互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃的信用風(fēng)險(xiǎn)分析

丁曉萍

福建船政交通職業(yè)學(xué)院 福建福州 350007

汽車新零售平臺(tái)開始提供汽車融資租賃方案，他們不僅在形式上豐富了汽車金融的內(nèi)涵，而且在范圍上將汽車金融擴(kuò)散至信貸難以覆蓋的長(zhǎng)尾人群，貼合了下沉市場(chǎng)小鎮(zhèn)青年的需求，充分挖掘、釋放了三四線城市的汽車消費(fèi)潛力，但這同時(shí)也蘊(yùn)藏了較大的風(fēng)險(xiǎn)。

1 互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃的興起

汽車融資租賃是指出租人根據(jù)承租人對(duì)租賃汽車的特定要求和對(duì)供貨人的選擇，出資向供貨人購(gòu)買租賃物件，并租給承租人使用，承租人則分期向出租人提供支付租金，在租賃期內(nèi)租賃物件的所有權(quán)屬于出租人所有，承租人擁有租賃物件的使用權(quán)[1]。

汽車融資租賃服務(wù)最早起源于美國(guó)，在我國(guó)發(fā)展還處于剛剛起步階段。據(jù)《2019 年中國(guó)汽車融資租賃行業(yè)研究報(bào)告》統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2018 年美國(guó)、德國(guó)和法國(guó)的汽車融資租賃滲透率分別為32%、21.3%和18.5%，同年我國(guó)這一數(shù)據(jù)僅為4.4%，表明我國(guó)汽車融資租賃行業(yè)還有很大的發(fā)展空間和增長(zhǎng)潛力；同時(shí)數(shù)據(jù)表明，2018 年我國(guó)汽車融資租賃的市場(chǎng)規(guī)模約為2255 億元，預(yù)計(jì)未來三年你的符合增速在20%左右，所以汽車融資租賃的發(fā)展前景得到了行業(yè)內(nèi)外的廣泛認(rèn)可。目前開展汽車融資租賃業(yè)務(wù)的主要有廠商系、經(jīng)銷商系、專業(yè)租賃系和互聯(lián)網(wǎng)系四大陣營(yíng)，其中互聯(lián)網(wǎng)系汽車融資租賃公司成長(zhǎng)速度最快，目前發(fā)展?fàn)顟B(tài)相對(duì)最好，易鑫、彈個(gè)車、花生好車等互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃平臺(tái)獲得了互聯(lián)網(wǎng)巨頭的多輪投資。2018 年大搜車及花生好車門店數(shù)量均突破4000 家。

2 互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃平臺(tái)開展汽車金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)分析

互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃平臺(tái)開展直租業(yè)務(wù)時(shí)，從面臨的風(fēng)險(xiǎn)類型來看，主要集中在以下幾個(gè)方面：信用風(fēng)險(xiǎn)、欺詐風(fēng)險(xiǎn)、用途風(fēng)險(xiǎn)和還款來源風(fēng)險(xiǎn)。

2.1 信用風(fēng)險(xiǎn)

來自購(gòu)車的單個(gè)借款人的風(fēng)險(xiǎn)，主要是指借款人是否有真實(shí)購(gòu)車用途和還款能力。通常因借款人信用意識(shí)差或者多頭負(fù)債，到期未能履行約定契約中的義務(wù)造成經(jīng)濟(jì)損失。

2.2 欺詐風(fēng)險(xiǎn)

是指金融機(jī)構(gòu)所推行的汽車消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)是否有吸引詐騙團(tuán)伙進(jìn)行騙貸的可能性。比如貸款人偽造個(gè)人身份貸款，偽冒他人身份貸款，因債務(wù)主體不存在或被冒名，難以追償，風(fēng)險(xiǎn)極大。貸款人提供虛假的個(gè)人信息，美化個(gè)人資質(zhì)，而償還能力不匹配，逾期風(fēng)險(xiǎn)高。

2.3 用途風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)常出沒違章風(fēng)險(xiǎn)區(qū)域監(jiān)控、例如是否租車去跑黑車、租車是否拿去載貨、租車是否在一些高危風(fēng)險(xiǎn)地帶經(jīng)常出沒，例如賭博、酒吧等。

2.4 還款來源風(fēng)險(xiǎn)

指借款人所在地區(qū)、行業(yè)、平均工資、收入來源導(dǎo)致的逾期風(fēng)險(xiǎn)。比如今年突發(fā)的新冠疫情影響經(jīng)濟(jì)發(fā)展，導(dǎo)致很多借貸人無法按時(shí)履行還款義務(wù)造成的風(fēng)險(xiǎn)。其中信用風(fēng)險(xiǎn)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃公司來說是經(jīng)營(yíng)管理的核心[2]。

3 互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃的信用風(fēng)險(xiǎn)類型及成因分析

互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃的信用風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為以下幾種情形：承租人合同詐騙，通過黑市將車輛非法銷售；承租人拖欠租金，償付能力減弱或者是主觀惡意拒絕支付到期租金；承租人將租賃車輛進(jìn)行轉(zhuǎn)讓等擅自處置。造成上述信用風(fēng)險(xiǎn)的原因主要有以下幾個(gè)方面：

3.1 承租方自身的信用

互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃面向的消費(fèi)人群一般是無法在銀行和汽車金融公司獲得授信的次級(jí)信用人群，信用狀況堪憂。

3.2 出租方的授信判斷

由于目前我國(guó)的征信系統(tǒng)還不夠完善，覆蓋面不高，同時(shí)個(gè)人非銀信息和互聯(lián)網(wǎng)信息還未完全接入系統(tǒng)，導(dǎo)致征信系統(tǒng)數(shù)據(jù)不完善，在進(jìn)行授信判斷時(shí)往往只能憑借承租方出具的財(cái)務(wù)報(bào)表，銀行流水，各種證照和個(gè)人信用平臺(tái)進(jìn)行審核，主觀判斷的概率加大，有可能會(huì)導(dǎo)致不可預(yù)見的違約風(fēng)險(xiǎn)。

3.3 針對(duì)出租人對(duì)租賃車輛所有權(quán)的法律保障不夠完善

承租人在非法轉(zhuǎn)讓租賃車輛時(shí)，若受讓人符合物權(quán)法有關(guān)善意取得的條件，將善意取得融資租賃車輛的所有權(quán)，這將嚴(yán)重?fù)p害出租人的合法權(quán)益，目前相關(guān)法律在這一方面的保障不夠完善[3]。

4 互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃的信用風(fēng)險(xiǎn)控制關(guān)鍵

針對(duì)上述信用風(fēng)險(xiǎn)的成因，互聯(lián)網(wǎng)汽車融資租賃平臺(tái)在開展業(yè)務(wù)時(shí)應(yīng)從以下幾個(gè)方面控制風(fēng)險(xiǎn)：

4.1 建立完善透明的征信系統(tǒng)

國(guó)外的融資企業(yè)之所以做得這么好，主要源于他們有一套完整的征信體系。他們可以非常容易地運(yùn)用系統(tǒng)來獲得承租方的所有信用信息。我國(guó)目前還達(dá)不到這種程度，應(yīng)盡快將下沉市場(chǎng)的信用信息及互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)、電子商務(wù)數(shù)據(jù)等個(gè)人互聯(lián)網(wǎng)信息盡快接入征信系統(tǒng)。同時(shí)應(yīng)提高承租方的違約成本，如提高保證金額度等。

4.2 進(jìn)行高效準(zhǔn)確的授信判斷

這首先需要完善信息數(shù)據(jù)庫(kù)，快速分辨信用不達(dá)標(biāo)客戶，其次要建立關(guān)于客戶準(zhǔn)入和審核的科學(xué)評(píng)分模型；最后也要加強(qiáng)面審和實(shí)地考察，盡可能提高授信判斷的準(zhǔn)確度。

4.3 完善相關(guān)立法，更好保障出租人的合法權(quán)益

十三屆全國(guó)人大三次會(huì)議表決通過的《中華人民共和國(guó)民典法》第754 條賦予租賃登記法律效力，徹底解決善意取得制度對(duì)融資租賃造成的傷害。通過彌補(bǔ)法律漏洞，最終實(shí)現(xiàn)在保障出租人對(duì)租賃物所有權(quán)的基礎(chǔ)上，不影響融資租賃的交易關(guān)系。