“營改增”對租賃服務(wù)業(yè)的影響研究

薛 慧

“營改增”對租賃服務(wù)業(yè)的影響研究

薛 慧

2016年租賃服務(wù)業(yè)被納入“營改增”范圍，這對租賃服務(wù)企業(yè)來說是機(jī)遇也是挑戰(zhàn)，其中稅負(fù)的改變對于企業(yè)來說至關(guān)重要。本文從“營改增”給租賃服務(wù)業(yè)帶來的變化出發(fā)，提出了“營改增”實施過程中可能存在的問題，并以遠(yuǎn)東宏信有限公司為例進(jìn)行了稅負(fù)分析，最后對現(xiàn)行稅制下的租賃企業(yè)應(yīng)對“營改增”提出了相關(guān)優(yōu)化建議。

“營改增” 租賃服務(wù)業(yè) 稅負(fù)

近年來，有關(guān)增值稅相關(guān)制度的修改與完善已經(jīng)漸漸成為我國整體稅改的重要組成部分。我國現(xiàn)行的稅收結(jié)構(gòu)主要包含流轉(zhuǎn)稅與所得稅，而增值稅作為流轉(zhuǎn)稅最重要的組成部分，其稅收制度的改革對于我國整體稅收結(jié)構(gòu)的變化起到了不可忽視的作用。正是基于此背景，有形動產(chǎn)租賃行業(yè)于2012年納入利潤“營改增”的試點范圍，本文將通過案例分析法考察“營改增”后租賃行業(yè)稅負(fù)變化的趨勢，并提出政策建議，以期為租賃行業(yè)稅制完善建言獻(xiàn)策，促進(jìn)租賃行業(yè)更好的發(fā)展。

美國著名專家Sudhir P·Amembal先生提出稅收作為“四大支柱”之一對于租賃行業(yè)的發(fā)展與研究起著不可忽視的作用。而本次租賃行業(yè)的“營改增”是與我國國情密切相關(guān)的，并沒有直接的國外相關(guān)研究，但可以借鑒國外金融業(yè)增值稅的征收模式。根據(jù)蔡曉聰（2010）的觀點，在國際金融行業(yè)中主要的增值稅稅收制度的模型有一般免稅模型、零稅率模型和容許進(jìn)項稅抵扣的免稅模型。國內(nèi)很多學(xué)者也提出了自己的觀點。潘勇明（2012）提出，在新政出臺實行之后，融資租賃行業(yè)的稅率大幅度提高，對于業(yè)務(wù)以及經(jīng)營方面都帶來了較大的影響。沙泉（2013）從出租方的角度通過對多方面的綜合考量，提出此次稅改之后租賃企業(yè)所繳納的實際稅負(fù)較之前征收營業(yè)稅時的稅負(fù)稍有增加，但承租的企業(yè)可以用租賃發(fā)票抵扣相應(yīng)的進(jìn)項稅。劉若鴻、史燕平（2012）針對上海試點通過分析比較融資租賃出租方在改革前后的實際稅負(fù)變動，結(jié)合案例說明了“營改增”之后出租方稅負(fù)較之以前有所減少。宋愛華（2012）指出我國現(xiàn)行租賃行業(yè)稅收制度存在的稅基不統(tǒng)一、稅負(fù)不公、稅收政策不靈活等問題，進(jìn)一步提出了相應(yīng)的完善行業(yè)稅收制度的步驟措施：首先，完善基礎(chǔ)法律制度；其次，整合其他部門相關(guān)制度，協(xié)調(diào)好其與稅收制度的關(guān)系；最后，調(diào)整稅收制度，完善稅收政策。袁雪飛（2013）通過實證研究分析了此次稅改對于不同試點企業(yè)的實際稅金支出以及經(jīng)營績效的影響，研究發(fā)現(xiàn)，在企業(yè)的經(jīng)營績效方面，改革后大部分企業(yè)都會從中受益；但考慮到企業(yè)實際稅負(fù)方面，企業(yè)實際稅負(fù)的變動在很大程度上取決于其自身的因素以及整個行業(yè)的規(guī)模。

一、“營改增”改革概述

2011年，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，我國確定了將原本征收營業(yè)稅的征稅項目改征增值稅的試點方案。從2012年1月1日起，交通運輸業(yè)和部分現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的營改增試點方案在上海拉開帷幕，有形動產(chǎn)租賃行業(yè)也被納入試點當(dāng)中。2012年8月1日起至年底，國務(wù)院更將營改增試點擴(kuò)大到10省市。2013年8月1日，在全國范圍內(nèi)推行“營改增”政策。2014年1月1日，鐵路運輸和郵政業(yè)也被納入營改增范圍。截至目前，國務(wù)院已下發(fā)通知，自2016年5月1日起，進(jìn)一步將試點范圍擴(kuò)大到建筑業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、金融業(yè)、生活服務(wù)業(yè)，并將所有企業(yè)新增不動產(chǎn)所含增值稅納入抵扣范圍，以確保所有行業(yè)稅負(fù)只減不增。

此次營業(yè)稅改征增值稅可被視為一項結(jié)構(gòu)性減稅政策，是我國“十二五”規(guī)劃的一項重大的稅收制度改革措施，旨在完善稅收制度的結(jié)構(gòu)，解決疊加征稅的現(xiàn)象，進(jìn)一步優(yōu)化增值稅的抵扣機(jī)制，降低企業(yè)的實際稅負(fù)，使其有更多的資金用于自身的轉(zhuǎn)型升級，并最終提升企業(yè)自身的競爭優(yōu)勢，促進(jìn)我國第三產(chǎn)業(yè)更好更快的發(fā)展。增值稅具有以下特點：稅源廣泛、各環(huán)節(jié)均征稅。

營業(yè)稅改征增值稅是我國稅收制度改革的一項重大舉措，更是對我國原有稅收制度的創(chuàng)新。營改增的推行，解決了營業(yè)稅在征收過程中重疊納稅的問題，完善了原有的稅收制度，加快了我國現(xiàn)代服務(wù)業(yè)邁向?qū)I(yè)化的步伐，同時也在很大程度上帶動了我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展?？梢哉f，此次稅收制度的改革是必要的，其產(chǎn)生的影響也是積極的。

對于試點企業(yè)來說，此次改革最大的改變在于避免了營業(yè)稅重復(fù)征收且無法抵扣和退稅的弊端，實現(xiàn)了增值稅在各個環(huán)節(jié)對于稅負(fù)的抵扣效應(yīng)，從而在實際業(yè)務(wù)中有效降低企業(yè)稅負(fù)。此外，營業(yè)稅是一種“價內(nèi)稅”，而增值稅則是一種“價外稅”，營業(yè)稅向增值稅的改革，也改變了以往市場經(jīng)濟(jì)活動中的價格體系，形成了進(jìn)項稅額與銷項稅額的抵扣關(guān)系，這將更深層次地影響到企業(yè)產(chǎn)業(yè)布局的規(guī)劃以及企業(yè)自身的架構(gòu)。

二、租賃行業(yè)“營改增”改革的主要內(nèi)容

（一）行業(yè)定位的變化

此次稅制改革之后，政府將融資租賃行業(yè)也歸為現(xiàn)代服務(wù)業(yè)的范疇。但在改革之前，融資租賃企業(yè)根據(jù)其自身規(guī)模的不同在稅收上也有一定的差異，經(jīng)由中國人民銀行批準(zhǔn)的金融租賃公司，以及經(jīng)由商務(wù)部等機(jī)構(gòu)審批的融資租賃企業(yè)，他們所經(jīng)營的融資租賃業(yè)務(wù)具有一定的金融行業(yè)特性；而在此次改革之后，有形動產(chǎn)租賃行業(yè)中融資租賃和經(jīng)營性租賃，都統(tǒng)一被視為現(xiàn)代服務(wù)業(yè)，不再按照其所屬監(jiān)管機(jī)構(gòu)的差異來劃分企業(yè)業(yè)務(wù)的屬性，而是按照業(yè)務(wù)本質(zhì)來劃分。

（二）征稅范圍的進(jìn)一步擴(kuò)大

營業(yè)稅改為增值稅后，增值稅適用的征稅對象較之前征收營業(yè)稅時增多?！盃I改增”之前，《營

業(yè)稅稅目注釋》中對于融資租賃行業(yè)適用區(qū)域的解釋不夠全面，只包括經(jīng)由央行審批允許經(jīng)營的融資租賃業(yè)務(wù)。而在改革之后，拓寬了有形動產(chǎn)租賃的范圍，只要是擁有所有權(quán)移動特點和融資特性的業(yè)務(wù)，均劃在有形動產(chǎn)租賃業(yè)務(wù)的范疇中。

（三）稅率、計稅依據(jù)和稅收優(yōu)惠發(fā)生了較大變化

1.稅率變化

提供有形動產(chǎn)租賃服務(wù)企業(yè)在“營改增”前按照5%的稅率征收營業(yè)稅，改革后則按照17%的稅率征收增值稅。

2.計稅依據(jù)變化

值得注意的是，租賃公司在計算進(jìn)項稅額時，根據(jù)國稅〔2010〕13號有關(guān)規(guī)定，增值稅和營業(yè)稅的適用范圍均不包括在融資性售后回租的業(yè)務(wù)中承租企業(yè)在租期結(jié)束后出售其所租賃設(shè)備這一行為，并且，對于承租企業(yè)出售設(shè)備所獲得的資金，不可納入銷售收入的計算。因此，在直租業(yè)務(wù)中出租方可以獲得設(shè)備供應(yīng)商所開具的增值稅專用發(fā)票作為進(jìn)項抵扣，而在售后回租業(yè)務(wù)中，出租方無法獲得承租方所開具的增值稅發(fā)票，因此出租方便無法享受抵稅效應(yīng)。

3.稅收優(yōu)惠相關(guān)政策的變化

經(jīng)中國人民銀行、銀監(jiān)會或者商務(wù)部批準(zhǔn)從事融資租賃業(yè)務(wù)的試點納稅人中的一般納稅人，對其增值稅實際稅負(fù)超過3%的部分實行增值稅即征即退政策。增值稅實際稅負(fù)指納稅人當(dāng)期提供應(yīng)稅服務(wù)實際繳納的增值稅稅額占納稅人當(dāng)期提供應(yīng)稅服務(wù)取得的全部價款和價外費用的比例。

具體變化如表1所示。

表1 營改增前后變化對比表

三、“營改增”對租賃行業(yè)的影響分析

此次納入改革范疇的有形動產(chǎn)租賃包含有形動產(chǎn)融資租賃和有形動產(chǎn)經(jīng)營性租賃。對于經(jīng)營性的企業(yè)而言，直接的稅率上升對于稅負(fù)有很大程度上的影響，但增值稅作為一種流轉(zhuǎn)稅考慮到其轉(zhuǎn)嫁性，這增長的12%的稅收負(fù)擔(dān)究竟由貨物出租的一方承擔(dān)還是由貨物承租的一方承擔(dān)，這在很大程度上依靠企業(yè)之間的交涉。

（一）對出租方的影響分析

1.出租方為一般納稅人

在此次改革之前，租賃公司并不屬于增值稅的納稅人，因此租賃公司在外購設(shè)備的過程中所產(chǎn)生的增值稅進(jìn)項稅額不可以用于抵扣，只能將這一部分的金額納入設(shè)備成本中，而這樣就使得設(shè)備的成本大大增加。與此同時，承租方在租賃貨物的時候，不僅要按照5%的稅率來支付營業(yè)稅的稅金，還要按照17%的稅率來支付增值稅稅金，如果承租的企業(yè)擁有一定規(guī)模的資金，往往可以選擇一次性購買的方式來獲得日常生產(chǎn)經(jīng)營活動中必不可少的設(shè)備而沒有必要通過租賃的方式來獲取，顯而易見這會使得融資租賃的功能得不到施展進(jìn)而影響公司業(yè)務(wù)的發(fā)展，從而影響到整個行業(yè)的發(fā)展。

而在改革之后，租賃公司在外購設(shè)備過程中所產(chǎn)生的進(jìn)項稅額可以用于抵扣，這樣就解決了因進(jìn)項稅額無法抵扣所產(chǎn)生的設(shè)備成本增加的問題，抵扣鏈條的完善在很大程度上帶動了整個租賃業(yè)的進(jìn)步。并且根據(jù)《交通運輸業(yè)和部分現(xiàn)代服務(wù)業(yè)營改增試點過渡政策的規(guī)定》，經(jīng)由三大部門審核獲批的一般納稅人在提供有形動產(chǎn)融資租賃服務(wù)時，對其在具體實施過程中增值稅實際稅負(fù)大于3%的部分采取增值稅即征即退的優(yōu)惠方案，這一方案的實施也使得企業(yè)的稅務(wù)負(fù)擔(dān)大大降低。

2.出租方為小規(guī)模納稅人

營業(yè)稅改征增值稅之前，小規(guī)模納稅人一般根據(jù)銷售貨物時所取得的增值額來支付3%的增值稅，根據(jù)當(dāng)期的銷售收入來繳納5%的營業(yè)稅，而此次稅收制度改革后，對于符合條件的租賃公司只需要根據(jù)3%的稅率來繳納增值稅，而不再需要支付原本的營業(yè)稅，這對小企業(yè)的發(fā)展是有利的。

（二）對承租方的影響分析

在實際情況中由于租賃設(shè)備的區(qū)間往往比較長，在此次改革后，出租方往往是根據(jù)各個時期所收取的金額分期而非一次性向承租方開具發(fā)票，相比于設(shè)備租賃方貸款一次性付清所有金額購進(jìn)設(shè)備，選擇采用租賃的方式來獲取生產(chǎn)經(jīng)營活動所需設(shè)備的公司不能在購買設(shè)備時一次性取得全額的增值稅專用發(fā)票，這就使得承租公司當(dāng)期可以抵扣的金額大大減少，導(dǎo)致直接租賃業(yè)務(wù)的發(fā)展受到阻礙。因此有些地區(qū)的稅務(wù)部門容許租賃公司可以在租賃設(shè)備當(dāng)期向承租公司直接開具設(shè)備價款全額的增值稅專用發(fā)票。但這種解決方法并不完善，如果承租方出現(xiàn)資金鏈的斷裂，無法完成剩余租期的價款支付，但出租方已一次性向其開具了全額的發(fā)票，那么便會導(dǎo)致出租方的損失。

四、租賃行業(yè)“營改增”實施中存在的問題分析

（一）進(jìn)項稅抵扣存在不確定性

進(jìn)項稅的抵扣需要一定的條件，只有當(dāng)票據(jù)、資金和貨物同時存在時，才可以抵扣進(jìn)項稅。營

改增之后，在售后回租業(yè)務(wù)中，承租方企業(yè)在向租賃公司轉(zhuǎn)讓有形動產(chǎn)時，不征收增值稅，所以承租方企業(yè)無法向租賃公司提供增值稅專用發(fā)票。但是，在計算這項業(yè)務(wù)的銷項稅額時，租賃公司因為沒有增值稅專用發(fā)票，無法抵扣進(jìn)項稅。從而導(dǎo)致公司在購置有形動產(chǎn)和售后回租業(yè)務(wù)過程中兩次繳納17%的增值稅，造成增值稅重復(fù)征收。還有另外一種情況，如果租賃設(shè)備的供給商為小規(guī)模納稅人，不能給企業(yè)開具增值稅專用發(fā)票，企業(yè)也就無法根據(jù)發(fā)票來抵扣相應(yīng)的進(jìn)項稅額。由于抵扣環(huán)節(jié)設(shè)置不合理，造成融資租賃公司在售后回租業(yè)務(wù)中出現(xiàn)重復(fù)征稅，增加了融資租賃業(yè)的稅負(fù)。

（二）增值稅專項發(fā)票獲取困難

根據(jù)相關(guān)規(guī)定，增值稅和營業(yè)稅的適用范圍均不包括在融資性售后回租的業(yè)務(wù)中承租企業(yè)在租期結(jié)束后出售其所租賃設(shè)備這一行為，因此承租的企業(yè)無法在出售貨物的同時獲得出租方所開具的增值稅專用發(fā)票。為解決回租業(yè)務(wù)中無法獲取增值稅專用發(fā)票的問題，在試點改革的實際操作過程中，很多試點地區(qū)的企業(yè)采取了將租賃物的租息部分與本金分開處理的方案，只對前一部分向承租方開具增值稅專用發(fā)票，后者則只開具收據(jù)。雖然這種解決方案沒有受到當(dāng)?shù)囟悇?wù)部門的禁止，但也沒有明確的規(guī)定來說明其操作的合規(guī)性。2013年7月底，山東省推出《營業(yè)稅改征增值稅政策指引》，其中指出對于試點地區(qū)的納稅企業(yè)在售后回租業(yè)務(wù)中，承租企業(yè)向其支付的租金中所包含的貨物本金在繳納增值稅時也要納入銷售額的計算。之后，上海也下發(fā)了類似的條文，要求自2013年8月1日起，不論新老增值稅租賃合同，必須對收到的租金（含本金）全額繳納增值稅。而按照目前的規(guī)定，回租業(yè)務(wù)中租賃設(shè)備的本金也要納入銷售額來繳納企業(yè)增值稅，這會造成在售后回租業(yè)務(wù)中租賃公司的實際稅負(fù)顯著上升，雖然享受了即征即退的稅收優(yōu)惠，租賃公司需要支付的實際稅金也會造成企業(yè)自身的入不敷出。

（三）系統(tǒng)性風(fēng)險增加

此次改革所涉及的行業(yè)只包含了租賃行業(yè)中的有形動產(chǎn)租賃行業(yè)，而對于很大一部分企業(yè)來說，他們很多業(yè)務(wù)所涉及到的非有形動產(chǎn)（例如高速公路、橋梁、房地產(chǎn)等）并不在此次稅制改革的范圍之內(nèi)，根據(jù)此前國家稅務(wù)部門下發(fā)的相關(guān)條文，如果租賃公司仍然按照之前5%的營業(yè)稅稅率來為其繳納稅金，那么企業(yè)對于這一類資產(chǎn)的實際稅負(fù)遠(yuǎn)低于有形動產(chǎn)租賃物的實際稅負(fù)，因此有很大的可能性租賃公司會為了降低企業(yè)稅負(fù)而將公司的主要業(yè)務(wù)向這些非有形動產(chǎn)的方向轉(zhuǎn)移。但由于高速公路、橋梁等是屬于公益性的固定資產(chǎn)項目，往往與地方政府的地方債連在一起，出租人的權(quán)利無法從根本上獲得保證，這就大大增加了企業(yè)的系統(tǒng)性風(fēng)險。

（四）征稅容易、退稅難

在此次稅收制度改革之后，根據(jù)國家相關(guān)的稅收優(yōu)惠政策租賃公司所繳納的實際稅金中超出3%的部分可以享受退稅政策，但在企業(yè)實際實施過程這并不容易。按照一些試點企業(yè)的說法，在先行納稅之后，由于沒有有關(guān)國稅局退稅時間的具體規(guī)定，往往很長時間稅金都無法到賬，這給企業(yè)正常運營的資金鏈帶來了不小的隱患，對于急需資金周轉(zhuǎn)的融資企業(yè)而言，這一過渡性的政策難以落實。根據(jù)實際情況可知，融資租賃公司的經(jīng)營利潤較小，很多租賃公司的利潤遠(yuǎn)低于17%，這種情況下，在支付了17%的稅金后無法在短期內(nèi)取得退稅，融資租賃企業(yè)基本上看不到收益，極易造成企業(yè)資金鏈中斷，這無疑會對其帶來致命的打擊。

五、租賃行業(yè)營改增稅負(fù)變化的案例分析

如上文所述，此次稅制改革給租賃行業(yè)所帶來的影響是多方面的，下文將結(jié)合典型的上市融資租賃企業(yè)，從個案出發(fā)，以小見大，進(jìn)而分析此次稅制改革在實際操作中給租賃行業(yè)所帶來的多方面影響。

（一）案例企業(yè)介紹

遠(yuǎn)東宏信有限公司（簡稱“遠(yuǎn)東宏信”“Far Eastern Horizon”）是中國領(lǐng)先的金融綜合服務(wù)機(jī)構(gòu)，致力通過融資租賃以及其他增值服務(wù)，為客戶提供度身訂制的一站式金融服務(wù)解決方案。成立近20年來，公司已由一家單一金融服務(wù)機(jī)構(gòu)逐步發(fā)展成為立足中國、放眼全球、致力于推動國民經(jīng)濟(jì)及社會可持續(xù)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)綜合運營服務(wù)機(jī)構(gòu)。

遠(yuǎn)東宏信在醫(yī)療、包裝、交通、建設(shè)、工業(yè)裝備、教育、紡織、電子信息等多個基礎(chǔ)領(lǐng)域開展金融、貿(mào)易、咨詢、投資等一體化產(chǎn)業(yè)運營服務(wù)，創(chuàng)造性地將產(chǎn)業(yè)資本和金融資本融為一體，形成了具有自身特色的以資源組織能力和資源增值能力相互匹配、協(xié)調(diào)發(fā)展為特征的企業(yè)運作優(yōu)勢。

（二）“營改增”對于企業(yè)經(jīng)營績效的影響

從圖1和圖2可以看出，2013年總資產(chǎn)增長較快，但凈利潤卻沒有出現(xiàn)同步的快速增長，這主要是由于營改增政策變化導(dǎo)致增值稅稅負(fù)增加，凈利潤減少。受2012年1月1日上海開始營改增試點影響，融資租賃行業(yè)增值稅稅率為17%且為價外稅，較營業(yè)稅體系下的價內(nèi)稅對收益率有所影響，隨著集團(tuán)增值稅體系下的新租賃合同的增加，而營業(yè)稅體系下的租賃合同的減少，該影響主要體現(xiàn)在2012和2013年的業(yè)績中，平均收益率由2012年上半年的9.99%下降至7.66%（平均收益率=利息收入/生息資產(chǎn)平均余額，為年化收益率）。

圖1 遠(yuǎn)東宏信公司近6年的總資產(chǎn)

圖2 遠(yuǎn)東宏信公司近6年的凈利潤

（三）“營改增”對于企業(yè)稅負(fù)的影響分析

筆者根據(jù)遠(yuǎn)東宏信租賃公司近6年財務(wù)報表的數(shù)據(jù)計算得出遠(yuǎn)東租賃公司的企業(yè)稅負(fù)率，如圖3所示。

由圖3可知，在2012年企業(yè)納入“營改增”試點范圍后，遠(yuǎn)東宏信

租賃公司的稅負(fù)率（納稅款/營業(yè)總收入）有所上浮，并在2013年達(dá)到最高值10.58%，2013～2015年之后遠(yuǎn)東宏信租賃公司的稅負(fù)率從10.58%下降到10.03%，近兩年稅負(fù)率又有所下降。“營改增”政策的實施在短期內(nèi)對降低租賃企業(yè)稅負(fù)有一定的作用。

圖3 遠(yuǎn)東宏信實際稅負(fù)率

（四）案例小結(jié)

從遠(yuǎn)東宏信的案例中，我們可以得出以下結(jié)論：在“營改增”后遠(yuǎn)東宏信的整體稅負(fù)率是小幅度下降的。說明此次“營改增”對融資租賃企業(yè)來說是一個有利的優(yōu)惠政策。這對促進(jìn)租賃企業(yè)的快速發(fā)展而言相當(dāng)有利，但是從長期來看，營改增的降稅效果可能并不十分明顯，因此需要根據(jù)試行情況進(jìn)行適度的調(diào)整和完善，以便為融資租賃行業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展提供制度保障。

六、對租賃行業(yè)實施“營改增”改革的優(yōu)化建議

（一）優(yōu)化稅收優(yōu)惠政策

我們可以把隨增值稅一起征收的城建稅以及教育費附加也劃入即征即退的稅收優(yōu)惠政策中，這樣既可以體現(xiàn)稅收優(yōu)惠政策的一致性，也可以在更大程度上減少企業(yè)的實際稅負(fù)。目前，增值稅即征即退的優(yōu)惠政策在實際操作中切實解決了企業(yè)的燃眉之急，取得了突破性的進(jìn)展，完全可以將其作為一項長期的政策來實施，來推進(jìn)租賃行業(yè)的健康發(fā)展。除此之外，“征稅容易退稅難”的問題也不容忽視，國稅部門在不違反原則的情況下可以適當(dāng)精簡退稅過程中的審批程序，使退稅款項可以在最短的時間內(nèi)到達(dá)企業(yè)的賬戶，解決企業(yè)資金鏈斷裂的問題。

（二）保持政策的連續(xù)性

融資租賃業(yè)的“營改增”應(yīng)當(dāng)保持政策的連續(xù)性。有形動產(chǎn)融資租賃業(yè)務(wù)中的售后回租業(yè)務(wù)可以實行差別征稅的方式，就是對有形動產(chǎn)價款部分，按零稅率或免稅計征，承租方的公司向租賃公司開具零稅率發(fā)票，對租息部分則按正常計征，租賃公司開具增值稅專用發(fā)票，承租方的公司可以抵扣。這樣既解決了售后回租中重復(fù)征稅的問題，同時在繳納增值稅的過程中，各環(huán)節(jié)的票據(jù)也能夠保持連貫性。

［1］Greedy，J.Measuring Welfare Changes and Tax Burdens［J］.Southern Economic Journal，1999，66（2）：498-500.

［2］Auerbach，A.J.Gokhale，J.，Kotlikoff，L.J.Generational Accounting：A Meaningful Way toEvaluate Fiscal Policy［J］.The Journal of Economic Perspectives，1994，8（1）：73-94.

［3］張巨光.“營改增”對融資租賃業(yè)的影響分析及建議［J］.建設(shè)機(jī)械技術(shù)與管理，2013（09）：56-58.

［4］田磊.融資租賃業(yè)“營改增”問題探討［J］.經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊，2014（36）：75-76.

［5］周艷梅.“營改增”對融資租賃業(yè)務(wù)的影響［J］.財稅金融，2013（08）：58-59.

［6］張地.營改增對融資租賃行業(yè)的影響［J］.經(jīng)營管理者，2014（02）：15.

［7］侯凱.有形動產(chǎn)融資租賃稅收政策解讀及應(yīng)用［J］.財稅論壇，2014（07）：18-21.

［8］孔騁濤.“營改增”新政對融資性售后回租的影響［J］.財會月刊，2014（14）：35-37.

［9］孫雪梅.以案說法：“營改增”對融資租賃業(yè)的影響分析［J］.稅收與稅務(wù)，2014（06）：57-60.

［10］張勝民.融資租賃業(yè)增值稅處理的國際經(jīng)驗［J］.金融實務(wù)研究，2012（07）：100-101.

［11］劉云昌.融資租賃“營改增”再遇售后回租難題［J］.中國稅務(wù)報，2013（03）：5.

［12］潘文軒.“營改增”試點中部分企業(yè)稅負(fù)“不減反增”現(xiàn)象釋疑［J］.廣東商學(xué)院學(xué)報，2013（01）：43-49.

［13］衛(wèi)希.基于營改增對中國融資租賃發(fā)展產(chǎn)生的影響分析［J］.財經(jīng)界，2015（02）：254-255.

［14］趙慧芝.租賃會計準(zhǔn)則的改革研究［D］.天津：天津財經(jīng)大學(xué)，2012.

作者單位：南京理工大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院會計系

（責(zé)任編輯：董麗娟）

Study on the Influence of"Replacing Business Tax with VAT" on Leasing Service Industry

Xue Hui

Leasing service industry has been included in the scope of tax reform,which is the opportunity and challenge for rental service companies.Changing the tax burden is essential for enterprises.Starting from the changes of leasing service industry after replacing business tax with VAT,this paper proposes the problems that may exist in the process of implementation,and takes the Far East Hongxin Co.Ltd.as an example of analysis of the tax burden,finally conducts some suggestions for leasing companies under the current tax system.

Business Tax VAT;Rental Service Industry;Tax Burden Change

F812

A

2096-1391（2016）09-0072-08