信息不對(duì)稱(chēng)理論在銀行信貸業(yè)務(wù)中的應(yīng)用

文/楊士漉

信息不對(duì)稱(chēng)理論在商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)管理中占有重要地位，不僅指出了信息不對(duì)稱(chēng)是造成信貸風(fēng)險(xiǎn)重要成因，也引導(dǎo)了設(shè)置信貸業(yè)務(wù)流程規(guī)制。盡可能消除信息不對(duì)稱(chēng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)、使得借貸雙方掌握的信息相對(duì)平等，是將該理論運(yùn)用于商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)管理的最終目標(biāo)，需要建立完善的貸款流程和風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制促進(jìn)借貸雙方的良性合作。

一、信息不對(duì)稱(chēng)理論指向的風(fēng)險(xiǎn)

信息不對(duì)稱(chēng)理論在上世紀(jì)七十年代由三位美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家提出，被廣泛運(yùn)用于社會(huì)運(yùn)作的方方面面，該理論出發(fā)點(diǎn)為：交易雙方掌握的信息不一致時(shí)會(huì)產(chǎn)生信用問(wèn)題。發(fā)生在交易前的信用問(wèn)題被稱(chēng)為“逆向選擇”，發(fā)生在交易后的被稱(chēng)為“道德風(fēng)險(xiǎn)”。

（一）信息不對(duì)稱(chēng)理論

信息不對(duì)稱(chēng)理論的概念是：處于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的各類(lèi)人員，對(duì)所需信息的了解存在差異。

這種因信息不對(duì)稱(chēng)造成的各方獲益不平衡，可分為“逆向選擇”與“道德風(fēng)險(xiǎn)”。

（二）事前“逆向選擇”

“逆向選擇”出現(xiàn)在交易發(fā)生前，它的含義是信息缺乏的一方無(wú)法對(duì)商品質(zhì)量做出準(zhǔn)確的判斷，為了減少支出和損失選擇了價(jià)格更低的劣質(zhì)品，造成市場(chǎng)價(jià)格下降、優(yōu)質(zhì)品被劣質(zhì)品驅(qū)逐市場(chǎng)的后果。

（三）事后“道德風(fēng)險(xiǎn)”

“道德風(fēng)險(xiǎn)”出現(xiàn)在交易發(fā)生后。它的含義是在信息不對(duì)稱(chēng)的狀況下，交易一方參與人因?yàn)闆](méi)有能力或成本太高無(wú)法及時(shí)知曉另一方的行動(dòng)，對(duì)方的情況變化影響到交易后續(xù)履行卻無(wú)法及時(shí)采取措施，使得信息劣勢(shì)的參與人遭受損失。道德風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生與交易雙方的道德素質(zhì)水平密切相關(guān)，當(dāng)信息優(yōu)勢(shì)的一方為了使自身獲得最大收益，而做出傷害信息缺乏一方利益的行為時(shí)，其自身的道德感不足以約束它的行為。

二、信貸風(fēng)險(xiǎn)與管理規(guī)程

從信息不對(duì)稱(chēng)理論可以看出，交易前與交易后面臨的實(shí)際信用問(wèn)題，預(yù)防信貸風(fēng)險(xiǎn)也可以從借款前與借款后分別著手，針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)象制定相應(yīng)業(yè)務(wù)流程和應(yīng)對(duì)措施。

（一）風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)象

根據(jù)逆向選擇理論，信息不對(duì)稱(chēng)會(huì)導(dǎo)致商業(yè)銀行缺乏對(duì)申請(qǐng)人（企業(yè)與個(gè)人）的真實(shí)狀況的了解，使得銀行難以判斷眾多申請(qǐng)人的信用水平不敢輕易放款，讓信用程度高的申請(qǐng)人難以獲得或獲得足夠貸款、低信用水平的申請(qǐng)人反而可能乘虛而入，造成信貸配給現(xiàn)象，高信用水平申請(qǐng)人即使愿意以更高利率借款也很難獲得銀行信任。

根據(jù)道德風(fēng)險(xiǎn)理論，由于借款人狀況是動(dòng)態(tài)變化的，所以不能僅憑貸前信息完全信任借款人，信息不對(duì)稱(chēng)會(huì)削弱銀行放款后對(duì)借款人的監(jiān)督跟進(jìn)，無(wú)法知曉借款人的信用水平變化。沒(méi)有銀行愿意發(fā)放不確定能否順利回收的貸款，這種沒(méi)有保障的后續(xù)監(jiān)管同樣削弱了商業(yè)銀行的放款意愿，且不利于銀行與申請(qǐng)人建立良性的借貸關(guān)系。

（二）管理規(guī)程的制定

信息不對(duì)稱(chēng)理論在銀行信貸業(yè)務(wù)中有著重要地位，它在極大程度上決定了信貸操作的基本流程。貸前調(diào)查與貸時(shí)審查審批、貸后檢查是不可或缺的三個(gè)基本環(huán)節(jié)。

歸納如下圖表：

在實(shí)際操作中，還應(yīng)當(dāng)確保銀行為申請(qǐng)人信用評(píng)級(jí)制定的評(píng)分制度合理全面、貼合實(shí)際行情；將評(píng)級(jí)指標(biāo)運(yùn)用在流程中時(shí)，應(yīng)確保銀行員工不受干擾的落實(shí)執(zhí)行，每一次評(píng)級(jí)都應(yīng)該一視同仁，盡可能做到公平公正。為消除信貸業(yè)務(wù)中的信息不對(duì)稱(chēng)，流程中的每一步都務(wù)必做到有據(jù)可依、有跡可循，還要公開(kāi)透明，若客戶(hù)對(duì)結(jié)果有疑問(wèn)，雙方應(yīng)當(dāng)進(jìn)行積極的信息交互，而不是消極對(duì)待，這不利于建立良性的交易關(guān)系，也有悖于銀行服務(wù)企業(yè)推進(jìn)企業(yè)發(fā)展的宗旨。

三、防范與對(duì)策

我國(guó)當(dāng)前的信貸業(yè)務(wù)已經(jīng)形成了較為完整、明確的流程環(huán)節(jié)，但信貸風(fēng)險(xiǎn)還是時(shí)有發(fā)生。貸前調(diào)查與貸時(shí)審查審批可以防范逆向選擇帶來(lái)的交易前申請(qǐng)人信用質(zhì)量無(wú)法確認(rèn)、貸后檢查可以防范道德風(fēng)險(xiǎn)造成的交易后無(wú)法掌握借款人償債能力波動(dòng)。

（一）對(duì)不規(guī)范借款人的懲戒措施

我國(guó)目前對(duì)在信貸業(yè)務(wù)中對(duì)“三違”借款人采取的主要懲戒措施按嚴(yán)重程度分別有：催收、警告、罰款、公告批評(píng)甚至限制其參與融資活動(dòng)，必要時(shí)可將該客戶(hù)納入信息平臺(tái)系統(tǒng)黑名單。懲戒措施不只是用于震懾、警醒，在違法違規(guī)違紀(jì)行為被證實(shí)、后果產(chǎn)生后銀行應(yīng)當(dāng)堅(jiān)決執(zhí)行懲戒措施。對(duì)“三違”行為持零容忍度，標(biāo)準(zhǔn)要嚴(yán)格要實(shí)在更要落地。對(duì)加入黑名單的“三違”者堅(jiān)決不讓步、限制要徹底、懲戒有力度。要樹(shù)立懲戒機(jī)制的絕對(duì)威信，提高“三違”行為的成本，使借貸人遵紀(jì)守法按規(guī)矩申請(qǐng)辦理，行使職責(zé)履行義務(wù)，降低信息不對(duì)稱(chēng)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

在實(shí)際操作中，放款前達(dá)到要求、放款后因變故無(wú)力償債造成不良貸款的情況也大量存在，面對(duì)該類(lèi)客戶(hù)應(yīng)當(dāng)納入持續(xù)觀察名單，并告知其他銀行以防出現(xiàn)“拆東墻補(bǔ)西墻”、堆積風(fēng)險(xiǎn)的行為。建立銀行間交流平臺(tái)有助于信息互通，有使“三違”者不再有機(jī)會(huì)“另起爐灶”、故技重施，一旦發(fā)現(xiàn)即刻掐滅。

（二）嚴(yán)格內(nèi)部人員道德約束

銀行內(nèi)部同樣存在信息不對(duì)稱(chēng)的問(wèn)題，一些案例反映出銀行領(lǐng)導(dǎo)干涉信貸業(yè)務(wù)、承辦人員隱瞞信息不報(bào)、不同職級(jí)人員接受申請(qǐng)人或上級(jí)暗示更改評(píng)級(jí)結(jié)果、對(duì)“三違”人員的懲戒遲遲不落實(shí)、落實(shí)不到位等現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生。為了盡可能降低此類(lèi)道德風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)銀行信貸人員道德約束的管控勢(shì)必要嚴(yán)格，對(duì)違背職業(yè)道德的行為必須嚴(yán)肅處理。

一是銀行內(nèi)部的黨員應(yīng)當(dāng)起先鋒模范作用，不忘初心廉潔奉公，拒腐蝕永不沾、堅(jiān)決抵制不良風(fēng)氣，腳踏實(shí)地認(rèn)真工作，為營(yíng)造風(fēng)清氣正信貸氛圍樹(shù)立榜樣。

二是銀行領(lǐng)導(dǎo)班子和各部門(mén)一把手應(yīng)當(dāng)成為正直的“上梁”，支撐好銀行的構(gòu)架。在平級(jí)之間當(dāng)建立交錯(cuò)的制衡關(guān)系，對(duì)下級(jí)發(fā)出的關(guān)鍵指令應(yīng)存檔留底，要確保每一步都建立在資料屬實(shí)、信息完備的基礎(chǔ)上，要營(yíng)造有問(wèn)題及時(shí)反饋、指標(biāo)有據(jù)可依、結(jié)論來(lái)自實(shí)踐的工作氛圍。帶頭執(zhí)行與遵守規(guī)定規(guī)矩，給信貸員做表率。一個(gè)值得信任的領(lǐng)導(dǎo)，值得帶領(lǐng)更優(yōu)秀的信貸員。

三是信貸員隊(duì)伍要精良。商業(yè)銀行的信貸員擔(dān)負(fù)重大責(zé)任，經(jīng)手的金額很大。對(duì)信貸員政治素質(zhì)和專(zhuān)業(yè)技能水平要調(diào)查評(píng)定，選拔銀行優(yōu)秀人員從事信貸工作，對(duì)考核不合格信貸員要從現(xiàn)有崗位上換下來(lái)。

四是要進(jìn)行不間斷的培訓(xùn)。無(wú)論是銀行領(lǐng)導(dǎo)還是信貸人員都要參加培訓(xùn)，要形成制度。不允許有特殊的人不參加培訓(xùn)，銀行領(lǐng)導(dǎo)和各層面領(lǐng)導(dǎo)尤其要積極參加，防止培訓(xùn)只是信貸人員的事情。

四、結(jié)語(yǔ)

信息不對(duì)稱(chēng)理論運(yùn)用在商業(yè)銀行信貸中，最根本的目的是盡可能消除信息不對(duì)稱(chēng)所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，使得銀行與高信用借款人達(dá)成良性合作。借貸雙方都有權(quán)利了解應(yīng)得的信息，也有義務(wù)給予應(yīng)當(dāng)付出的信息。

銀行面對(duì)信息不對(duì)稱(chēng)引發(fā)的客戶(hù)信用水平判斷困難、后續(xù)還款難以跟進(jìn)時(shí)，可以通過(guò)在貸前調(diào)查與貸時(shí)審批審查、貸后檢查降低風(fēng)險(xiǎn)。銀行信貸員隊(duì)伍應(yīng)當(dāng)政治可靠、專(zhuān)業(yè)精良，靈活運(yùn)用信息不對(duì)稱(chēng)理論，及時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隱患有準(zhǔn)備地面對(duì)并降低風(fēng)險(xiǎn)。最終達(dá)成銀行有備無(wú)患、借款人信用達(dá)標(biāo)、按時(shí)還本付息、雙方信息充分、市場(chǎng)得到清理的平衡局面。

當(dāng)前商業(yè)銀行已具備了較為完善的信貸業(yè)務(wù)流程?？梢詮募訌?qiáng)懲戒措施落實(shí)和銀行內(nèi)部監(jiān)管兩方面著手，防范和降低信貸風(fēng)險(xiǎn)。懲戒措施不僅起到警示和威懾作用，使越雷池者付出高額成本，也讓所有不良記錄在銀行面前一目了然，不再有漏洞可鉆。加大信貸風(fēng)險(xiǎn)的管控力度，關(guān)鍵是要打造一支政治合格、業(yè)務(wù)精良、工作細(xì)致、創(chuàng)新開(kāi)拓的信貸員隊(duì)伍。黨員是榜樣，領(lǐng)導(dǎo)帶好頭，員工稱(chēng)其職，隊(duì)伍精專(zhuān)優(yōu)。有了這樣就能有力地控制好信息不對(duì)稱(chēng)形成的信貸風(fēng)險(xiǎn)，讓參與市場(chǎng)的借貸雙方盡可能遠(yuǎn)離風(fēng)險(xiǎn)、建立借款人與銀行間的良性借貸關(guān)系。