在國(guó)有企業(yè)混合所有制改革中防范國(guó)有資產(chǎn)流失

[摘要] 國(guó)有企業(yè)實(shí)行混合所有制改革對(duì)于國(guó)有資本保值增值、提高國(guó)有經(jīng)濟(jì)競(jìng)爭(zhēng)能力、放大國(guó)有資本功能等方面起到重要作用。近年來，我國(guó)國(guó)有企業(yè)積極探索混合所有制改革，實(shí)現(xiàn)了快速增長(zhǎng)。當(dāng)前，加強(qiáng)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)管、防止國(guó)有資產(chǎn)流失是我們面臨的一項(xiàng)重要任務(wù)，要著力加以研究防范，以期更好地推動(dòng)國(guó)有企業(yè)深化改革，促進(jìn)國(guó)有經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展。

[關(guān)鍵詞] 混合所有制； 改革； 國(guó)有資產(chǎn)； 流失； 防范

[中圖分類號(hào)] F276.1 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼] A [文章編號(hào)] 0529-1445（2017）09-0041-05

2016年7月4日，習(xí)近平總書記在全國(guó)國(guó)有企業(yè)改革座談會(huì)上強(qiáng)調(diào)，國(guó)有企業(yè)是壯大國(guó)家綜合實(shí)力、保障人民共同利益的重要力量，必須理直氣壯地做強(qiáng)做優(yōu)做大國(guó)有企業(yè)。同時(shí)指出，在國(guó)有企業(yè)改革過程中，要加強(qiáng)對(duì)國(guó)有資本的監(jiān)管，堅(jiān)決防止國(guó)有資產(chǎn)流失。

國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的發(fā)展實(shí)踐

我國(guó)混合所有制經(jīng)濟(jì)從1992年實(shí)行市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制改革，不同經(jīng)濟(jì)所有制聯(lián)合經(jīng)營(yíng)開始，1997年提出公有制經(jīng)濟(jì)包括混合所有制經(jīng)濟(jì)成分，2002年明確提出發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，2013年11月黨的十八屆三中全會(huì)強(qiáng)調(diào)積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，到2016年國(guó)務(wù)院國(guó)資委、財(cái)政部頒布《企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)交易監(jiān)督管理辦法》，已經(jīng)走過了二十多年。從剛開始對(duì)國(guó)有中小企業(yè)的兼并、重組、出售，大中型國(guó)有企業(yè)實(shí)現(xiàn)規(guī)范的公司制改革，到當(dāng)前推動(dòng)的中央企業(yè)母公司層面的公司制股份制改革，企業(yè)管理層級(jí)越來越高，涉及國(guó)有資產(chǎn)規(guī)模也越來越大。

據(jù)統(tǒng)計(jì)，混合所有制企業(yè)在2000年到2014年得到快速增長(zhǎng)。從2000年到2014年，國(guó)有投資企業(yè)由30.97萬(wàn)家增至37.17萬(wàn)家，其中，國(guó)有混合所有制企業(yè)由7.21萬(wàn)家增加至17.14萬(wàn)家，增長(zhǎng)138%，占國(guó)有投資企業(yè)比例由23.28%上升到46.11%。從注冊(cè)資本看，國(guó)有全資企業(yè)增長(zhǎng)3.27倍，混合所有制企業(yè)增長(zhǎng)6.96倍，截至2014年年底，注冊(cè)資本混合所有制企業(yè)占國(guó)有投資企業(yè)的50.15%。1截至2015年年底，北京市屬國(guó)有企業(yè)中混合所有制企業(yè)占比達(dá)到67%。可見，無(wú)論從數(shù)量還是注冊(cè)資本看，在國(guó)有投資企業(yè)中混合所有制企業(yè)已經(jīng)占到半壁江山，混合所有制得到了快速發(fā)展。

國(guó)有企業(yè)混合所有制改革存在的問題

及原因分析

（一）存在的主要問題

針對(duì)我國(guó)處于社會(huì)主義初級(jí)階段，確立以公有制為主體、多種所有制共同發(fā)展的基本經(jīng)濟(jì)制度的現(xiàn)實(shí)情況，推行國(guó)有企業(yè)混合所有制改革，實(shí)現(xiàn)國(guó)有經(jīng)濟(jì)與非國(guó)有經(jīng)濟(jì)“1+1>2”的改革效果具有十分重要的意義。它可以實(shí)現(xiàn)優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，盤活國(guó)有企業(yè)資源，利用民營(yíng)、外資等體制優(yōu)勢(shì)，引入有效的激勵(lì)與約束機(jī)制，促進(jìn)國(guó)有資本的保值增值，進(jìn)一步提高國(guó)有企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，增強(qiáng)國(guó)有經(jīng)濟(jì)的經(jīng)濟(jì)活力和影響力。但對(duì)于在推進(jìn)國(guó)企混合所有制改革中如何防止國(guó)有資產(chǎn)流失，仍是需要研究的一個(gè)重大課題。在推進(jìn)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革過程中，要高度重視國(guó)有資產(chǎn)流失問題，采取有效措施防止國(guó)有股權(quán)被“賤賣”或國(guó)有企業(yè)“貴買”非公企業(yè)產(chǎn)權(quán)。1中央紀(jì)委監(jiān)察部網(wǎng)站2015年6月公開信息顯示，中央第六巡視組向某集團(tuán)公司反饋專項(xiàng)巡視情況時(shí)指出企業(yè)利益輸送問題突出，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人員借合資合作之機(jī)內(nèi)外勾結(jié)、輸送利益；中央第十一巡視組向某集團(tuán)企業(yè)反饋專項(xiàng)巡視情況時(shí)指出，企業(yè)存在濫用職權(quán)，侵占國(guó)有資產(chǎn)，在經(jīng)營(yíng)和企業(yè)并購(gòu)中向民企輸送利益?？梢娫谏罨瘒?guó)有企業(yè)改革中防范國(guó)有資產(chǎn)流失的問題依然顯得十分重要和突出。

關(guān)于外部資本參與國(guó)有企業(yè)混合所有制改革出現(xiàn)的國(guó)有資產(chǎn)流失主要有兩種類型，一類是政策因素導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)流失，另一類是非政策因素導(dǎo)致的國(guó)有資產(chǎn)流失。政策因素導(dǎo)致的國(guó)有資產(chǎn)流失是指由于實(shí)施泛運(yùn)動(dòng)式的混合所有制改革政策，導(dǎo)致改革過程中出現(xiàn)的國(guó)有資產(chǎn)流失。如果一些地區(qū)為了完成混合所有制改革目標(biāo)，不按各國(guó)有企業(yè)的功能進(jìn)行分類改革，一律實(shí)行運(yùn)動(dòng)式的國(guó)有企業(yè)混合所有制改革，其結(jié)果必然會(huì)導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)的大量流失。對(duì)于非國(guó)有外部資本來說，面向同一市場(chǎng)，誰(shuí)的國(guó)有資產(chǎn)價(jià)格越便宜，品質(zhì)越高，他就買誰(shuí)的。運(yùn)動(dòng)式混改的結(jié)果無(wú)疑會(huì)形成國(guó)有資產(chǎn)的買方市場(chǎng)，形成供大于求的局面，買主一定會(huì)競(jìng)相壓價(jià)；國(guó)有企業(yè)為了盡快完成混改任務(wù)，國(guó)有資產(chǎn)不得不“降價(jià)促銷”，交易價(jià)格偏離國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)價(jià)值，造成國(guó)有資產(chǎn)的流失。

非政策因素導(dǎo)致的國(guó)有資產(chǎn)流失又分為主動(dòng)性國(guó)有資產(chǎn)流失和被動(dòng)性國(guó)有資產(chǎn)流失。主動(dòng)性國(guó)有資產(chǎn)流失，是指國(guó)有企業(yè)的監(jiān)管者、管理層為了謀取一己私利，與交易方暗相勾結(jié)，對(duì)國(guó)有資產(chǎn)高值低估或應(yīng)估未估，對(duì)非國(guó)有資產(chǎn)低值高估，導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)賤賣，國(guó)有資產(chǎn)流失的結(jié)果與監(jiān)管者、管理層的主觀故意過錯(cuò)呈因果關(guān)系。被動(dòng)性國(guó)有資產(chǎn)流失是指國(guó)有企業(yè)的監(jiān)管者、管理層無(wú)主觀過錯(cuò)，而是由于制度缺失、知識(shí)結(jié)構(gòu)所限、對(duì)真實(shí)情況掌握不準(zhǔn)確等客觀條件所限導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)流失的情況，國(guó)有資產(chǎn)流失不是由于監(jiān)管者、管理層的主觀過錯(cuò)造成的，二者之間無(wú)因果關(guān)系。

（二）國(guó)有資產(chǎn)流失的原因分析

非對(duì)稱信息條件的內(nèi)部人控制。眾所周知，國(guó)有資產(chǎn)的終極所有屬于全體人民。全體人民將企業(yè)出資人職責(zé)委托全國(guó)人民代表大會(huì)及地方各級(jí)人民代表大會(huì)，全國(guó)人民代表大會(huì)委托國(guó)務(wù)院，地方各級(jí)人民代表大會(huì)委托地方政府，國(guó)務(wù)院及各級(jí)地方政府設(shè)立特設(shè)機(jī)構(gòu)——國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，各級(jí)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)監(jiān)管國(guó)有一級(jí)企業(yè)，一級(jí)企業(yè)監(jiān)管二級(jí)企業(yè)，二級(jí)企業(yè)監(jiān)管三級(jí)企業(yè)……隨著委托代理的層級(jí)增多，鏈條加長(zhǎng)，管理難度越大，信息不對(duì)稱的程度就越高。在對(duì)稱信息情況下，委托人可以根據(jù)代理人的績(jī)效結(jié)果進(jìn)行激勵(lì)，達(dá)到帕累托最優(yōu)水平。在非對(duì)稱信息情況下，委托人對(duì)企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債、權(quán)益情況并不了解，只能通過估值報(bào)告反映，企業(yè)真實(shí)信息只有企業(yè)經(jīng)營(yíng)者掌握，在混改中就容易出現(xiàn)“內(nèi)部人控制”。經(jīng)營(yíng)者有動(dòng)機(jī)壓低估值報(bào)告，以獲得最大效用，從而導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)流失。

道德風(fēng)險(xiǎn)。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，每個(gè)參與經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的人都是利己的。在混合所有制改革過程中，參與國(guó)有企業(yè)改革改制的民營(yíng)、外資等外部資本，其目的也是為了逐利。他們力求花費(fèi)盡可能少的成本，獲得盡可能大的回報(bào)，其行為本身無(wú)可厚非，但在操作過程中，一些民營(yíng)資本帶著強(qiáng)烈的逐利心理，采取非正常手段和途徑，去拉攏、腐蝕國(guó)資監(jiān)管者和經(jīng)營(yíng)者，使他們?yōu)榱艘患核嚼鴾S失道德底線，最終達(dá)到較低的價(jià)格購(gòu)買高價(jià)值的國(guó)有資本，導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)的流失。

相關(guān)利益方的尋租行為。經(jīng)濟(jì)學(xué)假定，在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)條件下，資源通過市場(chǎng)配置會(huì)動(dòng)態(tài)地實(shí)現(xiàn)帕累托最優(yōu)。當(dāng)有權(quán)力介入市場(chǎng)，通過權(quán)力獲得額外收益，即權(quán)力導(dǎo)致的租金，就會(huì)誘導(dǎo)越來越多的尋租活動(dòng)。在國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的過程中，存在諸多的審批環(huán)節(jié)。相關(guān)決策人、審批人就可能會(huì)利用手中的權(quán)力，在資本方選擇、混改實(shí)施方案、價(jià)格估值等方面尋求額外收益，產(chǎn)生尋租行為，使國(guó)有產(chǎn)權(quán)交易價(jià)格偏離市場(chǎng)價(jià)值，導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)流失。

相關(guān)法律法規(guī)和管理制度有待進(jìn)一步完善。近年來，各級(jí)政府及國(guó)資監(jiān)管部門，國(guó)有企業(yè)混合所有制改革方面出臺(tái)了很多法律法規(guī)，規(guī)范了國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的推進(jìn)。但仍然有一些制度尚需完善，如對(duì)國(guó)有企業(yè)改革過程中的評(píng)估辦法應(yīng)進(jìn)一步明確等。

防范國(guó)有資產(chǎn)流失，推動(dòng)國(guó)有企業(yè)實(shí)行混合所有制改革的政策及途徑分析

（一）讓市場(chǎng)發(fā)揮資源配置的決定性作用，避免形成國(guó)有資產(chǎn)的買方市場(chǎng)，從政策源頭上防止出現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)流失

國(guó)有企業(yè)混合所有制改革要堅(jiān)決防止“一哄而混”“一混即靈”的現(xiàn)象，防止泛運(yùn)動(dòng)式的混合所有制改革，避免形成國(guó)有資產(chǎn)的買方市場(chǎng)，導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)的賤賣。國(guó)有企業(yè)實(shí)行混合所有制改革要充分發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制作用，堅(jiān)持因地施策因企施策，不搞拉郎配，不搞全覆蓋，不設(shè)時(shí)間表，成熟一個(gè)推進(jìn)一個(gè)，確保改革規(guī)范有序進(jìn)行。應(yīng)該充分發(fā)揮市場(chǎng)在資源配置中的決定性作用，根據(jù)各企業(yè)的商業(yè)類、公益類等功能定位，結(jié)合企業(yè)自身情況，分類、分階段有序推進(jìn)國(guó)企混改進(jìn)程，一企一策，通過市場(chǎng)選擇國(guó)有股權(quán)的購(gòu)買者，按照市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行產(chǎn)權(quán)交割，完成混合所有制改革任務(wù)。

（二）完善國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的各項(xiàng)程序，從流程上嚴(yán)格防范國(guó)有資產(chǎn)流失

一是公開選擇潛在投資者，擇優(yōu)確定合作方。2016年6月24日，國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)、財(cái)政部正式頒布《企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)交易監(jiān)督管理辦法》。辦法中對(duì)國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、國(guó)有企業(yè)增資、企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等行為必須到產(chǎn)權(quán)交易所等公開市場(chǎng)進(jìn)行交易等作出了具體規(guī)定，突出了有國(guó)有資產(chǎn)交易的“監(jiān)督管理”的職能，強(qiáng)化了國(guó)有企業(yè)混合所有制改革、產(chǎn)權(quán)和資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等事項(xiàng)的監(jiān)督。

國(guó)有企業(yè)的混合所有制改革，涉及企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債、現(xiàn)金流、風(fēng)險(xiǎn)控制、或有訴訟事項(xiàng)、人員、市場(chǎng)、核心技術(shù)、企業(yè)戰(zhàn)略等多方面信息，需要投入的資金量通常會(huì)比較大，如果沒有對(duì)企業(yè)進(jìn)行深入溝通和了解，僅僅憑企業(yè)在產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)公開的價(jià)值評(píng)估報(bào)告和相關(guān)情況描述，很難在短期內(nèi)對(duì)標(biāo)的企業(yè)進(jìn)行全面、客觀的評(píng)判，這勢(shì)必會(huì)減少社會(huì)資本參與國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的積極性。建議在制訂方案時(shí)，選擇兩至三家無(wú)關(guān)聯(lián)的意向投資方進(jìn)行商榷談判，在簽訂保密協(xié)議的情況下，從項(xiàng)目開始就介入對(duì)標(biāo)的企業(yè)的了解，在此基礎(chǔ)上，實(shí)施混合所有制改革方案。進(jìn)入產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)后，如果通過資格審查的潛在購(gòu)買方或投資方數(shù)量較多時(shí)，企業(yè)可以采用招標(biāo)的方法，通過競(jìng)相報(bào)價(jià)、競(jìng)爭(zhēng)性談判、綜合評(píng)議等方式進(jìn)行比選，根據(jù)對(duì)方的資質(zhì)、條件、綜合實(shí)力、戰(zhàn)略吻合度及價(jià)格等多重因素?fù)駜?yōu)選擇，確定混合所有制改革合作方。這樣可以大大提高操作的透明度，陽(yáng)光操作，很好地防止國(guó)有資產(chǎn)賤賣和流失。

二是嚴(yán)格履行審計(jì)評(píng)估程序。國(guó)有企業(yè)在完成決策批準(zhǔn)程序后，應(yīng)當(dāng)由企業(yè)委托具有相應(yīng)資質(zhì)的中介機(jī)構(gòu)開展審計(jì)和資產(chǎn)評(píng)估。

嚴(yán)格選聘審計(jì)、評(píng)估機(jī)構(gòu)。審計(jì)、評(píng)估等中介機(jī)構(gòu)應(yīng)該是客觀公正的守望者，但由于不同的中介機(jī)構(gòu)受其規(guī)模、人員素質(zhì)等因素影響，執(zhí)業(yè)水平參差不齊。建議對(duì)國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的審計(jì)、評(píng)估機(jī)構(gòu)建立統(tǒng)一的名錄庫(kù)，將那些公信力強(qiáng)、業(yè)務(wù)素質(zhì)高的中介機(jī)構(gòu)納入名錄庫(kù)，實(shí)行動(dòng)態(tài)考核淘汰機(jī)制，將優(yōu)秀的中介機(jī)構(gòu)調(diào)整進(jìn)來，將不合格的中介機(jī)構(gòu)淘汰出去，確保審計(jì)、評(píng)估報(bào)告的客觀真實(shí)。

認(rèn)真復(fù)核審計(jì)報(bào)告結(jié)果。由于最低交易價(jià)格是由評(píng)估報(bào)告得出的，通常情況下對(duì)評(píng)估報(bào)告的關(guān)注度要高于審計(jì)報(bào)告。事實(shí)上，審計(jì)結(jié)果是評(píng)估師的評(píng)估基礎(chǔ)，審計(jì)賬務(wù)調(diào)整有些將會(huì)對(duì)標(biāo)的企業(yè)凈資產(chǎn)的評(píng)估結(jié)果產(chǎn)生較大影響，許多調(diào)賬處理，如資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提、費(fèi)用預(yù)提與攤銷、資產(chǎn)清查結(jié)果的賬務(wù)處置等業(yè)務(wù)，均是在審計(jì)環(huán)節(jié)完成的。因此，對(duì)于審計(jì)報(bào)告要給予高度重視，特別是對(duì)審計(jì)報(bào)告中的重大調(diào)整項(xiàng)，要予以特別關(guān)注，防止出現(xiàn)審計(jì)差錯(cuò)導(dǎo)致國(guó)有企業(yè)凈資產(chǎn)減少，造成國(guó)有資產(chǎn)流失。

重點(diǎn)關(guān)注核心資產(chǎn)評(píng)估。評(píng)估過程中所涉及的資產(chǎn)、負(fù)債具體項(xiàng)目較多，出資企業(yè)、國(guó)資監(jiān)管部門要特別關(guān)注標(biāo)的企業(yè)的品牌、商標(biāo)、專利、房屋、土地、礦產(chǎn)資源開采權(quán)等核心資源。社會(huì)資本之所以看中標(biāo)的企業(yè)，大多是相中了企業(yè)的核心資產(chǎn)。一些國(guó)有企業(yè)的品牌價(jià)值數(shù)億元，一些國(guó)有企業(yè)在一、二線城市核心區(qū)有相當(dāng)規(guī)模的房屋和土地。這些資產(chǎn)在評(píng)估時(shí)如果不加以重視，將可能導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)的重大流失。

建立審計(jì)、評(píng)估報(bào)告的復(fù)查及職工公示制度。評(píng)估報(bào)告是國(guó)有企業(yè)混合所有制改革的關(guān)鍵文件。因此，應(yīng)對(duì)審計(jì)和評(píng)估報(bào)告進(jìn)行詳盡、認(rèn)真審核的把關(guān)，對(duì)一些涉及房屋、土地、礦產(chǎn)資源開采權(quán)等重要資產(chǎn)的評(píng)估，可以聘請(qǐng)業(yè)內(nèi)專家進(jìn)行復(fù)審，由專家對(duì)評(píng)估方法、評(píng)估參照物選擇、評(píng)估相關(guān)參數(shù)選取是否合理等方面獨(dú)立發(fā)表意見。另外，由于本企業(yè)職工對(duì)企業(yè)資產(chǎn)使用狀況、資產(chǎn)范圍是否有遺漏、資產(chǎn)質(zhì)量的優(yōu)劣等基礎(chǔ)信息比外部人更為熟悉，將審計(jì)、評(píng)估報(bào)告向職工公示，可以讓職工及時(shí)發(fā)現(xiàn)審計(jì)、評(píng)估報(bào)告中存在的問題，督促企業(yè)管理層、中介機(jī)構(gòu)在開展審計(jì)、評(píng)估的過程中恪盡職守，客觀公正，增強(qiáng)報(bào)告的公信力。

三是清晰界定歷史收益歸屬或損失承擔(dān)方式。國(guó)有企業(yè)混合所有制改革涉及的事項(xiàng)比較復(fù)雜，隨著時(shí)間的推移，一些資產(chǎn)處置或債務(wù)重組行為可能導(dǎo)致企業(yè)凈資產(chǎn)發(fā)生重大變化。包括企業(yè)大額歷史債權(quán)的回收與評(píng)估價(jià)值差異的處理，金融機(jī)構(gòu)債務(wù)豁免產(chǎn)生的重大收益歸屬，政策性變化導(dǎo)致預(yù)留離退休人員成本的差異處理，重大歷史訴訟的處置等等。必須在簽署合資合作協(xié)議時(shí)，按照國(guó)家的相關(guān)法律法規(guī)明確收益的歸屬及損失的承擔(dān)方式，并報(bào)監(jiān)管部門審核批準(zhǔn)，確保國(guó)有資產(chǎn)不流失。特別是對(duì)房屋、土地未來的處置，必須要有明確的約束性條款，以防止投資者入資以后將房屋土地開發(fā)或處置后一走了之，造成企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的停滯。

四是加強(qiáng)混改改革方案法律審核。介于國(guó)有企業(yè)混合所有制改革一般操作時(shí)間較長(zhǎng)，從制訂改革方案、履行內(nèi)外部決策程序、審計(jì)評(píng)估、實(shí)施產(chǎn)權(quán)交易、辦理產(chǎn)權(quán)登記等環(huán)節(jié)，涉及的事項(xiàng)較多，建議國(guó)資監(jiān)管部門在審批時(shí)需要進(jìn)行法律審核。法律審核的主要內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包括：決策程序、改制方案是否符合法律法規(guī)的規(guī)定；企業(yè)資產(chǎn)、債權(quán)債務(wù)是否清晰，資產(chǎn)、債權(quán)債務(wù)處置是否符合相關(guān)國(guó)有資產(chǎn)管理規(guī)定；需要召開職工（代表）大會(huì)表決的，是否按程序召開職工（代表）大會(huì)；中介機(jī)構(gòu)的選聘是否公開、出具審計(jì)、評(píng)估報(bào)告人員是否具有執(zhí)業(yè)資格；混改后的公司章程及法人治理結(jié)構(gòu)是否符合規(guī)定等等。

五是加強(qiáng)實(shí)行混合所有制改革企業(yè)的監(jiān)管。外部資本投入國(guó)有企業(yè)實(shí)行混合所有制改革以后，國(guó)有資本功能得到了有效放大，引入更為靈活的體制、機(jī)制，企業(yè)管理效率能得到有效提升。但一些民營(yíng)資本利用其處于大股東地位或擁有主要經(jīng)營(yíng)者的優(yōu)勢(shì)，采取關(guān)聯(lián)交易、借款、成本費(fèi)用承擔(dān)、收入轉(zhuǎn)移等多種形式逐步“掏空”混改企業(yè)，造成國(guó)有資產(chǎn)的流失。因此，要加強(qiáng)對(duì)混合所有制改革后企業(yè)的監(jiān)督檢查，對(duì)混改后企業(yè)派出思想忠誠(chéng)、業(yè)務(wù)精湛的產(chǎn)權(quán)代表，依據(jù)公司章程，履行國(guó)有資產(chǎn)表決和決策程序，防止混合所有制企業(yè)成為外部資本的“提款機(jī)”。加強(qiáng)后續(xù)審計(jì)監(jiān)督，切實(shí)維護(hù)國(guó)有資產(chǎn)股東權(quán)益不受侵犯。

六是形成巡視、紀(jì)檢監(jiān)察、審計(jì)、監(jiān)事會(huì)、內(nèi)部監(jiān)督機(jī)構(gòu)的監(jiān)督合力。黨的十八大以來，從中央到各級(jí)地方，加強(qiáng)了對(duì)國(guó)有企業(yè)黨的建設(shè)、領(lǐng)導(dǎo)干部廉潔從業(yè)等方面的巡視，發(fā)現(xiàn)了所巡視企業(yè)存在的諸多問題，起到了很好的效果。國(guó)有企業(yè)混合所有制改革是外部巡視、各級(jí)紀(jì)檢監(jiān)察機(jī)關(guān)關(guān)注的重點(diǎn)領(lǐng)域。實(shí)行混合所有制改革涉及的國(guó)有資產(chǎn)的金額往往是比較大的，容易出現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)流失。審計(jì)監(jiān)督是審計(jì)部門通過經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)、專項(xiàng)審計(jì)來發(fā)現(xiàn)混合所有制改革中是否出現(xiàn)國(guó)有資產(chǎn)流失。隨著我國(guó)的經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)不斷深化，許多地區(qū)將經(jīng)濟(jì)責(zé)任審計(jì)由事后審計(jì)前移至任中審計(jì)，便于及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題，使審計(jì)結(jié)果能得到更好運(yùn)用。中央及地方一級(jí)國(guó)有企業(yè)監(jiān)事會(huì)均由政府國(guó)資監(jiān)管部門派出，將企業(yè)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓、增資擴(kuò)股等經(jīng)濟(jì)行為納入監(jiān)督檢查的重點(diǎn)。監(jiān)事會(huì)參加企業(yè)的經(jīng)理辦公會(huì)、黨委會(huì)及董事會(huì)，對(duì)企業(yè)的混合所有制改革的決策，從事前的方案制定，事中的方案實(shí)施，到產(chǎn)權(quán)交易，做到全程參與，對(duì)發(fā)現(xiàn)有可能出現(xiàn)導(dǎo)致國(guó)有資產(chǎn)流失的情況與企業(yè)溝通，并及時(shí)向國(guó)資監(jiān)管部門報(bào)告。

（三）加強(qiáng)混合所有制改革的制度制訂和執(zhí)行，從制度上防范國(guó)有資產(chǎn)流失

完善國(guó)有企業(yè)混合所有制改革相關(guān)制度及流程。盡管目前我國(guó)對(duì)于國(guó)有企業(yè)混合所有制改革出臺(tái)了一系列法律法規(guī)和部門規(guī)章，規(guī)范混合所有制改革的有序進(jìn)行，下一步還需要制訂頒布相關(guān)實(shí)施細(xì)則。應(yīng)逐步建立并完善，不斷增強(qiáng)混合所有制改革的公開、透明度，防范國(guó)有資產(chǎn)流失。

加強(qiáng)制度執(zhí)行的有效性檢查。首先，檢查企業(yè)是否按照“三重一大”等制度進(jìn)行集體決策。國(guó)資監(jiān)管部門、監(jiān)事會(huì)等機(jī)構(gòu)要加大制度執(zhí)行有效性的監(jiān)督檢查，重點(diǎn)檢查混合所有制改革方案制訂、決策程序、實(shí)施的關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)等內(nèi)容，督促企業(yè)嚴(yán)格遵守“三重一大”等相關(guān)決策制度和流程進(jìn)行集體決策。其次，檢查混合所有制改革過程中的審計(jì)、評(píng)估制度遵循情況。檢查企業(yè)審計(jì)評(píng)估行為是否嚴(yán)格按照企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、審計(jì)準(zhǔn)則、資產(chǎn)評(píng)估法等相關(guān)法律法規(guī)進(jìn)行，加強(qiáng)對(duì)商標(biāo)、專利、土地、礦產(chǎn)資源開采權(quán)等關(guān)鍵無(wú)形資產(chǎn)評(píng)估的復(fù)核，檢查企業(yè)納入評(píng)估范圍的資產(chǎn)是否存在遺漏和缺失，確保審計(jì)報(bào)告、評(píng)估報(bào)告完整、真實(shí)、客觀、準(zhǔn)確地反映標(biāo)的企業(yè)的資產(chǎn)及財(cái)務(wù)狀況。再次，檢查企業(yè)產(chǎn)權(quán)交易制度的遵守情況。檢查企業(yè)是否按照規(guī)定履行相關(guān)信息預(yù)披露和披露手續(xù)，國(guó)有企業(yè)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓及增資擴(kuò)股是否進(jìn)入交易所公開交易，外部投資人投資資金是否按規(guī)定期限及時(shí)支付等等。

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（作者簡(jiǎn)介：段遠(yuǎn)剛，首都經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院博士研究生）

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