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    簡述企業(yè)現(xiàn)金流風險控制及管理

    2020-01-18 23:26:53房家輝云南永昌硅業(yè)股份有限公司
    環(huán)球市場 2020年29期
    關(guān)鍵詞:現(xiàn)金流管控資金

    房家輝 云南永昌硅業(yè)股份有限公司

    現(xiàn)金流就是我們的企業(yè)在自身開展經(jīng)營活動時的現(xiàn)金流動變化,它大致包含了現(xiàn)金、存款、債券或者是其他的貨幣資金。現(xiàn)金流對于企業(yè)的生存發(fā)展可以說是生死攸關(guān),其實我們很多的企業(yè)在經(jīng)營中都是掙錢的,但是由于資金鏈出了問題,導致企業(yè)破產(chǎn)倒閉,因此,企業(yè)生存下來并不全靠利潤或經(jīng)歷帶來,而是企業(yè)對于自身現(xiàn)金流的把控。如何怎樣把控現(xiàn)金流,對企業(yè)來說是重中之重。

    一、現(xiàn)金流的作用

    (一)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的必要條件

    對于企業(yè)來說,競爭的壓力是與日俱增,企業(yè)在經(jīng)營的過程中都會面臨各種危險,在這中間現(xiàn)金流的風險是最高的。一家企業(yè)的現(xiàn)金流是否正常,直接關(guān)系到了這家企業(yè)能否長久的經(jīng)營下去。目前看一家企業(yè)是不是好的企業(yè),有很多的評價指標,例如凈利潤、負債率、企業(yè)規(guī)模等,很多的企業(yè)在業(yè)務(wù)的開展方面是沒有問題的,但就是由于資金鏈斷裂,導致了企業(yè)無法正常經(jīng)營下去。舉個例子,在中國有一家企業(yè),在破產(chǎn)前每年企業(yè)的利潤可達幾千萬元,可是它的現(xiàn)金量一直都是負數(shù),就是因為對現(xiàn)金流風險的控制不到位,從而導致了該企業(yè)倒閉。因此,為了確保企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展,企業(yè)要深入的了解市場的發(fā)展狀況,提高現(xiàn)金流的風險防控意識。

    (二)企業(yè)發(fā)展的質(zhì)量的重要指標

    在市場經(jīng)濟競爭日趨激烈的今天,企業(yè)要想獲得很好地發(fā)展,一方面要增強企業(yè)自身的盈利能力,還要學會運用權(quán)責發(fā)生制度,對企業(yè)的現(xiàn)金流進行合理的管理。新東方的董事長俞敏洪曾經(jīng)在接受采訪的時候說過這樣一段話:“新東方每年的賬面上都會有大量的現(xiàn)金,很多人勸我說讓這些錢動起來,去做些其他的投資,可是我告訴他們,在新東方永遠要有這么一筆現(xiàn)金,為的就是在新東方出現(xiàn)危機時,我要保證可以給新東方的職工發(fā)下工資,同時還要能夠給學員足額退還學費”。對于企業(yè)的每筆資金流動都要進行有效的核算,確保在企業(yè)有可能出現(xiàn)支付危機的時候,有足夠的現(xiàn)金來幫助企業(yè)渡過難關(guān)。因此,一家企業(yè)的現(xiàn)金流是否充足,是這家企業(yè)健康發(fā)展的重要指標。

    (三)提升企業(yè)價值管理能力

    企業(yè)價值的實現(xiàn)和企業(yè)現(xiàn)金流的情況以及風險管控是密不可分的,現(xiàn)金流充裕,風險管控嚴格是一家企業(yè)價值實現(xiàn)的前提條件。對于一家企業(yè)來說,建立完善的現(xiàn)金流管控制度,可以使得資金使用最大化,從而提高企業(yè)的價值。比如,在不影響企業(yè)正常運行的情況下,企業(yè)可以通過為客戶提供附加服務(wù)的手段來縮短應(yīng)收款項的時間,還可以利用手上充足的現(xiàn)金流來適當擴大采購規(guī)模,以此來延長對供應(yīng)商貨款的支付時間。這樣一來,企業(yè)就可以利用這個時間對資金做進一步的合理利用,增加企業(yè)的經(jīng)濟效益。所以,對現(xiàn)金流的合理使用和風險管控可以提升企業(yè)價值管理能力。

    (四)提高企業(yè)抗風險能力

    企業(yè)現(xiàn)金流的發(fā)生風險的同時也就意味著企業(yè)面臨著風險,因此企業(yè)要做好對現(xiàn)金流的管控。在企業(yè)的發(fā)展中,因為資金管理不到位,往往會導致資金出現(xiàn)濫用的情況,同時企業(yè)中的員工也存在著擅自挪用資金、貪污等現(xiàn)象,一旦發(fā)生這種情況勢必會對企業(yè)帶來不良的影響。企業(yè)在發(fā)展的過程中要制定嚴格的資金使用制度,對資金的使用進行合理規(guī)劃,提高資金的利用率,努力降低現(xiàn)金流對企業(yè)帶來的不利影響,提高企業(yè)自身的抗風險能力。

    二、現(xiàn)金流管理與風險控制存在的問題

    (一)現(xiàn)金流風險防控意識有待加強

    對于企業(yè)發(fā)展的情況來說,很多的企業(yè)管理人員現(xiàn)金流風險防控意識有待加強,一味追求利潤指標忽略現(xiàn)金流指標,企業(yè)“兩金”(應(yīng)收賬款和存貨)占比過高,沒有將“兩金”增長率與營業(yè)收入增長率相匹配,大量資金被客戶占用,導致企業(yè)流動資金短缺,這其中尤以中小企業(yè)最為嚴重,中小企業(yè)的管理者受限于他們自身的能力,沒有現(xiàn)金流的風險防控意識,對于企業(yè)資金的使用完全不清楚,不了解在這中間可能會出現(xiàn)的風險,只是一味的追求企業(yè)效益,經(jīng)營高度依賴有息負債,推高了企業(yè)資產(chǎn)負債率,加大了企業(yè)運行風險和財務(wù)風險,嚴重的制約了企業(yè)的運行。

    (二)缺少有效的現(xiàn)金流管理機制

    企業(yè)運行中現(xiàn)金流管理是十分重要的,這其中的工作是一個部門無法完成,它需要企業(yè)各部門的配合,只有企業(yè)內(nèi)部的溝通順暢,才能把握好資金的實時動向,要建立起管業(yè)務(wù)必須管風險的底線思維,做到業(yè)財融合,但是在企業(yè)的實際運行中,各部門之間往往缺乏交流尤其是涉及錢,錯誤理解為資金就是財務(wù)人員的工作職責,所以這就導致了企業(yè)資金的流向是不透明的,另外一方面,公司治理不完善,在企業(yè)中缺乏專業(yè)的人員,使得決策過程缺乏制衡,這就導致企業(yè)在進行規(guī)劃決策的時候很難做出正確的選擇,企業(yè)決策錯誤的概率就會增加,這樣一來就無法對現(xiàn)金流實施有效地管理,也就無從談起風險控制了,從而導致企業(yè)經(jīng)營失敗。

    (三)缺乏必要的現(xiàn)金流預警機制,時常出現(xiàn)盲目投資

    企業(yè)在發(fā)展中會根據(jù)自身的發(fā)展需要建立起相關(guān)機制,但是在企業(yè)管理中這些機制很多的都流于形式,沒有落到實處。企業(yè)在發(fā)展過程中過多的關(guān)注經(jīng)濟效益,盲目擴張,融資結(jié)構(gòu)不合理,超規(guī)模擔保。對于現(xiàn)金流沒有一個統(tǒng)一的全年的了解,并且欠缺管理方法。同時,企業(yè)在對于現(xiàn)金流管理時,缺乏對企業(yè)在經(jīng)營中遇到風險的認識,相應(yīng)的也就不會有預警機制,一旦環(huán)境發(fā)生變化,引起財務(wù)風險倍增效應(yīng)時,就會手忙腳亂不知所措,極易引起企業(yè)資金鏈斷裂。

    (四)對運營資金控制不當

    根據(jù)美國銀行(U.S.Bank)的一項研究,82%的公司經(jīng)營失敗可以歸因于營運資金管理不當。對于企業(yè)來說,運營資金是它生存發(fā)展的基石,當然也是企業(yè)在財務(wù)管理時的重心。企業(yè)要不斷加強對于運營資金管理,提高企業(yè)應(yīng)收賬款回籠率,降低壞賬損失風險,提高存貨周轉(zhuǎn)率,降低流程資金占用,很多企業(yè)不重視應(yīng)收賬款管理,一旦客戶出現(xiàn)資金風險將會給企業(yè)帶來滅頂之災,錯誤理解大量存貨占用資金不影響企業(yè)生存,忽略資金流入不夠會讓企業(yè)帶來資金鏈斷裂的風險。

    三、提高現(xiàn)金流管理與風險控制措施

    (一)強化現(xiàn)金流控制意識

    企業(yè)的現(xiàn)金流管理是貫穿于企業(yè)發(fā)展的始終,對它實行全面的管控,可以為我們管理好企業(yè)打下堅實基礎(chǔ)。首先,我們要對企業(yè)管理人員進行相關(guān)的培訓,讓他們對現(xiàn)金流的管理有一個系統(tǒng)的認識,提高他們在這方面的意識,不斷地加強他們的專業(yè)水平;其次,企業(yè)還可以嘗試進行全員現(xiàn)金流管控,確?,F(xiàn)金流的運行在可控的范圍之內(nèi)。另外,企業(yè)在做好本身業(yè)務(wù)的同時,要避免盲目的擴張,以免造成資金鏈緊張,企業(yè)只有穩(wěn)定的現(xiàn)金流才可以確保企業(yè)的順利運行。

    (二)提高企業(yè)自身核心競爭力

    企業(yè)發(fā)展的主要問題還是因為競爭力低下,創(chuàng)新能力差,產(chǎn)品不能滿足市場的需求,因此,需發(fā)揚打鐵還需自身硬的精神,要完善企業(yè)治理結(jié)構(gòu),提高管理水平;不斷提高企業(yè)的研發(fā)能力,增加產(chǎn)品的科技含量,提高企業(yè)抗風險能力;擁有知識結(jié)構(gòu)合理的人才隊伍;實施集約化經(jīng)營,增加市場調(diào)研,給與一線員工足夠的能動性自由,盡最大的努力滿足客戶的需求;建立企業(yè)獨特的文化,使之適應(yīng)企業(yè)的戰(zhàn)略規(guī)劃,才能鍛造堅固的資金鏈,滿足企業(yè)正常發(fā)展的資金需求。

    (三)提高對現(xiàn)金流預算的執(zhí)行監(jiān)控

    企業(yè)想要獲得長久的發(fā)展,就必須加大對現(xiàn)金流預算的執(zhí)行監(jiān)控,只有將預算的作用完全的發(fā)揮出來,才能對企業(yè)產(chǎn)生積極的影響。這就需要企業(yè)中現(xiàn)金流管理部門,根據(jù)企業(yè)的發(fā)展需要建立起一套監(jiān)督機制,要確保預算資金能真正的用到企業(yè)發(fā)展中去,并且要保證資金的運行在可控制的范圍內(nèi),保證資金的安全性,如果發(fā)現(xiàn)問題,可以及時的拿出解決方案。從而提高企業(yè)的效益,提高資金的使用效率。

    (四)完善現(xiàn)金流監(jiān)管體系

    根據(jù)企業(yè)的發(fā)展需要,要不斷地提高對于現(xiàn)金流的管控和跟蹤,建立起現(xiàn)金流的預警機制,保證企業(yè)運行中對現(xiàn)金流有著絕對的把握,一旦出現(xiàn)問題,可以組成一個由專業(yè)人士組成的風控小組,對企業(yè)的現(xiàn)金流進行一個科學系統(tǒng)的評估,并且對企業(yè)現(xiàn)金流預算做重新的引導。同時對于這樣的問題還可以形成一套風險報告,對企業(yè)的抗風險能力也是一種提升。另外財務(wù)人員可以利用如資金周轉(zhuǎn)率等財務(wù)指標,確保企業(yè)的現(xiàn)金流使用情況良好,如果發(fā)現(xiàn)使用情況出現(xiàn)風險,那就需要向企業(yè)提出警告,并做好相應(yīng)的措施。

    四、結(jié)語

    總的來說,企業(yè)的現(xiàn)金流控制和風險管理是每個企業(yè)都必須要掌握的,如果企業(yè)做不到有效地防范風險,那么就有可能如這幾年網(wǎng)上很多平臺那樣資金鏈斷裂。因此,企業(yè)需要提高對現(xiàn)金流控制和風險管理的意識,建立起企業(yè)內(nèi)部的風險評估小組,建立起完善的預警系統(tǒng),確保企業(yè)現(xiàn)金流的穩(wěn)定,保證企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

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