試析互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)管理問題

中國人民大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院 高偉翔

在近些年的發(fā)展中，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的崛起速度非常之快，互聯(lián)網(wǎng)與金融的融合是時(shí)代發(fā)展的必然趨勢(shì)，兩者的深入結(jié)合對(duì)金融產(chǎn)品、金融業(yè)務(wù)，以及金融各項(xiàng)服務(wù)而言都起著積極的推動(dòng)作用?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是突破傳統(tǒng)金融的一種新型的金融模式，是互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)通過電子商務(wù)平臺(tái)、搜索引擎、云計(jì)算等相關(guān)技術(shù)，與通信技術(shù)結(jié)合，實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)賬支付、投資、資金融通等。不論是傳統(tǒng)金融行業(yè)，還是非傳統(tǒng)金融行業(yè)，都在實(shí)行網(wǎng)絡(luò)化服務(wù)，而網(wǎng)絡(luò)化服務(wù)推動(dòng)了互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的出現(xiàn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的良性和健康發(fā)展，對(duì)經(jīng)濟(jì)建設(shè)的發(fā)展起著重要的推動(dòng)作用，同時(shí)也促進(jìn)了多層次金融體系的構(gòu)成?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的發(fā)展，不僅需要金融市場(chǎng)的不斷發(fā)展及驅(qū)動(dòng)使其持續(xù)創(chuàng)新，同時(shí)更需要借助政策的扶持使其能夠更加高質(zhì)高效地發(fā)展。與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)管理也同樣要提上日程，行之有效的風(fēng)險(xiǎn)管理方式是促進(jìn)其良性和持續(xù)發(fā)展的重要基石。

1 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)發(fā)展現(xiàn)狀分析

1.1 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的內(nèi)容和作用

互聯(lián)網(wǎng)金融即互聯(lián)網(wǎng)與金融的融合，主要是以互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)為載體，是對(duì)傳統(tǒng)金融的一種顛覆，徹底摒棄了傳統(tǒng)金融的模式，而它以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為根本，與金融融合衍生出新的金融模式、業(yè)務(wù)、產(chǎn)品等，其所涉及領(lǐng)域眾多，其中包含零售、娛樂、投資、中介服務(wù)等。互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，是虛擬的交易場(chǎng)所，主要為支付、借貸、理財(cái)、投資等進(jìn)行服務(wù)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺(tái)本身不是一種產(chǎn)品，也不會(huì)生產(chǎn)產(chǎn)品，而是促進(jìn)了雙方之間的交易，并從交易的過程中收取一定的費(fèi)用?；ヂ?lián)網(wǎng)可以提供大量、廣泛、低成本的信息數(shù)據(jù)，以方便用戶之間的信息溝通，能夠從一定程度上解決金融市場(chǎng)信息不對(duì)稱的問題。所以互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的構(gòu)建，使資源的配置得到了最優(yōu)化，實(shí)現(xiàn)了跨界的融合發(fā)展，推動(dòng)了大眾創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)，促進(jìn)了產(chǎn)業(yè)升級(jí)和優(yōu)化，為社會(huì)經(jīng)濟(jì)的建設(shè)做出了卓越的貢獻(xiàn)。

1.2 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，為供需雙方提供了相應(yīng)的資源，為供需主體提供了信息、數(shù)據(jù)、資源等，是高效的媒介組織，是以數(shù)字化技術(shù)為載體的資源配置平臺(tái)。平臺(tái)的經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)是其自有的經(jīng)濟(jì)和技術(shù)屬性，而其中的經(jīng)濟(jì)屬性，以“雙邊市場(chǎng)”理論為根本，對(duì)平臺(tái)經(jīng)濟(jì)的網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)、需求方的規(guī)模效應(yīng)等進(jìn)行關(guān)注，這與傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)形式的屬性有著根本的不同。技術(shù)屬性，是以相關(guān)的互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等相關(guān)技術(shù)為基礎(chǔ)，對(duì)平臺(tái)經(jīng)濟(jì)進(jìn)行驅(qū)動(dòng)，而其中的開放性、跨界性等較為明顯。互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的建立，是融大數(shù)據(jù)技術(shù)、通信技術(shù)、云計(jì)算、智能技術(shù)等為一體，從而搭建起的強(qiáng)大的基本技術(shù)設(shè)施，從而進(jìn)行資源的配置及價(jià)值的交換，以實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)的高效率運(yùn)轉(zhuǎn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺(tái)即可以稱之為提供金融信息的平臺(tái)，該平臺(tái)將各個(gè)行業(yè)領(lǐng)域的信息進(jìn)行整合，最大限度地實(shí)現(xiàn)信息的對(duì)稱，從而產(chǎn)生強(qiáng)大的外部效應(yīng)，同時(shí)在這個(gè)過程中，人們的生產(chǎn)和生活方式也在發(fā)生著翻天覆地的變化。

2 現(xiàn)有互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)模式

2.1 手機(jī)銀行

在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代下，銀行業(yè)的發(fā)展也發(fā)生了根本性的變化，手機(jī)銀行就是其中最為明顯的一個(gè)方面?，F(xiàn)階段的銀行業(yè)務(wù)已經(jīng)大多實(shí)現(xiàn)了線上化，通過手機(jī)銀行辦理業(yè)務(wù)，正在逐漸代替實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)辦理業(yè)務(wù)，并成為未來發(fā)展的主力。

2.2 第三方支付平臺(tái)

第三方支付平臺(tái)是新型的支付形式，而其發(fā)展也有多年的歷程。但是在第三方支付平臺(tái)中，客戶所支付的資金存在著安全隱患，但該支付平臺(tái)中的一些法規(guī)制度尚且不健全，金融監(jiān)管的力度不夠，所以在新時(shí)期，第三方支付平臺(tái)的發(fā)展面臨著一些挑戰(zhàn)，后期發(fā)展仍需健全的法律法規(guī)及相應(yīng)的監(jiān)管制度予以保障。首先使用第三方支付平臺(tái)的為微信和支付寶，同時(shí)這兩大領(lǐng)域也成為線上支付的“領(lǐng)頭羊”，第三方支付平臺(tái)的優(yōu)點(diǎn)是方便快捷，不受時(shí)間和地點(diǎn)的限制，隨時(shí)隨地可以進(jìn)行交易支付，但是在現(xiàn)階段的市場(chǎng)中一些不知名的第三方支付公司也混雜其中，無形中加大了用戶信息泄露的風(fēng)險(xiǎn)。

2.3 互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)

互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)作為金融平臺(tái)的一種理財(cái)模式，其優(yōu)點(diǎn)是便捷、時(shí)間靈活、收益高等，而這些優(yōu)點(diǎn)也成為當(dāng)下用戶較為青睞的一種理財(cái)形式?；ヂ?lián)網(wǎng)理財(cái)在提供理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，會(huì)結(jié)合投資者的一些具體的偏好和要求，進(jìn)行有針對(duì)性的推薦。而投資者在選擇理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，由于產(chǎn)品數(shù)量的繁多，缺乏甄別能力的投資者也會(huì)面臨著選擇困難的問題，所以盲目投資的現(xiàn)象也時(shí)有發(fā)生。

2.4 借貸平臺(tái)

借貸平臺(tái)，即中介平臺(tái)，是通過利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)將信息進(jìn)行發(fā)布，并將借款和貸款的雙方進(jìn)行連接，以滿足和實(shí)現(xiàn)雙方的需求。借貸平臺(tái)是民間借貸的升級(jí)，是利用互聯(lián)網(wǎng)相關(guān)技術(shù)形成的新型金融模式，在理論模式上，該金融模式具有一定的可執(zhí)行性，但是在實(shí)際的操作中也存在著不安全的因素。

3 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)分析及風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)策

3.1 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)含義和類型

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)是虛擬化的金融交易平臺(tái)，在平臺(tái)提供的服務(wù)中，其便捷性與安全性的矛盾非常明顯，在平臺(tái)提供便捷性的同時(shí)，相伴而生的是安全風(fēng)險(xiǎn)，安全隱患始終伴隨著互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的發(fā)展。

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)的類型主要表現(xiàn)為四類，即流動(dòng)性、信用、技術(shù)、法律。以下對(duì)四類風(fēng)險(xiǎn)類型分別進(jìn)行闡述：第一，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)最主要體現(xiàn)在第三方支付和網(wǎng)絡(luò)借貸上，第三方支付本身網(wǎng)絡(luò)記錄缺失，隱蔽性較強(qiáng)等，無形中提高了風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生概率；而對(duì)于網(wǎng)絡(luò)借貸而言，還沒有對(duì)資金來源的要求和監(jiān)督進(jìn)行明確的規(guī)定，監(jiān)督管理工作嚴(yán)重缺失。第二，信用風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在網(wǎng)貸方面，目前網(wǎng)貸過程中，個(gè)人信用體系不完善，法律法規(guī)的缺失等都導(dǎo)致了信用風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；另外由于新技術(shù)處在初級(jí)階段，還不夠成熟，最容易產(chǎn)生系統(tǒng)故障，這也會(huì)給互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)的提供者帶來信用風(fēng)險(xiǎn)。第三，技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)在對(duì)安全技術(shù)的使用上，即沒有一定標(biāo)準(zhǔn)，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生既可以表現(xiàn)在系統(tǒng)上，也可以表現(xiàn)在技術(shù)支持上。第四，法律風(fēng)險(xiǎn)?，F(xiàn)階段下，互聯(lián)網(wǎng)金融處在一個(gè)灰色地帶，還沒有相應(yīng)的法律對(duì)其進(jìn)行嚴(yán)格的規(guī)范，所以容易觸碰到非法吸收存款的高壓線，有的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)會(huì)處在法律的盲區(qū)之中，而有的業(yè)務(wù)是在打法律的擦邊球，還有的是直接違反了法律的相關(guān)規(guī)定。

3.2 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)策

3.2.1 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)容

風(fēng)險(xiǎn)管理是現(xiàn)階段新興的管理學(xué)科，是針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生規(guī)律及風(fēng)險(xiǎn)技術(shù)進(jìn)行管理的，即相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理組織和個(gè)人對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別、預(yù)測(cè)、評(píng)估等，并在此分析的基礎(chǔ)上采取相應(yīng)的技術(shù)手段，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行有效的控制和處理，并在一定合理的成本范圍內(nèi)，使其能夠獲得安全保障。而互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理，即對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別、估測(cè)及評(píng)價(jià)，從而保障互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)處在一個(gè)相對(duì)安全的環(huán)境下運(yùn)行。

3.2.2 針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的管理對(duì)策

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理對(duì)策主要包括：對(duì)于第三方金融支付平臺(tái)而言，要對(duì)沉淀的資金進(jìn)行著重管理和控制，提高對(duì)第三方支付公司的準(zhǔn)入門檻，并健全和完善相應(yīng)的退出機(jī)制，嚴(yán)格規(guī)范第三方支付公司的經(jīng)營活動(dòng)，確保資金的安全；對(duì)于金融理財(cái)類產(chǎn)品而言，加強(qiáng)金融理財(cái)類產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)管理，要強(qiáng)化平臺(tái)企業(yè)產(chǎn)品的準(zhǔn)入審核條件，確保產(chǎn)品信息的準(zhǔn)確性、完整性和真實(shí)性。

4 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理發(fā)展支持條件與政策措施

為保障經(jīng)濟(jì)全局的穩(wěn)定性，國家對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)的防控給予極高的關(guān)注。在互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管中，做到互聯(lián)網(wǎng)金融的準(zhǔn)入、退出等方面監(jiān)管，這其中包括資質(zhì)審核、經(jīng)營監(jiān)管、違法違規(guī)處罰、監(jiān)督等，以保障監(jiān)管的可行性及有效性，為互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)提供更利于其生存、發(fā)展的土壤。

與此同時(shí)，建立完善的法律法規(guī)制度，也是規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的最直接的手段。任何工作都需要有相關(guān)制度進(jìn)行約束，任何活動(dòng)都離不開法律的約束和指導(dǎo)，互聯(lián)網(wǎng)金融體系同樣如此。對(duì)于新興的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)而言，我國要在結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)際發(fā)展現(xiàn)狀的基礎(chǔ)之上，盡快構(gòu)建并不斷完善相關(guān)制度法規(guī)，如互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的審核和準(zhǔn)入條件，經(jīng)營過程中的風(fēng)險(xiǎn)條款等，從法律的層面來保障互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的健康和良性發(fā)展。

另外，構(gòu)建完善的征信系統(tǒng)也是有效保障互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)健康發(fā)展的有效手段之一。運(yùn)用信息技術(shù)，增加信息的透明度，促進(jìn)行業(yè)的公平交易和服務(wù)，防止由于信息不對(duì)稱、信用體系不健全等情況而造成對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融客戶做出的不利選擇和錯(cuò)誤決策，減少經(jīng)濟(jì)損失。

5 互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的未來展望

總而言之，未來5G的發(fā)展空間無限，伴隨著大數(shù)據(jù)、智能技術(shù)、區(qū)塊鏈技術(shù)、云計(jì)算等的發(fā)展升級(jí)，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的發(fā)展也會(huì)越來越完善，可通過區(qū)塊鏈技術(shù)不斷提高信息的真實(shí)性和準(zhǔn)確性，最大限度地保障互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的安全和穩(wěn)定，有效降低平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生概率。在未來互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的發(fā)展中，金融平臺(tái)的優(yōu)勢(shì)將會(huì)更加明顯，規(guī)?；矔?huì)越來越強(qiáng)。而對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)管理工作而言，只要前期做好風(fēng)險(xiǎn)防范工作，事前防范，事中監(jiān)督控制，事后的管理將會(huì)推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)更加健康的發(fā)展，為經(jīng)濟(jì)建設(shè)的發(fā)展奠定強(qiáng)有力的基礎(chǔ)。