集團型公司管理會計智能化構(gòu)架設(shè)計研究與探索
——以集團型黃金礦業(yè)公司實踐為案例

鄒慶利

伴隨著財會信息化和自動化的奠基，企業(yè)集團財務(wù)集中核算和財務(wù)共享已經(jīng)將集團的財務(wù)大數(shù)據(jù)充分積累成庫。但如何便捷、實時地挖掘和利用這些“數(shù)據(jù)”的價值，已經(jīng)成為后共享時代面臨的必然課題。而解決此問題，則需要深入研究信息化理論和管理會計理論的融合點，通過信息技術(shù)打通管理、財務(wù)、經(jīng)營、決策之間的數(shù)據(jù)聯(lián)通脈絡(luò)。本文以某集團型黃金礦業(yè)公司的實踐探索為例，從以記錄經(jīng)濟交易的財務(wù)會計到滿足納稅需要的稅務(wù)會計，再到服務(wù)管理決策的管理會計的智能聯(lián)動設(shè)計，最終實現(xiàn)管理可視化和數(shù)據(jù)化，構(gòu)建符合集團財務(wù)管理需要的數(shù)字化智能駕駛艙。

一、財務(wù)會計與管理會計內(nèi)在聯(lián)系為管理會計智能化提供理論支撐

財務(wù)會計是根據(jù)統(tǒng)一的會計準則對已經(jīng)發(fā)生的經(jīng)濟交易事項的確認、計量和記錄，并最終形成標準的報告提供給企業(yè)的利益相關(guān)者。管理會計是根據(jù)企業(yè)內(nèi)部管理層的需要，及時對企業(yè)現(xiàn)在的經(jīng)濟活動進行評價，對各類資源投放的記錄、對未來的交易進行計劃和控制，通過形成適合企業(yè)需要的類財務(wù)信息報告，支持戰(zhàn)略發(fā)展決策的過程。

財務(wù)會計側(cè)重對經(jīng)營成果的如實記錄和客觀反饋，而管理會計則側(cè)重于對未來發(fā)展趨勢的控制決策。財務(wù)會計嚴格遵循會計準則是為不同立場上的利益相關(guān)者能夠統(tǒng)一理解經(jīng)營成果，避免歧義。而管理會計不需要遵循統(tǒng)一的會計準則，只需要遵循各個企業(yè)內(nèi)部管理上的需要，其存在的初衷就是管理上的需要。

雖然二者之間有重要差異，但本質(zhì)上則是一脈相承。首先，財務(wù)會計是管理會計的基礎(chǔ)，管理會計對未來的決策判斷依據(jù)是源于財務(wù)會計記錄的過去的結(jié)果，在數(shù)據(jù)的銜接上存在大量的重疊和共享；其次，管理會計是財務(wù)會計的工具和手段，管理會計的目標是為了未來的財務(wù)會計結(jié)果能有更好的表現(xiàn)，這體現(xiàn)了內(nèi)部管理層與利益相關(guān)者的終極目標的一致性，即企業(yè)價值最大化；第三，財務(wù)會計和管理會計都是以一種會計商業(yè)語言反映企業(yè)的經(jīng)濟活動。

正是這種內(nèi)在本質(zhì)上的聯(lián)系，會計專業(yè)領(lǐng)域也隨著信息技術(shù)的發(fā)展而不斷進化，由傳統(tǒng)幕后的賬房先生和事后工作者，主動走向前臺，成為生產(chǎn)經(jīng)營的賦能者和參與者。

二、財務(wù)會計信息化發(fā)展為管理會計智能化提供基礎(chǔ)數(shù)據(jù)支持

企業(yè)業(yè)務(wù)循環(huán)抽象成財務(wù)信息循環(huán)的過程就是財務(wù)會計信息化的過程，企業(yè)經(jīng)營中的每一筆交易和經(jīng)濟事項，產(chǎn)生的數(shù)據(jù)最終都會匯集到財務(wù)，將這些數(shù)據(jù)在標準化的平臺進行收集、記錄、加工，形成規(guī)范的、自動化經(jīng)營成果就是財務(wù)會計信息化的構(gòu)架設(shè)計基本原理。

財務(wù)會計信息系統(tǒng)的發(fā)展經(jīng)歷由簡單到集成的過程，這種集成既包括企業(yè)內(nèi)部原始作業(yè)單元內(nèi)和作業(yè)單元之間的數(shù)據(jù)集成，如企業(yè)內(nèi)成本按既定的公式再分配到不同產(chǎn)品作業(yè)之間，將財務(wù)成本會計變得更加自動化；也包括企業(yè)內(nèi)生產(chǎn)經(jīng)營全過程財務(wù)和非財務(wù)之間，如業(yè)財一體化，讓經(jīng)濟交易數(shù)據(jù)直接從業(yè)務(wù)系統(tǒng)傳遞到財務(wù)系統(tǒng)，并形成標準的財務(wù)記錄，進而自動形成標準的財務(wù)報告；更包括大數(shù)據(jù)時代企業(yè)與相關(guān)外部組織之間的集成，如產(chǎn)融結(jié)合讓時點匯率和外幣折算自動化、公開資本市場資產(chǎn)或負債公允價值數(shù)據(jù)和會計公允價值計量自動化、電子發(fā)票的普及和電商供應(yīng)鏈的打通讓采購的會計交易自動化等。

財務(wù)會計信息化的基本原理就是將業(yè)務(wù)循環(huán)中經(jīng)營交易的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)自動轉(zhuǎn)換成財務(wù)會計語言。而企業(yè)運營過程中另外一個重要活動就是管理循環(huán)，為管理循環(huán)提供決策支持的就是信息循環(huán)，這其中包括財務(wù)會計信息和管理會計信息。而財務(wù)會計信息的自動化為管理會計信息化提供了基礎(chǔ)數(shù)據(jù)支持，包括主數(shù)據(jù)和交易數(shù)據(jù)，更為管理會計智能化提供了理論支撐。

財務(wù)會計信息化和管理會計智能化二者共同構(gòu)成了貫穿和融合企業(yè)業(yè)務(wù)循環(huán)、管理循環(huán)和信息循環(huán)中的必然要素、重要紐帶。

如圖1，財務(wù)會計信息化為管理會計智能化直接提供數(shù)據(jù)支持，同時管理會計信息系統(tǒng)的構(gòu)架在理論上與財務(wù)會計信息系統(tǒng)原理相通，通過既有的系統(tǒng)和數(shù)據(jù)支持，并增加智能設(shè)計，在管理駕駛艙中得以體現(xiàn)。

圖1 財務(wù)會計信息與管理會計信息循環(huán)

圖2 業(yè)務(wù)歷史數(shù)據(jù)與風(fēng)險評估數(shù)據(jù)的智能互通

三、管理會計智能化的設(shè)計是基于財務(wù)大數(shù)據(jù)價值的“實時利用”驅(qū)動

管理會計智能化的設(shè)計根源就是重新整合已有數(shù)據(jù)，按照管理層的管理思路，形成一定的規(guī)則，實時甄別數(shù)據(jù)中的價值，進而智能反饋給管理層必要且有價值的信息。

在傳統(tǒng)的財務(wù)會計信息化時代，企業(yè)經(jīng)濟交易數(shù)據(jù)只能在事后呈現(xiàn)給管理層和利益相關(guān)者，他們只能在其后來評價結(jié)果、糾正錯誤、進化管理決策。更甚至這些沉淀下來的數(shù)據(jù)在事后已經(jīng)毫無價值。

比如前期采購的重大設(shè)備等資本性支出，如果沒有管理會計中的投資風(fēng)險論證，直接在財務(wù)會計中形成折舊等固定成本，在財務(wù)報告中侵蝕利潤，雖然客觀記錄了該交易，但結(jié)果卻嚴重偏離了經(jīng)營的初衷。

管理是依靠過去的、未來的信息也就是數(shù)據(jù)來做計劃、控制和決策。因此，實時的利用這些數(shù)據(jù)并發(fā)揮其應(yīng)有價值就是管理會計應(yīng)該做的事情。如果想做到實時，那么在決策時就應(yīng)該事前在管理會計系統(tǒng)中進行論證。具體如圖2，只需要在風(fēng)控系統(tǒng)的投資決策模塊中輸入擬采購的設(shè)備，管理會計系統(tǒng)自動獲取財務(wù)會計系統(tǒng)的折舊參數(shù)、類似設(shè)備歷史產(chǎn)出、輔助市場價格預(yù)測并進行人工數(shù)據(jù)修正等，智能計算出投入后的經(jīng)濟效益，模擬出對未來財務(wù)報表的影響，進而智能形成是否值得投資的結(jié)論。

四、管理會計智能化構(gòu)架設(shè)計的底層數(shù)據(jù)系統(tǒng)需要再造

企業(yè)在管理過程中，就是依靠數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)問題、分析問題、解決問題、跟蹤問題的管理方式，因此要實現(xiàn)數(shù)據(jù)化管理，最基礎(chǔ)的工作就是對底層數(shù)據(jù)系統(tǒng)進行再造，以滿足智能化管理的需要。

圖4 靈活多維的責任中心構(gòu)架組合設(shè)計

（一）滿足管理需要的財務(wù)“責任中心”組織再造

傳統(tǒng)的財務(wù)會計系統(tǒng)是以企業(yè)法人主體為核算單元，實現(xiàn)各單位的財務(wù)數(shù)據(jù)記錄，籠統(tǒng)地記錄成本、利潤和投資。但企業(yè)集團包含眾多的法人主體公司、內(nèi)部管理職能部門、車間等各類組織，尤其是推行卓越績效管理和阿米巴管理的企業(yè)集團，小團隊作戰(zhàn)、精細化管理、項目負責制等越來越流行，這就要求財務(wù)數(shù)據(jù)系統(tǒng)能夠滿足不同程度的決策權(quán)分層或分版塊授權(quán)下的管理決策和績效數(shù)據(jù)支持，于是企業(yè)內(nèi)部管理的組織結(jié)構(gòu)被賦予了管理會計中的“責任中心”概念。責任中心包括成本中心、利潤中心、投資中心三種類型。

為支持管理決策，需要在財務(wù)信息系統(tǒng)中設(shè)計“責任中心”時“既穩(wěn)定又靈活”（圖3）。

1.責任中心“穩(wěn)定性”設(shè)計

首先就是在設(shè)置責任中心時，每一最小責任中心都有唯一的編碼，其他諸如匯總責任中心、索引責任中心均始終以這些編碼對應(yīng)的最小責任中心作為數(shù)據(jù)源。也就是無論是錄入、還是自動導(dǎo)入的原始數(shù)據(jù)只存在最小的實責任中心中。

其次是遵循業(yè)務(wù)管理組織的主線條邏輯，責任中心初始設(shè)置的主體思路是構(gòu)建二維的組織體系，涵蓋集團內(nèi)縱橫兩個主線的管理。

2.責任中心“靈活性”設(shè)計

成本中心和利潤中心的二維設(shè)計：和生產(chǎn)工藝、經(jīng)營相關(guān)的部門、班組、車間構(gòu)成相對穩(wěn)定的成本中心，這些成本中心在各個管理責任中心之間主數(shù)據(jù)共享。該設(shè)計能夠滿足條線管理的數(shù)據(jù)支持需求。

投資中心和利潤中心的融合設(shè)計：打破法人企業(yè)的邊界，某一責任中心（這里可以是利潤中心，也可以是投資中心）可以包括多個法人企業(yè)。該設(shè)計能夠滿足內(nèi)部機構(gòu)高效變陣的管理數(shù)據(jù)需求。

責任中心的分層設(shè)計：比如滿足大區(qū)管理、分區(qū)管理靈活設(shè)置一級責任中心、二級責任中心。該設(shè)計能夠滿足分級授權(quán)的管理數(shù)據(jù)需求。

責任中心的虛擬設(shè)計：如圖4中，責任中心4，即是將原分別屬于責任中心1和2的法人企業(yè)1、3、6重組成責任中心4。之所以說是虛擬責任中心，是因為責任中心4之下的企業(yè)數(shù)據(jù)源自動來自于實責任1和2，不需要重新錄入任何數(shù)據(jù)。在虛擬責任中心設(shè)置上，采取自定義模式自由組合而非后臺固化配置。這種構(gòu)架將實現(xiàn)無限可能的虛擬構(gòu)架，滿足隨時隨地的管理數(shù)據(jù)需求。

圖5 基于責任中心的主數(shù)據(jù)矩陣

圖6 滿足管理需要的責任中心拆分

圖7 抵銷責任中心的設(shè)計

（二）滿足“稅務(wù)會計、管理會計、財務(wù)會計”三口徑數(shù)據(jù)的智能聯(lián)動再造

財務(wù)會計側(cè)重按照準則要求進行財務(wù)報告的披露，一般是以法人單位或者集團合并口徑數(shù)據(jù)為主。稅務(wù)會計是按照稅務(wù)要求，以納稅主體口徑進行納稅申報和繳稅。管理會計完全依照動態(tài)的管理需求進行計劃、控制和支持決策，無恒固定的數(shù)據(jù)主體口徑。

但稅務(wù)會計和管理會計的絕大多數(shù)數(shù)據(jù)源依然是財務(wù)會計。因此，財務(wù)會計口徑的數(shù)據(jù)顆粒度是支持稅務(wù)會計和管理會計的基礎(chǔ)。為實現(xiàn)三個數(shù)據(jù)的智能聯(lián)動，可采取以下設(shè)計：

1.建立完整、統(tǒng)一、高度規(guī)范的主數(shù)據(jù)體系，支撐數(shù)據(jù)的多維獲取

主數(shù)據(jù)（MD Master Data）指系統(tǒng)間共享數(shù)據(jù)（例如，會計科目、員工、客戶、供應(yīng)商、賬戶和組織部門相關(guān)數(shù)據(jù)），與之對應(yīng)的是交易數(shù)據(jù)（記錄交易活動）。主數(shù)據(jù)相對較為穩(wěn)定，除非主數(shù)據(jù)自身因為管理等原因發(fā)生變化；主數(shù)據(jù)具備高共享性，一旦確認為企業(yè)集團信息系統(tǒng)的主數(shù)據(jù)后，各個子模塊在引用或使用時，必須高度一致；主數(shù)據(jù)的價值相對交易數(shù)據(jù)更高，它是銜接關(guān)系數(shù)據(jù)模型的綱，在關(guān)系數(shù)據(jù)模型中，交易記錄（例如，訂單行項）可通過交叉共享的主數(shù)據(jù)關(guān)鍵字（客戶、產(chǎn)品代碼）調(diào)出。主數(shù)據(jù)是超越系統(tǒng)、業(yè)務(wù)、部門或責任中心之外的交易數(shù)據(jù)承載的主體，因此主數(shù)據(jù)必須統(tǒng)一、高度規(guī)范、完整地存在并加以正確維護，才能保證信息系統(tǒng)的整體協(xié)同性。

財務(wù)信息系統(tǒng)作為企業(yè)集團信息系統(tǒng)的重要組成部門，除其他系統(tǒng)對主數(shù)據(jù)的要求標準外，還需要在源頭做好如下設(shè)計，以滿足智能管理會計的需要：

一是所有的責任中心都共享使用會計科目、成本中心、客戶、產(chǎn)品等主數(shù)據(jù)，形成第一個層次二維的數(shù)據(jù)矩陣圖。如圖5所示，以責任中心為主線的高度規(guī)范主數(shù)據(jù)，對所有交易數(shù)據(jù)進行第一次的二維定位。

二是以會計科目為主線，分別構(gòu)建不同的輔助核算體系，比如資金類的科目掛接現(xiàn)金流項目，滿足現(xiàn)金流量表自動生成需要；存貨類的掛接產(chǎn)品和倉庫，滿足實物管理需要；所有往來類科目除分清往來性質(zhì)外要掛接明細客戶等等。

三是增設(shè)內(nèi)部交易科目，清晰核算需要最終抵銷的交易數(shù)據(jù)，而且一旦啟用內(nèi)部交易科目，則必須觸發(fā)內(nèi)部交易對手，形成內(nèi)部確認和抵銷；設(shè)立內(nèi)部科目加上智能檢測，還可自動識別是否抵銷干凈，避免遺漏。

四是增設(shè)涉稅明細項目，滿足稅務(wù)會計需要，比如不可稅前列支、免稅收入等明細。

五是明細項目核算，構(gòu)建最小核算單元，滿足阿米巴等管理需要，掛接項目后，核算源頭上即區(qū)分，支持管理會計信息需要。

這樣基礎(chǔ)四維的主數(shù)據(jù)構(gòu)架既有穩(wěn)定性、又有靈活性，將任何一個交易數(shù)據(jù)都可以按照一定的主數(shù)據(jù)線索進行“隨心所欲”的定位。為后期智能分析和取數(shù)提供索引源。

2.適當拆分法人主體作為最小責任中心

當某一實體法人企業(yè)有多重分類要素時，比如涉及到后續(xù)產(chǎn)品分類、行業(yè)分類等需要滿足分部報告或者管理報告的，則需要對該實體法人單位進行初始拆賬，分成不同的責任中心（即非獨立核算的分公司模式）。如圖6，按工藝和管理的需要，對同一納稅主體再拆分。這樣在最小責任中心進行核算的數(shù)據(jù)自動匯總成納稅主體的數(shù)據(jù)，滿足了稅務(wù)會計和管理會計的需要。

3.建立抵銷責任中心和準則轉(zhuǎn)換責任中心

傳統(tǒng)的合并抵銷一般是采取“表抵”模式，即根據(jù)報表格式，先匯總再減去重復(fù)交易數(shù)據(jù)得出合并數(shù)據(jù)。而智能管理會計則是采取“賬抵”的模式，即隨時生成抵銷分錄，在賬薄中進行實時抵銷。其最大的優(yōu)點就是實現(xiàn)即時性，容易追索。為實現(xiàn)“賬抵”，需要做好如下工作：

如圖7，被人為拆分的法人主體內(nèi)部為了確保最小責任中心模擬獨立核算，往往在不同責任中心之間建立內(nèi)部模擬交易，比如采廠與總部之間的資金“拆借”、采廠和選廠之間的“產(chǎn)品模擬結(jié)算”等。同時，企業(yè)集團內(nèi)成員企業(yè)之間也會產(chǎn)生內(nèi)部交易。如果不進行內(nèi)部交易抵銷，則上一級匯總形成的數(shù)據(jù)會出現(xiàn)重復(fù)。通過構(gòu)建不同層級的抵銷責任中心，當內(nèi)部交易乙方發(fā)起業(yè)務(wù)時，在另一對應(yīng)責任中心自動生成對應(yīng)的憑證，比如銷售方發(fā)起銷售憑證，在選擇對應(yīng)的購買方客戶名稱或責任中心等關(guān)鍵觸發(fā)主數(shù)據(jù)時，系統(tǒng)自動提示購買方需要確認交易是否發(fā)生和完成，一旦確認，則自動生成采購憑證，同時在對應(yīng)的同級別的抵銷責任中心中自動生成抵銷分錄，實現(xiàn)智能抵銷。

由于普遍存在多地同時上市的情況，為滿足公司不同會計準則的需要，傳統(tǒng)的準則轉(zhuǎn)換一般采取“調(diào)表”的模式，而智能管理會計提供“賬轉(zhuǎn)”的模式，通過建立準則轉(zhuǎn)換責任中心，比如在準則轉(zhuǎn)換責任中心進行資產(chǎn)減值的轉(zhuǎn)回處理等，既能保證國內(nèi)準則的財務(wù)報告自動出具，又能滿足國際準則的財務(wù)報告自動出具。

圖8 管理會計智能展板

五、服務(wù)經(jīng)營決策的管理會計智能化構(gòu)架設(shè)計實踐及原理

管理會計信息系統(tǒng)宗旨就是挖掘和利用數(shù)據(jù)的價值，實現(xiàn)人機互動，賦能分層管理決策，構(gòu)建數(shù)據(jù)智能化駕駛艙。

圖9 績效雷達

圖10 綜合績效動態(tài)智能對標圖

（一）數(shù)據(jù)集成下的智能管理信息呈現(xiàn)

管理會計信息化打通了各系統(tǒng)后，其最大的優(yōu)勢就是將數(shù)據(jù)集成。尤其是當數(shù)據(jù)的顆粒度越來越細后，建立全面的分析體系變得相對簡單。由于是實時、自動，因此企業(yè)財務(wù)不再需要另外制作財務(wù)分析報告，直接通過移動端隨時隨地查閱分析報告，且能穿透追溯到底。這種構(gòu)架與移動端的管理會計智能展板不僅呈現(xiàn)經(jīng)營活動的結(jié)果，還能夠包含管理的過程數(shù)據(jù)（圖8）。

1.持續(xù)進化的業(yè)績雷達

企業(yè)績效是公司各級經(jīng)營層最為關(guān)心的問題，也是管理層對經(jīng)營層考核的重要依據(jù)。尤其是在代理機制下，用數(shù)據(jù)展現(xiàn)結(jié)果，即時、高效用結(jié)果或者預(yù)期結(jié)果來引導(dǎo)經(jīng)營方向是經(jīng)營層、管理層和股東共同的訴求。如圖9所示的雷達圖能直觀展示長短板。

示例雷達圖中，當某項指標高度偏離目標值時，會以紅燈形式提醒警示，當略有偏離時會以黃色提示。

所有數(shù)據(jù)當點擊時均可以穿透查詢并智能分析主要影響因素。

2.知己知彼的動態(tài)績效對標

對標管理是指企業(yè)以行業(yè)內(nèi)或行業(yè)外的一流企業(yè)作為標桿，從各個方面與標桿企業(yè)進行比較、分析、判斷，通過學(xué)習(xí)他人的先進經(jīng)驗來改善自身的不足，從而趕超標桿企業(yè)，不斷追求優(yōu)秀業(yè)績的良性循環(huán)過程。

管理會計智能對標包括兩種模式，一是本集團內(nèi)的平級責任中心之間自動實時對標，二是公司與同行業(yè)外部競爭對手之間自動實時對標。

本集團內(nèi)平級責任中心之間的對標與傳統(tǒng)的分析系統(tǒng)不同，是能夠自動捕捉可比且在某一時段最優(yōu)的責任中心，實現(xiàn)智能識別“一流標的”；與此同時，還自動選擇對標前一名和后一名，在動態(tài)中更新，這和企業(yè)內(nèi)部開展的“勞動競賽”高度契合，滿足管理需要（圖10）。

在系統(tǒng)設(shè)計時，也可以增加自定義對標功能，即可以靈活選擇希望對標的責任中心。

鑒于數(shù)據(jù)源集成的難度和系統(tǒng)投入程度，外部對標一般相對笨拙一些，采取相對固定的設(shè)計模式。也可以采取網(wǎng)絡(luò)爬蟲的技術(shù)，智能搜索對標數(shù)據(jù)，支持企業(yè)智能分析。

圖11 預(yù)算編制智能化設(shè)計原理

圖12 預(yù)算管理智能化設(shè)計原理

圖13 財務(wù)風(fēng)險熱力圖

（二）智能自循環(huán)的預(yù)算全過程管理

在財務(wù)會計數(shù)據(jù)已經(jīng)完備的基礎(chǔ)上，通過嫁接預(yù)算管理系統(tǒng)，利用數(shù)據(jù)支持經(jīng)營管理的PDCA循環(huán)，實現(xiàn)預(yù)算過程管理的智能化。

1.在預(yù)算編制上，分存量、減量和增量三個部分。存量部分所有數(shù)據(jù)均來源于現(xiàn)有財務(wù)會計數(shù)據(jù)；減量數(shù)據(jù)是根據(jù)現(xiàn)有財務(wù)會計中必須或計劃停產(chǎn)的作業(yè)，系統(tǒng)自動識別退出生產(chǎn)經(jīng)營后變動成本和固定成本，并對固定成本部分提示是否有其他應(yīng)對措施，比如處置資產(chǎn)等；而增量部分則是從目標開始，系統(tǒng)自動從財務(wù)會計系統(tǒng)中搜尋可用參數(shù)，比如單位人工、單位能耗、單位物耗等。自動形成的預(yù)算編制結(jié)果以標準財務(wù)報告形式呈現(xiàn)，如果對標后無法滿足管理層預(yù)期后，則需要在增量上繼續(xù)考量（圖11）。

2.在預(yù)算控制方面，在投入環(huán)節(jié)，實行事前控制，在產(chǎn)出環(huán)節(jié)實行實時預(yù)警。所有的投資、采購在審批環(huán)節(jié)和預(yù)算數(shù)據(jù)庫智能比對，一旦發(fā)生超預(yù)算則自動禁止繼續(xù)執(zhí)行，除非另行追加預(yù)算，超預(yù)算進度或者偏離預(yù)算軌道則在管理駕駛艙黃預(yù)警。所有的產(chǎn)出、已經(jīng)發(fā)生的交易形成的財務(wù)數(shù)據(jù)，實時呈現(xiàn)在管理駕駛艙，并智能提示管理建議，進而立即采取措施。將CDA整合成如圖12所示的整體。

（三）基于數(shù)據(jù)背景的可視化智能風(fēng)控管理

管理會計關(guān)注的風(fēng)險既包括財務(wù)操作風(fēng)險，也包括企業(yè)各項財務(wù)指標風(fēng)險。企業(yè)的財務(wù)活動貫穿于生產(chǎn)經(jīng)營的整個過程中，資金管理、債務(wù)管理、生產(chǎn)及存貨管理、投資管理對企業(yè)的影響，股價、金價、匯率、利率市場變化對企業(yè)的影響，這些都是必須要時刻關(guān)注的風(fēng)險。

示例熱力圖（圖13）根據(jù)后臺數(shù)據(jù)實時變化大小和位置，可以自定義各種風(fēng)險事項，根據(jù)企業(yè)的實際情況自定義設(shè)置。

點擊風(fēng)險氣泡，彈出該指標的詳細分析。風(fēng)險解除時氣泡會自動消失。風(fēng)險轉(zhuǎn)為收益時也會變成綠色氣泡，比如當財務(wù)性投資因公允價值變化出現(xiàn)盈利時，但依然告訴經(jīng)營層該事項是風(fēng)險投資。

對特別大的風(fēng)險事項滾動智能彈幕提醒，在智能選取時，一般是根據(jù)自定義參數(shù)，比如挑取影響金額最大的正負項目。

風(fēng)險熱力圖的基本原理是根據(jù)發(fā)生的頻率和影響金額來定義，當然一般是以已經(jīng)發(fā)生的數(shù)據(jù)來判斷。當管理會計系統(tǒng)在進行模擬論證時，也可以從預(yù)測系統(tǒng)中可能發(fā)生的未來事項自動模擬生成。比如在管理會計系統(tǒng)中輸入擬投資新的礦山項目時，模擬生成了未來的利潤數(shù)據(jù)，這種生成的數(shù)據(jù)對財務(wù)有重大影響，會立即生成新的氣泡以提示風(fēng)險。

圖14 利率與金價趨勢智能分析圖

圖15 智能投資決策設(shè)計原理

（四）駕馭未來的智能趨勢K線預(yù)判

市場趨勢變化莫測，無論是投資、融資還是銷售工作，任何一個企業(yè)都希望跑贏市場，從市場中獲得紅利。但事實上決策起來并不那么容易，尤其是當企業(yè)內(nèi)部分工過于細化，不同的職業(yè)判斷導(dǎo)致的操作策略不一定一致。

管理會計智能化系統(tǒng)可以借助數(shù)據(jù)集成的優(yōu)勢，從市場和企業(yè)兩個維度對標，選取相關(guān)的指標協(xié)同分析，給企業(yè)一些智能參考。

如圖14，黃金企業(yè)將聯(lián)動程度較高的債務(wù)市場利率和黃金價格在同一場景下做協(xié)同智能分析：一季度債務(wù)市場利率平穩(wěn)與黃金市場基本一致，但利率已經(jīng)有些下降的端倪，盡管實際融資過程中議價空間不大，與市場名義利率膠著；二季度金價出現(xiàn)比較明顯的上漲行情，與之一致的是企業(yè)實際融資利率也出現(xiàn)了明顯的下降，盡管市場名義利率并未出現(xiàn)大幅降低；三季度金價出現(xiàn)波動，但是波動中上行，在9月和10月出現(xiàn)了明顯反彈行情，隨之也明顯發(fā)現(xiàn)企業(yè)實際融資利率大幅度下降，說明資本市場已經(jīng)基本趨于一致。整個過程中，債務(wù)市場名義利率一直沒有大幅度的下降，表明監(jiān)管層面期望穩(wěn)市場。而實際融資成本是雙方博弈的結(jié)果，更能反映市場的冷暖。在暫不考慮其他因素的條件下，通過歷史數(shù)據(jù)基本可以預(yù)測未來黃金價格依然會穩(wěn)定上升、利率會下行。因此企業(yè)經(jīng)營層在決策時應(yīng)該考慮：

融資層面，控制新融資，增加融資的靈活性，便于繼續(xù)享受利率下行紅利；

銷售層面，積極同步跟進策略，控制套保數(shù)量（鑒于市場變幻莫測，也不能出現(xiàn)囤貨待售的冒進策略）；

生產(chǎn)層面，積極調(diào)度生產(chǎn)，擴大產(chǎn)能；

投資方面，果斷決策，逆周期出擊并購。

在設(shè)計方面，該數(shù)據(jù)源比較容易取得，包括市場公開外部數(shù)據(jù)和企業(yè)財務(wù)系統(tǒng)內(nèi)部交易數(shù)據(jù)。尤其是通過這種內(nèi)外數(shù)據(jù)的融合對比分析，能夠?qū)崟r將經(jīng)營過程的策略進行預(yù)警。

（五）人機交互的智能投資財務(wù)估值及決策

企業(yè)產(chǎn)業(yè)投資與并購重組是運營資本管理的重要手段之一，而一般企業(yè)將投資決策相對獨立來進行論證，顯然效率低且往往不全面?，F(xiàn)有的管理會計系統(tǒng)能夠打通數(shù)據(jù)通道，尤其是通過數(shù)據(jù)之間的銜接起到驗證、提示、支持和協(xié)同效應(yīng)。

將投資管理融入管理會計系統(tǒng)，前段將投資流程程序化和數(shù)據(jù)化，支持投資過程管理的信息化；而后端和現(xiàn)有的財務(wù)系統(tǒng)、預(yù)算系統(tǒng)融合，則起到?jīng)Q策智能化的效果，而且整個過程渾然一體，數(shù)據(jù)的沉淀和積累也便于后期其他項目的橫向?qū)撕椭悄茏R別，極大提高工作效率。如圖15礦業(yè)企業(yè)的投資并購案例所示：

一是實現(xiàn)智能化初篩項目：在項目初期，投資人員只需要根據(jù)系統(tǒng)提示，輸入最為關(guān)鍵的核心三個信息（增厚并購企業(yè)可持續(xù)發(fā)展能力的資源量、增強并購企業(yè)規(guī)模的當前產(chǎn)量、增大并購企業(yè)盈利能力的當前利潤）即可，系統(tǒng)自動識別項目類別（單純的資源類綠地項目、在/近產(chǎn)項目、財務(wù)投資項目），并根據(jù)項目類別分別提示必須要收集的核心數(shù)據(jù)。將復(fù)雜的投資簡單化和數(shù)據(jù)化。

二是實現(xiàn)智能化初估決策：進一步細化的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)錄入后，系統(tǒng)自動進行第一輪的估值范圍測算，且結(jié)合地緣政治風(fēng)險自動識別選用合適的折現(xiàn)利率，附加產(chǎn)業(yè)協(xié)同性等定性考量，供經(jīng)營層做投資首輪決策。此時的投資決策，在早期基本已經(jīng)排除了重大的不確定性，且后續(xù)再選聘適當?shù)耐獠勘M調(diào)專業(yè)機構(gòu)，能夠較好控制沉沒成本。

三是實現(xiàn)智能化盡調(diào)協(xié)同：在盡調(diào)過程中，盡調(diào)機構(gòu)獲取的數(shù)據(jù)全部納入到管理會計系統(tǒng)并自動形成各單項結(jié)論。通過這種數(shù)據(jù)完全信息化管理，既能滿足系統(tǒng)化勾稽和論證前期數(shù)據(jù)的偏離度，以便即時糾偏（如發(fā)現(xiàn)重大不可靠數(shù)據(jù)時立即停止相關(guān)盡調(diào)降低費用），也能實現(xiàn)技術(shù)、法務(wù)、HR盡調(diào)數(shù)據(jù)自動匯總到財稅盡調(diào)模塊，避免數(shù)據(jù)孤島。

四是實現(xiàn)智能化估值：盡調(diào)結(jié)果一方面直接修正原先估值，形成對外的保守估值，另一方面通過全面的盡調(diào)，梳理出并購標的的痛點，為并購整合后賦能找到突破口。此時的數(shù)據(jù)與財務(wù)會計數(shù)據(jù)協(xié)同效應(yīng)非常明顯，比如并購后，通過技術(shù)工藝方面的賦能改進（比如采礦方法替換、尾渣的再利用等），能帶來多少成本降低；通過組織構(gòu)架的調(diào)整和剝離，能降低多少管理成本；通過銷售策略和市場的重選能提升多少效益；產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同能利用多少現(xiàn)有富裕產(chǎn)能（比如金精礦半成品改銷售為并購方現(xiàn)有煉廠繼續(xù)冶煉）；通過對后續(xù)投資，現(xiàn)有富余資金及融資成本等綜合計算，財務(wù)費用需要增加多少，等等。這些問題只需要做資本選項或數(shù)據(jù)輸入后，統(tǒng)智能獲取并購方數(shù)據(jù)后自動計算，形成并購后未來樂觀估值。

五是支持智能化投決：結(jié)合之前的標的估值，模擬并購后預(yù)算的調(diào)整、模擬并購抵稅效應(yīng)（如有）、模擬并表影響，乃至對并購方股價的潛在影響，獲取并購后未來并購方財務(wù)關(guān)鍵指標的影響程度，進而支持投資決策。