互聯(lián)網(wǎng)電商金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的戰(zhàn)略與趨勢

摘要：我國電商活躍度世界第一，電商數(shù)量最多，近年來，各大電商巨頭都已涉足電商金融產(chǎn)業(yè)，并取得了巨大的成功。有別于傳統(tǒng)金融業(yè)，電商金融在豐富我國金融結(jié)構(gòu)的同時，對電商平臺、社會以及國家的貨幣政策都產(chǎn)生了一系列的影響。電商金融對于中小企業(yè)具有很高的拉動效應(yīng)，彌補了銀行在中小企業(yè)融資領(lǐng)域的短板。但是，電商金融由于政策并不完善，存在監(jiān)管缺失和技術(shù)風(fēng)險等問題。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)，金融，電商，信貸

1.互聯(lián)網(wǎng)電商金融發(fā)展的背景

電商金融有別于互聯(lián)網(wǎng)金融，電商金融是依托于電商平臺而發(fā)展起來的，以第三方支付為主要業(yè)務(wù)，并提供其他金融產(chǎn)品的模式。電商金融與普通的互聯(lián)網(wǎng)金融的不同在于，電商金融通常有電商巨頭作為支撐，其在數(shù)據(jù)接入、客戶信息獲取和服務(wù)效率等方面具有極大的優(yōu)勢，同時相較于其他互聯(lián)網(wǎng)金融模式，由于電商金融平臺背靠電商平臺的巨大資金支持，電商金融的穩(wěn)定性和抗風(fēng)險性更強。例如阿里巴巴集團依靠阿里巴巴及淘寶發(fā)展出了螞蟻金服，發(fā)展出支付寶、網(wǎng)上銀行等，提供各類金融服務(wù)；京東電商、蘇寧電商也相應(yīng)的推出了京東金融、蘇寧金融等平臺。電商金融的發(fā)展既是電商平臺發(fā)展的必然結(jié)果，同時也滿足了客戶的現(xiàn)實需求。

2.互聯(lián)網(wǎng)電商金融發(fā)展的要素

互聯(lián)網(wǎng)電商金融發(fā)展是與傳統(tǒng)金融業(yè)發(fā)展是不同的。電商金融的發(fā)展需要電商平臺的客戶基礎(chǔ)、大數(shù)據(jù)信息、平臺的資金和客戶的需求。

2.1大數(shù)據(jù)

在互聯(lián)網(wǎng)社會，信息是進(jìn)行商業(yè)活動的重要方面，大數(shù)據(jù)作為互聯(lián)網(wǎng)時代的核心特征，是互聯(lián)網(wǎng)電商金融模式運行的基礎(chǔ)。首先，由于電商金融都有各自電商平臺的信息數(shù)據(jù)共享，其能夠直接獲得電商平臺的客戶信息，以及推行基本的購物金融，從而進(jìn)一步滲透并發(fā)展客戶的其他金融需求領(lǐng)域。其次，電商金融能夠獲取更為精確的客戶信息，有消費者在電商平臺進(jìn)行消費時需要填寫包括住址在內(nèi)的準(zhǔn)確信息，其信息屬于一手信息，高于其他渠道。第三，互聯(lián)網(wǎng)電商金融平臺能夠接入其他的數(shù)據(jù)模塊，包括信用模塊和其他渠道的數(shù)據(jù)，從而構(gòu)成了具有很高質(zhì)量的客戶大數(shù)據(jù)。

2.2電商平臺

電商平臺組建電商金融平臺的發(fā)起者，通常進(jìn)行數(shù)據(jù)和信息共享，電商企業(yè)是電商金融平臺的資金來源、監(jiān)管者、決策者，是電商金融正常運營發(fā)展的核心部分。

2.3資金提供者

相應(yīng)的電商平臺是互聯(lián)網(wǎng)電商金融平臺的主要資金提供者，其主要有四種方式。第一是由電商平臺自己成立相應(yīng)的金融公司或?qū)ｉT事業(yè)部門提供至今支持。第二是利用大數(shù)據(jù)或平臺擔(dān)保由銀行提供資金。第三是通過獲得銀行牌照牌獨立吸收資金。第四是市場化獲取資金。以上獲取資金的方式可以交叉綜合運用來為電商金融平臺提供相應(yīng)資金。

2.4資金需求者

我國電商企業(yè)數(shù)量和質(zhì)量較高，B2C、B2B、C2C模式的電商平臺擁有極大的客戶基數(shù)，并且這些客戶存在交叉，因此，互聯(lián)網(wǎng)電商金融平臺的自己需求者不僅是自然人，還有企業(yè)等形態(tài)，所有參與刀互聯(lián)網(wǎng)交易的各方都能夠成為資金需求者，同時由于使用習(xí)慣已經(jīng)長期養(yǎng)成，互聯(lián)網(wǎng)電商平臺具有極高的客戶粘性與忠誠度，是高質(zhì)量的資金需求者。

3.互聯(lián)網(wǎng)電商金融業(yè)面臨的風(fēng)險

3.1技術(shù)風(fēng)險

首先來看，互聯(lián)網(wǎng)電商金融和電商平臺一樣，是建立在計算機硬件軟件和網(wǎng)絡(luò)等硬件設(shè)備上的，大量的資金通過計算機與網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行處理、交流和保存，那么一旦電商金融平臺的設(shè)備或網(wǎng)絡(luò)發(fā)生故障、宕機與病毒、黑客等問題，那么其造成的損失將是巨大的，嚴(yán)重時會導(dǎo)致系統(tǒng)崩潰。

其次，互聯(lián)網(wǎng)電商金融平臺的信貸業(yè)務(wù)目前都是由預(yù)設(shè)的模型，根據(jù)客戶的大數(shù)據(jù)來做出篩選、放款和通知等服務(wù)，但當(dāng)經(jīng)濟風(fēng)險擴大或政策環(huán)境不穩(wěn)定時，電商金融平臺則很容易出現(xiàn)過度放款，從而形成壞賬和損失。

3.2業(yè)務(wù)風(fēng)險

第一，是操作風(fēng)險，互聯(lián)網(wǎng)電商金融平臺的運行主要依靠預(yù)設(shè)模型和大數(shù)據(jù)的分析，但相關(guān)人員仍能夠?qū)﹄娚唐脚_的運行進(jìn)行干涉，因此，其操作風(fēng)險可能來自客戶對這一事物不熟悉造成的疏忽大意，也可能來自互聯(lián)網(wǎng)金融安全系統(tǒng)及其產(chǎn)品的設(shè)計缺陷，或是內(nèi)部工作人員的操作失誤。

第二，互聯(lián)網(wǎng)金融具有虛擬性，交易已經(jīng)服務(wù)通常在線上完成，不需要特定人員的見面，因此電商金融平臺對于客戶驗證與監(jiān)管存在一定難度；與此同時，我國的信用體系仍不完善，帶來的是資金的安全問題。一旦互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)生資金安全問題，會對用戶造成巨額損失并在社會上造成嚴(yán)重的不良影響，形成聲譽風(fēng)險，影響公眾對互聯(lián)網(wǎng)金融的信心，使客戶與互聯(lián)網(wǎng)金融公司建立起來的友好關(guān)系被破壞，乃至使整個互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)都受到影響。

4.互聯(lián)網(wǎng)電商金融發(fā)展戰(zhàn)略性建議

4.1技術(shù)風(fēng)險的應(yīng)對

由于技術(shù)風(fēng)險產(chǎn)生的不可預(yù)見性，目前互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)大多采用查漏補缺的方式，發(fā)現(xiàn)就及時修補，并且相互不進(jìn)行分享。為了降低全國互聯(lián)網(wǎng)金融的系統(tǒng)性技術(shù)風(fēng)險，建議國家從監(jiān)管機構(gòu)的角度，強調(diào)在金融系統(tǒng)內(nèi)部建設(shè)過程中注重防范網(wǎng)絡(luò)金融安全，并且建立起統(tǒng)一的風(fēng)險上報機制和信息共享機制，使得由于技術(shù)風(fēng)險形成系統(tǒng)性的風(fēng)險概率進(jìn)一步下降，提高中國整體的互聯(lián)網(wǎng)金融安全性。

4.2業(yè)務(wù)風(fēng)險的應(yīng)對

第一，為了應(yīng)對信用風(fēng)險，應(yīng)該把互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)納入央行或銀監(jiān)會監(jiān)管范圍之內(nèi)，監(jiān)督互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)建立起完善的風(fēng)險評估體系，加強信息披露力度，使得監(jiān)管層能夠清晰的跟蹤到互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)業(yè)務(wù)質(zhì)量的變化情況，并能夠?qū)τ跇I(yè)務(wù)質(zhì)量的變化形成合理的追溯機制，使得信用風(fēng)險降低到最低限度。第二，為了應(yīng)對流動性和支付風(fēng)險，應(yīng)當(dāng)加強對互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的資金流動做出監(jiān)管，防止互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的道德風(fēng)險，比如提取平臺資金跑路的現(xiàn)象。

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作者簡介：

于欽曚，女，（1995.02-），遼寧盤錦人，沈陽師范大學(xué)國際商學(xué)院金融學(xué)專業(yè)。