警惕！丙烯過剩

文／劉治華 李宇靜 戚志強

國內(nèi)丙烯企業(yè)應結合市場發(fā)展和需求合理選擇工藝路線和產(chǎn)品路徑，促進產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。

“十三五”期間，在國內(nèi)旺盛的市場需求和以甲醇和丙烷等為原料合成丙烯的新工藝技術的驅動下，丙烯產(chǎn)業(yè)迎來了產(chǎn)能的快速增長。未來幾年，隨著國內(nèi)丙烯產(chǎn)能進一步擴張增長，預計到“十四五”末期我國丙烯產(chǎn)能將出現(xiàn)過剩風險。

2020年極端行情顯現(xiàn)

2020 年，受國際公共衛(wèi)生事件影響，全球經(jīng)濟受到重創(chuàng)，國外丙烯新增項目投產(chǎn)延遲，下游消費需求受到重挫，開工率下降至78.83%，位于近5 年來的最低水平。而國內(nèi)疫情控制較好，經(jīng)濟在2020 年二、三季度迅速恢復，同時受口罩、消毒劑、醫(yī)療手套等防疫物資需求激增，刺激丙烯下游聚丙烯、環(huán)氧丙烷、丁辛醇等產(chǎn)品需求增大，使得中國成為唯一全球丙烯產(chǎn)能和需求正增長的國家。

2020 年，我國丙烯產(chǎn)能繼續(xù)高速擴張，全年新增丙烯產(chǎn)能472 萬噸，新增產(chǎn)能規(guī)模創(chuàng)歷史新高，新增產(chǎn)能主要來自恒力石化、浙江石化、浙江華鴻、遼寧寶來、萬華等14 家企業(yè)，以催化裂化和蒸汽裂解傳統(tǒng)油制工藝和丙烷脫氫（PDH）工藝為主，煤/甲醇制烯烴工藝僅新增47 萬噸。

截至2020 年底，我國丙烯產(chǎn)能和產(chǎn)量達到4518 萬噸和3826 萬噸，同比增長11.25%和12.65%；開工率為84.68%，同比增長1.47%。

丙烯最主要的下游產(chǎn)品依然是聚丙烯，在丙烯當量消費結構中占比不斷提高，2020 年占比達到73.57%，同比增長2.2%。化工類下游依然呈現(xiàn)百花齊放的局面，環(huán)氧丙烷、丙烯腈、丁辛醇、丙烯酸、丙酮等下游占比皆有限，但產(chǎn)品種類繁多。

2020 年，受國際公共衛(wèi)生事件影響，丙烯傳統(tǒng)消費行業(yè)如汽車、家電等需求有所下滑，但醫(yī)用、網(wǎng)上購物、外賣等疫情相關行業(yè)快速發(fā)展刺激了下游聚丙烯、丁辛醇、酚酮等市場需求，為丙烯消費增長提供了強有力的支撐。其中，口罩需求的“井噴”使得原材料聚丙烯需求大幅攀升，我國2020 年聚丙烯表觀消費量迅速增加至3194.60 萬噸，同比增長17.37%，增速再創(chuàng)歷史新高。

受國際公共衛(wèi)生黑天鵝事件影響，2020 年石化行業(yè)整體處于劇烈波動狀態(tài)，丙烯及下游產(chǎn)品整體呈現(xiàn)一季度下跌，二、三季度上漲，四季度大幅波動的價格走勢特點。一季度，疫情和原油暴跌引導大宗化工品集體跳水，丙烯及下游產(chǎn)品價格出現(xiàn)大幅下跌，甚至跌出歷史低位。其中，丙烯跌至5100 元/噸，丙烯腈跌至6300 元/噸，環(huán)氧丙烷跌至6400 元/噸，正丁醇跌至4300 元/噸，異辛醇跌至5150 元/噸，丙烯酸丁酯跌至6200 元/噸。

受口罩/防護服等醫(yī)用品需求爆發(fā)式增長、國內(nèi)終端需求大幅復蘇及下游補庫存周期的刺激，丙烯及下游價格快速回升，最高價甚至觸及歷史高位，其中丙烯最高價達到9450 元/噸，丙烯腈漲至13300 元/噸，環(huán)氧丙烷暴漲至19000元/噸，正丁醇漲至10250 元/噸，異辛醇漲至12000 元/噸，丙烯酸丁酯漲至11800 元/噸。

盡管在疫情影響下丙烯及下游市場出現(xiàn)了極端行情，導致2020 年部分時間段特別是一季度出現(xiàn)虧損，但口罩/防護服等醫(yī)用品需求爆發(fā)式增長以及中國經(jīng)濟的迅速復蘇為丙烯及下游產(chǎn)品價格提供了有力的支撐，除丙烯腈因工廠出貨壓力大、原料丙烯一直處于高位、成本居高不下導致利潤出現(xiàn)負值之外，其他丙烯及下游整體利潤豐厚。

PDH將成投資熱點

“十四五”期間，我國丙烯產(chǎn)業(yè)擴張勢頭仍將延續(xù)，產(chǎn)業(yè)鏈向規(guī)模化、上下游一體化方向發(fā)展。隨著浙江石化、古雷石化、東華能源、臺塑等項目投產(chǎn)，丙烯產(chǎn)能新增規(guī)模將再度攀升。預計“十四五”丙烯新增產(chǎn)能達到2340 萬噸，總產(chǎn)能達到6858 萬噸以上。

從生產(chǎn)工藝上看，“十四五”期間，丙烯多路線齊頭并進發(fā)展態(tài)勢將告一段落，煉化一體化及丙烷脫氫項目將是丙烯產(chǎn)能擴張的主力軍，特別是丙烷脫氫將成為投資熱點，而以煤原料為主的烯烴生產(chǎn)工藝將面臨較大的壓力，大多數(shù)項目將處于停建、緩建或觀望狀態(tài)。

“十四五”期間，預計疫情沖擊逐漸減弱，特別是疫苗預計于2021 年下半年全面推開，新冠疫情有望逐漸得到有效控制，經(jīng)濟社會將逐步恢復。根據(jù)IMF的最新預測，2021 年以后，全球有望迎來衰退后的復蘇，經(jīng)濟增速回升至5.2%。國外丙烯及下游消費將有所回升，中國丙烯當量消費將繼續(xù)保持增長，聚丙烯仍將作為丙烯最主要下游產(chǎn)品，“十四五”也將迎來產(chǎn)能增長的最快階段，這將成為丙烯消費的最大推動力。

競爭將愈加激烈

總體來看，“十四五”期間，丙烯產(chǎn)能擴張步伐加快，產(chǎn)能增長速率大于需求增長速率，我國丙烯產(chǎn)能將逐漸呈現(xiàn)供需平衡的局面，甚至將出現(xiàn)供應過剩現(xiàn)象。預計“十四五”末，我國將由丙烯凈進口國開始轉向凈出口國，丙烯市場化競爭加劇，丙烯行業(yè)的盈利狀況存在不確定性，給丙烯產(chǎn)業(yè)發(fā)展帶來了不少的挑戰(zhàn)，也給優(yōu)秀的企業(yè)帶來了很多的機遇。

面對競爭日益激烈的丙烯產(chǎn)業(yè)，為保證行業(yè)健康可持續(xù)發(fā)展，筆者提出以下幾點建議。

建立健全產(chǎn)業(yè)引導機制。從國家和行業(yè)層面上來說，對于新建丙烯或聚丙烯項目，應從原料、項目可行性、技術先進性、產(chǎn)品高端化、經(jīng)濟效益、國際競爭力等方面進行全面評估，嚴格產(chǎn)業(yè)準入條件，避免同質化產(chǎn)品重復建設。

堅持“規(guī)模化、多元化”發(fā)展路線。為了更好地提高競爭力，丙烯產(chǎn)業(yè)企業(yè)堅持產(chǎn)能規(guī)?；?、原料多元化、產(chǎn)品多元化發(fā)展，整合產(chǎn)業(yè)資源，提高產(chǎn)業(yè)集中度，增加產(chǎn)業(yè)規(guī)模效益，注重透明抗沖聚丙烯、電容器薄膜專用料等產(chǎn)品研發(fā)，突出產(chǎn)品高端化和差異化。

●市場競爭激烈，恰是把握機遇之時。 供圖/視覺中國

堅持科技創(chuàng)新驅動發(fā)展。企業(yè)應加大科技投入，加強與科研院所以及消費終端的交流與合作，發(fā)揮各方優(yōu)勢，聯(lián)合國內(nèi)外頂尖研發(fā)機構開展關鍵技術及顛覆性技術攻關，不斷產(chǎn)生具有核心競爭力的產(chǎn)品和技術，實現(xiàn)科技創(chuàng)新驅動企業(yè)可持續(xù)和綠色發(fā)展。

提升企業(yè)精細化管理水平。為了獲取更好的效益，丙烯企業(yè)應堅持降本增效，提升產(chǎn)業(yè)鏈各個環(huán)節(jié)精細化管理水平，推動資源配置、加工流程、裝置操作不斷優(yōu)化，提高核心裝置安穩(wěn)長滿優(yōu)水平，實現(xiàn)成本費用、能耗物耗、損失損耗持續(xù)下降，從而降低產(chǎn)品的生產(chǎn)成本。

重點關注可降解材料帶來的機會。隨著世界各國限塑及禁塑政策的持續(xù)推進，可降解塑料市場潛在需求巨大，丙烯及聚丙烯企業(yè)應重點關注環(huán)氧丙烷與二氧化碳以及淀粉、聚乳酸改性聚丙烯生產(chǎn)可降解材料的技術研究和應用。