3000萬(wàn)輛：破還是不破

鄭劼

2018年車(chē)市將如何？且聽(tīng)6大機(jī)構(gòu)為你分解。

隨著2017年12月份產(chǎn)銷(xiāo)數(shù)據(jù)的出爐，去年全年國(guó)內(nèi)汽車(chē)市場(chǎng)的表現(xiàn)已然定格。2017年，我國(guó)汽車(chē)銷(xiāo)量達(dá)到2887.89萬(wàn)輛，雖連續(xù)九年蟬聯(lián)全球第一，但增幅卻回落到3%。對(duì)此，不同的人有著不同的感受：有的是意料之中，有的是如釋重負(fù)，有人歡喜也有人愁。

歷添新歲月，春滿舊山河——嶄新的2018年，國(guó)內(nèi)車(chē)市又將呈現(xiàn)出什么樣的發(fā)展趨勢(shì)？尤其是去年就飽受期待的沖擊3000萬(wàn)輛的目標(biāo)最終未果，今年會(huì)成功越過(guò)這一整數(shù)關(guān)口嗎？讓我們來(lái)對(duì)比一下六大權(quán)威機(jī)構(gòu)的專(zhuān)家們的預(yù)測(cè)，看看誰(shuí)的預(yù)測(cè)更靠譜。

中汽協(xié)：整體增長(zhǎng)3%，破不了3000萬(wàn)輛

由于去年的預(yù)測(cè)準(zhǔn)確，中國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)今年的預(yù)測(cè)發(fā)布備受業(yè)界期待。中國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)于2017年12月13日舉辦的“2018中國(guó)汽車(chē)市場(chǎng)發(fā)展預(yù)測(cè)峰會(huì)”上正式發(fā)布了關(guān)于2018年中國(guó)汽車(chē)市場(chǎng)的預(yù)測(cè)報(bào)告。對(duì)于明年的車(chē)市情況，中國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)助理許海東表示，將延續(xù)緩慢增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)，預(yù)計(jì)增長(zhǎng)幅度為3%，整體需求為2987萬(wàn)輛。

具體來(lái)說(shuō)，預(yù)計(jì)2018年乘用車(chē)市場(chǎng)預(yù)計(jì)增速為3%，銷(xiāo)量為2559 萬(wàn)輛；其中轎車(chē)銷(xiāo)量為1177 萬(wàn)輛，同比下滑1%；SUV 銷(xiāo)量為1152 萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)11%；MPV 銷(xiāo)量為179 萬(wàn)輛，同比下滑11%；交叉型乘用車(chē)為 51 萬(wàn)輛，同比下滑7%。預(yù)計(jì)2018年商用車(chē)將整體增長(zhǎng)2%至428萬(wàn)輛，其中客車(chē)銷(xiāo)量為47萬(wàn)輛，同比下滑8%，貨車(chē)銷(xiāo)量為381萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)3%，中重卡的銷(xiāo)量預(yù)計(jì)會(huì)下降20%。

在整車(chē)出口方面，隨著一帶一路戰(zhàn)略的持續(xù)推進(jìn)以及國(guó)際市場(chǎng)的進(jìn)一步復(fù)蘇，預(yù)計(jì)2018年中國(guó)汽車(chē)出口仍會(huì)延續(xù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，但增長(zhǎng)速度將有所下降。2018年出口預(yù)計(jì)將達(dá)到106萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)約15%。

在整車(chē)進(jìn)口方面，隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)動(dòng)能的轉(zhuǎn)換，國(guó)內(nèi)M2增長(zhǎng)速度將進(jìn)一步趨緩，這將影響進(jìn)口汽車(chē)的消費(fèi)能力釋放，預(yù)測(cè)2018年進(jìn)口車(chē)仍會(huì)保持增長(zhǎng)，但增速將大幅降低，預(yù)計(jì)2018年全年進(jìn)口汽車(chē)增長(zhǎng)4%，達(dá)到130萬(wàn)輛。

國(guó)家信息中心：車(chē)市增長(zhǎng)與GDP相當(dāng)，能破3000萬(wàn)輛

受小排量汽車(chē)購(gòu)置稅優(yōu)惠政策取消的因素影響，不少行業(yè)組織和機(jī)構(gòu)對(duì)2018年汽車(chē)銷(xiāo)量預(yù)期不高。畢竟上一輪購(gòu)置稅優(yōu)惠政策取消時(shí)，中國(guó)車(chē)市增速直接從2010年的38%跌落到9%，此后一直徘徊在個(gè)位數(shù)，2015年前8個(gè)月甚至出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，直至購(gòu)置稅減半政策推出，增速才開(kāi)始逐月上升。

隨著2018年小排量購(gòu)置稅優(yōu)惠政策取消，車(chē)市會(huì)不會(huì)重復(fù)2011年、2012年的增速態(tài)勢(shì)、降到3%以下甚至負(fù)增長(zhǎng)？國(guó)家信息中心信息產(chǎn)業(yè)發(fā)展部副主任劉明認(rèn)為，以目前的汽車(chē)市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，這樣的情況不太可能存在。

他認(rèn)為，第一個(gè)原因來(lái)自于車(chē)企，目前整個(gè)車(chē)市競(jìng)爭(zhēng)非常激烈，企業(yè)會(huì)把部分利益讓給消費(fèi)者，也能抵消購(gòu)置稅優(yōu)惠政策退出的作用；另一個(gè)原因是現(xiàn)在車(chē)市的增長(zhǎng)還在普及階段，乘用車(chē)的千人保有量?jī)H100輛左右，相比成熟的汽車(chē)市場(chǎng)，消費(fèi)潛力仍然較高。在這種情況下，車(chē)市潛在增速應(yīng)當(dāng)和GDP增速大致相當(dāng)，如果2018年GDP在6.5%，車(chē)市在6.5%左右應(yīng)該是一個(gè)合適的增長(zhǎng)速度。按他的說(shuō)法，即使只增長(zhǎng)6%，也會(huì)達(dá)到3060萬(wàn)輛。

乘聯(lián)會(huì)：乘用車(chē)增4%，整體3000萬(wàn)輛難以逾越

全國(guó)乘用車(chē)市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)崔東樹(shù)卻對(duì)2018年車(chē)市的增長(zhǎng)充滿信心，他預(yù)測(cè)：2018年乘用車(chē)市場(chǎng)將實(shí)現(xiàn)4%的增速，漲幅略高于2017年；宏觀經(jīng)濟(jì)的持續(xù)增長(zhǎng)將進(jìn)一步開(kāi)發(fā)大城市及偏遠(yuǎn)省份居民在汽車(chē)消費(fèi)方面的需求，中西部城市將是推動(dòng)今年乘用車(chē)市場(chǎng)銷(xiāo)量增長(zhǎng)的主要?jiǎng)恿Α?/p>

按照這一預(yù)測(cè)，乘用車(chē)將增加100萬(wàn)輛銷(xiāo)量，但由于普遍對(duì)2018年商用車(chē)增長(zhǎng)不太看好，如果商用車(chē)銷(xiāo)量增長(zhǎng)達(dá)不到13萬(wàn)輛，全年3000萬(wàn)輛大關(guān)也將難以逾越。

崔東樹(shù)表示，乘聯(lián)會(huì)對(duì)2018年的乘用車(chē)市場(chǎng)有較強(qiáng)的增長(zhǎng)預(yù)期，從長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展看， 4000萬(wàn)輛絕不是中國(guó)汽車(chē)市場(chǎng)的天花板，還遠(yuǎn)沒(méi)有達(dá)到滿負(fù)荷的狀態(tài)。

“目前大城市的公共交通體系完善，且私車(chē)普及達(dá)到較高水平，而農(nóng)村市場(chǎng)的私車(chē)普及低，公共交通資源也少，農(nóng)村市場(chǎng)消費(fèi)不旺。未來(lái)應(yīng)該有效地促進(jìn)縣鄉(xiāng)市場(chǎng)的私車(chē)普及，入門(mén)級(jí)車(chē)型的增長(zhǎng)應(yīng)該更好更強(qiáng)。”他認(rèn)為，與發(fā)達(dá)城市相比，中西部地區(qū)的乘用車(chē)家庭普及率仍偏低，此類(lèi)市場(chǎng)的“有效需求尚未被滿足”。中國(guó)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，目前此類(lèi)地區(qū)的百戶家庭私家車(chē)保有量?jī)H為35輛，這一數(shù)字將在未來(lái)得到顯著提升。

出乎人意料之外的是，與業(yè)界對(duì)2018年新能源汽車(chē)市場(chǎng)的普遍看好不同，崔東樹(shù)的看法是：“并不太樂(lè)觀。” 他解釋道，2018年是新能源車(chē)增長(zhǎng)動(dòng)力從限購(gòu)和補(bǔ)貼政策推動(dòng)轉(zhuǎn)向市場(chǎng)拉動(dòng)的轉(zhuǎn)型年，對(duì)新能源汽車(chē)行業(yè)的發(fā)展來(lái)說(shuō)是一道坎。首先，北京、上海等限購(gòu)城市對(duì)新能源的牌照支持將達(dá)到峰值，將為中大型電動(dòng)車(chē)增量帶來(lái)滅頂之災(zāi)；其次，入門(mén)級(jí)A00級(jí)電動(dòng)汽車(chē)也面臨補(bǔ)貼大幅降低的危險(xiǎn)，當(dāng)年電動(dòng)輕客降補(bǔ)后低迷的現(xiàn)象很可能在A00級(jí)、低續(xù)駛里程車(chē)型上重演；最后，如果地補(bǔ)等支持政策非線性退出超預(yù)期，而延期到2019年實(shí)施的雙積分等政策又未能及時(shí)發(fā)揮作用，新能源汽車(chē)市場(chǎng)很有可能會(huì)受到重挫。

VDA：銷(xiāo)量增幅下降至2%，3000萬(wàn)輛無(wú)望

不久前，德國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)（簡(jiǎn)稱(chēng)VDA）也對(duì)2018年全球車(chē)市進(jìn)行了預(yù)測(cè)。VDA預(yù)測(cè)，2018年全球乘用車(chē)銷(xiāo)量增速為1%，總量為8570萬(wàn)輛。

其中，歐洲新乘用車(chē)銷(xiāo)量將延續(xù)2017年的高水平表現(xiàn)：歐盟和歐洲自由貿(mào)易聯(lián)盟國(guó)家的累計(jì)銷(xiāo)量有望達(dá)到1560萬(wàn)輛；在西歐汽車(chē)市場(chǎng)（較早的歐盟15國(guó)），銷(xiāo)量可能會(huì)下滑1%至1420萬(wàn)輛；英國(guó)2018年的新車(chē)銷(xiāo)量將下滑5%；德國(guó)的新車(chē)銷(xiāo)量預(yù)計(jì)將保持現(xiàn)有水平，達(dá)到340萬(wàn)輛左右；美國(guó)新車(chē)市場(chǎng)跌幅預(yù)計(jì)將達(dá)到2%；印度新車(chē)市場(chǎng)的漲幅有望達(dá)到10%至360萬(wàn)輛，或?qū)⑹状纬^(guò)德國(guó)；俄羅斯和巴西則將繼續(xù)呈現(xiàn)復(fù)蘇態(tài)勢(shì)。endprint

VDA對(duì)中國(guó)車(chē)市的預(yù)測(cè)是：即使增長(zhǎng)率已經(jīng)放緩，但仍將很輕松地保持其全球最大單一市場(chǎng)的位置，銷(xiāo)量漲幅預(yù)計(jì)將達(dá)到2%至2460萬(wàn)輛（乘用車(chē)）。按此預(yù)測(cè)，3000萬(wàn)輛大關(guān)不可能突破。

科技部：新能源汽車(chē)破100萬(wàn)輛

2017年，大熱的新能源汽車(chē)?yán)^續(xù)保持高增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，銷(xiāo)量達(dá)77.7萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)53.3%。賣(mài)得最火的是純電動(dòng)汽車(chē)，去年銷(xiāo)售46.8萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)82.1%；插電式混合動(dòng)力汽車(chē)銷(xiāo)售11.1萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)39.4%。我國(guó)新能源汽車(chē)產(chǎn)銷(xiāo)量和保有量連續(xù)三年名列世界第一。

中國(guó)汽車(chē)工業(yè)協(xié)會(huì)秘書(shū)長(zhǎng)助理許海東分析認(rèn)為，2018年開(kāi)始實(shí)施的企業(yè)平均燃料消耗量積分核算、繼續(xù)免征的新能源汽車(chē)購(gòu)置稅和車(chē)船稅、各地方政府繼續(xù)對(duì)新能源汽車(chē)普遍實(shí)施不限行不限購(gòu)政策、可能會(huì)根據(jù)技術(shù)門(mén)檻劃分得更為細(xì)致的新能源補(bǔ)貼政策等，都將是新能源汽車(chē)推廣應(yīng)用的有利因素。

“在政府的目標(biāo)和政策助推下，2018年新能源汽車(chē)銷(xiāo)量將增長(zhǎng)至新高?！笨萍疾坎块L(zhǎng)萬(wàn)鋼預(yù)測(cè)，2018年新能源汽車(chē)市場(chǎng)仍將實(shí)現(xiàn)40%～50%的增速，全年新能源車(chē)銷(xiāo)量或超100萬(wàn)輛。

北京理工大學(xué)能源與環(huán)境政策研究中心發(fā)布的《新能源汽車(chē)新時(shí)代新征程：2017回顧及未來(lái)展望》報(bào)告分析：2018年，在需求端，新能源汽車(chē)的推廣應(yīng)用一半來(lái)自限購(gòu)地區(qū)，非限購(gòu)地區(qū)和私人消費(fèi)需求仍有待進(jìn)一步激發(fā)；對(duì)于供給端來(lái)說(shuō)，在雙積分制度和補(bǔ)貼退坡機(jī)制推動(dòng)下，行業(yè)格局會(huì)發(fā)生深刻變化；燃油車(chē)企業(yè)壟斷市場(chǎng)份額的格局有可能在限購(gòu)城市和部分車(chē)型上被顛覆，目前以小微型新能源汽車(chē)為主的市場(chǎng)銷(xiāo)售格局還會(huì)再次發(fā)生變化，向著長(zhǎng)續(xù)航里程的車(chē)型發(fā)展；京津冀、長(zhǎng)三角、珠三角、山東省成為主要推廣地區(qū)，京津冀、長(zhǎng)三角、成渝經(jīng)濟(jì)圈、珠三角將成為新能源汽車(chē)產(chǎn)品主要供給地區(qū)。

興業(yè)研究：新能源汽車(chē)增長(zhǎng)40%

興業(yè)經(jīng)濟(jì)研究咨詢股份有限公司汽車(chē)行業(yè)分析師鄔雪晴則對(duì)2018年的車(chē)市走向有著不同角度的解讀。

她認(rèn)為：2018年，小排量乘用車(chē)購(gòu)置稅優(yōu)惠全面退出，燃油車(chē)市場(chǎng)將繼續(xù)承壓，預(yù)計(jì)全年銷(xiāo)量將保持低增長(zhǎng)；乘用車(chē)板塊壓力較大，客車(chē)市場(chǎng)不利因素仍在，將持續(xù)低迷態(tài)勢(shì)但降幅有望進(jìn)一步收窄；重卡經(jīng)過(guò)一年半的走強(qiáng)預(yù)計(jì)2018年增速將放緩帶動(dòng)貨車(chē)板塊增速放緩。

整體增速放緩下，車(chē)企間分化加劇，建議重點(diǎn)關(guān)注部分自主乘用車(chē)企崛起帶來(lái)的結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)， 以及全球產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移和自主車(chē)企崛起帶來(lái)的零部件配套機(jī)會(huì)，警惕落后車(chē)企逐漸被淘汰出局帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

新能源汽車(chē)方面，按照“2020年 200萬(wàn)輛”的目標(biāo)以及 2019年即將實(shí)行“新能源積分”制度的預(yù)期，鄔雪晴預(yù)計(jì)，2018年新能源汽車(chē)的銷(xiāo)量增速仍將維持在 40%以上。但2018 年補(bǔ)貼大概率進(jìn)一步退坡，預(yù)計(jì)行業(yè)仍將面臨補(bǔ)貼下滑帶來(lái)的利潤(rùn)率下滑風(fēng)險(xiǎn)。產(chǎn)業(yè)鏈上龍頭企業(yè)有望以量補(bǔ)價(jià)，競(jìng)爭(zhēng)力弱的企業(yè)將進(jìn)一步被淘汰出局。

鄔雪晴判斷，2018年產(chǎn)業(yè)鏈上景氣度較高的環(huán)節(jié)為新能源整車(chē)（合資車(chē)企為取得新能源積分有望加快與自主品牌合作）、電池材料中技術(shù)壁壘最高的隔膜環(huán)節(jié)（仍處在進(jìn)口替代），需警惕電池產(chǎn)能無(wú)序擴(kuò)張下，中小動(dòng)力電池企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)。endprint