海晨股份(300873) 申購代碼300873 申購日期8.12

發(fā)行概覽：本次募集資金投向經(jīng)公司股東大會(huì)審議確定，實(shí)際募集資金扣除發(fā)行費(fèi)用后全部用于公司主營業(yè)務(wù)相關(guān)的項(xiàng)目及主營業(yè)務(wù)發(fā)展所需的流動(dòng)資金，具體如下：新建自動(dòng)化倉庫項(xiàng)目、合肥智慧物流基地一期建設(shè)項(xiàng)目、深圳研發(fā)中心項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。

基本面介紹：公司的主營業(yè)務(wù)是為電子信息行業(yè)相關(guān)企業(yè)提供全方位、一體化的現(xiàn)代綜合物流服務(wù)，深度嵌入電子信息行業(yè)內(nèi)企業(yè)采購、生產(chǎn)、銷售及售后服務(wù)等各業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)。公司堅(jiān)持“科學(xué)分工、流程優(yōu)化、一體化經(jīng)營”的方針，逐步成長為“以倉儲(chǔ)服務(wù)為龍頭、貨運(yùn)代理服務(wù)為載體”的現(xiàn)代綜合物流服務(wù)提供商。

核心競爭力：公司同客戶簽署一攬子現(xiàn)代綜合物流服務(wù)合同后，根據(jù)服務(wù)內(nèi)容和客戶業(yè)務(wù)特點(diǎn)，針對客戶需求設(shè)計(jì)定制化的現(xiàn)代綜合物流解決方案，充分利用公司內(nèi)部對綜合物流業(yè)務(wù)的精細(xì)化分工和標(biāo)準(zhǔn)化、系統(tǒng)化的操作流程，通過綜合物流管理平臺(tái)將為客戶提供的現(xiàn)代綜合物流服務(wù)進(jìn)行內(nèi)部分配和協(xié)調(diào)管控，最終實(shí)現(xiàn)不同業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)的協(xié)同集成管理和相互帶動(dòng)，以貨運(yùn)代理、倉儲(chǔ)服務(wù)等業(yè)務(wù)形式滿足客戶的綜合物流服務(wù)要求，為客戶提供涵蓋原材料物流、生產(chǎn)物流、成品物流及逆向物流等供應(yīng)鏈管理全流程服務(wù)。

公司針對客戶進(jìn)行綜合物流方案的定制化設(shè)計(jì)。以倉儲(chǔ)服務(wù)業(yè)務(wù)為例，公司根據(jù)客戶不同的需求和業(yè)務(wù)特點(diǎn)進(jìn)行倉儲(chǔ)物流管理系統(tǒng)的定制開發(fā)，使倉儲(chǔ)物流管理系統(tǒng)和客戶的生產(chǎn)管理系統(tǒng)進(jìn)行無縫對接，為客戶原材料采購提供依據(jù)，提高原材料供應(yīng)的響應(yīng)速度和生產(chǎn)效率、提升客戶的庫存管理水平。

募投項(xiàng)目匹配性：新建自動(dòng)化倉庫項(xiàng)目和合肥智慧物流基地一期建設(shè)項(xiàng)目，擬通過新建倉庫、增加物流營運(yùn)設(shè)施以及增加自動(dòng)化倉儲(chǔ)設(shè)施等投資建設(shè)來解決公司營運(yùn)能力相對不足的問題，以滿足客戶業(yè)務(wù)量增加及新增客戶帶來的現(xiàn)代綜合物流業(yè)務(wù)需求，同時(shí)將進(jìn)一步優(yōu)化發(fā)行人物流的網(wǎng)點(diǎn)布局，為客戶提供一體化、多區(qū)域的綜合物流服務(wù)。深圳研發(fā)中心項(xiàng)目將建成公司新技術(shù)儲(chǔ)備基地、系統(tǒng)測試基地以及引進(jìn)技術(shù)的消化吸收和創(chuàng)新基地，提升專業(yè)物流服務(wù)水平以及自主創(chuàng)新能力，鞏固和擴(kuò)大公司在現(xiàn)代物流服務(wù)領(lǐng)域的競爭優(yōu)勢。此外，公司擬將本次募集資金中的12，000萬元用于補(bǔ)充公司流動(dòng)資金，可以降低資產(chǎn)負(fù)債率并進(jìn)一步滿足日常經(jīng)營資金需求，提升公司盈利能力。

風(fēng)險(xiǎn)因素：創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、市場環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、管理及內(nèi)控風(fēng)險(xiǎn)、發(fā)行失敗風(fēng)險(xiǎn)、其他風(fēng)險(xiǎn)。（數(shù)據(jù)截至8月7日）