租賃會(huì)計(jì)處理與利潤(rùn)操縱

趙珍妮

[摘要]融資租賃現(xiàn)已成為繼銀行信貸之后的第二大融資方式，國(guó)際上已趨于成熟。我國(guó)租賃業(yè)相對(duì)滯后，但是現(xiàn)在已開始進(jìn)入高速增長(zhǎng)期，因此對(duì)租賃的風(fēng)險(xiǎn)管理和控制也更加緊迫和重要。本文對(duì)融資租賃業(yè)在我國(guó)的發(fā)展特點(diǎn)進(jìn)行分析，研究租賃會(huì)計(jì)的處理以及對(duì)財(cái)務(wù)成果的影響。

[關(guān)鍵詞]租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則；利潤(rùn)操縱

融資租賃因其融資融物于一體的快捷性而備受部分企業(yè)的青睞。融資租賃產(chǎn)生于1952年的美國(guó)，現(xiàn)已成為繼銀行信貸之后的又一重大融資方式。

一、理論基礎(chǔ)

（一）產(chǎn)權(quán)理論

產(chǎn)權(quán)理論認(rèn)為，產(chǎn)權(quán)所有人既擁有所有權(quán)又擁有使用權(quán)。當(dāng)財(cái)產(chǎn)擁有者認(rèn)為利潤(rùn)的產(chǎn)生源自使用而不是所有時(shí)，便會(huì)出售使用權(quán)來獲利，而購(gòu)買者也注重資產(chǎn)的使用權(quán)來達(dá)到自身的目的并獲得利益時(shí)，他也愿意不擁有所有權(quán)而只享受使用權(quán)，因此，租賃交易成立，租賃活動(dòng)開始。

（二）不對(duì)稱理論

在經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)中，不同的人其掌握的信息量是不同的，信息掌握得越充分的一方，越會(huì)運(yùn)用自身掌握的信息，將事態(tài)朝著有利于自身的方向發(fā)展，故往往處于優(yōu)勢(shì)，反之，則處于劣勢(shì)。

上市公司管理人員和股東存在著信息的不對(duì)稱性，往往股東處于信息匱乏的地位。因此，企業(yè)管理當(dāng)局才會(huì)進(jìn)行利潤(rùn)操縱。

二、租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的發(fā)展

（一）國(guó)際租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的發(fā)展

1982年9月《國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第17號(hào)——租賃會(huì)計(jì)》公布于世，12年后又對(duì)其格式進(jìn)行了重排，在1999年又修訂了相關(guān)內(nèi)容。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)（IASB）關(guān)于租賃在2010年8月17日發(fā)布征求意見稿，截止于同年12月15日。根據(jù)反饋意見，IASB和FASB在計(jì)量、確認(rèn)、列示和披露四方面作了完善。新的意見稿明確了準(zhǔn)則的適用范圍，包括調(diào)整租賃定義中“控制”的概念和界定特殊資產(chǎn)的租賃是否適用租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則：規(guī)范租賃的具體會(huì)計(jì)處理，包括使用權(quán)資產(chǎn)的攤銷方法、出租方的會(huì)計(jì)處理、擔(dān)保余值的后續(xù)計(jì)量方法、租賃期、折現(xiàn)率的的重估條件：新增特殊業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理；規(guī)范列示和披露要求，如擴(kuò)充承租方和出租方的披露內(nèi)容：細(xì)化租賃業(yè)務(wù)過渡期的會(huì)計(jì)處理。

（二）國(guó)內(nèi)租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的發(fā)展

20世紀(jì)80年代融資租賃在我國(guó)產(chǎn)生，1986年我國(guó)發(fā)布了《融資租賃管理暫行條例》。由于租賃準(zhǔn)則規(guī)定不是很詳細(xì)清楚，各地法院在審理租賃案件時(shí)往往側(cè)重點(diǎn)不同而導(dǎo)致判決大相徑庭，最高人民法院于1996年發(fā)布《關(guān)于審理融資租賃合同糾紛案件若干問題的規(guī)定》。1999年3月，我國(guó)又在《合同法》中對(duì)融資租賃進(jìn)行相關(guān)規(guī)定，為租賃業(yè)的健康發(fā)展做了進(jìn)一步的努力。

我國(guó)財(cái)政部將租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則發(fā)布于2001年1月，修訂于2006年2月，其修改內(nèi)容主要為分類、最低租賃付款額、租賃資產(chǎn)折舊、租賃內(nèi)含利率及披露等，與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則（FAS13）更加趨同。租賃準(zhǔn)則的制訂及修訂，不僅為租賃業(yè)的健康發(fā)展打下良好的基礎(chǔ)，更有利于解決國(guó)際糾紛中依據(jù)準(zhǔn)則不同而帶來的問題。

三、租賃會(huì)計(jì)處理中的利潤(rùn)操縱分析

（一）利用租賃會(huì)計(jì)操縱利潤(rùn)的動(dòng)機(jī)

公司管理層往往會(huì)通過會(huì)計(jì)政策的選擇、調(diào)整公司的盈余來實(shí)現(xiàn)自身效用或公司市場(chǎng)價(jià)值最大化等目的。國(guó)際上一般將這種行為成為盈余管理或者是利潤(rùn)操縱，國(guó)外一般講盈余管理。通過各方資料整理可將利潤(rùn)操縱的動(dòng)機(jī)分為5類：

1.報(bào)酬契約動(dòng)機(jī)。很多企業(yè)的高層管理人員的報(bào)酬和激勵(lì)方案是建立在凈利潤(rùn)的基礎(chǔ)之上。實(shí)現(xiàn)目標(biāo)過高或過低都不利于經(jīng)理人的利益。當(dāng)實(shí)際的利潤(rùn)低于合同的規(guī)定時(shí)，經(jīng)理人無法獲得獎(jiǎng)金：當(dāng)超過時(shí)，經(jīng)理人可按超額盈余按比例獲得獎(jiǎng)金，但當(dāng)超過上限時(shí)，超過上限部分無法對(duì)經(jīng)理人的報(bào)酬產(chǎn)生影響，收入付出不對(duì)等，且過高實(shí)現(xiàn)目標(biāo)不利于來年目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，也影響來年報(bào)酬，故理性的經(jīng)理人很可能通過盈余管理使之達(dá)到激勵(lì)方案的標(biāo)準(zhǔn)，從而達(dá)到自身利益最大化

2籌資動(dòng)機(jī)。無論是在證券市場(chǎng)上的IP0、債券發(fā)行還是與銀行簽訂的信貸中，雙方均會(huì)在合約中規(guī)定一些條款，如企業(yè)盈利狀況等。若達(dá)不到要求，便會(huì)有提前還款、加征利息等條件，故企業(yè)為減少費(fèi)用或負(fù)債，減輕或逃避籌資契約上的限制，可能在違約前利潤(rùn)操控。

3.保牌動(dòng)機(jī)。按照《公司法》的相關(guān)規(guī)定，上市公司摘牌的條件是連續(xù)三年虧損，且未能在限期內(nèi)消除影響的。我國(guó)公司取得發(fā)行股票且上市交易的資格非常不容易，因此，為避免受到ST處理乃至退市的處罰、公司很有可能會(huì)采取利潤(rùn)操縱手段，盡可能多計(jì)收入、少計(jì)費(fèi)用，以使公司避開有關(guān)法規(guī)規(guī)定，保持在證券市場(chǎng)上的地位。

4.避稅動(dòng)機(jī)。我國(guó)稅法對(duì)很多情況進(jìn)行了分類處理，其稅收負(fù)擔(dān)也不同，故上市公司有時(shí)為了達(dá)到避稅或者減稅的目的，進(jìn)行了利潤(rùn)操縱。為促進(jìn)部分企業(yè)發(fā)展，稅法中往往會(huì)為其提供優(yōu)惠的稅收政策，如兩免三減半等。這樣很容易使企業(yè)管理者在前5年的稅收優(yōu)惠期調(diào)增利潤(rùn)，之后減少利潤(rùn)，多享受稅收優(yōu)惠，達(dá)到少繳稅的目的。

5.職位安全動(dòng)機(jī)。對(duì)于高級(jí)管理人員的職位安全考慮，可分為2種情況。第一種為前任離任，新任上任。前任總經(jīng)理離任前—般不會(huì)利用空操控性的應(yīng)計(jì)項(xiàng)目或攤銷項(xiàng)目來操縱利潤(rùn)，而新任總經(jīng)理則會(huì)利用這些項(xiàng)目來調(diào)減當(dāng)年盈余，為以后的工作留下上升空間。第二種為繼任。為了保護(hù)自己的工作崗位長(zhǎng)久安全，高級(jí)管理人員往往會(huì)調(diào)低利潤(rùn)豐厚的年間去填補(bǔ)企業(yè)不景氣的期間，以此來平滑收益，達(dá)到企業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)定的表象。

（二）利用租賃操縱利潤(rùn)的條件分析

動(dòng)機(jī)只是利潤(rùn)操縱的內(nèi)因，條件才是利潤(rùn)操縱的推手。導(dǎo)致可以利用融資租賃進(jìn)行利潤(rùn)操縱的原因可分為5類：

1.融資租賃立法滯后。我國(guó)融資租賃興起于20世紀(jì)80年代，而我國(guó)財(cái)政部在2001年1月才正式發(fā)布租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，2006年2月將原準(zhǔn)則修訂后，重新發(fā)布了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第21號(hào)——租賃》，租賃業(yè)的發(fā)展和租賃準(zhǔn)則的發(fā)展存在著時(shí)間差，租賃立法滯后導(dǎo)致滯后期間租賃業(yè)無標(biāo)準(zhǔn)可依，易于利潤(rùn)操縱。

2.會(huì)計(jì)選擇權(quán)的存在。06年的準(zhǔn)則對(duì)租賃業(yè)務(wù)的5條分類標(biāo)準(zhǔn)中有很多是取決于租賃合同中有無明確規(guī)定或會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷。這種規(guī)定帶有很強(qiáng)的主觀性，在實(shí)務(wù)中有很大的自由判斷的空間，這樣的標(biāo)準(zhǔn)指導(dǎo)意義更強(qiáng)，實(shí)際操作中可能被人為的扭曲準(zhǔn)則制定者的本意，利用上述標(biāo)準(zhǔn)可以隨企業(yè)的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)而隨意變更租賃的分類進(jìn)行利潤(rùn)操縱。

3.信息的非對(duì)稱性。信息經(jīng)濟(jì)學(xué)揭示了一個(gè)道理，那就是在我們的社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活中廣泛存在的信息不對(duì)稱現(xiàn)象。信息量的多寡與產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)的大小成正比，信息處于優(yōu)勢(shì)地位的一方往往會(huì)比信息劣勢(shì)方獲得更多的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)。管理層一般是信息優(yōu)勢(shì)方，通過利潤(rùn)操縱盡可能地編制和披露有利于自身的財(cái)務(wù)信息，將收益留給自己，而將風(fēng)險(xiǎn)與損失轉(zhuǎn)嫁給投資者。

4.成本收益非對(duì)稱性。任何經(jīng)濟(jì)理性人都遵循成本-效益原則。管理層往往會(huì)在成本與效益分析后選擇遵守或違反財(cái)經(jīng)法規(guī)。當(dāng)造假行為的收益遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于造假行為的成本時(shí)，管理當(dāng)局往往會(huì)選擇會(huì)計(jì)造假，以謀取自身利益的最大化。

5.會(huì)計(jì)誠(chéng)信的缺失。我國(guó)的職業(yè)道德素養(yǎng)還有待提高，會(huì)計(jì)誠(chéng)信的缺失易導(dǎo)致會(huì)計(jì)人員通過各種手段迎合自身利益的目的而忽視道德的要求。

（三）租賃中利潤(rùn)操縱的手段分析

1.利用分類標(biāo)準(zhǔn)設(shè)計(jì)租賃合同。融資租賃的確定標(biāo)準(zhǔn)是滿足租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則列出的五項(xiàng)具體標(biāo)準(zhǔn)的其中一項(xiàng)或數(shù)項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)，否則為經(jīng)營(yíng)租賃。實(shí)務(wù)中，租賃資產(chǎn)分類的確認(rèn)取決于承租人和出租人對(duì)租賃類型的偏好程度。操縱手段往往在臨界點(diǎn)上，如，承租人故意將租賃開始日的最低租賃付款額現(xiàn)值占租賃開始日租賃資產(chǎn)公允價(jià)值的89%或者91%，從而在一點(diǎn)點(diǎn)量的變化上取得質(zhì)的變化。

2.利用折現(xiàn)率操縱利潤(rùn)?！蹲赓U準(zhǔn)則》中規(guī)定的租賃內(nèi)含利率分為3種，與出租人、合同及銀行三方面有關(guān)，最低租賃付款額會(huì)因不同的折現(xiàn)率而折合成差距較大的現(xiàn)值。

3.利用租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值操縱利潤(rùn)。經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)仍處于早期發(fā)育階段的中國(guó)，其很多公允價(jià)值或者難以取得或者不能可靠計(jì)量。企業(yè)利用此特點(diǎn)往往會(huì)采用第三層次的估值技術(shù)進(jìn)行預(yù)測(cè)，而這操作性很強(qiáng)。

4.通過關(guān)聯(lián)方交易進(jìn)行利潤(rùn)操縱?，F(xiàn)階段，無論是《租賃準(zhǔn)則》還是《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

關(guān)聯(lián)方披露》I均未對(duì)關(guān)聯(lián)方之間的租賃業(yè)務(wù)作出具體的規(guī)定，關(guān)聯(lián)方可通過租賃業(yè)務(wù)操縱會(huì)計(jì)利潤(rùn)，尤其是在上市公司與非上市公司之間，或是不同所得稅率的子公司之間。

四、完善租賃準(zhǔn)則防止上市公司利潤(rùn)操縱的建議

由于我國(guó)租賃準(zhǔn)則處于發(fā)展階段，其從業(yè)的會(huì)計(jì)人員等的專業(yè)知識(shí)勝任能力和職業(yè)道德素養(yǎng)良莠不齊，故現(xiàn)階段不宜放寬租賃標(biāo)準(zhǔn)及給予企業(yè)較大的會(huì)計(jì)選擇權(quán)。

（一）對(duì)監(jiān)管的建議

1.規(guī)范上市公司信息披露。對(duì)于租賃的披露應(yīng)遵循時(shí)間的一致性和連貫性，并且應(yīng)對(duì)重要的租賃信息進(jìn)行及時(shí)的披露，尤其是盈虧轉(zhuǎn)折點(diǎn)上的租賃信息更應(yīng)較詳細(xì)地在報(bào)表附注上進(jìn)行披露，如虧損的情況、處理及原因。

2.注意新舊租賃準(zhǔn)則交替時(shí)期的執(zhí)行。新舊租賃準(zhǔn)則交替時(shí)往往因準(zhǔn)則參照不同而給予企業(yè)一段自由選擇時(shí)期，此時(shí)企業(yè)會(huì)朝著最有利于企業(yè)的方向進(jìn)行選擇、操縱，應(yīng)盡可能縮短這段時(shí)期，并且明確規(guī)定過渡時(shí)期參照的租賃準(zhǔn)則。

3.統(tǒng)一租賃雙方的判斷標(biāo)準(zhǔn)。同一個(gè)交易，其性質(zhì)不變，承租人和出租人就應(yīng)當(dāng)對(duì)同—項(xiàng)租賃資產(chǎn)確定相同的類型。若不然，一個(gè)認(rèn)定為融資租賃，另一個(gè)確認(rèn)為經(jīng)營(yíng)租賃，這樣很可能導(dǎo)致同一項(xiàng)資產(chǎn)在承租人和出租人雙方都不作反映，不利于監(jiān)管：也會(huì)導(dǎo)致租賃資產(chǎn)與租賃收入的不匹配，不利于投資者獲得有效完整的信息。

4.規(guī)范融資租賃確認(rèn)條件及其監(jiān)管。若不規(guī)定融資租賃首付比例，則給企業(yè)的盈余管理留下很大的空間。企業(yè)可以在沒有實(shí)質(zhì)交易的情況下確認(rèn)收入或者在租賃開始日提前確認(rèn)與租賃有關(guān)的收入，從而使其當(dāng)期利潤(rùn)指標(biāo)達(dá)到預(yù)期，這樣會(huì)加大風(fēng)險(xiǎn)。故應(yīng)確定最低首付比例，并要求相關(guān)憑證證明其實(shí)質(zhì)性，在報(bào)表附注中披露相關(guān)信息。利潤(rùn)操縱的動(dòng)機(jī)之一就有保牌動(dòng)機(jī)，若健全證券市場(chǎng)的特殊監(jiān)管政策，深化股票發(fā)行制度的市場(chǎng)化與科學(xué)化改革，不再將利潤(rùn)等財(cái)務(wù)指標(biāo)作為唯一的衡量標(biāo)準(zhǔn)，建立由多個(gè)指標(biāo)構(gòu)成的指標(biāo)體系，積極推行主承銷商保薦制度，這樣有利于弱化利潤(rùn)操縱的動(dòng)機(jī)，減少盈余管理。另外，上市公司信息披露的監(jiān)督也需要證監(jiān)會(huì)加強(qiáng)，這樣才能保證數(shù)據(jù)、信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性，這樣才能對(duì)投資者負(fù)責(zé)。

（二）對(duì)上市公司的建議：

上市公司既是租賃業(yè)務(wù)的執(zhí)行者，也是租賃準(zhǔn)則的執(zhí)行對(duì)象，除了做到嚴(yán)格按照租賃準(zhǔn)則規(guī)定執(zhí)行外，在平時(shí)的業(yè)務(wù)中，還可做到：

1.著力培養(yǎng)租賃專業(yè)人才。租賃對(duì)于知識(shí)的要求很高，因此對(duì)處理租賃的專業(yè)人才的要求也很高。故公司應(yīng)著力培養(yǎng)高層次人才，不僅加強(qiáng)其租賃專業(yè)知識(shí)，還要培養(yǎng)與租賃有關(guān)的其他基礎(chǔ)知識(shí)，如金融、法律、企業(yè)管理、經(jīng)濟(jì)學(xué)、外語(yǔ)等多方面的知識(shí)。這樣才能夠全面、準(zhǔn)確、恰當(dāng)?shù)靥幚碜赓U業(yè)務(wù)。

2.加強(qiáng)職業(yè)道德建設(shè)。即使租賃準(zhǔn)則有漏洞，只要全社會(huì)的職業(yè)道德較高，利潤(rùn)操縱問題也不會(huì)太嚴(yán)重，故我們應(yīng)加強(qiáng)職業(yè)道德建設(shè)。對(duì)于公司方面主要從3個(gè)方面加強(qiáng)建設(shè)：董事會(huì)、管理當(dāng)局和會(huì)計(jì)人員。通過引進(jìn)信用制度，加強(qiáng)道德宣傳，改變考核指標(biāo)，一定能加強(qiáng)這三方面的誠(chéng)信。

3.選擇有良好信譽(yù)和職業(yè)道德的會(huì)計(jì)師事務(wù)所。安然事件已證明，沒有良好信譽(yù)和職業(yè)道德的會(huì)計(jì)師事務(wù)所寸步難行，其所出具的審計(jì)報(bào)告其公信力也大打折扣。故上市公司應(yīng)選擇有良好信譽(yù)和職業(yè)道德的會(huì)計(jì)師事務(wù)所。