混合所有制改革是國(guó)企改革的開(kāi)始和起點(diǎn)

文=黃玉新

自2016年起至今我們?yōu)榫偶移髽I(yè)提供混改方案設(shè)計(jì)，指導(dǎo)企業(yè)進(jìn)行混改實(shí)施。目前，混改成功了六家，兩家在尋找戰(zhàn)略投資者階段，一家正在做混改方案。這九家企業(yè)包括混改試點(diǎn)企業(yè)、國(guó)企改革“雙百行動(dòng)”企業(yè)、地方國(guó)企等多種類型，其中兩家央企、七家地方企業(yè)。經(jīng)過(guò)六年多的混改實(shí)踐證明：有必要運(yùn)用科學(xué)系統(tǒng)的方法，從歷史、全局角度，對(duì)混改的各方面、各層次、各要素逐一解析、進(jìn)行項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn)總結(jié)，供行業(yè)和其他混改企業(yè)借鑒，從而集中有效資源，高效快捷地實(shí)現(xiàn)企業(yè)混改目標(biāo)。

梳理混合所有制改革發(fā)展歷程

通過(guò)對(duì)混合所有制改革的歷史脈絡(luò)梳理，可以看出混合所有制改革發(fā)展經(jīng)歷了四個(gè)階段。從1949年——1992年是企業(yè)混合所有制發(fā)現(xiàn)、探索、醞釀階段；從1992年——2002年是企業(yè)混合所有制萌芽發(fā)展階段；從2003年——2012年是企業(yè)混合所有制調(diào)整完善階段；從2013年至今是企業(yè)混合所有制改革發(fā)展深化階段。

具體說(shuō)來(lái)，在這四個(gè)發(fā)展階段中，中央對(duì)混合所有制改革的主要精神體現(xiàn)在以下幾個(gè)重要階段中。

第一階段。從1949和1950年的建國(guó)初期開(kāi)始，可以說(shuō)是國(guó)營(yíng)經(jīng)濟(jì)領(lǐng)導(dǎo)下多種經(jīng)濟(jì)成分共同發(fā)展的混合經(jīng)濟(jì)后逐步發(fā)展成單一的公有制經(jīng)濟(jì)。在1982年中共十二大報(bào)告提出的多種所有制問(wèn)題后，股份制改革試點(diǎn)、國(guó)有企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)的適當(dāng)分離、各類經(jīng)濟(jì)主體不斷涌現(xiàn)，集體經(jīng)濟(jì)和個(gè)體經(jīng)濟(jì)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的比重不斷上升。在經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中，各經(jīng)濟(jì)主體相互碰撞，相互之間的利益交叉變得頻繁?；旌纤兄平?jīng)濟(jì)產(chǎn)生的條件已經(jīng)逐步成熟，新的財(cái)產(chǎn)組織關(guān)系呼之欲出。1987年中共十三大報(bào)告提出：公有制為主多種所有制經(jīng)濟(jì)共同存在共同發(fā)展的混合所有制的概念，在企業(yè)層面可以由不同的國(guó)有和集體經(jīng)濟(jì)單位之間互相交叉組成新的企業(yè)。1992年中共十四大報(bào)告提出建立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制，在企業(yè)層面國(guó)有、集體和非公有制經(jīng)濟(jì)單位之間可以互相交叉組成新的企業(yè)。

第二階段。從1993年十四屆三中全會(huì)通過(guò)關(guān)于建立社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制若干問(wèn)題的決定，提出轉(zhuǎn)換國(guó)企經(jīng)營(yíng)機(jī)制，建立現(xiàn)代企業(yè)制度，進(jìn)行股份制試點(diǎn)，同時(shí)首次提出混合所有制經(jīng)濟(jì)單位的概念。1997年中共十五大報(bào)告又提出：堅(jiān)持和完善社會(huì)主義公有制為主體、多種所有制經(jīng)濟(jì)共同發(fā)展的基本經(jīng)濟(jì)制度，同時(shí)指出公有制經(jīng)濟(jì)也包括混合所有制中的國(guó)有成分和集體成分。

第三階段。2003年中共十六大報(bào)告提出：積極推行股份制，發(fā)展混合所有制，實(shí)行投資主體多元化，重要的資源由國(guó)家控股。當(dāng)年十六屆三中全會(huì)通過(guò)了《關(guān)于完善社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制若干問(wèn)題的決定》，提出股份制是實(shí)現(xiàn)公有制的基本方式。2004年十屆全國(guó)人大修改憲法明確提出：以公有制為主、多種所有制經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期共同發(fā)展為社會(huì)主義基本制度。

第四階段。2013年中共十八屆三中全會(huì)決定提出：積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，允許混合所有制經(jīng)濟(jì)實(shí)行企業(yè)員工持股。2015年中央和國(guó)務(wù)院關(guān)于深化國(guó)有企業(yè)改革指導(dǎo)意見(jiàn)明確提出：推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革，發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)。當(dāng)年，國(guó)務(wù)院又發(fā)布《關(guān)于國(guó)有企業(yè)發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)的意見(jiàn)》。2016年國(guó)企改革混改試點(diǎn)開(kāi)始。2018年國(guó)企混改“雙百行動(dòng)”啟動(dòng)。2019年“雙百九條”出臺(tái)，支持鼓勵(lì)“雙百企業(yè)”進(jìn)一步加大改革創(chuàng)新力度。2020年國(guó)有企業(yè)改革三年行動(dòng)方案（2020-2022）公布，并提出不斷深化混合所有制改革。

國(guó)企改革發(fā)展取得的成就及不足

新中國(guó)成立以來(lái)，尤其是改革開(kāi)放四十幾年來(lái)，國(guó)有企業(yè)改革取得了一些成績(jī)和經(jīng)驗(yàn)，但也存在一些問(wèn)題。取得的成績(jī)和經(jīng)驗(yàn)主要有：

一是國(guó)企改革制度從無(wú)到有，不斷規(guī)范完善和加強(qiáng)；二是國(guó)有企業(yè)的國(guó)有資本布局更加合理，更多地集中在了關(guān)乎國(guó)民經(jīng)濟(jì)和國(guó)計(jì)民生的重要行業(yè)和相關(guān)領(lǐng)域；三是初步建立起了國(guó)有資產(chǎn)管理體制，使政企分開(kāi)、政資分開(kāi)的目標(biāo)進(jìn)一步落實(shí)，國(guó)有資產(chǎn)得到了更加規(guī)范的管理；四是企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況和發(fā)展效率得到極大提升，對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展貢獻(xiàn)不斷提高。

存在的問(wèn)題主要表現(xiàn)在：

一是過(guò)去國(guó)有企業(yè)管理中所有者沒(méi)有真正到位產(chǎn)權(quán)關(guān)系模糊，現(xiàn)代企業(yè)制度還不健全，國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)管體制有待完善，導(dǎo)致出現(xiàn)部分企業(yè)內(nèi)部人控制的現(xiàn)象。一些企業(yè)管理混亂，內(nèi)部人控制、利益輸送、國(guó)有資產(chǎn)流失等問(wèn)題突出。

二是企業(yè)未真正實(shí)行市場(chǎng)化運(yùn)作，過(guò)去搞股份制改革不太成功的原因在于只解決了從市場(chǎng)募集資金的問(wèn)題，但是沒(méi)有把市場(chǎng)機(jī)制引入企業(yè)，還給企業(yè)戴著“國(guó)有控股”的帽子，仍是國(guó)有企業(yè)僵化管理的那套老辦法，企業(yè)沒(méi)有煥發(fā)出應(yīng)有的市場(chǎng)活力。國(guó)有產(chǎn)權(quán)在產(chǎn)權(quán)上的超弱控制和行政上的超強(qiáng)控制同時(shí)并存。

三是企業(yè)混改進(jìn)入深水區(qū)，遇到的挑戰(zhàn)加大，但對(duì)混改1+N系列文件精神的理解與把握沒(méi)有深刻理解核心本質(zhì)。國(guó)有資本運(yùn)行效率需進(jìn)一步提高。

四是一些企業(yè)黨組織管黨治黨責(zé)任不落實(shí)、作用被弱化等問(wèn)題依然沒(méi)有得到有效解決。.

抓住混合所有制改革深化階段的出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)

《關(guān)于國(guó)有企業(yè)發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)的意見(jiàn)》對(duì)混合所有制改革的出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)都做出了明確的指示，要求通過(guò)深化企業(yè)混合所有制改革，推動(dòng)完善現(xiàn)代企業(yè)制度，健全企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)；提高企業(yè)資本配置和運(yùn)行效率，優(yōu)化經(jīng)濟(jì)布局，增強(qiáng)企業(yè)經(jīng)濟(jì)活力、控制力、影響力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，主動(dòng)適應(yīng)和引領(lǐng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展新常態(tài)；促進(jìn)企業(yè)轉(zhuǎn)換經(jīng)營(yíng)機(jī)制，放大國(guó)有資本功能，實(shí)現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)保值增值。因此，混合所有制改革僅僅是破除束縛國(guó)有企業(yè)發(fā)展的體制機(jī)制障礙，激發(fā)國(guó)企的活力和競(jìng)爭(zhēng)力等一系列改革的開(kāi)始。

筆者自2016年開(kāi)始為混改試點(diǎn)企業(yè)做咨詢至今，發(fā)現(xiàn)此次混改的特點(diǎn)是頂層設(shè)計(jì)+基層首創(chuàng)相結(jié)合，（1+N）系列文件不斷地出臺(tái)和試點(diǎn)企業(yè)經(jīng)驗(yàn)不斷地總結(jié)與推廣，混改政策具有極強(qiáng)的系統(tǒng)性、整體性和協(xié)同性。如果有足夠的知識(shí)，企業(yè)可以自己做出符合政策精神的混改方案。那么混改企業(yè)應(yīng)該如何制定正確的方案進(jìn)行實(shí)施呢，根據(jù)這幾年對(duì)混改方案的設(shè)計(jì)和實(shí)際操作來(lái)看，對(duì)企業(yè)如何做好混改工作，有以下幾點(diǎn)建議：

第一，國(guó)有企業(yè)要充分掌握國(guó)家對(duì)混改工作的各項(xiàng)方針政策，從而指導(dǎo)企業(yè)的混改工作。但是有些企業(yè)缺少和不掌握國(guó)家對(duì)混改的相關(guān)政策和要求，而此次混改又涉及全國(guó)所有的國(guó)資企業(yè)，覆蓋所有的行業(yè)、諸多產(chǎn)業(yè)和N多企業(yè)，而每個(gè)行業(yè)特性、每個(gè)產(chǎn)業(yè)的特點(diǎn)、每個(gè)企業(yè)的特點(diǎn)都不一樣，如何能夠準(zhǔn)確地理解中央文件的本質(zhì)核心成為執(zhí)行文件精神進(jìn)行混改的第一步。

筆者在對(duì)混改（1+N）系列文件的研讀中發(fā)現(xiàn)，文件背后有一系列的理論支撐，包括產(chǎn)權(quán)理論、現(xiàn)代企業(yè)制度、公司治理、委托代理等，其中現(xiàn)代企業(yè)制度的“管理科學(xué)”一項(xiàng)就涉及戰(zhàn)略管理、組織、人力資源、企業(yè)文化、財(cái)務(wù)管理、生產(chǎn)管理、營(yíng)銷管理等多門(mén)專業(yè)課程，精通這些學(xué)科組成的知識(shí)體系對(duì)于業(yè)務(wù)繁忙的企業(yè)管理層來(lái)說(shuō)，是一個(gè)難點(diǎn)和關(guān)鍵點(diǎn)。

第二，對(duì)企業(yè)混改案例研究要透。學(xué)習(xí)標(biāo)桿企業(yè)混改案例是掌握混改的有效方式之一，我們?cè)跒槠髽I(yè)做混改咨詢時(shí)，發(fā)現(xiàn)企業(yè)對(duì)于混改案例的理解僅局限于信息層面的內(nèi)容，大多數(shù)人僅了解表面形式，但不知如何落實(shí)，達(dá)到執(zhí)行的層面，只能是紙上談兵。

第三，對(duì)混合所有制的改革歷程應(yīng)該有個(gè)深刻的了解和把握。這樣才能吸取經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，少走彎路。否則就不知道為什么混改，如何混改，如何去激活企業(yè)活力，提高競(jìng)爭(zhēng)力，增強(qiáng)改革動(dòng)力。

第四，對(duì)混改的要點(diǎn)關(guān)鍵點(diǎn)要把握全面。在混改中，對(duì)企業(yè)的評(píng)價(jià)估值、混改模式、股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、公司治理等混改要點(diǎn)，都要有詳細(xì)設(shè)計(jì)和操作預(yù)案。

第五，做好企業(yè)混改要抓住機(jī)遇，也要敏銳地發(fā)現(xiàn)時(shí)機(jī)。行業(yè)和企業(yè)的發(fā)展起起伏伏有時(shí)極不穩(wěn)定，混改的窗口期很短，而好的資源就那么多，誰(shuí)先抓住機(jī)遇就是誰(shuí)的。所以決策者要有戰(zhàn)略眼光和分析市場(chǎng)的能力，抓住機(jī)會(huì)不要錯(cuò)失良機(jī)。

第六，隨著我們對(duì)企業(yè)的認(rèn)知、理解、掌握、控制、創(chuàng)新設(shè)計(jì)能力的不斷增強(qiáng)，對(duì)企業(yè)運(yùn)行機(jī)制和管理機(jī)制實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)的不斷豐富，我們就應(yīng)該大膽實(shí)施，不要畏手畏腳猶豫不決。

一要吃透混改各項(xiàng)政策，從國(guó)家的高度、專業(yè)的深度、國(guó)企改革歷史的廣度，構(gòu)畫(huà)出師表和路線圖，在企業(yè)混改中多學(xué)習(xí)、多了解、多實(shí)踐，才能出成果。

二要以開(kāi)放的態(tài)度與專業(yè)機(jī)構(gòu)合作，充分利用專業(yè)機(jī)構(gòu)的專業(yè)知識(shí)。利用好專業(yè)機(jī)構(gòu)尤其是管理咨詢公司的服務(wù)，共同設(shè)計(jì)企業(yè)混改方案、科學(xué)估值、設(shè)計(jì)股權(quán)結(jié)構(gòu)、公司治理、盡職調(diào)查等，通過(guò)第三方咨詢機(jī)構(gòu)擴(kuò)大混改對(duì)象的資源，這樣可以有更大的選擇空間，促使企業(yè)混改成功。

第七，需要不斷持續(xù)完善現(xiàn)代企業(yè)制度水平。當(dāng)企業(yè)混改股權(quán)交易結(jié)束后，僅僅是完善現(xiàn)代企業(yè)制度的開(kāi)始。而《國(guó)務(wù)院國(guó)資委授權(quán)放權(quán)清單（2019年版）》的要求，按照權(quán)責(zé)對(duì)等原則，加大授權(quán)放權(quán)，意味著賦予央企、國(guó)企更大的責(zé)任，這對(duì)企業(yè)加強(qiáng)行權(quán)能力建設(shè)、自我約束、規(guī)范運(yùn)行提出了新的更高要求。因此，落實(shí)國(guó)有資本授權(quán)經(jīng)營(yíng)體制這是混改企業(yè)完善現(xiàn)代企業(yè)制度建設(shè)工作的開(kāi)始。

總之，混合所有制改革是一項(xiàng)復(fù)雜的系統(tǒng)工程，做好這項(xiàng)工作絕不是一件簡(jiǎn)單的事，涉及方方面面許多因素，我們要系統(tǒng)地理解改革文件的各項(xiàng)精神和要求，從而更好地指導(dǎo)我們的混改方案設(shè)計(jì)和實(shí)踐。