互聯網旅游金融現狀及其未來趨勢研究

肖歲寒

摘 要：論文從互聯網金融概念、互聯網金融現狀、未來發(fā)展趨勢做出深入的分析，論文結論認為認為構建互聯網旅游金融商業(yè)生態(tài)系統、集團化發(fā)展、產品設計場景化和資產證券化是互聯網旅游金融未來的發(fā)展趨勢。

關鍵詞：互聯網 旅游金融 現狀 未來趨勢

一、互聯網旅游金融定義

謝平和吳曉求均認為，互聯網金融可能是不同于商業(yè)銀行間接融資、也不同于資本市場直接融資的第三種金融融資模式。有學者提出不同的觀點，認為互聯網金融并沒有改變金融的本質，互聯網金融在功能上并沒有顛覆金融的可能，機制上利用了中國金融體制的缺陷進行監(jiān)管套利，發(fā)展上采取拾遺補缺的作用，但無法成為主流的金融運作方式。互聯網金融可以歸納為四類：第三方支付;網絡融資，包括基于平臺客戶大數據的小微貸款和消費貸款、P2P（peertopeer）平臺貸款、眾籌（crowdfunding）模式;網絡投資，包括P2P和眾籌平臺的資金提供者，網絡貨幣市場基金;網絡貨幣。有研究機構將互聯網金融分為七個組成部分，包括三大支柱業(yè)務（股權、借貸和保險）、三大基礎設施（網絡支付、網絡征信、技術支持）以及互聯網金融交易所。

金融與互聯網的結合顛覆了傳統的金融業(yè)態(tài)，因此，筆者關于互聯網金融的定義采用謝平和吳曉求的觀點，認為互聯網金融是第三金融業(yè)態(tài)，互聯網旅游金融具備互聯網金融的一般性特征。互聯網旅游金融是指旅游業(yè)依托在線支付、大數據、云計算等互聯網技術及移動互聯網技術，實現資金融通、支付和信息中介等業(yè)務的一種新興金融服務。根據定義，我們發(fā)現在線支付、大數據和云計算等互聯網技術是互聯網旅游金融獲得發(fā)展的重要依托;同時，互聯網旅游金融的目的和傳統旅游金融的目的并無區(qū)別，即實現資金融通、支付和信息中介。

二、互聯網旅游金融發(fā)展現狀

目前，國內主要的在線旅游平臺企業(yè)均在互聯網旅游金融領域進行布局，它們根據自己的實際情況推出不同的互聯網旅游金融產品。阿里旅行去啊基于支付寶積累的用戶數據，特別是基于用戶積累的芝麻信用進行產品創(chuàng)新，推出一系列互聯網旅游金融產品，如基于余額寶的個人理財，基于花唄的分期付款，基于芝麻信用的信用證明、信用住、未來景區(qū)、信用租車、信用簽證，聯合60多家保險公司推出旅行險，基于支付寶的境外購物退稅項目。由于阿里旅行去啊是阿里巴巴旗下的互聯網旅游平臺企業(yè)，一方面其推出的互聯網旅游金融產品可以很好地利用其原來積累的大數據，另一方面其推出的某些互聯網金融產品并不是專門針對旅行者而開發(fā)的，因而某些產品的針對性弱于途牛旅行網這類在線旅行平臺。除了阿里旅行去啊，其他平臺企業(yè)也紛紛推出自己的互聯網旅游金融產品，如途牛旅行網、去哪兒網、攜程旅行網等、驢媽媽旅行網。研究發(fā)現：一是只有途牛旅行網針對旅行者和旅游企業(yè)推出了一系列互聯網金融產品，其他如攜程旅行、驢媽媽旅行、同城旅行和去哪兒旅行等推出的產品不夠豐富;二是綜合性互聯網金融企業(yè)在推出互聯網金融產品方面具有優(yōu)勢，如積累了更加豐富的大數據、擁有互聯網金融的三大基礎設施（支付、征信、技術）、產品更加豐富，同樣可以很好地滿足旅行者和旅游企業(yè)的需求，目前關鍵是打通非旅游業(yè)務和旅游平臺業(yè)務之間的數據通道，以便更好地滿足消費者的需求;三是未來互聯網旅游企業(yè)需要在互聯網三大基礎設施方面加大投入，以便推出更加豐富的互聯網旅游金融產品。

三、互聯網旅游金融未來趨勢

（一）構建互聯網旅游金融商業(yè)生態(tài)系統

為了構建互聯網旅游金融商業(yè)生態(tài)系統，互聯網旅游金融服務廠商需要加強以下方面的工作：一是完善互聯網旅游金融的基礎設施?；ヂ摼W旅游金融提供商需要在網絡支付、網絡征信（旅游金融大數據）和技術支持（IT;運維與信息安全）三方面加強建設，為互聯網旅游金融各項業(yè)務的開展提供有效的支撐。二是加強產品創(chuàng)新，完善互聯網旅游金融業(yè)務產品體系。目前互聯網旅游金融的業(yè)務體系主要集中于網絡理財、網絡借貸和互聯網保險、出境金融方面，未來互聯網旅游金融服務商需要繼續(xù)加強產品創(chuàng)新，在與旅游相關的財富管理、融資租賃、股權眾籌、虛擬貨幣、房產金融、汽車金融、財務管理、網絡平臺入口等方面加強建設，完善互聯網旅游金融的產品與服務體系。三是完善旅游;O2O商業(yè)生態(tài)系統，并與互聯網旅游金融進行有效對接。O2O是未來互聯網旅游的發(fā)展方向，旅游業(yè)一方面需要加強線下體系建設，另一方面需要往云端發(fā)展，建立屬于自己的大數據系統。因此，互聯網旅游金融服務商需要結合旅游;O2O商業(yè)生態(tài)系統的發(fā)展，在金融大數據方面與旅游大數據進行有效對接，在互聯網旅游金融產品創(chuàng)新方面需要解決旅游者和供應商的實際問題。

（二）旅游互聯網金融服務商向集團化方向發(fā)展

當前，在互聯網的各個細分領域都形成了自己的壟斷巨頭，如社交領域的騰訊、搜索領域的百度、電商領域的阿里巴巴等?；ヂ摼W旅游金融是基于互聯網旅游平臺提供的金融服務，因而互聯網的基本特性將在互聯網旅游金融領域發(fā)揮作用，未來在互聯網旅游金融領域將出現壟斷性巨頭。目前互聯網旅游金融領域處于發(fā)展的初級階段，每個互聯網旅游提供商都追求在自己的平臺內滿足用戶的各種旅游金融需求，用豐富的產品和服務來增加平臺的價值，增加用戶的黏性，讓用戶逐漸習慣“一家互聯網旅游金融平臺，所有旅游金融產品與服務”的認知。未來將會有越來越多的互聯網旅游金融提供商像途牛一樣獲取各種金融經營牌照，以便將各種金融服務串聯起來，實現對各類高凈值客戶的價值管理最大化。同時，普惠性和便捷性作為互聯網旅游金融服務的兩個重要特性，決定了現有的互聯網旅游金融服務商將會快速擴大自己的金融產品線，以便滿足用戶的普惠性和便捷性需求。

（三）互聯網旅游金融產品設計場景化

場景化消費，是指面向偏好實時的、與所處位置高度相關體驗的客戶，為這些客戶提供與所處場景密切相關的移動互聯網服務。場景模式表明，傳統的產品差異化已經不能凸顯企業(yè)的獨特性，企業(yè)應該通過構建場景，將企業(yè)和用戶加密結合，通過富有情感的互動吸引顧客參與，突破傳統簡單的廣告模式。旅游產品消費，特別是在旅行中的消費過程，是一種實時消費過程，與游客所處的地理位置高度相關，特別需要注意客戶體驗，因而未來互聯網旅游的發(fā)展方向是消費場景控制?；ヂ摼W旅游金融的目的是解決旅游消費者在消費旅游產品各個環(huán)節(jié)的各種問題，幫助解決供應鏈廠商提供各種服務過程中面臨的資金鏈問題。因此，互聯網旅游金融產品的設計必須切合旅游產品消費的場景，切合供應鏈廠商的供應場景，滿足他們的一系列需求。

為了構建場景化的互聯網旅游金融產品體系，互聯網旅游金融提供商可以從以下方面進行場景化創(chuàng)新：一是切實分析旅游者在消費過程中和供應商在提供產品過程中的疼點。所謂的疼點，就是消費者在消費旅游產品的過程中不滿意的地方，供應商在提供旅游產品過程中不滿意的方面，如飛機的延誤、住酒店煩瑣的手續(xù)、排隊問題、旅游淡旺季導致旅游消費不平穩(wěn)等，這一系列問題可以通過旅游金融產品創(chuàng)新進行緩解或解決。二是將旅游消費者和供應商的疼點進行有效的分類和組合，使之成為互聯網旅游金融產品創(chuàng)新的源泉。旅游金融產品供應商可以對消費者和旅游供應商碎片化的疼點進行分類和分組，找出其在不同場景背景下的共同點，然后設計出不同場景背景下的旅游金融產品，實現C2B（從消費者到商戶）的金融產品開發(fā)設計，滿足旅游者和供應商在不同背景下的金融需求。三是重視數據在場景化旅游金融產品過程中的作用。互聯網旅游平臺企業(yè)在為旅游者提供旅游產品的過程中，在與旅游供應鏈企業(yè)合作的過程中，積累了大量的數據，互聯網旅游廠商通過分析這些數據發(fā)現其中的問題，并找出問題的關鍵點以便提出解決方案，而互聯網旅游金融產品是解決這些問題的重要方法。

（四）互聯網旅游金融相關資產證券化

資產證券化是金融資源的優(yōu)化配置，盤活現有存量資產的重要途徑，可以提高融資效率，降低融資成本。2014年11月，原來需要中國證監(jiān)會審批的資產證券化改為報備制，即國家在資產證券化相關的政策逐步放開，資產證券化是我國未來金融的發(fā)展方向。2015年10月28日，互聯網金融產品京東白條應收賬款債務資產支持專項計劃在深圳證券交易所掛牌交易，開創(chuàng)了互聯網金融資產證券化的先河?；ヂ摼W旅游金融平臺為了擴大資金來源，滿足旅游消費者和供應鏈廠商對資金的快速需求，可以將旅游金融產品進行資產證券化處理，以豐富旅游金融平臺企業(yè)的資金來源，促進旅游消費金融的快速發(fā)展。未來可以實現資產證券化的互聯網旅游金融產品有：消費金融和供應鏈金融形成的債務支持資產、旅游保險形成的資產、旅游相關固定資產等未來可以帶來現金流的資產。

四、結語

互聯網旅游的模式已經很成熟且正在演進，互聯網旅游金融的模式剛剛開啟，未來隨著相關行業(yè)數據和運營數據的積累，基于數據的分析將豐富互聯網旅游金融方面的研究。

參考文獻

[1]褚蓬瑜，郭田勇.互聯網金融與商業(yè)銀行演進研究[J].宏觀經濟研究，2014（5）：19;28.

[2]張江洋，袁曉玲，張勁波.基于電子商務平臺的互聯網金融模式研究[J].上海經濟研究，2015（5）：3;-;11，25.;

[3]易觀智庫.;中國互聯網旅游金融市場專題研究報告[R/OL].2018-10-22.http：/www.analysys.cn/report/detail/12238.html.