制造企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)管理方法探討

孔令杰

(濰坊學(xué)院，山東 濰坊 261061)

一、流動(dòng)資產(chǎn)的內(nèi)涵及其分類

流動(dòng)資產(chǎn)是企業(yè)資產(chǎn)的重要組成部分，用于企業(yè)的日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理，其周轉(zhuǎn)過程主要體現(xiàn)在從貨幣形態(tài)改變?yōu)槔绻潭ㄙY金、生產(chǎn)資金、儲(chǔ)備資金，最后回到貨幣狀態(tài)的過程，這一轉(zhuǎn)換周期通常在一年內(nèi)。因此，流動(dòng)資產(chǎn)可定義為指企業(yè)在一個(gè)生產(chǎn)周期或者一個(gè)會(huì)計(jì)年度內(nèi)可以變現(xiàn)或者運(yùn)用的資產(chǎn)。流動(dòng)資產(chǎn)的合理投入與配置，可以保證企業(yè)日常生產(chǎn)維持在正常水平，如果流動(dòng)資產(chǎn)投入過少，企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)會(huì)面臨資金不足、無法正常運(yùn)營(yíng)的危機(jī)，投入過多，短期資金帶來的收益少，降低企業(yè)的盈利能力。根據(jù)流動(dòng)資產(chǎn)的定義，制造企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)主要包括貨幣資金及短期投資、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、存貨，如何對(duì)這些資產(chǎn)進(jìn)行管理，是制造企業(yè)需要研究的課題。

二、制造企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)管理中存在的現(xiàn)狀及問題

近些年來，隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展、制造行業(yè)的激烈競(jìng)爭(zhēng)，制造企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)的管理方式及體系已經(jīng)逐漸完善，本節(jié)對(duì)其管理現(xiàn)狀進(jìn)行分析，并提出管理中仍然不完善之處。

(一)貨幣資金收益率相對(duì)較低

在我國(guó)制造企業(yè)當(dāng)中，企業(yè)為了防止生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)資金鏈斷裂問題，貨幣資金管理上趨于保守，通常會(huì)為企業(yè)留存大量的貨幣資金，并將銀行存款作為企業(yè)貨幣資金的主要形式，將大部分資金放置在銀行進(jìn)行短期理財(cái)項(xiàng)目或者其他短期投資，這種做法雖然能夠保證企業(yè)資金鏈的穩(wěn)定，但很大程度上降低了企業(yè)的盈利能力，也是對(duì)貨幣資金的一種浪費(fèi)。另外，我國(guó)企業(yè)普遍對(duì)浮游資金的利用程度不高，大部分財(cái)務(wù)人員認(rèn)為該部分資金存款天數(shù)少、收益少，但從長(zhǎng)期分析，選擇一種適當(dāng)?shù)墓芾矸椒?，也可將其變成一筆可觀的資金。

(二)應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)的管理模式較為粗狂

在我國(guó)制造企業(yè)為了擴(kuò)大市場(chǎng)份額，增加市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力，采取賒銷的方法進(jìn)行商品銷售，合作前首先對(duì)客戶的財(cái)務(wù)能力進(jìn)行分析，財(cái)務(wù)能力無問題企業(yè)就會(huì)進(jìn)行賒銷，如果有企業(yè)出現(xiàn)長(zhǎng)期掛賬企業(yè)，制造企業(yè)也會(huì)選擇終止合作，追回欠款，如不能追回則最終作為壞賬處理。這種管理模式一定程度上確實(shí)實(shí)現(xiàn)了對(duì)應(yīng)收賬款的管理，但一旦某些長(zhǎng)期合作、應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)量大的客戶出現(xiàn)資金問題，企業(yè)將會(huì)面臨嚴(yán)重的損失。隨著制造行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的日漸激烈，企業(yè)利潤(rùn)率的降低，一筆壞賬的出現(xiàn)，企業(yè)就可能會(huì)面臨危機(jī)。

(三)存貨管理趨于保守

隨著制造行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)激烈，制造企業(yè)的存貨數(shù)量逐漸傾向于零庫(kù)存管理。以銷定產(chǎn)、標(biāo)準(zhǔn)化流程化生產(chǎn)成為制造行業(yè)普遍采用的方法。企業(yè)主要訂單來自于大的客戶訂單，庫(kù)存內(nèi)的中間產(chǎn)品及產(chǎn)成品都對(duì)應(yīng)已經(jīng)簽訂的合同。企業(yè)僅保留因?yàn)樘厥馇闆r例如客戶取消訂單、損耗量估計(jì)錯(cuò)誤生產(chǎn)出的產(chǎn)成品。這種經(jīng)營(yíng)模式下，雖然企業(yè)能夠有效地控制庫(kù)存量，減少庫(kù)存積壓，但訂單量小的需求用戶、訂單需求時(shí)間緊急的客戶很難與企業(yè)達(dá)成合作，構(gòu)成企業(yè)潛在的損失。

三、制造企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)管理對(duì)策及方法

(一)合理控制企業(yè)貨幣資金的數(shù)量

要想做好貨幣資金的數(shù)量控制，必須做好企業(yè)應(yīng)收賬款的回收工作，應(yīng)收賬款數(shù)量及回收能力穩(wěn)定，企業(yè)用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的貨幣資金的數(shù)量就會(huì)趨于穩(wěn)定。企業(yè)可根據(jù)歷年每月份的資金投入情況以及明年對(duì)市場(chǎng)的預(yù)估，計(jì)算出企業(yè)明年每個(gè)月需要的流動(dòng)資產(chǎn)數(shù)量，并設(shè)置上限及下限幅度，最終確定明年每個(gè)月貨幣資金的持有量，并根據(jù)持有量安排資金的投資使用，選擇期限合適、收益率高的短期或長(zhǎng)期投資項(xiàng)目。在企業(yè)資金量充足的情況下，擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)?；蛘呱舷掠尾①?gòu)也是企業(yè)未來發(fā)展的途徑。針對(duì)企業(yè)的浮游資金，從銀行選擇專門的短期投資也可以為企業(yè)獲得部分收入。

(二)加強(qiáng)應(yīng)收款項(xiàng)的系統(tǒng)化管理

首先銷售前對(duì)客戶進(jìn)行調(diào)查，對(duì)不同的客戶實(shí)行不同的賒銷政策，根據(jù)客戶的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)情況設(shè)置不同的賒銷比例，例如對(duì)于國(guó)有企業(yè)可實(shí)行100%賒銷，對(duì)于初次接觸的大型企業(yè)可對(duì)銷售金額的30%進(jìn)行賒銷，中小型企業(yè)不進(jìn)行賒銷；對(duì)于賒銷客戶，根據(jù)客戶回款時(shí)間長(zhǎng)短實(shí)行不同的銷售政策，回款時(shí)間長(zhǎng)的客戶銷售價(jià)格適當(dāng)提高；企業(yè)還需根據(jù)客戶以往的交易金額為不同的客戶設(shè)置應(yīng)收款項(xiàng)的上限金額，超過上限金額后不再進(jìn)行賒銷，并對(duì)企業(yè)應(yīng)收款項(xiàng)設(shè)置總的上限金額，以減輕企業(yè)的回款壓力和企業(yè)整體應(yīng)收款的比例，減少企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于某些賬齡較長(zhǎng)的應(yīng)收款項(xiàng)，企業(yè)除了提取壞賬外，也可以將資產(chǎn)進(jìn)行質(zhì)押或者證券化，將風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分擔(dān)。

(三)整合銷售資料，合理控制庫(kù)存數(shù)量

缺乏統(tǒng)計(jì)工作是制造企業(yè)的一個(gè)弊端，制造企業(yè)可將歷史每年銷售的產(chǎn)品種類、數(shù)量進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，對(duì)大客戶需求量、小客戶需求量和緊急需求量進(jìn)行統(tǒng)計(jì)，計(jì)算出不同產(chǎn)品的銷售量以及不通過客戶的需求點(diǎn)，結(jié)合市場(chǎng)分析未來針對(duì)不同客戶的銷售數(shù)量，并在安排生產(chǎn)時(shí)，考慮這些因素，提高生產(chǎn)數(shù)量，對(duì)每種庫(kù)存產(chǎn)品進(jìn)行數(shù)量上限的限定，超出限定后不再生產(chǎn)，以此獲得部分市場(chǎng)，擴(kuò)大部分市場(chǎng)份額。