積極發(fā)展綠色金融科技

在全球經濟社會數(shù)字化綠色化轉型的時代背景下，綠色金融科技作為金融科技與綠色金融融合創(chuàng)新發(fā)展的產物，日益成為主要國家和國際組織都高度關注的交叉性領域。本文系統(tǒng)梳理了綠色金融科技的概念、意義、國內外政策及實踐，分析了當前綠色金融科技應用面臨的問題與挑戰(zhàn)，提出針對性對策建議。

概念界定與意義

從全球范圍來看，聯(lián)合國環(huán)境署于2014年發(fā)起了“可持續(xù)金融體系探尋與規(guī)劃”項目，較早地對金融科技如何支持可持續(xù)發(fā)展進行探討。聯(lián)合國環(huán)境署與世界銀行于2017年聯(lián)合發(fā)布《可持續(xù)金融體系路線圖》，強調金融科技在防范環(huán)境風險和支持可持續(xù)金融發(fā)展方面的潛力。聯(lián)合國環(huán)境署也在其2018年9月發(fā)布的《綠色數(shù)字金融》報告中提出，綠色數(shù)字金融是應用大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈及物聯(lián)網等技術支持的金融創(chuàng)新，以幫助綠色環(huán)保項目進行投融資活動，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展目標。歐盟委員會下屬歐洲銀行業(yè)研究所在2020年8月發(fā)布的《綠色金融科技初步評估》中指出，綠色金融科技是利用金融科技的點對點、分布式賬本等技術，改善投融資形式，降低信息成本，結合環(huán)境、社會和治理（Environmental， Social and Governance，簡稱ESG）理念，建立一個更加普惠、可循環(huán)和環(huán)境友好的金融系統(tǒng)，以支持可持續(xù)發(fā)展目標。

綜上所述，本文認為，綠色金融科技是金融科技在綠色金融領域的應用，是利用人工智能、區(qū)塊鏈、大數(shù)據(jù)等新一代信息技術，為綠色項目提供投融資、風險管理、項目運營等金融產品和服務，以實現(xiàn)碳達峰、碳中和目標。

發(fā)展綠色金融科技具有重要的現(xiàn)實意義。一方面，這是貫徹綠色發(fā)展理念的必然要求。金融科技作為金融與科技融合創(chuàng)新的產物，本身具有鮮明的綠色基因和屬性。比如，移動支付、手機銀行、數(shù)字人民幣等業(yè)務的發(fā)展，能夠減少交易過程中實物資源的消耗，減少碳排放。另一方面，這是破解當前綠色金融共性難題的可行舉措。當前，綠色金融仍然面臨環(huán)境外部性的內部化難度大、綠色金融活動和產品界定不清晰、綠色金融標準和認證體系不統(tǒng)一、環(huán)境風險分析和管理工具缺失、綠色識別成本和監(jiān)管成本高等一系列全球共性難題，而人工智能、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、衛(wèi)星遙感等技術有助于針對性解決綠色金融發(fā)展面臨的上述難題。

國內外綠色金融科技政策與實踐

從國外情況看，部分國家政府通過納入國家戰(zhàn)略、成立技術小組或網絡、召開金融科技節(jié)等方式支持綠色金融科技發(fā)展。比如，二十國集團（G20）領導人杭州峰會2016年9月首次將綠色金融納入G20議題，并發(fā)布《G20綠色金融綜合報告》。2018年2月，G20可持續(xù)金融研究小組把金融科技推動可持續(xù)金融發(fā)展列為三大議題之一，組織開展前瞻性研究工作。

英國先后發(fā)布金融科技和綠色金融國家戰(zhàn)略，通過開展綠色金融科技挑戰(zhàn)賽、將綠色金融創(chuàng)新納入金融科技監(jiān)管沙盒、成立綠色技術咨詢小組等舉措，推動金融科技與綠色金融融合應用，同時也加強與中國金融科技、綠色金融等領域合作。英國財政大臣在2021年倫敦金融科技周上表示，將推出第二階段數(shù)字沙盒，重點關注致力于解決可持續(xù)性發(fā)展與氣候變化相關挑戰(zhàn)的初創(chuàng)公司。

新加坡金融管理局2019年發(fā)布的《綠色金融行動計劃》將“利用金融科技領域優(yōu)勢應對綠色金融領域主要挑戰(zhàn)”作為關鍵戰(zhàn)略之一，并從“金融部門技術創(chuàng)新計劃”的2.5億新元中撥款5000萬新元，用于支持綠色金融科技解決方案和項目。此外，新加坡金融管理局還將可持續(xù)發(fā)展和綠色金融作為國家金融科技節(jié)和2021年全球金融科技黑客馬拉松主題，為全球綠色金融科技創(chuàng)新方案提供展示平臺。

瑞士聯(lián)邦委員會于2020年6月通過了一份關于可持續(xù)金融的報告指南，旨在將瑞士轉變?yōu)榭沙掷m(xù)金融服務的領先地區(qū)。2020年11月，瑞士聯(lián)邦委員會組織金融機構成立綠色金融科技網絡，旨在改善瑞士綠色金融科技應用環(huán)境，促進數(shù)字技術與可持續(xù)金融服務有機結合。根據(jù)蘇黎世大學可持續(xù)金融與私人財富中心和瑞士可持續(xù)金融局《2020瑞士可持續(xù)投資市場研究》，瑞士可持續(xù)投資市場在2019年實現(xiàn)了兩位數(shù)的增長，交易量增長62%，規(guī)模超1.163萬億瑞士法郎。

全球各國主要在支付、銀行、投資、監(jiān)管科技等領域推進綠色金融科技應用。比如，移動支付、央行數(shù)字貨幣等新興支付手段比傳統(tǒng)支付手段更加低碳，全球移動支付交易額2019年已達51萬億美元，較2013年增長28倍。2019年2月，西班牙畢爾巴鄂比斯開銀行發(fā)行了全球首只應用專有分布式賬本技術（Distribution Leger Technology，簡稱DLT）的3500萬歐元綠色債券。根據(jù)全球金融中心城市綠色金融聯(lián)盟對100余家開展綠色金融科技業(yè)務公司調查，公司主要分布在中歐、西歐地區(qū)，其中瑞士、法國、英國、西班牙公司數(shù)量約占全歐洲的50%，總體應用場景主要為眾籌（43家）、能源交易（21家）、ESG分析（13家）、數(shù)字化投資（7家）、碳足跡（7家）。

從國內情況看，綠色金融科技應用方興未艾，市場空間巨大。習近平總書記2020年9月在聯(lián)合國會議上宣布中國將采取更加有力的政策和措施，二氧化碳排放力爭于2030年前達到峰值，努力爭取2060年前實現(xiàn)碳中和，為我國綠色發(fā)展提出了更高要求。2020年10月，中央辦公廳、國務院辦公廳聯(lián)合印發(fā)《深圳建設中國特色社會主義先行示范區(qū)綜合改革試點實施方案以及首批授權事項清單》，推動金融科技和綠色金融融合發(fā)展位列其中。根據(jù)清華大學綠色金融發(fā)展研究中心針對60余家開展綠色金融科技業(yè)務機構調查，綠色金融科技主要應用場景包括ESG分析（12%）、環(huán)境風險管理（12%）、綠色信貸（10%）、環(huán)境效益測算（10%）、碳金融（9%）、綠色債券（8%），主要集聚地區(qū)為北京、上海、廣東、浙江等。

綠色金融科技應用面臨的問題與挑戰(zhàn)

金融科技應用于綠色金融領域，可降低金融機構信息成本，提升數(shù)據(jù)真實性與安全性，也為金融管理部門在標準推廣、統(tǒng)計監(jiān)測、信息披露、“反洗綠反漂綠”等方面提供更準確高效的服務。但是由于金融科技與綠色金融本身特征，也存在以下問題與挑戰(zhàn)。

一是信息不對稱問題。部分地區(qū)實踐致力于通過金融科技加強對綠色項目投融資的引導，如搭建綠色項目庫、信息共享平臺，但尚未建立及時、全面的信息披露渠道及更新機制，且金融機構缺乏綠色項目相關專業(yè)知識與識別能力，仍未緩解信息不對稱問題。央地金融管理部門、環(huán)保部門通過金融科技手段收集的綠色金融和環(huán)境信用評價等信息存在時效性滯后、部門之間互不相通、信息質量有待提高等問題。

二是操作風險問題。金融科技自身技術缺陷、技術創(chuàng)新在綠色金融領域不當應用等均可能帶來操作風險，比如，由于技術的失靈或脆弱性導致技術偏離預設目標而引發(fā)的風險，沒有事先辨別可能存在的系統(tǒng)漏洞或設計缺陷等。此外，網絡攻擊、惡意代碼等網絡安全問題也可能造成金融科技在綠色金融領域應用的安全事故。

三是標準不統(tǒng)一問題。綠色金融科技項目須遵循多類綠色金融業(yè)務識別標準，如國家發(fā)改委《綠色產業(yè)指導目錄》、中國人民銀行《綠色債券支持項目目錄》、銀保監(jiān)會《綠色信貸指引》等，以及國內綠色金融標準與國際主流標準對綠色項目的認定也存在一定差異。標準互相割裂不僅對綠色金融科技從業(yè)人員造成較大困惑，也對綠色金融的數(shù)字化、平臺化建設造成一定阻礙。

四是人才缺乏問題。發(fā)展綠色金融科技需要既懂金融科技又懂環(huán)境科學的復合型人才，但目前學界針對金融科技和綠色金融交叉學科建設較少，業(yè)界也缺乏對復合型人才的培養(yǎng)。評估綠色金融項目或產品，往往是由不懂金融業(yè)務的第三方專業(yè)環(huán)境機構到現(xiàn)場提供服務，成本較高且時效性較差，也會造成綠色數(shù)據(jù)與金融科技的要求不匹配，帶來金融科技手段實施過程中的種種風險。

對策建議

綠色金融科技應用前景廣闊，針對金融科技在綠色金融領域應用所面臨的問題與挑戰(zhàn)，本文提出如下對策建議，希望能進一步凝聚各方力量，科學謀劃、精準施策。

一是加強綠色金融科技頂層設計。人民銀行發(fā)布的《金融科技（FinTech）發(fā)展規(guī)劃（2019-2021年）》，作為頂層設計構建了金融科技發(fā)展體系。七部委于2016年發(fā)布的《構建綠色金融體系的指導意見》，作為頂層設計構建了中國綠色金融體系。但綠色金融科技方面的頂層設計、政策文件等仍然缺乏，建議按照上下結合、試點推進的方式，由中央金融管理部門將金融科技支持綠色金融發(fā)展納入《金融科技（FinTech）發(fā)展規(guī)劃》，且在綠色金融相關政策文件中更加強調金融科技應用。

二是鼓勵綠色金融場景的科技創(chuàng)新應用。應鼓勵支持從業(yè)機構通過自主研發(fā)、同業(yè)合作、科技公司外包等多元化方式，圍繞綠色經濟活動需求和綠色金融業(yè)務難點，以ESG分析、綠色評級、環(huán)境風險管理等場景為重點，推動數(shù)字技術的深度應用。比如，依托大數(shù)據(jù)和人工智能技術，探索實現(xiàn)綠色識別精準化、評級定價智能化、預警處置自動化。利用區(qū)塊鏈分布式、難篡改、可追溯等特征，助力綠色信貸、綠色債券等業(yè)務的資金穿透管理，降低“洗綠”“漂綠”風險。建立健全金融科技與綠色金融融合發(fā)展機制，積極推進具有試驗價值的綠色金融科技項目納入金融科技創(chuàng)新監(jiān)管工具，同時也將發(fā)展綠色金融科技項目作為綠色金融改革創(chuàng)新試驗區(qū)的重要內容。

三是提升綠色金融領域的監(jiān)管科技能力。進一步加強綠色金融業(yè)務和產品的監(jiān)管協(xié)調，落實監(jiān)管信息和統(tǒng)計數(shù)據(jù)共享機制，通過人工智能、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網、應用程序接口等技術，改進綠色金融業(yè)務監(jiān)管流程，優(yōu)化交易監(jiān)控、壓力測試、績效評價、合規(guī)報送等監(jiān)管工具，有效防范綠色信貸和綠色債券的違約風險，防止出現(xiàn)綠色項目杠桿率過高、資本空轉等問題，守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險的底線。

四是促進綠色金融科技基礎設施建設。進一步加強綠色金融業(yè)務和產品的標準統(tǒng)一，構建明確統(tǒng)一的綠色金融科技標準體系，建立健全更適應金融科技技術規(guī)律和綠色金融業(yè)務規(guī)律的風險監(jiān)管制度。進一步豐富和完善綠色信用信息體系，夯實綠色金融發(fā)展與監(jiān)管的數(shù)據(jù)基礎支撐。推進綠色金融綜合信息服務、碳金融產品交易、環(huán)境權益交易、抵質押登記公示等各類信息基礎設施建設。

（楊農為中國互聯(lián)網金融協(xié)會副秘書長。本文編輯/王曄君）