節(jié)進行優(yōu)化，降低自證取證難度，為盡職免責機制落地實施提供便利。三是商業(yè)銀行要設立內(nèi)部問責申訴通道，保障基層員工辯護的權利。

（四）進一步落實小微企業(yè)貸款不良率容忍度規(guī)定，釋放小微金融潛力

促進小微企業(yè)不良率容忍度規(guī)定與盡職免責制度有機結合。一是在兼顧經(jīng)營利潤和風險化解的基礎上，將中小銀行撥備覆蓋率監(jiān)管要求階段性下調，釋放更多信貸資源，提高服務小微企業(yè)能力。二是進一步放寬小微企業(yè)貸款占比較高金融機構的小微企業(yè)貸款不良率容忍度，并將因操作風險、道德風險造成的不良貸款和因不可預測客觀因素造成的不良貸款在貸款臺賬中區(qū)分開，提升基層服務小微企業(yè)積極性。三是對小微企業(yè)不良貸款率未超過容忍度標準的分支機構，在無違法違規(guī)行為的前提下，對相關業(yè)務責任人予以免責。