利率市場化對商業(yè)銀行的影響

■ 萬瑩瑩（河北經(jīng)貿(mào)大學(xué)）

自20世紀后期以來，國際金融市場的利率已經(jīng)在向著市場化的方向前進，而且美國已經(jīng)在1986年實現(xiàn)了利率市場化，日本也緊隨其后實現(xiàn)了利率市場化。據(jù)對發(fā)達國家的市場研究表明，利率市場化有助于經(jīng)濟的穩(wěn)步持續(xù)前行，我國也在十八屆三中全會后，進行了對金融行業(yè)里利率市場化的改革，至今為止，利率化市場改革已經(jīng)歷了十年光陰，事實表明這是一個合格的政策，并且我國在2018年將放開存款利率。利率市場化的主要目的是將政府對利率的控制權(quán)轉(zhuǎn)交給金融市場進行自行控制。在利率化市場化影響市場競爭關(guān)系的時候，市場的參與者將會通過利率市場化得到很大的收益。

一、利率市場化的定義

（一）何為利率市場化

由市場供求完全來決定利率的水平，并且市場還是資源配置中的基礎(chǔ)，對于利益的傳導(dǎo)機制，還有控制管理方面有著重要的引領(lǐng)作用?？偠灾实慕灰讻Q定權(quán)轉(zhuǎn)向于交易業(yè)主的手中，我國的證券交易的市場利率完全是由市場的供求所決定，并且中央銀行逐步放開了對利率的掌控程度，這樣能夠加強信貸擴張的能力，并且間接影響貨幣的供求量，利率市場化的利率數(shù)量和期限風(fēng)險結(jié)構(gòu)完全是根據(jù)市場自主進行抉擇。在我國的現(xiàn)代化社會中，逐步向別的國家學(xué)習(xí)，開始放開對利率的管制，許多的國家在進行放開對利率管制時，存在著急于求成的因素，想著隨意的進入改革，這最終導(dǎo)致了改革的失敗，然而一些發(fā)達國家吸取了這些國家改革失敗的因素，循序漸進的進行改革，在利率市場化方面取得了不錯的效果，從而促進了該國經(jīng)濟水平的發(fā)展，結(jié)合目前經(jīng)濟發(fā)展的趨勢，我國也只有采取緩慢的放開對利率的管制，這樣才能保證利率市場能夠獲得不錯的收益。我國的利率市場化改革已在堅決執(zhí)行，我們會堅定的推進利率市場化，完善人民幣的匯率形成機制。

（二）利率市場化的優(yōu)劣

利率市場化是由于政府逐漸放松了對利率的管理，政府對利率的控制權(quán)轉(zhuǎn)給了商業(yè)銀行等企業(yè)。由于商業(yè)銀行被給予了充分的自主控制能力，所以傳統(tǒng)的集中發(fā)放指令的管理方式需要做出改變，從而使商業(yè)銀行能靈活的對市場變化做出反應(yīng)。利率化市場促進了商業(yè)銀行的改革創(chuàng)新，創(chuàng)新出新的金融工具、金融服務(wù)和金融產(chǎn)品，這不僅提高國內(nèi)銀行的基本水平，還提高了我國的商業(yè)銀行在國際中的競爭能力。利率不僅給商業(yè)帶來機會，也帶來了挑戰(zhàn)。利率市場化的壞短處是一些國家利率市場改革導(dǎo)致了貨幣失控、債務(wù)危機等一系列問題，而一些國家雖然放開利率管理取得了成功，但是許多的小銀行紛紛面臨倒閉等待。利率市場化的好處是若我國能持續(xù)漸進的進行下來了市場化，那對維持金融秩序的穩(wěn)定，防止出現(xiàn)短期投機行為的產(chǎn)生有著重要作用。我國利率市場化的思路被提出已經(jīng)有了十八年，然由于中國的國情比較復(fù)雜，商業(yè)銀行本身就是一種高負債運營的企業(yè)，所以利率市場化對銀行的影響將比較劇烈。

二、商業(yè)銀行受利率市場化的影響

（一）擴大商業(yè)銀行的自主經(jīng)營權(quán)

自從改革開放以來，我國的商業(yè)銀行一直是利率堅持管理的方式，然而這對我國的銀行經(jīng)營水平有著消極影響。由于我國的監(jiān)管制度制約，所以個銀行的業(yè)務(wù)處理方式比較單一，嚴重影響了我國商業(yè)銀行的靈活性和創(chuàng)新能力。在通過放開對利率管制的國策中，從而放寬了利率上、下限，提升了商業(yè)銀行的自主經(jīng)營能力，使得利率朝著市場化的方向發(fā)展，從而創(chuàng)新出符合客戶要求的金融服務(wù)，加強了對客戶的吸引力，對商業(yè)銀行的管理水平和抗風(fēng)險能力有著重要提升。

（二）幫助商業(yè)銀行開展金融創(chuàng)新

銀行的傳統(tǒng)業(yè)務(wù)在利率市場的發(fā)展情況下受到了嚴重沖擊，銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)可以通過降低成本、生產(chǎn)差異化的產(chǎn)品，在戰(zhàn)略競標等方面取得優(yōu)勢。并且從業(yè)務(wù)的處理方面來看，企業(yè)的資源購買、生產(chǎn)過程，還有市場銷售等方面有著重要優(yōu)勢，金融創(chuàng)新能實現(xiàn)各個單元的無縫連接，從而有效的降低企業(yè)的生產(chǎn)成本，達到提升企業(yè)關(guān)鍵的核心競爭力的作用。

（三）提升商業(yè)銀行的管理水平

隨著政府放開利率的管理，利率市場的變化會導(dǎo)致利率的波動，所以商業(yè)銀行對利率市場的變化尤為關(guān)注。銀行若是想要對金融市場有著強有力的把控，則必須注重利率的波動。面對利率的波動，做出合理的反應(yīng)能提高銀行的抗風(fēng)險能力和市場競爭力。通過利率市場變化，人們可以使銀行內(nèi)部的資金轉(zhuǎn)移和市場利率進行連接，這樣能高效的做到提高了績效考核和資源配置問題的合理性。合理應(yīng)對利率市場的變化，這能提高商業(yè)銀行降低成本的能力，并且還能提高綜合管理水平和綜合競爭能力。

三、商業(yè)銀行面對利率化市場應(yīng)采取的措施

（一）完善處理風(fēng)險的管理體系并推進業(yè)務(wù)多元發(fā)展

由于以前是傳統(tǒng)的管制環(huán)境下生產(chǎn)的銀行，所以銀行對風(fēng)險的管理能力較低，對利率所帶來的風(fēng)險不夠重視，防范力較弱，防范的手段較少，然而在新時代的利率市場化改革的潮流中，商業(yè)銀行也不得不與時俱進，提高利率風(fēng)險管理水平至關(guān)重要，慢慢增加利率風(fēng)險管理部門在其中的主要職責(zé)，對于出現(xiàn)的利率風(fēng)險做到及時的化解。在以前，我國的商業(yè)銀行傳統(tǒng)盈利方式是存貸款的利差，然而隨著利率化市場的突入，這種傳統(tǒng)模式也不在受用，商業(yè)銀行需要靠除存貸款的利差之外的其他方面來獲得收入。中間業(yè)務(wù)、表外業(yè)務(wù)應(yīng)該加大投入的力度，創(chuàng)新的重要性逐步顯現(xiàn)，提高業(yè)務(wù)的處理能力和服務(wù)的優(yōu)質(zhì)程度，著重于培養(yǎng)金融的衍生品，從而增加利益的來源途徑，分擔(dān)和轉(zhuǎn)移利率帶來的風(fēng)險。

（二）強化員工素質(zhì)并培養(yǎng)專業(yè)人才

利率市場是變化的，利率的波動往往會帶來較多的風(fēng)險，而對利率的風(fēng)險管理需要專業(yè)的人員來進行負責(zé)，所以對利率管理的素質(zhì)有著重要要求。我國商業(yè)銀行因為一直以來都是由央行直接負責(zé)，所以銀行工作者對利率風(fēng)險沒有相關(guān)概念，并且對利率風(fēng)險的知識比較缺乏。所以在我國推進利率市場化的過程中，必須要加強對專業(yè)化人才的培養(yǎng)。強化員工的素質(zhì)，必要時，還需要從一些利率市場化效果好的國家中聘請優(yōu)秀的專業(yè)人才，并引進其優(yōu)秀的專業(yè)技術(shù)，從而進一步提高我國銀行業(yè)的競爭能力。除此之外，還需要通過一些積極銷售、改善服務(wù)質(zhì)量、注重品牌打造的方式，給消費者建造一個良好的商業(yè)品牌形象。在計劃對原有的技術(shù)人員進行人事機制改革的時候，實行優(yōu)秀者獎勵的方法留下優(yōu)秀人才，讓這些人用心的發(fā)揮出自身能力，在他們發(fā)揮能力的時候，可以讓這些管理人才對其他的員工進行培訓(xùn)，讓所有的員工對利率風(fēng)險有著更加深刻的理解認識，從而提高整體的防范意識和防范能力。

四、結(jié)語

利率市場化對我國的商業(yè)銀行帶來極大的變化，在如今社會，中國自從從提出利率市場化開始已經(jīng)過了十八年了，中國的利率市場化正進入了最后的一個階段，然而現(xiàn)在實現(xiàn)利率市場化配套的制度和條件仍然并不成熟，我國的商業(yè)銀行體制至今都在存在著進入創(chuàng)新不足，重甲業(yè)務(wù)收入的占比例不高，還有監(jiān)管力度不夠的問題，我國商業(yè)銀行若想在利率化市場取得新的發(fā)展，必須要進一步對金融體制進行改革，發(fā)展金融市場的規(guī)模，加強創(chuàng)新的力度，健全、完善有關(guān)管理機制，學(xué)習(xí)先進的利率風(fēng)險處理技術(shù)，培養(yǎng)出優(yōu)秀的利率風(fēng)險管理人才。