拉卡拉控股董事長(zhǎng)孫陶然：拉卡拉如何做好互聯(lián)網(wǎng)金融的“螺母”

孫冰

今年6月，聯(lián)想控股發(fā)布公告稱終止對(duì)拉卡拉的重組計(jì)劃，這意味著拉卡拉“借殼”上市的計(jì)劃遇阻。4個(gè)月后的10月份，拉卡拉宣布改制為控股集團(tuán)，架構(gòu)上分拆為拉卡拉支付集團(tuán)和考拉金服集團(tuán)。拉卡拉控股董事長(zhǎng)孫陶然透露，目前支付集團(tuán)正在接受上市輔導(dǎo)，隨時(shí)準(zhǔn)備登陸A股市場(chǎng)。

“拉卡拉尋求上市并不是因?yàn)槿卞X，只是上市是企業(yè)的成人禮，拉卡拉已經(jīng)進(jìn)入成熟期，符合了上市的標(biāo)準(zhǔn)。無論基于自身的戰(zhàn)略考慮，還是監(jiān)管的需要，都會(huì)去尋求上市。”孫陶然在接受《中國(guó)經(jīng)濟(jì)周刊》記者采訪時(shí)表示。

對(duì)于之前的借殼受阻，孫陶然表示，按照收入、利潤(rùn)和增長(zhǎng)來看，在A股3000家上市公司中，拉卡拉可以排到220位;在創(chuàng)業(yè)板的500家公司里面，拉卡拉可以排到前20名?！熬拖竦搅私Y(jié)婚的年紀(jì)未必會(huì)馬上結(jié)婚，一切還要看緣分?！彼f。

拉卡拉與支付寶、微信：“螺母與螺絲”

拉卡拉控股董事長(zhǎng)孫陶然

據(jù)孫陶然透露，目前作為綜合性金融服務(wù)平臺(tái)，拉卡拉的業(yè)務(wù)已涵蓋支付、理財(cái)、征信、融資、社區(qū)金融等多個(gè)領(lǐng)域。拉卡拉是首批獲得央行頒發(fā)的第三方支付牌照的企業(yè)之一，在中國(guó)第三方移動(dòng)支付領(lǐng)域和收單行業(yè)交易規(guī)模長(zhǎng)期位列前三。目前，拉卡拉累計(jì)貸款規(guī)模已超過1300億元，貸款申請(qǐng)人次超過了700萬(wàn)次，個(gè)人貸款業(yè)務(wù)的單日放貸量已超過一億元。

可以說2016年，拉卡拉各項(xiàng)業(yè)務(wù)都進(jìn)入了爆發(fā)期，僅在上半年就完成了2016年全年的利潤(rùn)指標(biāo)。“按照今年的增長(zhǎng)水平測(cè)算，應(yīng)該可以盈利達(dá)到6個(gè)億。”孫陶然說。實(shí)際上，拉卡拉在2014年和2015年連續(xù)實(shí)現(xiàn)了300%以上的增長(zhǎng)。

以勢(shì)頭最猛的信貸業(yè)務(wù)為例，2016年上半年，申請(qǐng)用戶量增長(zhǎng)近5倍，上半年累計(jì)放款規(guī)模比去年下半年增長(zhǎng)超過150%。業(yè)務(wù)規(guī)模放量的同時(shí)，壞賬率卻始終保持在2%以下。目前，拉卡拉員工已經(jīng)超過4000人，下設(shè)十幾個(gè)子公司。

不過，盡管數(shù)據(jù)喜人，但拉卡拉仍然要生存在支付寶和微信兩大巨頭的“陰影”之下，因?yàn)楹髢烧咴谝苿?dòng)支付市場(chǎng)的占有率超過九成，作為“老三”的拉卡拉份額不超過5%。

但孫陶然并不認(rèn)為拉卡拉就要被支付寶和微信“碾壓”了。不同于支付寶和微信發(fā)力于賬戶端（針對(duì)C端的掃碼支付），拉卡拉既做賬戶端，也做受理端（針對(duì)B端的POS收單），而重點(diǎn)發(fā)力的領(lǐng)域在后者。盡管在賬戶端拉卡拉市場(chǎng)份額占比非常小，但拉卡拉在受理端卻擁有幾百萬(wàn)的商戶，占據(jù)非常大的市場(chǎng)份額。

孫陶然用螺絲和螺母來比喻兩者的關(guān)系?！爸Ц秾毢臀⑿琶刻斓膾叽a支付中，有30%～40%是在拉卡拉的POS（銷售終端）機(jī)上受理的。它們對(duì)我們不是沖擊關(guān)系，而是螺絲和螺母的關(guān)系，要配合使用，相輔相成?！睂O陶然說。

拉卡拉是聯(lián)想控股成員企業(yè)，也承載著聯(lián)想在金融領(lǐng)域的巨大想象力。實(shí)際上，金融已經(jīng)是聯(lián)想系的重要業(yè)務(wù)之一，而市場(chǎng)也正在傳聞，拉卡拉與聯(lián)想集團(tuán)（Lenovo）正在籌劃成立金融公司，并與聯(lián)想控股（Legend）正在申請(qǐng)證券牌照。對(duì)此孫陶然并沒有否認(rèn)，他表示時(shí)機(jī)成熟會(huì)對(duì)外透露，但他表示一定會(huì)是非常創(chuàng)新的做法。

“三年內(nèi)傳統(tǒng)POS將消失”

如何做好這個(gè)“螺母”呢？據(jù)艾瑞咨詢發(fā)布的《2016年銀行卡收單行業(yè)研究報(bào)告》顯示，“互聯(lián)網(wǎng)新人”拉卡拉在國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)激烈的銀行卡收單市場(chǎng)中已經(jīng)位列第三，僅次于老牌巨頭銀聯(lián)商務(wù)和通聯(lián)支付。

但在孫陶然看來，真正的市場(chǎng)變革才剛剛開始?！癙OS機(jī)從出現(xiàn)至今七八十年都沒有什么改變，但現(xiàn)在POS革命已經(jīng)開始，就像蘋果推出了iPhone，重新定義了手機(jī)，智能手機(jī)隨后逐漸取代了功能手機(jī)一樣，未來三年，所有的傳統(tǒng)POS機(jī)都將消失，而會(huì)更換成智能POS機(jī)。”他說。

孫陶然表示，目前國(guó)內(nèi)智能POS機(jī)的標(biāo)準(zhǔn)和模式都是由拉卡拉定義的，“我們比競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手早跑了6到9個(gè)月。目前，拉卡拉智能POS的市場(chǎng)占有率應(yīng)該在60%以上?！?/p>

所謂智能POS就是將智能系統(tǒng)和云平臺(tái)搬進(jìn)了POS機(jī)中，它不僅可以刷卡，還支持藍(lán)牙、WiFi、3G等多種通信方式，可以掃微信、支付寶等任何的二維碼，還可以受理NFC、積分兌換、團(tuán)購(gòu)……收單、還款、繳費(fèi)、理財(cái)?shù)葮I(yè)務(wù)均可通過顯示屏觸屏操作。

但是，拉卡拉智能POS的價(jià)格定在了極具競(jìng)爭(zhēng)力的999元，這不僅低于POS機(jī)的成本價(jià)，也大大低于傳統(tǒng)POS機(jī)的價(jià)格?！皩?duì)于交易量大的商戶，我們干脆是贈(zèng)送的?！睂O陶然說。

既然硬件零利潤(rùn)了，怎么賺錢？在孫陶然看來，智能POS除了革命傳統(tǒng)POS的功能，也帶來了商業(yè)模式的變革。就像蘋果的智能手機(jī)革命除了手機(jī)本身的改變，更重要的是有一個(gè)App Store（應(yīng)用商店），有開發(fā)者的分賬模式。

“智能POS提供的遠(yuǎn)不止支付服務(wù)?！睂O陶然說。這種智能POS提供的服務(wù)包括簡(jiǎn)單簡(jiǎn)易的ERP系統(tǒng)、移動(dòng)營(yíng)銷、進(jìn)銷存數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)、客戶會(huì)員粉絲管理，以及貸款和理財(cái)，可以成為拉卡拉金融體系中所有服務(wù)的終端?！氨热?，智能POS商戶可以用沉淀資金直接購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品，也可以憑借交易數(shù)據(jù)申請(qǐng)小額貸款。”孫陶然說。

也正是因?yàn)橹悄躊OS有了傳統(tǒng)POS沒有的功能和服務(wù)，拉卡拉的客戶群向大型連鎖商超遷移，而過去拉卡拉只能更多地切入中小商戶市場(chǎng)。

“中國(guó)市場(chǎng)上傳統(tǒng)POS機(jī)存量有上千萬(wàn)臺(tái)，智能POS剛剛推出一兩年，市場(chǎng)存量也就一兩百萬(wàn)臺(tái)，但更換速度會(huì)越來越快。因?yàn)楫?dāng)10個(gè)商戶里面3個(gè)商戶用智能POS的時(shí)候，剩下70%的商戶會(huì)自己主動(dòng)去換掉?！睂O陶然說。

10年前，孫陶然看到了“互聯(lián)網(wǎng)+金融”可能會(huì)碰撞出的巨大機(jī)會(huì)，一頭就扎了進(jìn)去。到今天，互聯(lián)網(wǎng)金融已經(jīng)炙手可熱，甚至讓人有些眼花繚亂。作為“骨灰級(jí)”的創(chuàng)業(yè)者，孫陶然不停地強(qiáng)調(diào)：“互聯(lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)仍是金融?，F(xiàn)在什么行業(yè)、什么公司都在一窩蜂地做金融、做征信，但這些事情都是有門檻的?！?/p>

孫陶然認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)的規(guī)律和金融的規(guī)律有時(shí)是相悖的，互聯(lián)網(wǎng)講求的是規(guī)模越大越好，在快速迭代、不斷試錯(cuò)中尋求正確的方向和途徑;而金融則不可以，風(fēng)險(xiǎn)控制是最核心的，規(guī)模并非越大越好。無論是任何名目、任何形態(tài)的互聯(lián)網(wǎng)金融，本質(zhì)上就是放貸款出去并且有能力收回來?！盎ヂ?lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)還是對(duì)金融規(guī)律的遵循?！彼f。