打造人生財富堡壘

汪標(biāo)

面對疫情，我們更深刻地體會到家庭資產(chǎn)配置的重要性，如果資產(chǎn)配置不當(dāng)，哪怕?lián)碛性俣嗟呢敻唬矡o法應(yīng)對突發(fā)風(fēng)險的沖擊，打造一個可以抵御風(fēng)險的財富堡壘刻不容緩。

新冠疫情的暴發(fā)，不僅改變了很多人的人生軌跡，也改變了我們對財富的看法。

以往，我們總認(rèn)為理財是為了實(shí)現(xiàn)自己的財富愿望，然而，面對突如其來的疫情，我們發(fā)現(xiàn)，這樣的想法并不完全正確。

通常，我們的生活是這樣的，每天去上班，無論是給別人打工，還是自己當(dāng)老板，每個月都會有一定的收入。在支付了各項(xiàng)開支后，我們還會有一定的結(jié)余。這時候，我們就會想手里的錢該怎么打理，是進(jìn)行投資賺更多的錢？還是用來消費(fèi)買自己喜歡的東西？生活就是這樣一天又一天地過去了。

然而疫情出現(xiàn)了，很多人的生活一下子陷入了困境。餐館關(guān)門了，廚師和服務(wù)員失去了收入;健身房停業(yè)了，健身教練只能在網(wǎng)上指導(dǎo)學(xué)員云健身，而自己的房租還需要付，錢還不知道在哪里;碼農(nóng)居家辦公了，為了和公司共同渡過難關(guān)，不得不接受減薪，房貸的負(fù)擔(dān)頓時增加了;公司的老板更是犯難，收入沒有了，房租和員工的工資還要照付，孩子的教育金也受到了影響……

更加不幸的是，有些人還染上了新冠肺炎，甚至失去了生命。比如年輕的醫(yī)生李文亮，是最早知道疫情的醫(yī)生，也是最早發(fā)出疫情警報的人之一，但他也沒能躲過病毒的侵襲，最終不治身亡，留給家人無盡的悲傷。所幸他是一名醫(yī)生，能夠獲得保險公司設(shè)立的“醫(yī)護(hù)人員抗疫險”的賠償，也被相關(guān)部門認(rèn)定為因公殉職，家人可以獲得工傷死亡賠償金。在經(jīng)濟(jì)上，李文亮的家人得到了一定的補(bǔ)償，不太會陷入財務(wù)危機(jī)，但其他家庭就可能完全不同了。截至3月25日，全國因?yàn)樾鹿诜窝兹ナ赖娜藶?293人，其中有不少就是家庭的主要經(jīng)濟(jì)來源，雖然治療的費(fèi)用由國家承擔(dān)了，但他們的離去勢必會給家庭的財務(wù)狀況造成巨大的影響。

面對疫情，我們更深刻地體會到家庭資產(chǎn)配置的重要性，如果資產(chǎn)配置不當(dāng)，哪怕?lián)碛性俣嗟呢敻?，也無法應(yīng)對突發(fā)風(fēng)險的沖擊，打造一個可以抵御風(fēng)險的財富堡壘刻不容緩。

該如何構(gòu)建財富堡壘呢？我覺得財富堡壘應(yīng)該包含4個層次，分別是應(yīng)急準(zhǔn)備金、保險、固定收益產(chǎn)品和權(quán)益類產(chǎn)品，下面我來為大家簡要介紹一下，詳細(xì)的產(chǎn)品選擇請見后面的文章。

第一層堡壘：應(yīng)急準(zhǔn)備金

平時，大家并不太重視應(yīng)急準(zhǔn)備金，總是認(rèn)為手頭的錢夠花就行了。這個月的錢花完了，下個月還會有收入進(jìn)來，不愁沒錢花。錢多了怎么打理，就去投資，買股票、買基金、買銀行理財產(chǎn)品、買房產(chǎn)，完全沒想到會陷入要用錢卻拿不出錢的窘境。

疫情暴發(fā)的時候，恰逢春節(jié)，雖然國家承諾免費(fèi)治療新冠肺炎，但在武漢地區(qū)很多人因?yàn)闊o法確診而需要自己掏錢治病，光是購買免疫球蛋白就要花不少錢。而這個時候，股市已經(jīng)停止了交易，想從股市里拿出錢來已經(jīng)不可能了。通過出售房產(chǎn)獲得資金就更難，因?yàn)樵谝咔槊媲?，根本就找不到買家。如果沒有足夠的應(yīng)急準(zhǔn)備金，這日子就會很難過。

還有很多的餐飲企業(yè)，本準(zhǔn)備趁著春節(jié)期間多做點(diǎn)生意，也備足了各種食材。可疫情暴發(fā)，客戶紛紛退掉了年夜飯，收入沒有了，現(xiàn)金沒有了，只有一堆食材，企業(yè)遇到了巨大的經(jīng)營壓力。很多企業(yè)的現(xiàn)金儲備不到3個月，如果3個月疫情不結(jié)束，企業(yè)在耗盡現(xiàn)金后，只好關(guān)門。

企業(yè)可以關(guān)門，可個人不行，我們還需要繼續(xù)生活下去。因此，我們必須準(zhǔn)備充足的應(yīng)急準(zhǔn)備金，才能抵御突發(fā)風(fēng)險的沖擊。

要準(zhǔn)備應(yīng)急準(zhǔn)備金，我們先要估算一下自己每月的支出有多少，有了月支出金額，我們就可以算出需要準(zhǔn)備多少應(yīng)急準(zhǔn)備金。理財教科書上說，一個人需要準(zhǔn)備3～6個月的支出，作為應(yīng)急準(zhǔn)備金。我個人覺得3個月可能有點(diǎn)少，像這次的疫情，國內(nèi)的措施已經(jīng)相當(dāng)?shù)昧Γ?個月就控制住了，但距離生活恢復(fù)常態(tài)還需要一段時間，如果你受疫情影響比較嚴(yán)重，手里的現(xiàn)金快要耗盡了，你是不是會感到緊張？儲備6個月的資金也不算多，畢竟很多人每個月需要支付房租或房貸，如果在失去收入的同時，再有額外的大額支出，如醫(yī)療費(fèi)等，資金就會捉襟見肘。最好的方法是留出一年的現(xiàn)金儲備，這樣在面對各種突發(fā)風(fēng)險時，都能相對從容地去面對了。

第二層堡壘：保險

保險對于風(fēng)險的抵御作用毋庸置疑，但并不等于說買了保險就可以高枕無憂了。前幾年，萬能險熱銷，不少人沖著收益高就大手筆購買，然而這類保險的保障作用并不強(qiáng)，真遇到風(fēng)險想獲得理賠的時候，才發(fā)現(xiàn)保額和繳納的保費(fèi)差不多，根本起不到風(fēng)險補(bǔ)償?shù)淖饔?。還有的人為子女購買了養(yǎng)老險，要等到孩子60?歲以后才能領(lǐng)養(yǎng)老金，而自己的養(yǎng)老金還不一定夠，這樣買保險似乎也不是太合適。

保險界有一個“雙十原則”，非常流行，說的是要拿出十分之一的收入來買保險，保額要達(dá)到收入的10倍?？傻搅吮ｋU代理人那里，他們更多地會強(qiáng)調(diào)前半句，就是拿出十分之一的收入來買保險，買的保險也主要是相對較貴的保險。比如說重疾險，返還型和消費(fèi)型的價格差很多，保險代理人更傾向于推薦返還型重疾險。從國內(nèi)保險公司的理賠數(shù)據(jù)上看，重疾險的平均賠付金額還不到10?萬元，保額明顯偏低。

對于普通人而言，投保時最需要看重的是保額，而不是保費(fèi)是否返還，投資收益率有多高，因?yàn)槟阈枰钟氖秋L(fēng)險，而不是通過保險賺多少錢。像意外險、定期壽險、消費(fèi)型健康險和消費(fèi)型重疾險等，都屬于保費(fèi)較低、保額較高的產(chǎn)品，是我們抵御風(fēng)險的首選產(chǎn)品。

第三層堡壘：固定收益產(chǎn)品

在準(zhǔn)備了充足的應(yīng)急準(zhǔn)備金和購買了足額的保險后，我們還需要儲備一定金額的固定收益產(chǎn)品。和應(yīng)急準(zhǔn)備金相比，固定收益產(chǎn)品的流動性要相對差一些，但收益率卻要高出不少。固定收益產(chǎn)品主要包括銀行儲蓄、國債、銀行理財產(chǎn)品和債券基金等，它們的共同特點(diǎn)是安全性較高，出現(xiàn)虧損的概率比較低，收益比較穩(wěn)定。如銀行推出的3年期大額存單，年化收益率普遍在4%左右（單利在4.15%左右）。傳統(tǒng)的銀行理財產(chǎn)品越來越少，預(yù)期收益率大多略低于4%，少數(shù)名義收益率高的產(chǎn)品存在期限短、等待期長和額度少的問題。國債的安全性是最高的，利率也要低于銀行存款。今年第一期憑證式國債因疫情暫緩發(fā)行了，我們也無法知道具體的票面利率是多少，可供參考的是新發(fā)行的30年期附息國債，票面利率為3.39%。債券基金的風(fēng)險相對較高，但流動性也更好，過去幾年純債基金的平均收益率在5%左右，混合債基可以獲得更高的收益率，但也可能會出現(xiàn)較大的虧損。

固定收益產(chǎn)品是應(yīng)急準(zhǔn)備金的預(yù)備隊，一旦應(yīng)急準(zhǔn)備金消耗過多，就需要通過變現(xiàn)部分固定收益產(chǎn)品來補(bǔ)充。因此，我們在追求收益穩(wěn)定性的同時，一定要兼顧資產(chǎn)的流動性。

第四層堡壘：權(quán)益類產(chǎn)品

權(quán)益類產(chǎn)品主要是股票、股票型基金和混合型基金等產(chǎn)品，這些產(chǎn)品的共同特點(diǎn)是風(fēng)險較高，可能出現(xiàn)較大的虧損，但長期投資有可能獲得較高的收益率。之所以要冒著較高的風(fēng)險，去投資權(quán)益類產(chǎn)品，一個關(guān)鍵的問題是我們會在未來遇到無法預(yù)知的風(fēng)險，如果沒有長線的資金儲備，就很難抵御這些風(fēng)險。

對于個人或家庭而言，直接投資股票既費(fèi)時間和精力，又不一定能在波動巨大的市場中賺到錢，不如通過投資股票型基金或混合型基金，跟著機(jī)構(gòu)投資者去賺錢。從2019年的情況看，股票型和混合型基金的平均收益率超過了40%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于個人投資者的收益率，這也是為什么今年頻頻有爆款基金面世的原因。

和房產(chǎn)相比，權(quán)益類產(chǎn)品的流動性要高得多，而未來的收益率也多半會跑贏房價的漲幅，因此，增加權(quán)益類資產(chǎn)的配置，才能更好地應(yīng)對未來的風(fēng)險。