甘肅省證券公司發(fā)展中存在問題的研究分析

楊寶霞

摘要：在全球化大趨勢下，我國的金融業(yè)快速發(fā)展，證券行業(yè)發(fā)展面臨著機遇與挑戰(zhàn)，證券公司在新的機遇下，如何把握，又如何迎接挑戰(zhàn)獲得長足發(fā)展，是每一個券商面臨的難題。本文分析了甘肅省證券公司的發(fā)展現(xiàn)狀、存在問題，并討論其現(xiàn)實意義以及對甘肅省經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響，提出相關(guān)應(yīng)對措施，旨在促進(jìn)甘肅省證券公司的良性發(fā)展。

關(guān)鍵詞：證券市場 證券公司 發(fā)展

中圖分類號：F832 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1009-5349（2018）08-0070-02

隨著全球金融化的深入，我國證券市場開放度將進(jìn)一步提高，證券公司將順應(yīng)世界投行的發(fā)展趨勢，走上專業(yè)化、多元化、國際化的軌道。因此，甘肅省證券公司必須“加強自身修養(yǎng)”，回歸專業(yè)化服務(wù)的本質(zhì)，在制度允許的范圍之內(nèi)通過不斷創(chuàng)新和專業(yè)人才的培養(yǎng)來提高服務(wù)層次和技術(shù)水平，拓展業(yè)務(wù)寬度和深度，在廣泛的資本市場領(lǐng)域里成為提供專業(yè)化服務(wù)的現(xiàn)代金融企業(yè)。

本文正是在這樣的大背景之下，通過對甘肅省證券公司目前的發(fā)展現(xiàn)狀、存在的問題的分析，并借鑒國內(nèi)外成熟的經(jīng)驗，提出甘肅省證券公司發(fā)展的新思路，打算探索出一套適合甘肅省證券公司長遠(yuǎn)發(fā)展的模式。本文對甘肅省證券公司發(fā)展中存在的起步晚、區(qū)域差異大、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)下滑等主要問題進(jìn)行分析，并指出它們對甘肅省經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來的不利影響，同時努力捕捉當(dāng)前甘肅省證券公司發(fā)展中的信息，把握其正在悄悄進(jìn)行著的變革，在充分借鑒我國證券公司發(fā)展經(jīng)驗的基礎(chǔ)上，結(jié)合甘肅省證券市場和證券業(yè)的現(xiàn)實情況和發(fā)展趨勢，提出甘肅省證券公司未來發(fā)展的對策和建議，勾畫甘肅省證券公司未來發(fā)展的模式和前進(jìn)方向。

文章旨在引起甘肅省證券公司對其自身存在的問題及未來發(fā)展方向更多的思考和關(guān)注，并力求使提出的建議和對策具有較強的實踐性和操作性，能對甘肅省證券公司規(guī)劃未來發(fā)展方略提供一定的參考價值，起到一個拋磚引玉的作用，使大家都來關(guān)注甘肅省證券公司未來發(fā)展走向，為其出謀劃策，以使證券公司能更快更好地健康發(fā)展，為甘肅省經(jīng)濟(jì)的長期可持續(xù)發(fā)展作出更大的貢獻(xiàn)。

一、甘肅省證券公司的發(fā)展現(xiàn)狀分析

（一）業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)相似高，專業(yè)化程度低

甘肅省本土證券公司是由原地方證券公司改制而成，股東多為地方國企。例如華龍證券在甘肅省內(nèi)業(yè)務(wù)開展具有一定優(yōu)勢，網(wǎng)點設(shè)置比較密集，與政府和企業(yè)界的關(guān)系良好，這對其在省內(nèi)開展各類業(yè)務(wù)，獲得地區(qū)優(yōu)勢提供了條件。另一方面，受到股東和地方市場需求影響，華龍證券大多采取全能型發(fā)展戰(zhàn)略，但是由于自身資本和人力資源實力的短板，所有業(yè)務(wù)開展的結(jié)果都沒有突出的主業(yè)，業(yè)務(wù)水平大都處在較低層次，無法滿足客戶深層次的更進(jìn)一步的需求。

由于自身資本和人力資源實力的短板，所有業(yè)務(wù)開展的結(jié)果都沒有突出的主業(yè)，業(yè)務(wù)水平大都處在較低層次，無法滿足客戶深層次的更進(jìn)一步的需求。

（二）本土證券公司和營業(yè)部較少

甘肅省本土證券公司為人們所熟知的也就只有華龍證券，經(jīng)過多年發(fā)展，該公司形成了在全國金融中心及重點城市有機構(gòu)、無縫隙覆蓋甘肅全省的網(wǎng)點布局。除了華龍證券和被海通收購的甘肅證券外，甘肅省幾乎沒有自己本土的證券公司，而是由外來的海通、申萬宏源等證券公司占據(jù)了大片市場。由上述的現(xiàn)狀可以看出甘肅省本土證券業(yè)發(fā)展的艱難現(xiàn)狀，并且這種現(xiàn)狀是對甘肅省本土金融業(yè)發(fā)展的阻礙。

（三）發(fā)展重心以省會為主

截至2017年1月末，甘肅省內(nèi)有1家證券公司，15家證券分公司，91家證券營業(yè)部。

1.甘肅省證券（分）公司分布

甘肅省內(nèi)證券（分）公司共計16家，且其中有90%都位于蘭州，如表1所示：

從甘肅省證券（分）公司的分布位置可以看出，除甘肅省本土證券公司華龍證券外，其他外來證券公司還是主要在蘭州市扎根，充分反映了甘肅省證券公司的重心在省會城市。

2.甘肅省證券營業(yè)部分布

甘肅省內(nèi)證券營業(yè)部共計91家，有超過1/2的營業(yè)部在蘭州，其余的零散分布在各市區(qū)。在省內(nèi)證券營業(yè)部總計91家，蘭州市46家，嘉峪關(guān)市2家，金昌市3家，白銀市7家，天水市8家，武威市4家，張掖市3家，除此以外，其他市區(qū)也是僅僅占了較小的部分。造成這種現(xiàn)狀大多是由于各市區(qū)的經(jīng)濟(jì)狀況不一，還有當(dāng)?shù)鼐用駥ψC券公司不是很了解，甚至排斥。

二、甘肅省證券公司存在的問題

（一）發(fā)展起步晚

相對于沿海發(fā)達(dá)城市而言，甘肅省地處青藏高原、黃土高原和蒙古高原的交會處，經(jīng)濟(jì)條件相對較差，其本土證券公司較少，總部在發(fā)達(dá)城市的證券公司在當(dāng)?shù)匕l(fā)展相對成熟后才涌入甘肅省，而甘肅省本土的證券公司在借鑒了發(fā)達(dá)城市的發(fā)展經(jīng)驗后才開始出現(xiàn)，例如華龍證券股份有限責(zé)任公司是在2001年5月18日才在甘肅省成立。相對落后的經(jīng)濟(jì)決定了甘肅省金融業(yè)的發(fā)展起步較晚。

（二）區(qū)域差異較大

屬于西北五省之一的甘肅省，經(jīng)濟(jì)發(fā)展相對落后，內(nèi)部經(jīng)濟(jì)發(fā)展更是不平衡，省會蘭州市的經(jīng)濟(jì)發(fā)展遙遙領(lǐng)先于其他市，據(jù)了解甘肅省的證券營業(yè)部分布：省內(nèi)證券營業(yè)部總計91家，蘭州市就有46家，嘉峪關(guān)市2家，金昌市3家，白銀市7家，天水市8家，武威市4家，張掖市3家。從圖1可以看出，省會城市占46%，第二位天水市僅占11%，嘉峪關(guān)武威市等僅占3%～5%。

由這些實時數(shù)據(jù)可以看出甘肅省證券公司發(fā)展中存在區(qū)域差異大的問題，更是從側(cè)面反映出了甘肅省經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的區(qū)域差異問題。

例如，在蘭州市建設(shè)銀行駐點實習(xí)時，銀行員工對于證券公司還是有了解的，并且自身也參與了進(jìn)去，對證券公司業(yè)務(wù)并不排斥；但是在武威郵儲銀行實習(xí)時，我了解到銀行員工對證券公司是抱著排斥態(tài)度。由上面的事例可以了解到由于區(qū)域差異，金融界人士對證券的態(tài)度是不一樣的，更不要說普通民眾對于證券公司的態(tài)度了。

（三）經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)不景氣

作為證券公司收入的主要來源，經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)在甘肅省證券公司依然是得過且過。隨著證券營業(yè)網(wǎng)點的增加，經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)市場的競爭也非常激烈，交易手續(xù)費收取比例越來越低，證券公司之間的傭金價格戰(zhàn)愈演愈烈，加之最近幾年證券市場低迷，交易量減少，發(fā)展進(jìn)入低谷，證券公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)收入迅速減少。比如華龍證券的傭金策略就是其傭金最高不超過千分之三，最低傭金收取要根據(jù)客戶的資金量與交易頻率來確定，在2017年下降至萬分之三，甚至萬分之二點五，這種現(xiàn)狀對甘肅省證券公司的發(fā)展造成了很大的沖擊。

三、甘肅省證券公司未來發(fā)展策略

（一）借鑒同業(yè)發(fā)展經(jīng)驗

相對于其他各省市證券行業(yè)的發(fā)展，甘肅省才發(fā)展16年，本地證券公司也僅僅只有一家，起步相對較晚，經(jīng)驗也不是太豐富。但是，我們可以借鑒他們的發(fā)展經(jīng)驗，去發(fā)現(xiàn)、分析發(fā)展起步早的證券同業(yè)的發(fā)展過程，學(xué)習(xí)他們的管理方式，加強同業(yè)交流，同時，優(yōu)化、創(chuàng)新自身管理制度，提高業(yè)務(wù)能力，看清行業(yè)發(fā)展趨勢，提高職工職業(yè)素質(zhì)，嚴(yán)格要求自己，從而實現(xiàn)從追趕到超越的發(fā)展目標(biāo)。

（二）培養(yǎng)地區(qū)居民正確理財意識

一些普通民眾對“代客理財模式”有疑慮造成他們對證券公司具體業(yè)務(wù)不是很了解。證券公司通過發(fā)放宣傳冊等方式為居民展示證券公司的不同業(yè)務(wù)，通過各種媒介宣傳理財?shù)闹匾?，普及基金融知識。例如：建立主要網(wǎng)站，宣傳投資、金融等方面的知識；發(fā)行如何管理個人財產(chǎn)的小冊子；聯(lián)合銀行、保險等金融機構(gòu)舉辦各類理財教育活動和知識競賽，形成全民健康理財意識；有機結(jié)合財務(wù)管理方法，來達(dá)到更好的理財效果。

（三）加快業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型

加快經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)財富管理轉(zhuǎn)型已成為行業(yè)共識。在甘肅省，證券公司負(fù)責(zé)人表示，他們已經(jīng)開始推動業(yè)務(wù)部門的轉(zhuǎn)型，調(diào)整內(nèi)部激勵考核指標(biāo)，以促進(jìn)業(yè)務(wù)部門的業(yè)務(wù)拓展。除了傳統(tǒng)的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)，目前也有一些銷售針對高凈值客戶，通過銷售信息產(chǎn)品和其他金融產(chǎn)品來幫助客戶實現(xiàn)資產(chǎn)配置，從而實現(xiàn)財富管理轉(zhuǎn)型。此外，業(yè)務(wù)部門還為機構(gòu)客戶提供服務(wù)，幫助擴(kuò)大IPO、新三板和其他業(yè)務(wù)投資銀行部門，以打通公司內(nèi)部產(chǎn)業(yè)鏈。

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責(zé)任編輯：孫 瑤