財務風險預警與防范

【摘 要】財務風險是每個公司都必然面臨的問題，建立完善有效的財務風險預警有利于企業(yè)更精準地衡量財務風險，從而制定相應的風險防范措施，緩解企業(yè)的財務風險。文章以西安某金屬材料公司為例，探討其財務風險預警存在的問題，并提出防范策略。

【關鍵詞】財務風險;風險預警;防范措施

一、公司簡介

西安某金屬材料公司，成立于2016年，是一家從事鈦鎳形狀記憶合金材料研發(fā)、生產(chǎn)和銷售的專業(yè)公司，經(jīng)認證成為“陜西省民營科技企業(yè)”，公司現(xiàn)有員工一百余人，注冊資金1700萬元。公司嚴格遵循國家相關法律的規(guī)定，建立了以總經(jīng)理為核心的組織機構，負責企業(yè)的全面管理。公司分別設置了銷售部、綜合部、采購部、研發(fā)部和營運部，各部門間權責分明，相互制約。其中，綜合部設立人力資源部部和財務部，財務部主要負責公司的成本預算與核算、賬務處理等工作。營運部設立生產(chǎn)部與倉儲中心，這兩個部門承擔了公司的主要生產(chǎn)經(jīng)營活動，是公司的核心部門與利潤中心。通過對該公司跟蹤調(diào)查發(fā)現(xiàn)，公司在財務風險預警方面存在一些問題，下面做簡要分析。

二、公司財務風險預警存在的問題

（一）預警意識薄弱

公司管理層對企業(yè)財務風險預警的重視明顯不足，財務風險具有客觀性，公司在經(jīng)營管理中稍有不慎就可能引發(fā)財務風險，很多公司并沒有重視財務風險預警。雖然《公司財務管理制度》中有提到公司應加強財務風險預警管理，將風險控制工作看作公司的首要任務。實際上，發(fā)現(xiàn)公司員工對公司財務風險預警相關管理制度和操作流程所知甚少，甚至有人對財務風險預警的概念一知半解，也不清楚公司財務風險預警相關管理制度和操作流程。

（二）預警制度與崗位設置存在缺陷

公司目前財務預警體系不夠健全，職責分工不夠清晰，財務風險預警制度缺乏實用性。公司財務部仍只是只要從事單純的會計工作，而沒有真正意義上的財務管理和預警分析。由于公司參與財務管理工作的人員較少，管理層缺乏對具體各項財務數(shù)據(jù)的了解，財務人員也只在每年年末做財務風險預警工作，不能在公司管理人員做重大決策時提供近期的企業(yè)財務風險狀況。公司高層人員很難及時了解到公司的財務風險狀況，從而進行風險控制，所以，公司應建立相應的預警制度并設立預警崗位。

（三）預警指標不全面

選擇的財務指標較為主觀且不能全面反映公司的財務狀況。公司在財務預警指標的選擇上，主要是財務主管憑借對公司的了解來選擇指標，這樣選出來的指標的主觀性較強，不一定能將公司的財務現(xiàn)狀全面地反應出來。通過前文對公司財務預警方法的分析可以發(fā)現(xiàn)，財務主管選擇的指標數(shù)據(jù)主要來源于公司的資產(chǎn)負債表和利潤表，表明財務主管沒有重視現(xiàn)金流量表，現(xiàn)金流量對企業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展至關重要，當公司的現(xiàn)金流入小于現(xiàn)金流出的程度過高時，公司就可能面臨這支付方面的風險，從而導致財務危機。公司的財務主管沒有選取現(xiàn)金流量指標對公司進行財務風險預警，這導致在進行財務風險預警時，忽略了對公司現(xiàn)金流的評價，降低了財務風險預警的準確度。此外，財務人員進行財務風險預警分析時，使用財務指標的來源主要是財務報表數(shù)據(jù)，財務人員根據(jù)這些數(shù)據(jù)，推測出公司未來財務風險的變化趨勢，但是推測結果中往往存在大量的主觀因素，財務人員業(yè)務無法通過單一的歷史數(shù)據(jù)全面掌握整個公司的財務狀況。

（四）預警方法存在缺陷

由于公司管理層對財務風險預警工作不夠重視，公司通常將基本的財務指標分析結合行業(yè)水平來評估財務風險狀況，這樣做比較容易受主觀因素的影響，存在較大的局限性。對于公司來說，具體表現(xiàn)在以下幾個方面：首先，指標發(fā)出的警示信號不盡相同。公司在進行財務風險預警時，并沒有建立一套完整的預警體系，僅僅選取一組財務指標對公司的財務風險進行預警，所選的指標與指標之間是相互割裂開的，不同的指標預警出來的財務風險之間互相矛盾，因此公司無法獲得清晰的結論，不能進行有效的財務風險預警。其次，警戒值的設立不合理。在財務風險預警警戒值的劃分方面，公司以行業(yè)的較低值作為風險預警警戒值，對公司的財務風險進行預警，但這個警戒值是財務主管根據(jù)行業(yè)水平來制定的，有時候為了達到公司的要求可能會對警戒值進行修改。第三，無法判斷警戒程度。在對公司的財務風險進行預警時，公司僅僅以一些財務數(shù)據(jù)為基礎，根據(jù)設立的標準值判斷公司的指標數(shù)據(jù)是否超過警戒值。有些指標值可能非常接近警戒值，但并沒有超過警戒值，這并不代表公司在這些方面沒有風險，但公司的財務預警結果顯示這些方面并不存在風險。對于超過警戒值的財務指標值，公司的預警結果顯示在此方面存在風險，但并不能得出具體的風險程度。

三、財務風險防范對策

（一）設立財務風險預警崗位

為了保證運用公司財務風險預警模型的有效性，公司應該設立負債財務風險預警的相關工作的崗位。崗位職責為定期運用財務風險預警模型分析并監(jiān)控公司日常經(jīng)營過程中的各類業(yè)務，這樣有利于公司對現(xiàn)階段自身財務風險情況有更深刻的認識。在公司的日常運營中，應針對不同指標所呈現(xiàn)的預警程度，需進行財務風險成因分析與整改意見分析，并向相關部門和人員匯報，最后將財務風險的成因分析結果與整改意見上報給管理層，管理層由此作為參考并對公司下一步的經(jīng)營決策進行調(diào)整，從而降低企業(yè)整體的財務風險。

（二）完善財務風險運行機制

首先，要對公司的經(jīng)營現(xiàn)狀進行事前預測。事前預測要求分析公司所屬行業(yè)目前所呈現(xiàn)的經(jīng)濟狀況，判斷未來幾年該行業(yè)發(fā)展狀況，在此基礎上評估公司經(jīng)營現(xiàn)狀和發(fā)展戰(zhàn)略與市場的形勢是否具有一致性，以此來降低公司發(fā)生財務風險的可能性。其次，要對公司的日常經(jīng)營進行事中控制。當運營中利用財務風險模型對企業(yè)盈利能力、營運能力等方面的相關財務指標進行追蹤檢測，預警模型識別到企業(yè)的財務數(shù)據(jù)發(fā)生異常時，公司應對異常的財務指標數(shù)據(jù)進行追溯分析，針對分析出的問題做出有效的應對策略，及時降低公司的財務風險水平以減少損失。最后，要對公司的財務風險進行事后控制。公司制定出風險防范措施之后，需要對防范措施的效果進行監(jiān)控，分析并總結財務風險發(fā)生的原因，最后總結成經(jīng)驗，這些經(jīng)驗能夠完善預警機制，更好的為公司服務，促進公司的健康發(fā)展。

（三）加強應收賬款管理

公司目前應該加強對應收賬款的管理，采取有效的措施提升應收賬款的周轉(zhuǎn)速度，縮短應收賬款的收回期限，這樣可以提升資金的使用效率，降低公司的運營風險。2017年公司為了擴大銷售，搶占市場份額進行賒銷，這雖然增加了公司的銷售收入，同時也增加了公司的財務風險。公司可以將客戶信息進行匯總，識別并評價客戶的信譽狀況，分析客戶的財務狀況，將信譽評價與財務分析結果納入應收賬款分類管理體系中，有利于公司在進行賒銷業(yè)務的同時，高效并及時地評估客戶的賒欠額度與方式。在實際工作中，如果客戶的財務狀況與信譽評價較好，銷售人員就可以采用賒銷的方式簽合同，如果客戶的財務狀況以及信譽評價較差，就無法進行賒銷。

（四）加強存貨管理

公司應該分類管理存貨，公司的主營商品占據(jù)較大數(shù)額資金，所以應及時處理產(chǎn)成品。對于公司的原材料、包裝物等存貨，應該合理的采購計劃。最低庫存量的設置是公司制定采購計劃的基礎，在制定最低值時需要將現(xiàn)金流納入考慮，公司的最低庫存量不僅要滿足公司的生產(chǎn)經(jīng)營等相關活動的需要，還應該有利于提高公司盈利能力。在現(xiàn)階段，鈦工業(yè)具有需求較低與產(chǎn)能過高的特點，所以公司應及時、全面地把握原材料的市場變化情況，密切關注原材料的價格波動，加強對采購數(shù)量和庫存的管理與控制，當原材料價格升高時，相應地減少采購數(shù)量，反之，增加采購數(shù)量，嚴格控制采購的成本與風險，對采購成本的趨勢進行實時監(jiān)控，從而加強成本控制。

作者簡介：任娟（1997—），女，漢族， 現(xiàn)在陜西國際商貿(mào)學院，本科學歷，財務管理B1605班。