論金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

江世銀

摘要：積極應(yīng)對人口老齡化，加快發(fā)展金融服務(wù)養(yǎng)老發(fā)展，是推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。金融服務(wù)養(yǎng)老不僅是落實(shí)供給側(cè)改革，切實(shí)改善民生福祉、健全完善社會投融資體系的重要的支撐，也是實(shí)現(xiàn)美好生活的現(xiàn)實(shí)需要。加快金融服務(wù)養(yǎng)老發(fā)展，需要從多方面進(jìn)行供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。

關(guān)鍵詞：金融服務(wù)養(yǎng)老;供給側(cè);改革

中圖分類號：F842 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1009-5381（z009）02-0026-06

加快發(fā)展養(yǎng)老服務(wù)業(yè)，既是全面建成小康社會的一項(xiàng)緊迫任務(wù)，又是深入推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革既是金融服務(wù)養(yǎng)老發(fā)展的動力，又是供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要方面。

一、金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)與供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

（一）供給側(cè)

供給側(cè)是相對于需求側(cè)而言的，就是供給方面。國民經(jīng)濟(jì)的長期持續(xù)平穩(wěn)發(fā)展取決于經(jīng)濟(jì)中需求和供給的相對平衡。供給側(cè)與需求側(cè)一樣，都對社會總供求產(chǎn)生重要的影響。供給側(cè)不合理，可能會導(dǎo)致社會總供求問題失衡、結(jié)構(gòu)不優(yōu)化，從而直接影響著經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行?，F(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的發(fā)展越來越要求供給側(cè)與需求側(cè)一樣，都要合理并相互協(xié)調(diào)。否則，宏觀經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行和微觀經(jīng)濟(jì)的變化可能會出現(xiàn)不良反應(yīng)。經(jīng)濟(jì)中經(jīng)常出現(xiàn)的波動現(xiàn)象就是一個表現(xiàn)。有時，供給側(cè)對經(jīng)濟(jì)的影響超過需求側(cè)的影響。

需求側(cè)主要有投資、消費(fèi)、出口三個方面，供給側(cè)則有勞動力、土地、資本、制度變革、創(chuàng)新等要素。每個側(cè)面又可以進(jìn)行細(xì)分。所以，需求側(cè)與供給側(cè)是非常復(fù)雜的。只有需求側(cè)或者只有供給側(cè)，都是不可能的。它們共同構(gòu)成經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的兩個方面。只有需求側(cè)與供給側(cè)都合理并相互協(xié)調(diào)，才有利于宏觀經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行。供給側(cè)是一個復(fù)雜的結(jié)構(gòu)系統(tǒng)，既包含硬的要素又包含軟的要素。其中，制度變革、觀念更新和創(chuàng)新等供給側(cè)軟要素對經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的作用越來越大，影響越來越明顯。供給側(cè)與需求側(cè)都具有不同的j陶成要素與內(nèi)容。無論是從供給側(cè)還是從需求側(cè)進(jìn)行改革，都會促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。有的是直接提高經(jīng)濟(jì)增速如需求側(cè)，有的是間接提高經(jīng)濟(jì)增速如供給側(cè)。所以，進(jìn)行金融服務(wù)養(yǎng)老供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，不僅能促進(jìn)金融服務(wù)養(yǎng)老發(fā)展，而且也會發(fā)揮經(jīng)濟(jì)增長的潛能，從而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。

金融服務(wù)養(yǎng)老供求失衡，受許多因素的作用和影響。金融服務(wù)養(yǎng)老需求主要有存取款、股票債券投資、基金購買、信托處理等，金融服務(wù)養(yǎng)老供給主要是銀行、證券、保險、信托、基金、監(jiān)管、政策、法律、人才、中介服務(wù)等的供給。可見圖1。

（二）供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革旨在調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)，使要素實(shí)現(xiàn)最優(yōu)配置，提高經(jīng)濟(jì)發(fā)展的質(zhì)量。供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的目的是在適度擴(kuò)大總需求的同時，從生產(chǎn)領(lǐng)域加強(qiáng)優(yōu)質(zhì)供給，減少無效供給，擴(kuò)大有效供給，提高供給結(jié)構(gòu)適應(yīng)性和靈活性，使供給體系更好適應(yīng)需求結(jié)構(gòu)變化，應(yīng)從勞動力、土地、資本、制度、技術(shù)等多方面進(jìn)行全面系統(tǒng)的推進(jìn)。

“供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革是在適度擴(kuò)大總需求的同時進(jìn)行的結(jié)構(gòu)性改革”。這種供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革從提高供給質(zhì)量出發(fā)，用改革的辦法推進(jìn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，擴(kuò)大有效供給，提高供給結(jié)構(gòu)對需求變化的適應(yīng)性和靈活性。這一改革的目的是提高全要素生產(chǎn)率，更好滿足社會需要，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會可持續(xù)發(fā)展。

供給側(cè)有哪些問題呢？從供給側(cè)總體上看，它呈現(xiàn)中低端產(chǎn)品和一般服務(wù)過剩、高端產(chǎn)品和良好服務(wù)供給不足的狀況。此外，不少消費(fèi)品供給規(guī)模有余而品質(zhì)不足，不少一般性的服務(wù)過剩而高端的金融養(yǎng)老服務(wù)不夠。這就出現(xiàn)了供需失衡的狀態(tài)。失衡的供需不僅不利于經(jīng)濟(jì)的良性運(yùn)行和協(xié)調(diào)發(fā)展，而且也不利于經(jīng)濟(jì)的轉(zhuǎn)型升級換代。這種失衡在短期內(nèi)是難以改變的。

在供需失衡格局下，供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的任務(wù)就要是將生產(chǎn)要素從過剩的產(chǎn)業(yè)、產(chǎn)品和服務(wù)中為消費(fèi)服務(wù)的朝陽產(chǎn)業(yè)提供更多的供給。金融服務(wù)養(yǎng)老就是一種需要增加供給的朝陽產(chǎn)業(yè)。金融服務(wù)養(yǎng)老不是有沒有需求的問題即需求不足，而是滿足不了需求的問題即供給不足。供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革需要防范化解金融風(fēng)險，加快形成融資功能完備、基礎(chǔ)制度扎實(shí)、市場監(jiān)管有效、投資者權(quán)益得到保護(hù)的投資市場。供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革要改到價格機(jī)制可以靈活地調(diào)節(jié)供給和需求，市場對資源配置起決定性作用，生產(chǎn)要素、產(chǎn)品與服務(wù)領(lǐng)域的排隊現(xiàn)象消失時止。

二、金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革問題

積極應(yīng)對人口老齡化，加快發(fā)展金融服務(wù)養(yǎng)老發(fā)展，是推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要內(nèi)容。金融服務(wù)養(yǎng)老不僅是落實(shí)供給側(cè)改革，切實(shí)改善民生福祉、健全完善社會投融資體系的重要的支撐，也是實(shí)現(xiàn)美好生活的現(xiàn)實(shí)需要。雖然養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)受到了普遍關(guān)注，但是由于缺乏頂層設(shè)計，仍然面臨養(yǎng)老服務(wù)的用地、專業(yè)人才、金融支持等眾多障礙，再加上養(yǎng)老服務(wù)產(chǎn)業(yè)涉及多個部門的協(xié)調(diào)，導(dǎo)致協(xié)調(diào)周期相對較長，從而使政策難以真正落地。所以，把人民對美好生活的向往，作為進(jìn)行供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的根本目的。

（一）提供金融服務(wù)養(yǎng)老的人員素質(zhì)問題

金融服務(wù)養(yǎng)老是一項(xiàng)專業(yè)性極強(qiáng)、服務(wù)人員素質(zhì)要求很高的金融活動。過去，因金融服務(wù)養(yǎng)老的需求小，相應(yīng)地，從事此方面的人員數(shù)量少、素質(zhì)不高?，F(xiàn)在，雖然這種情況有所改變，提供服務(wù)的專業(yè)人員在不斷增加，但仍有待經(jīng)過專業(yè)化的培訓(xùn)和經(jīng)驗(yàn)的積累。專業(yè)化的培訓(xùn)涉及金融學(xué)、投資學(xué)、管理學(xué)、社會學(xué)、社會保障學(xué)、心理學(xué)、醫(yī)學(xué)、護(hù)理學(xué)等方面的內(nèi)容。不僅如此，金融服務(wù)養(yǎng)老還需要有經(jīng)驗(yàn)的專門的專業(yè)人員的參與。既掌握金融服務(wù)養(yǎng)老所需專業(yè)知識、又具有豐富服務(wù)經(jīng)驗(yàn)的復(fù)合型人才太少了。據(jù)本課題組的調(diào)查表明，目前，能滿足金融服務(wù)養(yǎng)老需要的高素質(zhì)人才不到30.0%。未來還有更多、更大、更高的需求。金融服務(wù)養(yǎng)老市場作為一個新興市場，在專業(yè)人員及實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)方面均存在一定匱乏。

（二）金融服務(wù)養(yǎng)老的土地融資問題

老年人的養(yǎng)老需要滿足基本生活的需要，特別是以住房倒按揭為主的養(yǎng)老者更需要有土地確權(quán)、認(rèn)證和融資的需要。無論是涉及到土地的養(yǎng)老項(xiàng)目、養(yǎng)老產(chǎn)品和養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)，都可能涉及金融服務(wù)養(yǎng)老的土地融資問題。金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革問題自然地包含這方面的問題。盡管國家大力支持這方面的融資，但仍難以完全滿足需求。這是金融服務(wù)養(yǎng)老中的重要問題。有的打著辦理養(yǎng)老服務(wù)獲得土地，卻背離或偏離宗旨。有的利用提供養(yǎng)老服務(wù)的土地進(jìn)行融資，卻挪作他用。正是金融服務(wù)養(yǎng)老的土地融資問題，降低了服務(wù)效率。

（三）金融服務(wù)養(yǎng)老的資金來源與運(yùn)作問題

參與金融服務(wù)養(yǎng)老，需要養(yǎng)老的資金或資產(chǎn)等財富。沒有免費(fèi)的午餐。養(yǎng)老資金或資產(chǎn)從起點(diǎn)出發(fā)，經(jīng)過不斷地運(yùn)動，回到出發(fā)點(diǎn)。也就是說，金融服務(wù)養(yǎng)老的資金如何來，支付給誰，誰進(jìn)行運(yùn)作。完全是養(yǎng)老者個人的事還是政府與其他社會組織共同出資？出資者支付給銀行、證券公司、保險公司、信托投資公司、養(yǎng)老基金公司、金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)、社會保障部門或其他部門？由哪些機(jī)構(gòu)對參與金融服務(wù)養(yǎng)老的資金進(jìn)行操控或運(yùn)作？這些都是金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革問題的核心內(nèi)容。沒有養(yǎng)老資金或養(yǎng)老資產(chǎn)的運(yùn)動，就沒有金融服務(wù)養(yǎng)老。總之，金融服務(wù)養(yǎng)老過程是一個資金或資產(chǎn)的不斷運(yùn)動過程。

（四）制度變革問題

金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革要求制度也應(yīng)進(jìn)行相應(yīng)的變革。這些制度包括金融服務(wù)養(yǎng)老制度，金融服務(wù)養(yǎng)老監(jiān)管制度，金融服務(wù)養(yǎng)老審計監(jiān)督體制機(jī)制，金融服務(wù)養(yǎng)老法律制度等。由于金融服務(wù)養(yǎng)老的時間短，缺少發(fā)展的經(jīng)驗(yàn)特別是可供操作的經(jīng)驗(yàn)，所以，現(xiàn)有的制度安排還不利于其發(fā)展。有的制度沒有，有的制度過時了，有的制度不完善。西方主要的發(fā)達(dá)國家早在老齡社會到來之前或初期就建立了完善的社會保障制度，并且不斷地完善，而中國的老年社會保障制度建設(shè)嚴(yán)重滯后。正是制度的缺失在很大程度上制約了金融服務(wù)養(yǎng)老的發(fā)展。目前，涉及金融服務(wù)養(yǎng)老的會計標(biāo)準(zhǔn)、監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)、信托披露、外部審計等相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)制度還需要進(jìn)一步完善。

制度變革也內(nèi)在地包含政策供給問題。過去，隨著金融服務(wù)養(yǎng)老的發(fā)展，國家制定了一些相關(guān)的支持政策。但是，這遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足金融服務(wù)養(yǎng)老進(jìn)一步發(fā)展的需要。金融服務(wù)養(yǎng)老存在政策供給不足的嚴(yán)重問題，導(dǎo)致有些服務(wù)在實(shí)際中難以有效地操作，如住房反向抵押貸款的操作就是明顯的一個問題。

（五）金融創(chuàng)新問題

金融服務(wù)養(yǎng)老處在不斷地變化之中，提供養(yǎng)老服務(wù)的金融也需要不斷地進(jìn)行創(chuàng)新。只有不斷地進(jìn)行金融創(chuàng)新，才能滿足金融服務(wù)養(yǎng)老的需要。金融創(chuàng)新包括金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新、金融市場創(chuàng)新和金融制度創(chuàng)新等層面。更具體地說，這些金融創(chuàng)新包括提供新的金融業(yè)務(wù)，金融制度的創(chuàng)新，金融體制機(jī)制的創(chuàng)新，金融機(jī)構(gòu)的創(chuàng)新，金融產(chǎn)品的創(chuàng)新，金融服務(wù)的創(chuàng)新，金融市場的擴(kuò)大，金融監(jiān)管的創(chuàng)新，金融法律的創(chuàng)新等。盡管目前不斷的金融創(chuàng)新促進(jìn)了金融服務(wù)養(yǎng)老的發(fā)展，但是，金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革問題上存在的金融創(chuàng)新問題仍然是一個待攻克的難題。即便金融創(chuàng)新了，但由于養(yǎng)老服務(wù)需求的變化也使得原有的金融創(chuàng)新不適應(yīng)新的變化。各種金融創(chuàng)新之時就是金融服務(wù)養(yǎng)老大發(fā)展之際。

金融服務(wù)養(yǎng)老供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，涉及所需要的勞動力、土地、資金等要素。其中，勞動力創(chuàng)造是動力，土地是個場所、場地問題，資金是粘合劑，創(chuàng)新是個根本性的大事，不僅是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的生命力之所在，而且也是金融服務(wù)養(yǎng)老順利開展的必要條件。只要某個方面存在問題，都需要進(jìn)行改革。提供金融服務(wù)養(yǎng)老的人員素質(zhì)不高，金融服務(wù)養(yǎng)老的土地融資不暢，金融服務(wù)養(yǎng)老的資金來源有限與運(yùn)作效率低下，制度變革不適應(yīng)金融服務(wù)養(yǎng)老的需要，金融創(chuàng)新不足等，都需要進(jìn)行金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。惟有改革，才能掃清各種供給側(cè)障礙，使金融服務(wù)養(yǎng)老更好地發(fā)展。

三、金融服務(wù)養(yǎng)老的供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革建議

金融服務(wù)養(yǎng)老需要進(jìn)行供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，確保持續(xù)的供給。確保持續(xù)的金融服務(wù)養(yǎng)老供給，金融服務(wù)養(yǎng)老才能獲得長遠(yuǎn)發(fā)展。與需求側(cè)改革和增加金融服務(wù)養(yǎng)老的需求一樣，確保持續(xù)的金融服務(wù)養(yǎng)老供給，需要進(jìn)行供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，不斷地探索解決金融發(fā)展規(guī)模不大、發(fā)展緩慢、服務(wù)養(yǎng)老作用有限的路徑問題，采取恰當(dāng)?shù)恼咄七M(jìn)金融服務(wù)養(yǎng)老的可持續(xù)發(fā)展。

（一）加強(qiáng)養(yǎng)老金融人才隊伍建設(shè)

金融服務(wù)養(yǎng)老是一門專門的學(xué)問。金融服務(wù)養(yǎng)老提供的是一個專業(yè)化的過程。金融服務(wù)養(yǎng)老工作需要涉及眾多學(xué)科和專業(yè)領(lǐng)域的知識，如金融學(xué)、社會保障學(xué)、老年心理學(xué)、老年社會學(xué)、倫理學(xué)、護(hù)理學(xué)、會計學(xué)、證券投資學(xué)、投資理財理賠、保險精算、銷售促銷、法律金融、公共管理學(xué)等，需要在這些專業(yè)學(xué)科與領(lǐng)域內(nèi)開展服務(wù)。絕大多數(shù)老年人一生或多或少都有些積蓄，日常開銷也不大，如何通過科學(xué)理財規(guī)劃，使自己晚年生活更有保障、過得更好，需要專業(yè)理財人員根據(jù)其具體情況進(jìn)行合理規(guī)劃，如購買商業(yè)養(yǎng)老保險、養(yǎng)老債券或其他投資等。

金融機(jī)構(gòu)服務(wù)養(yǎng)老，需要多種類型的人才，如在為養(yǎng)老者制定養(yǎng)老金管理方案時，需要分析他的服務(wù)需求和風(fēng)險偏好，從而制定相應(yīng)的金融服務(wù)方案供其選擇，這就需要懂產(chǎn)品配置的專業(yè)精算、咨詢?nèi)瞬?能提供金融服務(wù)規(guī)劃、個人理財?shù)漠a(chǎn)品經(jīng)理團(tuán)隊、對養(yǎng)老金客戶實(shí)施分層營銷服務(wù)，滿足他需求的專業(yè)銷售人才、能夠跨信息管理、資金托管、核算、資產(chǎn)配置多部門的管理人才，注重吸收投資、稅務(wù)、遺產(chǎn)、房地產(chǎn)、醫(yī)療保健等方面的專業(yè)人才，促進(jìn)金融服務(wù)養(yǎng)老的發(fā)展需要培養(yǎng)一批兼具管理能力和金融服務(wù)養(yǎng)老的專業(yè)投資管理人才。

（二）切實(shí)解決金融服務(wù)方面的土地融資

發(fā)展金融服務(wù)養(yǎng)老，除了資金、政策等外，還需要進(jìn)行土地融資。養(yǎng)老土地融資也是金融服務(wù)養(yǎng)老的重要內(nèi)容和組成部分。對于涉及到土地的養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)、養(yǎng)老項(xiàng)目和養(yǎng)老產(chǎn)品給予土地融資支持。銀行為金融服務(wù)養(yǎng)老提供土地的中長期貸款。開設(shè)養(yǎng)老上的土地股票融資。保險為金融服務(wù)養(yǎng)老提供土地?fù)?dān)保。其他金融服務(wù)養(yǎng)老機(jī)構(gòu)也為解決養(yǎng)老土地融資提供條件，讓金融服務(wù)養(yǎng)老有充分的土地融資保證。

（三）多方籌集金融服務(wù)養(yǎng)老資金并進(jìn)行有效管理

金融服務(wù)養(yǎng)老的資金來源主要是參與養(yǎng)老服務(wù)的成員所繳納的資金。除此而外，銀行、證券、保險、基金等也可通過多途徑籌集資金。銀行可通過資產(chǎn)結(jié)構(gòu)重組和信用增級，利用資產(chǎn)證券化手段分散非系統(tǒng)性風(fēng)險、提高養(yǎng)老資金運(yùn)用效率，其他資金也找到了適宜的投資渠道，從而實(shí)現(xiàn)資源的優(yōu)化配置。積極支持發(fā)展有前途、受到老年人擁護(hù)的的養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)上市、發(fā)行債券融資，切實(shí)為其提供養(yǎng)老資金供給的保障。在風(fēng)險可控的前提下，通過股權(quán)、債權(quán)、基金、資產(chǎn)支持計劃、保險資產(chǎn)管理產(chǎn)品等形式為保險服務(wù)養(yǎng)老模式提供資金支持，逐步形成商業(yè)養(yǎng)老保險養(yǎng)老投資模式。由于風(fēng)險的存在，金融服務(wù)養(yǎng)老資金還需要有效地進(jìn)行管理。這就是建立金融服務(wù)養(yǎng)老產(chǎn)品交易流轉(zhuǎn)登記系統(tǒng)，充分披露產(chǎn)品和交易信息，及時監(jiān)測掌控資金流向，努力實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老資金或養(yǎng)老資產(chǎn)的保值增值。

（四）金融服務(wù)養(yǎng)老創(chuàng)新在相當(dāng)大程度上依賴于制度投入（供給）和制度創(chuàng)新

金融服務(wù)養(yǎng)老交易的擴(kuò)大和復(fù)雜性的增加也有在制度上作重大變化的客觀需要。金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度涉及金融在養(yǎng)老服務(wù)中的基本規(guī)定。它是養(yǎng)老制度在金融領(lǐng)域的基本制度。有什么樣的養(yǎng)老制度，就會有什么樣的金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度。金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度制約著金融服務(wù)養(yǎng)老的全過程。它是其他制度的基礎(chǔ)，并決定著其他制度。金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度變化決定著其他制度的變化。也就是，金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度的創(chuàng)新決定著其他制度的創(chuàng)新。

金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度確定金融機(jī)構(gòu)、養(yǎng)老機(jī)構(gòu)、政府相關(guān)職能部門與養(yǎng)老者及其家屬之間的各種權(quán)利與義務(wù)。這種制度用法律法規(guī)來保障。養(yǎng)老者參與金融服務(wù)具有服從管理和提供相應(yīng)養(yǎng)老財富的義務(wù)，擁有獲得養(yǎng)老生活所需收益的權(quán)利。金融機(jī)構(gòu)、養(yǎng)老機(jī)構(gòu)與政府相關(guān)部門必須共同為金融服務(wù)養(yǎng)老履行義務(wù)，享有監(jiān)管或管理的權(quán)利。傳統(tǒng)的養(yǎng)老制度不盡合理，幾乎沒有金融服務(wù)或很少的金融服務(wù)，于是，這就需要進(jìn)行金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度創(chuàng)新。這種創(chuàng)新就是要通過對涉及養(yǎng)老服務(wù)方面的權(quán)利與義務(wù)作出明確的規(guī)定。它從根本上影響著實(shí)行什么樣的金融服務(wù)養(yǎng)老制度和操作流程。進(jìn)行金融服務(wù)養(yǎng)老的基本制度的創(chuàng)新，從制度創(chuàng)新上保證金融服務(wù)養(yǎng)老的正常開展。

繼續(xù)實(shí)行持續(xù)的各種金融服務(wù)養(yǎng)老供給政策。第一，銀行服務(wù)養(yǎng)老的供給政策。這是最基本的供給政策。第二，保險服務(wù)養(yǎng)老的供給政策，這是主體的供給政策。第三，證券服務(wù)養(yǎng)老的供給政策，這是未來主要的供給政策。第四，信托服務(wù)養(yǎng)老的供給政策。第五，基金服務(wù)養(yǎng)老的供給政策。第六，權(quán)益服務(wù)養(yǎng)老的供給政策。各種供給政策，為金融服務(wù)養(yǎng)老提供基本的保證。人口老齡化的加速發(fā)展，將帶來人力資源結(jié)構(gòu)、消費(fèi)結(jié)構(gòu)、投資結(jié)構(gòu)、儲蓄結(jié)構(gòu)及至社會經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的重大轉(zhuǎn)變。在各類金融機(jī)構(gòu)共同努力下，養(yǎng)老服務(wù)方面的金融產(chǎn)品多元化和養(yǎng)老服務(wù)方式多樣化的趨勢不斷顯現(xiàn)。隨著金融服務(wù)養(yǎng)老的發(fā)展，建議政府出臺更多、更適合老年人養(yǎng)老的金融服務(wù)政策和措施。這些政策和措施從供給上為金融服務(wù)養(yǎng)老提供基本的保證。特別是出臺以金融綜合為主體的服務(wù)養(yǎng)老政策，包括銀行、證券、保險、基金、信托、權(quán)益等在內(nèi)的相關(guān)政策。我們還建議，充分發(fā)揮現(xiàn)有政策的作用，不斷地出臺有利于金融服務(wù)養(yǎng)老的各種政策，讓金融服務(wù)養(yǎng)老政策長期化。注重金融服務(wù)養(yǎng)老政策的績效評價，充分保障金融服務(wù)養(yǎng)老參與者的權(quán)益。

（五）不斷推動金融服務(wù)養(yǎng)老創(chuàng)新

在傳統(tǒng)行業(yè)金融服務(wù)被不斷侵蝕的困境中，金融機(jī)構(gòu)可充分利用各種服務(wù)養(yǎng)老來實(shí)現(xiàn)金融產(chǎn)品和金融服務(wù)的創(chuàng)新。不斷推出服務(wù)養(yǎng)老產(chǎn)品的創(chuàng)新，引導(dǎo)更多市場主體參與養(yǎng)老金融創(chuàng)新發(fā)展，特別是通過IT技術(shù)、大數(shù)據(jù)和人工智能等技術(shù)的創(chuàng)新而持續(xù)應(yīng)用于服務(wù)養(yǎng)老者。“各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)借鑒國際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，加強(qiáng)理論研究與產(chǎn)品創(chuàng)新，并結(jié)合未來老年養(yǎng)老服務(wù)需求，積極引導(dǎo)年輕人、中老年人轉(zhuǎn)變養(yǎng)老觀念，從年輕時就利用儲蓄、證券、保險、基金、信托、房地產(chǎn)等金融產(chǎn)品積攢財富，讓自己老有保障。”金融服務(wù)養(yǎng)老是金融向養(yǎng)老服務(wù)滲透融合的結(jié)果。除了需要加強(qiáng)養(yǎng)老理財產(chǎn)品創(chuàng)新之外，還可以在健康管理、財產(chǎn)保障、法律顧問等方面進(jìn)行服務(wù)創(chuàng)新。養(yǎng)老服務(wù)創(chuàng)新隨著金融的創(chuàng)新而不斷出現(xiàn)。隨著征信體系的不斷完善，人工智能、大數(shù)據(jù)、云計算、互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)等技術(shù)的應(yīng)用，金融機(jī)構(gòu)可以便捷地獲知老年人的信用情況和經(jīng)濟(jì)實(shí)力，這就為他精準(zhǔn)化地提供養(yǎng)老金融服務(wù)提供了條件。提供養(yǎng)老服務(wù)的各金融機(jī)構(gòu)加快金融產(chǎn)品和服務(wù)方式創(chuàng)新，拓寬信貸抵押擔(dān)保物范圍，積極支持養(yǎng)老服務(wù)業(yè)的信貸、投資需求。

不斷推動金融服務(wù)養(yǎng)老創(chuàng)新可從兩方面進(jìn)行。一方面，金融服務(wù)養(yǎng)老的不斷創(chuàng)新是實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老供求平衡的重要路徑。由于科學(xué)技術(shù)、經(jīng)濟(jì)、社會等是不斷發(fā)展的，所以，只有實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老的不斷創(chuàng)新才能更好地滿足養(yǎng)老的需要。相關(guān)機(jī)構(gòu)通過多層次、可持續(xù)、可復(fù)制的模式為老年人的養(yǎng)老提供更多更好的金融產(chǎn)品和服務(wù)，鼓勵各類金融機(jī)構(gòu)的養(yǎng)老金融創(chuàng)新，探索金融服務(wù)養(yǎng)老和養(yǎng)老產(chǎn)業(yè)的深度融合，進(jìn)一步完善養(yǎng)老金融服務(wù)體系，讓創(chuàng)新貫穿于金融服務(wù)養(yǎng)老的全過程。另一方面，努力實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老供給與需求的同步增長。只有金融服務(wù)養(yǎng)老供給的增長或只有金融服務(wù)養(yǎng)老需求的增長，都難以實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老的持續(xù)健康快速發(fā)展。只有金融服務(wù)養(yǎng)老供給與需求的同步增長，才能實(shí)現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老的供求平衡。如果出現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老供給過剩，沒有旺盛的需求，那么，資源就會出現(xiàn)浪費(fèi)或配置效率低下。如果出現(xiàn)金融服務(wù)養(yǎng)老供給不足，沒有充足的供給，那么，這無法滿足養(yǎng)老年人實(shí)現(xiàn)對美好生活的追求。這些都是金融服務(wù)養(yǎng)老供給側(cè)結(jié)構(gòu)性所需要的改革。