小額貸款公司加權(quán)平均貸款利率的概念和計(jì)算方法

摘 要：加權(quán)平均利率是指通過(guò)公式計(jì)算出來(lái)的能夠反映混合貸款成本的利率。隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，小貸行業(yè)也有了長(zhǎng)足的發(fā)展，但各不同小貸公司、協(xié)會(huì)間的計(jì)算公式不同，給行業(yè)內(nèi)數(shù)據(jù)對(duì)標(biāo)分析帶來(lái)了很大的障礙。本文提出一種考慮了期間內(nèi)所有發(fā)生的貸款的金額和時(shí)間的計(jì)算公式，最后通過(guò)一個(gè)實(shí)例驗(yàn)證了公式的有效性。

關(guān)鍵詞：小額貸款公司? 加權(quán)平均貸款利率? 資金使用率? 利息? 經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)? 業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)

加權(quán)平均貸款利率是考核小額貸款公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的重要指標(biāo)。筆者從事小額貸款工作已有6年，見(jiàn)到過(guò)各小貸公司、協(xié)會(huì)對(duì)于加權(quán)平均貸款利率的計(jì)算方法可謂千奇百怪、各不相同：有的用下期預(yù)計(jì)利息收入除以貸款余額來(lái)計(jì)算，有的用本期利息收入除以貸款余額來(lái)計(jì)算，有的考慮了貸款期限，有的沒(méi)有考慮貸款期限。計(jì)算方法的不同給小額貸款公司間進(jìn)行行業(yè)數(shù)據(jù)對(duì)標(biāo)分析造成了很大的障礙，常常導(dǎo)致數(shù)據(jù)不具有可比性的情況。對(duì)此，依據(jù)知識(shí)儲(chǔ)備和工作經(jīng)驗(yàn)，筆者推導(dǎo)出一種計(jì)算加權(quán)平均貸款利率的方法，這種方法考慮了期間內(nèi)所有發(fā)生的貸款的金額和時(shí)間。

一、加權(quán)平均貸款利率概念及含義

加權(quán)平均貸款利率是指通過(guò)有關(guān)計(jì)算公式得出的能夠大體反映混合貸款成本的利率?？衫斫鉃樾☆~貸款公司一段時(shí)間內(nèi)的兩筆或兩筆以上的貸款依據(jù)利率計(jì)算出的利息總額，與各筆貸款的存續(xù)時(shí)間和金額的比值。

對(duì)于小額貸款公司而言，影響經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的關(guān)鍵因素是貸款的利息收入，而影響利息收入的因素一是資金使用率，二是貸款利率。加權(quán)平均貸款利率的高低可部分反映出小額貸款公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)好壞。一段時(shí)間內(nèi)，同等資金規(guī)模和相同資金使用率的小貸公司間，加權(quán)平均貸款利率高的小額貸款公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)更佳。

二、計(jì)算公式、原理及公式的推導(dǎo)

（一）加權(quán)平均貸款利率的計(jì)算公式

全年天數(shù)，為會(huì)計(jì)年度天數(shù)，自1月1日起至12月31日止。依據(jù)所在年份，分為平年和閏年，平年為365天，閏年為366天。因此，加權(quán)平均貸款利率可有兩種表達(dá)式：

（二）加權(quán)平均貸款利率的計(jì)算原理為利息倒推法

利息的計(jì)算公式為：利息=本金×利率×?xí)r間，本金為單日投入資金，利率通常為年利率，時(shí)間為投入的年數(shù)。由此，利率的計(jì)算公式為：利率= [利息本金×?xí)r間]。同理可知：

公式（1）為加權(quán)平均貸款利率的計(jì)算原理，并非最終計(jì)算公式，最終的公式表達(dá)式將通過(guò)下面的推導(dǎo)得出。

（三）計(jì)算公式的推導(dǎo)

第一步，將小額貸款公司在本期內(nèi)所有可用資金抽象視為一筆資金，進(jìn)行日均計(jì)算后，可得出本期單日可使用資金。計(jì)算公式為：

本期，即為考核期，起始日為每年的1月1日，截止日為計(jì)算加權(quán)平均貸款利率的截止日期。

本期可使用資金，為考核期內(nèi)存在于小額貸款公司的自有注冊(cè)資金、增資和融入資金，融入資金包括再貸款融資金額、發(fā)行可轉(zhuǎn)債融資金額等等。

本期可使用天數(shù)，考核期內(nèi)小貸公司銀行賬戶中可使用資金分別存在的天數(shù)。注冊(cè)資金的可使用天數(shù)一般為考核期;增資、融入資金的可使用天數(shù)為融資期限與考核期的交集。往年增資、融入的資金計(jì)算起始日為本年1月1日，考核期內(nèi)增資、融入的資金計(jì)算起始日為資金到達(dá)小貸公司銀行賬戶的日期;考核期內(nèi)到期的融資計(jì)算截止日為融資資金歸還日，考核期內(nèi)未到期的融資計(jì)算截止日為考核期截止日。

第二步，引入資金使用率的概念，計(jì)算出本期小額貸款公司單日可使用資金中實(shí)際產(chǎn)生貸款利息的資金，即：本期日均放款金額。計(jì)算公式為：

第三步，小額貸款公司資金使用率的計(jì)算方法為本期存在過(guò)的所有貸款的時(shí)間效用總和占小額貸款公司本期可用資金效用總和的比例。計(jì)算公式為：

本期每筆放款金額，為考核期內(nèi)所有存在過(guò)的貸款的金額，包括已回收的貸款的金額和繼續(xù)履行的貸款的金額。

本期每筆已投放天數(shù)，為貸款的合同履行期限與考核期的交集。往年放款的計(jì)算起始日為本年1月1日，考核期內(nèi)放款的計(jì)算起始日為放款日;考核期內(nèi)到期的貸款計(jì)算截止日為貸款結(jié)清日，考核期內(nèi)未到期的貸款計(jì)算截止日為考核期截止日。

第五步，將各變量代入加權(quán)平均貸款利率計(jì)算原理公式中約分化簡(jiǎn)，即：將上述公式（2）、（3）、（4）、（5）、（6）代入公式（1）中，繼續(xù)推導(dǎo)可得：

通過(guò)上述推導(dǎo)可知：①計(jì)算加權(quán)平均貸款利率需要知道3個(gè)量，分別是考核期間內(nèi)產(chǎn)生的利息總額，每筆放款金額，及每筆貸款在考核期內(nèi)的投放天數(shù)，而每筆貸款的投放天數(shù)可通過(guò)考核期和貸款履行期限的交集來(lái)判斷。②加權(quán)平均貸款利率的高低與小額貸款公司在考核期內(nèi)是否增資、融資等無(wú)關(guān)聯(lián)。③加權(quán)平均貸款利率根據(jù)會(huì)計(jì)年度內(nèi)天數(shù)的不同會(huì)有兩種表達(dá)式，但形式和內(nèi)涵是一樣的，區(qū)別僅為平年時(shí)全年天數(shù)為365天，閏年時(shí)全年天數(shù)為366天。

三、應(yīng)用舉例

例1.紅云小額貸款公司注冊(cè)資金為5000萬(wàn)元，注冊(cè)時(shí)間為2014年1月12日，此后未進(jìn)行過(guò)增資或外部融資。2017年3月31日，紅星小額貸款公司欲計(jì)算其2017年一季度的加權(quán)平均貸款利率，已知2017年一季度截至3月31日共產(chǎn)生利息收入576457.23元，一季度存在過(guò)的貸款信息如表一所示。

由題干可得，考核期為2017年1月1日至2017年3月11日，但不包括3月31日，期間共89天。2017年為平年，共365天，套用平年加權(quán)平均貸款利率計(jì)算公式。本期利息總額為57.645723萬(wàn)元，本期每筆放款金額如表一所示，本期每筆已投放天數(shù)為合同履行期限與考核期的交集。由此，可得到加權(quán)平均貸款利率計(jì)算臺(tái)賬如表二所示。

代入平年加權(quán)平均貸款利率公式可得，紅云小額貸款公司2017年一季度加權(quán)平均貸款利率=[57.645723（147636365）]=14.25%。

對(duì)上述計(jì)算結(jié)果進(jìn)行驗(yàn)證：

<1>依據(jù)原理公式進(jìn)行驗(yàn)證

該公司未進(jìn)行增資或融資，小額貸款公司銀行賬戶中每日存在的資金為注冊(cè)資金，則：本期單日可使用資金=本期可使用資金=注冊(cè)資金=5000，本期可使用天數(shù)=本期天數(shù)=89。

加權(quán)平均貸款利率=[57.6457235000×1476365000×89×89365]=14.25%，說(shuō)明加權(quán)平均貸款利率的計(jì)算公式在化簡(jiǎn)過(guò)程中無(wú)錯(cuò)誤，可以應(yīng)用。

<2>通過(guò)代入法反向驗(yàn)證

將計(jì)算出的加權(quán)平均貸款利率14.25%代入題干每筆貸款中分別計(jì)算每筆貸款的利息，再求和可得：

紅云小貸2017年一季度截至3月31日產(chǎn)生利息金額=（150×14.25%÷365×24）+（130×14.25%÷365×89）+（150×14.25%÷365×89）+（144×14.25%÷365×59）+（125×14.25%÷365×24）+（150×14.25%÷365×88）+（115×14.25%÷365×61）+（120×14.25%÷365×89）+（135×14.25%÷365×89）+（140×14.25%÷365×89）+（150×14.25%÷365×59）+（105×14.25%÷365×62）+（125×14.25%÷365×58）+（145×14.25%÷365×58）+（130×14.25%÷365×54）+（90×14.25%÷365×39）+（125×14.25%÷365×34）+（130×14.25%÷365×28）+（140×14.25%÷365×19）+（150×14.25%÷365×1）]×10000=14056.50+45176.04+52126.20+33173.35+11713.75+51540.51+27390.66+41700.96+46913.58+48651.12+34555.57+25418.84+28308.24+32837.56+27410.18+13705.09+16594.48+14212.69+10386.19+585.69=576457.23元，與題干中給出的一季度利息總金額相符，證明公式無(wú)誤。

以上所給出的加權(quán)平均貸款利率的計(jì)算方法考慮了期間內(nèi)所有發(fā)生的貸款的金額和時(shí)間，經(jīng)過(guò)驗(yàn)證，該公式可以應(yīng)用于實(shí)踐。

參考文獻(xiàn)：

[1]葉齡璐.小額貸款公司資金使用率的概念和計(jì)算方法[J].全國(guó)流通經(jīng)濟(jì)，2018（32）：132-133.