均線差值共振在股票投資中的應(yīng)用

劉思維

摘 要：自然界的很多的原理、道理也同樣適用于人類生活的方方面，同樣也會作用于股市，這就是孔子所說的“吾道一以貫之”，而共振的現(xiàn)象是一個物理學(xué)的現(xiàn)象，在股市里面也同樣具有不可思議的作用，本文從均線差值角度即對此共振現(xiàn)象進(jìn)行研究和探討。

關(guān)鍵詞：共振;股市;均線

共振（resonance）是物理學(xué)上的一個運用頻率非常高的專業(yè)術(shù)語，是指一物理系統(tǒng)在特定頻率下，比其他頻率以更大的振幅做振動的情形;這些特定頻率稱之為共振頻率。自然中有許多地方有共振的現(xiàn)象如：樂器的音響共振、太陽系一些類木行星的衛(wèi)星之間的軌道共振、動物耳中基底膜的共振，電路的共振等。人類也在其技術(shù)中利用或者試圖避免共振現(xiàn)象。共振在聲學(xué)中亦稱“共鳴”，它指的是物體因共振而發(fā)聲的現(xiàn)象，比如兩個頻率相同的音叉靠近，其中一個振動發(fā)聲時，另一個也會發(fā)聲。在電學(xué)中，振蕩電路的共振現(xiàn)象稱為“諧振”。

關(guān)于共振還有一個小故事，據(jù)說在歐洲，曾經(jīng)有一個軍官指揮一支部隊，齊刷刷的統(tǒng)一步伐走過一座橋，當(dāng)走到一半的時候橋坍塌了。為什么？這就是因為士兵的步伐一致，產(chǎn)生的頻率與橋體頻率一致，發(fā)生共振。而共振后發(fā)生的力量是可怕的。同樣，我們的股票分析也可以引用這一原理。在股市里面，也同樣存在“共振”現(xiàn)象，所謂股市共振是指股票的一種共同運動和波動的現(xiàn)象，這種共同運動和波動建立在相同或相似的基本面（如業(yè)績方面、分紅方面、題材方面、股權(quán)結(jié)構(gòu)方面等）、相同的時空，相同的價格，相同的成交量，乃至相同的形態(tài)基礎(chǔ)之上，當(dāng)市場出現(xiàn)了某一個因素引起了一個股票或者一個板塊發(fā)生了劇烈的波動時，會立刻帶動另一個股票或板塊，甚至多個股票或板塊的同向或者反向的劇烈波動，我們可以認(rèn)為，他們之間形成了“共振”關(guān)系。也就是說，物理學(xué)共振的原同樣可以運用到股市上。

股市的共振現(xiàn)象是非常普遍的，我們通常所說的“板塊聯(lián)動”或“多股聯(lián)動”其本質(zhì)上就是股市共振的現(xiàn)象，再比如：大盤指數(shù)與板塊指數(shù)共振，A股大盤指數(shù)和香港恒生指數(shù)的共振、多個板塊指之間共振、個股與板塊指數(shù)共振 、個股不同周期之間的共振 、技術(shù)面與動態(tài)基本面系統(tǒng)共振 、技術(shù)面和消息面發(fā)生共振、指標(biāo)系統(tǒng)與時間窗口等等......

在股票的實戰(zhàn)中，均線是使用得最為普遍的分析工具，均線包括簡單移動平均線和加權(quán)移動平均線，但股民使用最多的是簡單移動平均線，技術(shù)分析中，不同周期的均線的交叉，會產(chǎn)生買賣點（通常所稱的“金叉”或“死叉”），這是大多數(shù)的人都熟悉的，而這種交叉現(xiàn)象，本質(zhì)也是不同周期的均線在某一個時空的點上形成的“共振”。均線一旦形成“共振”，對股價的趨勢形成乃至后市的走勢往往能起到不可思議的影響力，這個是已經(jīng)被市場充分認(rèn)證了的，我這里就不再贅述，而我要講的，是本人在長期的股票投資中的一個新的發(fā)現(xiàn)，即除了不同周期的均線之間有共振現(xiàn)象，均線和均線之間的差值之間也同樣會有共振現(xiàn)象，而且其共振也同樣有著不可思議的神奇之處。

所謂的均線差值，就是用快周期（即短周期）的均線數(shù)值減去慢周期（即長周期）的均線的數(shù)值所得到的一個值，該值一般會表現(xiàn)為一條不斷變化的曲線，所謂的差值共振，就是兩組不同的均線的差值所形成的曲線，走出了交叉走勢，所形成的交叉點我們叫做“共振點”比如，5天均線定義為ma5，，20天均線定義為ma20，30天均線定義為ma30，60天均線定義為ma60，則將5天均線和20天均線差值定義為：dif1，即dif1=ma5-ma201;而另將20天均線和30天均線差值定義為：dif2，兩個差值曲線的關(guān)系如下圖：

如上圖所示，圓圈所標(biāo)記的位置就是共振點，每一個共振點的出現(xiàn)，都代表行情將出現(xiàn)轉(zhuǎn)折或?qū)⒊霈F(xiàn)較大的波動，而共振點并不必然提示行情方向的變化，對方向的研判還需要結(jié)合均線、MACD等指標(biāo)判斷。

均線差值的共振為什么會對行情產(chǎn)生較大的影響呢？

我們都知道，均線的差值反映的是均線和均線之間的距離，而均線之間遵循著一個規(guī)律，就是太遠(yuǎn)則相吸，太近則相斥，也就是所謂的“分久必合，合久必分”的道理，這就意味著均線差值將總會在一個區(qū)間里波動，不會偏離太遠(yuǎn)，如果有偏離過大，市場將會出現(xiàn)套利空間，從而被市場內(nèi)聰明的投資者抓住機(jī)會進(jìn)行套利而最終回歸于正常區(qū)間，這個區(qū)間我們可以稱之為兩根均線差的“波動頻段”（如上圖的兩根黃色直線之間和紅色直線圍成的區(qū)間），那么不同的“波動頻段”之間往往會存在著共振現(xiàn)象，具體表現(xiàn)就是均線差值的曲線在兩個頻段的重合區(qū)間里發(fā)成的交叉，這種共振就可能對行情起著很大的影響。

下面我舉例說明：

首先在均線參數(shù)的選擇上，是采用了斐波那契神奇數(shù)列的數(shù)字，依次是5、21、34、55，分成了以下3組共振現(xiàn)象進(jìn)行分析。

1、5天與21天均線的差值和21天與34天均線差值的共振

案例一：

2008年4月8日，滬綜指5天均線與21天均線的差值由-299.79上升為-239.08，21天與34天均線的差值由-245.97變?yōu)?247.79，從而在4月8日這一天形成共振，結(jié)果4月8日成為一個轉(zhuǎn)折點，隨后開始了10天的調(diào)整;

案例二：

2008年4月22日，滬綜指5天均線與21天均線的差值由-223變成-232，21天與34天均線的差值由-230變成-216，從而在4月22日這一天形成了共振，大盤結(jié)束了調(diào)整，開始了為期8天的一輪上漲行情。

案例三：

000807云鋁股份：在2017年9月27日，5天均線與21天均線的差值由0.99下降為0.60，而21天與34天均線的差值由0.93升為1.01，從而在9月27日這一天形成共振，于是該股從9月27日開始連續(xù)下跌，到第34個交易日，跌幅達(dá)到41.76%。

案例四：

002234民和股份：該股在2018年12月25日，5天均線與21天均線的差值由-0.55升為-0.38， 而21天與34天均線的差值由-0.43降為-0.48，而該股則成為2019年的大牛股，從該日收盤12.06算起，經(jīng)過47個交易日漲幅達(dá)到176.48%。

案例五：

600533棲霞建設(shè)：該股在2009年7月23日， 5天與21天均線的差值由0.41將為0.35，而21天與34天均線的差值由0.38升為0.42，從而在7月23日這一天形成共振，于是該股從7月24日創(chuàng)下高點后一路下跌，經(jīng)過28個交易日后跌幅達(dá)到36.75%。

2、21天--34天均線差值和34天--55天均線的差值共振

案例一：

0002290中科新材：2014年4月24日，該股21天與34天均線的差值由0.7降為0.67，而34天與55天均線的差值由0.67升為0.76，從而在，4月24日這一天形成共振，該股當(dāng)天沖高回落，并一路下跌，34個交易日跌幅達(dá)到46.77%。

案例二：

600763通策醫(yī)療：該股在2014年1月13日，兩值形成共振，該股也收出縮量的陰十字星，形成絕佳買點，從第二天開始一路震蕩上行，35個交易日最高上漲71.54%。

案例三：

600538北海國發(fā)：該股在2017年4月14日兩值形成共振，該股從當(dāng)天開始就平開低走，之后經(jīng)過經(jīng)過33個交易日的下跌，跌幅達(dá)到53.05%。

案例四：

600438通威股份：該股在2013年9月27日兩值行程共振，隨后股價一路震蕩上行，經(jīng)過22周上漲，漲幅達(dá)到79.42%

3、5天—21天均線差值與34—55天均線差值的共振

案例一：

2009年1月20日，大盤指數(shù)兩線差值形成共振，大盤隨后走出強(qiáng)勢上攻行情，16個交易日上漲446點，最大漲幅22.84%。

案例二：

000650仁和藥業(yè)：2014年7月29日該股兩值形成共振，當(dāng)天該股及時絕佳買入時機(jī)，第二天開始即一路震蕩上行，46個交易日漲幅達(dá)到60.99%。

案例三：

000661長春高新：2017年3月8日該股兩值形成共振，12個交易日該股漲幅達(dá)到13.3%。

案例四：

000670盈方微：2018年10月25日該股兩值形成共振，股價之后一路震蕩上行，經(jīng)過15個交易日漲幅達(dá)到47.89%。

以上，只是幾個典型的案例，類似的例子簡直俯拾皆是，不勝枚舉，不止在日線級別和周線級別，在個分時圖里面也同樣可以找到很多的例子，這里就不在一一列舉了，投資者可以舉一反三多加觀察和驗證。

通過以上的例子，我們可以總結(jié)一下均線差值共振的使用要領(lǐng)：

1）首先確定合適的均線，可以采用傳統(tǒng)的5，10，20，30，60;也可以采用斐波那契數(shù)列的5，21，34，55，89等，當(dāng)然也可以采用更大周期的，每一種組合都將會有神奇的發(fā)現(xiàn)。

2）其次要確定每個曲線的波動“頻段”，然后在重合的“頻段”里面去選擇共振的信號，當(dāng)然在實戰(zhàn)中也經(jīng)常發(fā)現(xiàn)不在重合的“頻段”區(qū)的共振信號也很好用，為了追求更高的準(zhǔn)確概率，建議還是在重合“頻段”選擇共振信號較好。

3）經(jīng)過以上兩步，找到了共振信號后，也不能認(rèn)為萬事大吉可以立即入場交易，因為多數(shù)信號并不指引方向，只是預(yù)示共振或轉(zhuǎn)折的發(fā)生，具體到操作層面，還需要結(jié)合Macd、KDJ、RSI等指標(biāo)共同作出判斷，這樣才可以取得比較理想的投資效果。

總之，均線差值共振理論是一個非常實用的投資理論，投資者通過不斷的演練和總結(jié)，再結(jié)合自己已有的投資技巧，相信將會對股票投資績效的提升起到非常顯著的作用。