商業(yè)銀行發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理

田晨蓉 鄭州大學(xué)國(guó)際學(xué)院

互聯(lián)網(wǎng)金融包含了P2P網(wǎng)貸、理財(cái)、眾籌等等。其中，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)因特別的融資方式而受到廣泛關(guān)注且發(fā)展快速，其產(chǎn)品多元化，比如余額寶、余利寶、理財(cái)通等等，站在市場(chǎng)需求的角度來(lái)看，余額寶單是2017年第四季度就吸納了資金15798億元。金融理財(cái)與互聯(lián)網(wǎng)融合度越高，其風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題就越大。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)

（一）商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品所面對(duì)的風(fēng)險(xiǎn)

①技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。首先是硬件風(fēng)險(xiǎn)，在平臺(tái)點(diǎn)擊量過(guò)大時(shí)，硬件系統(tǒng)受到較高的工作負(fù)擔(dān)，就會(huì)引起硬件的崩潰，從而導(dǎo)致系統(tǒng)癱瘓，其還容易受突發(fā)事件的影響，致使數(shù)據(jù)丟失與運(yùn)行中斷。其次是軟件風(fēng)險(xiǎn)，軟件系統(tǒng)的防御漏洞容易受病毒與黑客的攻擊，導(dǎo)致系統(tǒng)絮亂，同時(shí)認(rèn)證系統(tǒng)的簡(jiǎn)單步驟易造成賬戶密碼的破除、客戶信息的造假與盜號(hào)木馬的植入，這對(duì)客戶的賬戶安全有著直接的威脅性，特別是沒(méi)有查殺工具的移動(dòng)端，另外，記錄交易數(shù)據(jù)的傳送推遲，儲(chǔ)存數(shù)據(jù)的失蹤，都將導(dǎo)致平臺(tái)失去交易時(shí)機(jī)、程序失控，造成投資者資金損失。②流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。首先，在實(shí)際經(jīng)營(yíng)中，互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺(tái)承諾了資金隨存隨取，并且年化利率高，因此，當(dāng)客戶取資金時(shí)，理財(cái)平臺(tái)不得不兌現(xiàn)承諾，進(jìn)行資金墊付，通常傳統(tǒng)貨幣基金的墊付金大概在10%左右?；ヂ?lián)網(wǎng)理財(cái)機(jī)構(gòu)的資金流動(dòng)更快，要求相對(duì)也較高，所以墊付的比例會(huì)更高，墊付金主要來(lái)自理財(cái)平臺(tái)和商業(yè)銀行，銀行來(lái)源的成本較高，平臺(tái)自己墊付又面對(duì)資金不夠或者儲(chǔ)備金過(guò)多使收益下滑的難題。雖然一些新起的理財(cái)平臺(tái)能用自有資金墊付，但隨著規(guī)模慢慢擴(kuò)大，流動(dòng)壓力也會(huì)加大。其次，互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境中，客戶的選擇性多，信息傳播速度快，只要理財(cái)平臺(tái)出現(xiàn)資金流動(dòng)問(wèn)題時(shí)，網(wǎng)絡(luò)的發(fā)酵會(huì)對(duì)平臺(tái)產(chǎn)生很大的信任、信譽(yù)危機(jī)，導(dǎo)致客戶流失。

（二）客戶面臨的風(fēng)險(xiǎn)

互聯(lián)網(wǎng)的虛擬環(huán)境中，客戶需要自己查詢互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)機(jī)構(gòu)的相關(guān)資料，就算這樣，客戶還是不能準(zhǔn)確辨別自己查詢信息的真假。同時(shí)，理財(cái)機(jī)構(gòu)為在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中獲取更多的客戶資源，會(huì)使用違規(guī)的操作，特別是“高收益、低風(fēng)險(xiǎn)”的宣傳，其“高收益”的主要目的是在產(chǎn)品介紹中強(qiáng)調(diào)理財(cái)產(chǎn)品的穩(wěn)定性并且比市場(chǎng)上的產(chǎn)品收益更高[1]。為給投資者留下高收益的印象，很多活期理財(cái)產(chǎn)品以歷史平均收益來(lái)描述，比如提示“年化率”，而不提示“萬(wàn)分收益率”?！暗惋L(fēng)險(xiǎn)”的主要目的是理財(cái)機(jī)構(gòu)為麻痹投資者，淡化投資者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的危害意識(shí)，甚至故意隱藏風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)說(shuō)明，有的還承諾投資者全額賠付，讓其放松警戒心理。

二、商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管理

想要加強(qiáng)理財(cái)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)管控，首先要從內(nèi)部強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防技術(shù)，對(duì)流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防引起重視，不斷建立安全系統(tǒng)，其次要從外部將投資者的權(quán)益保護(hù)引起重視，把法律系統(tǒng)建立完整。

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)機(jī)構(gòu)的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)管理

①數(shù)據(jù)安全，運(yùn)用加密技術(shù)強(qiáng)化數(shù)據(jù)庫(kù)與數(shù)據(jù)傳送安全管控，利用審計(jì)日志記錄數(shù)據(jù)并存儲(chǔ)加以備份，構(gòu)建出數(shù)據(jù)容災(zāi)體系，對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)一步遠(yuǎn)程同步或者半同步復(fù)制[2]。②技術(shù)安全，對(duì)技術(shù)創(chuàng)新引起重視的同時(shí)，也應(yīng)將客戶端的信息傳送速度提升，在充分保障資金安全的前提下，還要掌控技術(shù)的自主權(quán)，將對(duì)外部技術(shù)的依賴做到最低。③系統(tǒng)安全，互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)機(jī)構(gòu)需構(gòu)建出智能信息管理體系，對(duì)流量資源一致調(diào)配，將互聯(lián)網(wǎng)資源配置提升，然后構(gòu)建完善應(yīng)用容錯(cuò)體系，對(duì)有關(guān)系統(tǒng)采用均衡負(fù)載來(lái)熱備份，以此來(lái)做到對(duì)系統(tǒng)狀態(tài)及時(shí)監(jiān)控，并切換和修復(fù)。④網(wǎng)絡(luò)安全，首先，強(qiáng)化網(wǎng)絡(luò)的病毒和木馬，其次，運(yùn)用網(wǎng)絡(luò)隔離技術(shù)，構(gòu)建網(wǎng)絡(luò)里、外用來(lái)緩沖的區(qū)域，嚴(yán)格做到身份驗(yàn)證安全防護(hù)體制，在與其他網(wǎng)絡(luò)端口相連接的地方，建立安全網(wǎng)關(guān)，來(lái)保證數(shù)據(jù)正常交換的同時(shí)，直接阻斷網(wǎng)絡(luò)的IP連接。⑤物理安全，加強(qiáng)物理安全管理方法，對(duì)重要的數(shù)據(jù)與通信，運(yùn)用容錯(cuò)機(jī)制來(lái)匹配服務(wù)器，另外，注意設(shè)備的維護(hù)、更新和備份，將物理硬件打造出安全的環(huán)境。

（二）流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)管理

首先，互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)平臺(tái)要將信息適當(dāng)?shù)毓芾?，特別是要預(yù)防謠言在網(wǎng)絡(luò)中迅速傳開(kāi)，構(gòu)建出有用的社會(huì)制度。其次，平臺(tái)應(yīng)將資產(chǎn)組合整頓好，把期限錯(cuò)誤配置與流動(dòng)缺口減小，來(lái)面對(duì)集體資金調(diào)回時(shí)產(chǎn)生的強(qiáng)大流動(dòng)壓力。再就是將自身的風(fēng)險(xiǎn)防護(hù)能力提升，由此不光需要構(gòu)建多渠道的融資來(lái)源，將準(zhǔn)備金充足賬戶，還需要國(guó)家能夠構(gòu)建出相應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)平臺(tái)的“商業(yè)銀行存款保險(xiǎn)機(jī)制”，最后，雖然目前許多活期理財(cái)產(chǎn)品建立了每天每月取回的額度，但是并沒(méi)有建立好特殊情況下，暫時(shí)停止取回的機(jī)制，所以，就需要監(jiān)管部門做出相應(yīng)的統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)制度。

（三）投資者權(quán)益管理

監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)在投資者投資前，普及互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)與投資者的相關(guān)權(quán)益維護(hù)知識(shí)，并強(qiáng)化投資者風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的意識(shí)培訓(xùn)，解除不規(guī)范的硬性兌付期。投資過(guò)程中，應(yīng)建立單獨(dú)的維權(quán)機(jī)構(gòu)來(lái)負(fù)責(zé)培訓(xùn)和監(jiān)督，并作為投訴與解決糾紛的平臺(tái)，并且建立線上糾紛解決機(jī)制。維權(quán)后，利用互聯(lián)網(wǎng)，不定期公開(kāi)有交易糾紛的理財(cái)機(jī)構(gòu)，利用網(wǎng)絡(luò)信息傳播優(yōu)勢(shì)，以輿論成為社會(huì)傾向，讓有同樣糾紛的投資者加入進(jìn)來(lái)，另外，讓理財(cái)機(jī)構(gòu)對(duì)投資者履行的各項(xiàng)權(quán)益統(tǒng)一規(guī)范，機(jī)構(gòu)也要審核投資者的身份，并評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，嚴(yán)禁對(duì)不達(dá)標(biāo)的投資者出售理財(cái)產(chǎn)品。

總結(jié)：互聯(lián)網(wǎng)金融給商業(yè)銀行帶來(lái)了沖擊，并且商業(yè)銀行原本就自帶風(fēng)險(xiǎn)，加之互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)其面臨著雙重風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行的管理者要面對(duì)很多風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)，傳統(tǒng)銀行只有不斷防護(hù)風(fēng)險(xiǎn)，將自身服務(wù)能力提升，才可以在持續(xù)變化的市場(chǎng)中保證自身的盈利及地位。