福耀玻璃美國投資鏡鑒

馬雪梅+馬克

從1995年嘗試國際化到2014年在美國大規(guī)模投資建廠，福耀玻璃為全球化準(zhǔn)備了19年。即便這樣，它的美國工廠仍然屢遭挑戰(zhàn)，正在熱議赴美投資的中國企業(yè)家從中可以學(xué)到什么？

福耀玻璃創(chuàng)始人、董事長曹德旺這兩年的言論有些相左。他一方面通過算成本賬表示“在美國辦工廠比在中國利潤高”，另一方面遭行政罰款、遇工會(huì)阻撓等問題讓他感嘆“（對(duì)于美國工廠）有時(shí)候我會(huì)沮喪得快要昏過去”。

福耀玻璃工業(yè)集團(tuán)股份有限公司（600660.SH，下稱福耀玻璃）從1995年開始在美國投資，直至2014年才選擇設(shè)廠——2014年，福耀玻璃決定投資10億美元在美國俄亥俄州莫瑞恩（Moraine）市成立全球最大的汽車玻璃單體工廠；2016年10月，該工廠竣工投產(chǎn)。

根據(jù)財(cái)報(bào)，2016年福耀玻璃美國有限公司的凈利潤為-4161.05萬美元，2017年上半年的凈利潤為-1044.10萬美元。曹德旺之前設(shè)定的目標(biāo)是2017年在美國市場(chǎng)掙到2億美元。

多位擁有全球化經(jīng)驗(yàn)的受訪人士表示，企業(yè)出海的顯性成本容易看清，但隱性成本就像海面下的冰山。

2017年11月，莫瑞恩工廠員工以868票反對(duì)、444票贊成否決了成立工會(huì)的動(dòng)議。曹德旺曾表示一旦工廠成立工會(huì)，客戶就會(huì)以不能保證正常供貨為由撤銷訂單。

2016年11月，聯(lián)邦職業(yè)安全與衛(wèi)生署（Occupational Safety and Health Administration，下稱OSHA）對(duì)福耀玻璃莫瑞恩工廠缺乏完善的電源鎖定防護(hù)裝置等違規(guī)行為處以22.5萬美元罰款。2017年3月，雙方達(dá)成協(xié)議將罰款金額減至10萬美元。

盡管危機(jī)暫時(shí)緩解，但福耀玻璃依然在美國面對(duì)著生產(chǎn)效率低、招工難、文化沖突等一系列挑戰(zhàn)。

特朗普大降稅后，中國企業(yè)家赴美投資熱情高漲，福耀玻璃在美國的經(jīng)歷正是鏡鑒。

看得見的優(yōu)惠

在曹德旺的成本賬中，美國的天然氣價(jià)格是中國的五分之一，汽油、電的價(jià)格是中國的一半……中國除了人工便宜，其他都比美國貴，尤其是稅收成本。他說：“在美國投資100萬，企業(yè)可以賺60萬，而在中國只能拿到42萬，稅是58萬?！?/p>

根據(jù)2017年半年度報(bào)告，福耀玻璃應(yīng)交稅種包括增值稅、企業(yè)所得稅、個(gè)人所得稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加、應(yīng)交土地使用稅和應(yīng)交房產(chǎn)稅。大陸地區(qū)的30個(gè)企業(yè)納稅主體中，有3個(gè)按25%繳納所得稅，其余大都因享受高新企業(yè)優(yōu)惠政策而按15%繳納。美國地區(qū)的6個(gè)企業(yè)納稅主體中，只有福耀北美玻璃工業(yè)有限公司按38.21%繳納所得稅，其他因報(bào)告期內(nèi)虧損或存在可抵扣虧損而無需繳納。

雖然美國的所得稅率看上去比中國高，但中國企業(yè)實(shí)際承擔(dān)的稅負(fù)卻高于美國企業(yè)，這與兩國稅收制度的差異有關(guān)。

美國是以直接稅為主體的國家，稅收主要來自個(gè)人；中國則以間接稅為主，稅收主要來自企業(yè)。在美國，企業(yè)只需繳納所得稅；而在中國，企業(yè)需繳納所得稅、增值稅、房產(chǎn)稅等多個(gè)稅種。

從2012年-2016年，福耀玻璃的應(yīng)交稅費(fèi)從1.30億元增長至5.58億元，增長比例為329.23%；同一期間福耀玻璃的營業(yè)收入從102.47億元增長至166.21億元，增長比例為62.20%。

美國康寧公司（NYSE：GLW）是材料科學(xué)領(lǐng)域的全球領(lǐng)先企業(yè)，主要生產(chǎn)、銷售特殊玻璃和陶瓷材料。恒大集團(tuán)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家任澤平曾比較過福耀玻璃和康寧公司的稅負(fù)情況。2015年，福耀玻璃的綜合稅率是18.72%，康寧公司是11.49%。

從2014年-2016年，福耀玻璃的增值稅從4324.19萬元增長至9438.90萬元，增長比例為118.28%。

既多又雜的各項(xiàng)費(fèi)用，是中國企業(yè)的另一個(gè)頭痛之處。根據(jù)Wind資訊，2016年中國非稅收入占全國公共財(cái)政收入的比例是18.29%。

長江商學(xué)院戰(zhàn)略學(xué)教授、歐洲市場(chǎng)副院長滕斌圣對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示，除了稅收、費(fèi)用，企業(yè)的高成本還包括隱形交易成本，從走程序蓋章到與各方機(jī)構(gòu)搞好關(guān)系，其中的成本不可小覷。

對(duì)于美國市場(chǎng)，曹德旺看到了要素成本低廉，稅收負(fù)擔(dān)小以及交易透明，但更看重的還是美國招商引資的優(yōu)惠力度。

2016年10月《中國財(cái)經(jīng)報(bào)道》在福耀玻璃莫瑞恩工廠進(jìn)行了實(shí)地采訪。根據(jù)時(shí)任福耀美國公司執(zhí)行董事王俊銘的介紹，莫瑞恩工廠每招收一個(gè)美國工人，就會(huì)得到一定的稅收補(bǔ)貼，當(dāng)時(shí)已經(jīng)招到的2000多員工最起碼會(huì)得到3000萬美元補(bǔ)貼；此外，2016年還拿到了70萬美元的培訓(xùn)補(bǔ)貼。他說：“即使是為工廠換節(jié)能燈，當(dāng)?shù)卣矔?huì)給補(bǔ)貼。”

曹德旺也曾多次公開表示，莫瑞恩工廠18萬平方米的建設(shè)費(fèi)用大概是4000萬美元，得到的政府補(bǔ)貼就超過了這一金額。

2014年，福耀玻璃不僅決定建立莫瑞恩工廠，而且還收購了美國PPG工業(yè)公司（NYSE：PPG）的錫安山（Mt.Zion）工廠。錫安山工廠位于美國伊利諾伊州，主要生產(chǎn)汽車玻璃的原材料浮法玻璃。

PPG工業(yè)公司之所以放棄錫安山工廠，主要原因是搞不定工會(huì)。福耀玻璃接手后，不僅保留了工會(huì)，而且還答應(yīng)了每小時(shí)加薪2美元、為員工交五險(xiǎn)和401K（養(yǎng)老保險(xiǎn)）以及每年工資遞增1.2%的要求。

當(dāng)時(shí)，曹德旺對(duì)美國市場(chǎng)滿懷期許。他對(duì)錫安山工廠的工會(huì)成員說：“我的要求很低，中國工人能做到的，你們也做到?！比欢@個(gè)要求美國工人至今很難做到。

想不到的煩惱

作為與日本旭硝子、法國圣戈班比肩的世界級(jí)汽車玻璃企業(yè)，福耀玻璃在美國投資建廠的出發(fā)點(diǎn)是市場(chǎng)而非成本。

如今，福耀玻璃在中國的市場(chǎng)份額已經(jīng)達(dá)到70%左右，進(jìn)軍海外市場(chǎng)是必選項(xiàng)。在曹德旺看來，作為全球一流汽車企業(yè)的供應(yīng)商，“它在哪里建廠我必須在哪里建廠”，福耀玻璃需要提升全球供應(yīng)鏈能力。2016年，福耀玻璃海外市場(chǎng)收入在營業(yè)收入中所占的比例是33.79%。

“車輪上的國家”美國，是福耀最重要的海外市場(chǎng)。早在2011年，福耀玻璃就與通用汽車（NYSE：GM）簽訂了戰(zhàn)略合作協(xié)議，協(xié)議規(guī)定福耀玻璃是通用汽車的第一大供應(yīng)商，但前提是必須2016年在美國建廠，以保證穩(wěn)定供貨。

福耀玻璃最終選擇在俄亥俄州莫瑞恩市，將通用汽車于2008年廢棄的制造廠重建為全球最大的汽車玻璃單體工廠。曹德旺對(duì)廠址選擇的解釋是：“那個(gè)地方在75號(hào)公路旁邊，80%汽車廠在那條線?！笔聦?shí)上，這是一個(gè)需要魄力的選擇。

俄亥俄州是汽車工會(huì)強(qiáng)勢(shì)地區(qū)，通用汽車、福特汽車（NYSE：F）和菲亞特-克萊斯勒汽車（NYSE：FCAU）三大巨頭就曾因無法忍受工會(huì)“折磨”而將生產(chǎn)線外遷。亞洲汽車企業(yè)如豐田、日產(chǎn)、現(xiàn)代等為了規(guī)避這一風(fēng)險(xiǎn)，選擇在美國南部設(shè)廠。

美國按照行業(yè)原則組織工會(huì)，工會(huì)的主要職能是為地方、企業(yè)基層員工提供集體談判服務(wù)以及游說議員參與立法。工會(huì)是營利性組織，以全美汽車工人聯(lián)合工會(huì)（United Automobile Workers，下稱UAW）為例，除了向工人收取會(huì)費(fèi)外，收入來源還包括聯(lián)合培訓(xùn)、房地產(chǎn)、基金投資等。近年來，美國工會(huì)背負(fù)高層腐敗、不全力為工人階級(jí)爭取利益、與資方和政府勾結(jié)等爭議。

曹德旺對(duì)汽車工會(huì)也有所忌憚，他曾主動(dòng)向同樣在俄亥俄州設(shè)廠的本田汽車（NYSE：HMC）請(qǐng)教，“本田汽車那個(gè)廠沒有工會(huì)，它給我們一張紙，說只要做到上面那幾點(diǎn)，就沒有問題?！边@張紙的主要內(nèi)容是環(huán)保、工作環(huán)境、員工的薪酬福利等與當(dāng)?shù)亟榆墶Ｈ欢?，問題還是很快就來了。

2016年6月，工人投訴福耀玻璃未能保證安全生產(chǎn)，并主動(dòng)向UAW求助；2016年11月，UAW宣布支持工人安全生產(chǎn)權(quán)利，隨后聯(lián)邦職業(yè)安全與衛(wèi)生署（OSHA）對(duì)福耀玻璃處以22.5萬美元罰款；2017年4月，在UAW的支持下，工人在當(dāng)?shù)厥姓d舉行集會(huì)，對(duì)福耀玻璃表示抗議；2017年5月，UAW要求民眾聯(lián)署請(qǐng)?jiān)福Ｍ麆诜胶唾Y方進(jìn)行聯(lián)合談判。

對(duì)此，曹德旺表示：“如果客戶（因?yàn)楣?huì)原因）撤銷訂單，我做什么，我不是要關(guān)閉工廠嗎？！”2017年11月，福耀玻璃通過各種努力阻止了成立工會(huì)的動(dòng)議。

UAW網(wǎng)站上有員工對(duì)福耀玻璃安全隱患的詳細(xì)敘述。例如，一位名叫吉姆·馬丁的員工從2015年2月開始在福耀玻璃工作，他表示由于生產(chǎn)過程中接觸化學(xué)品而時(shí)常感到頭暈、惡心，3月-6月他和同事不斷向主管提出佩戴面具和查看安全數(shù)據(jù)表的請(qǐng)求，但得到的回復(fù)都是“沒必要”。

滕斌圣認(rèn)為，福耀玻璃作為領(lǐng)先的全球企業(yè)，對(duì)保障員工安全必定有著系統(tǒng)規(guī)范，UAW的表述也會(huì)存在一定程度夸張，但必須承認(rèn)的是，中國藍(lán)領(lǐng)工人與美國藍(lán)領(lǐng)工人對(duì)待工作環(huán)境的要求不一樣，平等、維權(quán)的意識(shí)也不一樣。

2017年6月，央視曾針對(duì)福耀玻璃罰款一事采訪OSHA前主管戴維·邁克爾斯。戴維表示：“20萬美元罰款是一個(gè)很大的數(shù)字，現(xiàn)在只有很少的企業(yè)被OSHA開出這么大金額的罰單。一個(gè)新工廠成立的時(shí)候，居然沒有安全管理體系，這令人震驚?！?/p>

正略鈞策國際化咨詢首席合伙人、前柳工國際事業(yè)部總經(jīng)理黃兆華在歐洲、拉美、北美地區(qū)擁有多年工作經(jīng)驗(yàn)。他告訴《財(cái)經(jīng)》記者，福耀玻璃遇到的事情“很正?！保?yàn)槊绹S是中國人設(shè)計(jì)的，中美兩國之間的安全規(guī)范本身就存在區(qū)別，“哪怕將兩國之間的度量單位進(jìn)行換算，就足夠折騰了”。

王俊銘也曾提到這一點(diǎn)。他說：“無論是土建供應(yīng)商還是電氣安裝類的，我們國內(nèi)設(shè)計(jì)的圖紙有些不是很準(zhǔn)確，國內(nèi)可以現(xiàn)場(chǎng)改，但美國不行，必須要重新?lián)Q一張圖紙?！?/p>

曹德旺最頭疼的是美國企業(yè)的效益，而效益的關(guān)鍵在于團(tuán)隊(duì)穩(wěn)定和員工管理。

人力成本差距不僅體現(xiàn)在美國白領(lǐng)工人的工資是中國的兩倍多、美國藍(lán)領(lǐng)工人的工資是中國的八倍，還表現(xiàn)在勞動(dòng)力質(zhì)量。從20世紀(jì)70年代的“去工業(yè)化”到如今的“再工業(yè)化”，美國制造業(yè)勞動(dòng)力出現(xiàn)了斷層：一方面招工難，另一方面招到的也多是年齡較大的人，技術(shù)水平也較差。

對(duì)此，曹德旺感嘆：“很難找到50歲以下的工人?！?/p>

雖然莫瑞恩工廠是福耀玻璃設(shè)備最好、自動(dòng)化程度最高的工廠，但是也會(huì)存在問題。福耀集團(tuán)產(chǎn)品技術(shù)總監(jiān)蔣炳銘就表示：“國內(nèi)很多生產(chǎn)線都是斷開的，美國工廠由于自動(dòng)化程度高，生產(chǎn)線都是連著的。當(dāng)你在一個(gè)地方進(jìn)行調(diào)試的時(shí)候，整條線全部停掉，都在等待這個(gè)調(diào)試。”目前，為了盡快提升效益，莫瑞恩工廠在“上手段”，也就是派中國工人到美國工廠手把手地教當(dāng)?shù)毓と恕?/p>

雖然美國是世界頭號(hào)技術(shù)創(chuàng)新大國，但是福耀玻璃在親身實(shí)踐后還是把研發(fā)轉(zhuǎn)移到了國內(nèi)。蔣炳銘解釋說，美國制造業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈不完備，比如在美國工廠周圍找不到可以修模具的地方。另外，中國的開發(fā)成本也比較低，開發(fā)一片玻璃大約需要10萬元，但在美國就需要10萬美元。

在黃兆華看來，福耀玻璃今天遇到的問題是一個(gè)必經(jīng)的過程，“學(xué)費(fèi)是必須要付的”。企業(yè)進(jìn)入一個(gè)全新的環(huán)境，就是要通過不斷摸索、解決一個(gè)個(gè)問題才能逐漸適應(yīng)，“外資企業(yè)在中國還不是照樣痛苦”。

結(jié)合自己在美國的工作經(jīng)歷，他感嘆：“藍(lán)領(lǐng)工人這個(gè)群體其實(shí)是最難管的，美國文化又這么多元，你以為會(huì)說英語就可以溝通，人家說的都是俚語。最好的解決方法就是找合適的當(dāng)?shù)厝藖砉??！?/p>

保持敬畏

12月22日，美國總統(tǒng)特朗普正式簽署稅改法案，該法案被認(rèn)為是美國30年來最大規(guī)模的稅務(wù)調(diào)整，包括約1.5萬億美元的減稅措施，如企業(yè)稅率從35%降至20%，暫時(shí)降低個(gè)人所得稅，以及調(diào)整跨國企業(yè)課稅等。

美國德杰律師事務(wù)所管理合伙人陶景洲對(duì)《財(cái)經(jīng)》記者表示，“這項(xiàng)法案將吸引大量國際投資到美國去，中國企業(yè)也不例外，除非不愿意賺錢?！痹谒磥恚袊髽I(yè)近年逐漸意識(shí)到在發(fā)展中國家投資的風(fēng)險(xiǎn)：雖進(jìn)入成本低，但由于法治不健全等因素，維持成本很高。形成對(duì)比的是，美國雖然進(jìn)入成本高，審查、法律程序比較復(fù)雜，但它是世界上投資最安全的國家之一，稅改進(jìn)一步加強(qiáng)了投資吸引力。

根據(jù)聯(lián)合國開發(fā)計(jì)劃署發(fā)布的《中國企業(yè)海外可持續(xù)發(fā)展報(bào)告2017》，2016年中國投資者共對(duì)全球164個(gè)國家和地區(qū)的7961家企業(yè)進(jìn)行了非金融類直接投資，累計(jì)實(shí)現(xiàn)投資折合1701.1億美元，同比增長44.1%。

這份報(bào)告對(duì)中國企業(yè)“走出去”提出的建議包括：在經(jīng)濟(jì)可行性外，加強(qiáng)對(duì)投資目的地社會(huì)與環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)的分析與管控；挖掘投資目的地發(fā)展需求與企業(yè)自身產(chǎn)品、服務(wù)的契合性；強(qiáng)化與各利益相關(guān)方的溝通；逐步實(shí)現(xiàn)人才的本地化與國際化等。

曹德旺談及福耀的海外投資時(shí)曾表示：“國外的水很深，如果只是因?yàn)橛绣X而盲目地走出去，那肯定是有去無回的?！?014年赴美投資前，福耀玻璃就已經(jīng)擁有了全球認(rèn)可的品牌、專有技術(shù)以及忠誠的客戶。

韋萊韜悅大中華區(qū)總裁、中國企業(yè)全球化項(xiàng)目總負(fù)責(zé)人袁凌梓告訴《財(cái)經(jīng)》記者，目前中國企業(yè)海外投資的主要方式是并購，其好處是規(guī)模擴(kuò)張速度快，但整合難度很大，“很多時(shí)候是兼而不并”。

相比之下，綠地投資（Green Field Investment）的速度緩慢，必須一步步深耕，但好處是企業(yè)的掌控力強(qiáng)，業(yè)務(wù)更容易銜接，風(fēng)險(xiǎn)也更可控。企業(yè)出海一定要審視行業(yè)格局以及自身情況。

滕斌圣認(rèn)為中國企業(yè)海外擴(kuò)張的目的主要有三個(gè)：第一是輸出過剩產(chǎn)能，比如一些鋼鐵、水泥企業(yè)的產(chǎn)能在國內(nèi)消化不了，企業(yè)關(guān)掉又會(huì)出現(xiàn)問題，所以選擇走出去；第二是出于業(yè)務(wù)增長考慮，國內(nèi)的市場(chǎng)份額已經(jīng)達(dá)到天花板，企業(yè)需要通過海外市場(chǎng)來提升銷量，形成規(guī)模經(jīng)濟(jì)，比如小米進(jìn)軍印度市場(chǎng)；第三是高科技企業(yè)如百度、華為等在海外成立研發(fā)中心，目的是提升技術(shù)優(yōu)勢(shì)，并反哺國內(nèi)市場(chǎng)。

這些受訪人士均表示，中國企業(yè)一定要對(duì)海外投資保持敬畏，畢竟成功的案例少之又少，數(shù)來數(shù)去也就華為、聯(lián)想、海爾、福耀玻璃幾家企業(yè)。

“中國企業(yè)家的生意敏感度高，很容易關(guān)注到國際市場(chǎng)上顯性的收益、商機(jī)，為此不惜冒風(fēng)險(xiǎn)，忽視法律、文化和管理效能方面的隱性成本。其實(shí)，走出去是非常不容易的?！痹梃髡f。