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    探討公允價值在金融工具中的應(yīng)用

    2016-11-27 00:09:57蔣婷婷
    小品文選刊 2016年21期
    關(guān)鍵詞:金融工具公允會計(jì)準(zhǔn)則

    蔣婷婷

    (西南財(cái)經(jīng)大學(xué)會計(jì)學(xué)院 四川 成都 610000)

    探討公允價值在金融工具中的應(yīng)用

    蔣婷婷

    (西南財(cái)經(jīng)大學(xué)會計(jì)學(xué)院 四川 成都 610000)

    隨著全球經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展,金融工具交易品種日益豐富,金融工具的創(chuàng)新速度也達(dá)到了前所未有的程度。公允價值的發(fā)展為金融工具計(jì)量帶來了深刻的變革,同時也承擔(dān)著巨大的考驗(yàn)。2008年金融危機(jī)爆發(fā)后,人們對金融資產(chǎn)公允價值的相關(guān)性提出了質(zhì)疑,國際會計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)對金融工具會計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行大幅度的修訂。在我國會計(jì)準(zhǔn)則和國際趨于漸近的狀況下,2014年,財(cái)政部對我國具體會計(jì)準(zhǔn)則第37號進(jìn)行了修訂。文章對新修訂的公允價值在金融工具計(jì)量中的應(yīng)用進(jìn)行探討并提出相應(yīng)建議。

    公允價值;金融工具;應(yīng)用

    1 公允價值及金融工具的概念

    1.1 公允價值的定義

    國際會計(jì)準(zhǔn)則理事會(IASB),將公允價值定義為:“市場參與者在計(jì)量日發(fā)生的有序交易中,出售一項(xiàng)資產(chǎn)所能收到或者轉(zhuǎn)移一項(xiàng)負(fù)債所需支付的價格?!辟Y產(chǎn)和負(fù)債是會計(jì)計(jì)量的主要對象,所以,公允價值的定義主要關(guān)注的是資產(chǎn)和負(fù)債,其定義也適應(yīng)于主體自身以公允價值計(jì)量的權(quán)益工具。

    1.2 金融工具的定義

    金融工具是金融學(xué)中的一個概念,是指資金融通的工具。會計(jì)學(xué)上的金融工具定義是從金融學(xué)中引申過來的。對于金融工具的定義,財(cái)務(wù)會計(jì)準(zhǔn)則委員會(FASB)的定義認(rèn)為“一項(xiàng)金融工具可定義為現(xiàn)金、一個主體的權(quán)益證券或是一項(xiàng)合約,該合約必須同時具備以下兩個條件:一是要求一個主體承擔(dān)下列約定的義務(wù):交付現(xiàn)金或其他金融工具給另一主體,或在潛在不利情況下與另一主體交換金融工具;二是給予另一主體約定權(quán)利,從一個主體收取現(xiàn)金或其他金融工具,或在潛在有利的條件下與另一主體交換金融工具。”

    2 公允價值在金融工具中應(yīng)用現(xiàn)狀

    新會計(jì)準(zhǔn)則采用了公允價值的計(jì)量屬性,主要是為了適應(yīng)我國逐步成熟的資本市場。但由于我國準(zhǔn)則制定與其實(shí)踐還存在一定的距離,公允價值不可避免地會成為企業(yè)盈余管理的工具,新會計(jì)準(zhǔn)則在進(jìn)行公允價值的確定時,對其可能存在的公允性進(jìn)行充分的關(guān)注,可以在一定程度上的抑制企業(yè)進(jìn)行盈余管理的沖動。從另一個角度出發(fā),公允價值計(jì)量屬性為企業(yè)盈余管理提供了更多的可能。所以從公允價值在金融工具中計(jì)量屬性的角度來考慮,運(yùn)用公允價值對企業(yè)進(jìn)行盈余管理是一把“雙刃劍”。

    會計(jì)準(zhǔn)則對公允價值在金融工具中的應(yīng)用的規(guī)定存在三個層次,一是存在活躍的交易市場作為交易價格的參考。二是如果沒有活躍的市場可以參考,那么可以選擇類似的市場交易價格作為公允價值的參考依據(jù)。三是以上都不存在的情況下,可采用估值技術(shù)確定其公允價值。前兩個層次較為容易把握并有較為確定的衡量標(biāo)準(zhǔn),但第三個層次,要依靠專賣的模型進(jìn)行估值運(yùn)用,而估值模型可供選擇的較多,需要綜合考慮各種因素進(jìn)行選擇,這樣的情況下其公允性就難以保證。

    3 在金融工具中運(yùn)用公允價值的建議

    公允價值計(jì)量在金融工具中的運(yùn)用仍將較長時間的處于一個探索前進(jìn)、不斷完善的階段,而在討論了其目前的現(xiàn)狀及隨其產(chǎn)生的相關(guān)問題之后,對公允價值在未來金融工具中的運(yùn)用前景提出幾點(diǎn)建議。

    3.1 加強(qiáng)對金融市場的監(jiān)管

    金融危機(jī)的爆發(fā)集中反映出我國的金融監(jiān)督管理方面存在的嚴(yán)重不足,通過總結(jié)金融危機(jī)對企業(yè)的影響可以有效地提供監(jiān)督管理水平。隨著全球金融市場一體化進(jìn)程的加快,金融行業(yè)的脆弱性也得以全面地暴露。在市場繁榮時,金融業(yè)可以在全球范圍內(nèi)進(jìn)行資金融通;而在市場風(fēng)險出現(xiàn)時,所爆發(fā)的金融危機(jī)將在全球市場中進(jìn)行蔓延。當(dāng)前,與國際市場相比較,我國金融市場化程度還不高,金融市場還處于起步和完善階段,但發(fā)展較為快速,并和全球發(fā)達(dá)的金融市場不斷地融合。這種情況下,金融監(jiān)管的重要性就不言而喻。特別是對與公允價值相聯(lián)系的金融衍生品,更是要加倍留意。具體來說,就是要結(jié)合我國金融工具的公允性的特點(diǎn),加強(qiáng)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系的建立,不斷地完善相應(yīng)的監(jiān)督管理的數(shù)據(jù),為金融監(jiān)督管理提供技術(shù)參數(shù)和數(shù)據(jù),促進(jìn)金融市場的發(fā)展。

    3.2 加強(qiáng)風(fēng)險監(jiān)管完善監(jiān)管法規(guī)

    公允價值計(jì)量所呈現(xiàn)的信息的準(zhǔn)確性對于投資者而言具有至關(guān)重要的作用,因此為了確保公允價值會計(jì)信息的客觀性、科學(xué)性與完整性就必須建立健全相應(yīng)的信息披露機(jī)制和完善風(fēng)險監(jiān)督法規(guī)。

    3.3 加強(qiáng)專業(yè)人才的素質(zhì)培養(yǎng)

    公允價值計(jì)量的復(fù)雜性要求會計(jì)人員必須具備較高的綜合素質(zhì)。為了應(yīng)對公允價值計(jì)量提出的高標(biāo)準(zhǔn)和高要求,政府和企業(yè)就應(yīng)當(dāng)對會計(jì)人員進(jìn)行培訓(xùn)。培訓(xùn)的過程中既要確保會計(jì)人員了解公允價值的相關(guān)流程和規(guī)章制度也需要對其進(jìn)行公允價值計(jì)量的業(yè)務(wù)知識的培訓(xùn),以便其能掌握各種知識應(yīng)對復(fù)雜的公允價值計(jì)量。

    3.4 加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部控制建設(shè)

    金融工具由于具有風(fēng)險性的特點(diǎn),為了加強(qiáng)金融工具的風(fēng)險管理,建立和完善內(nèi)部控制制度是必不可少的。首先,企業(yè)應(yīng)該根據(jù)自身行業(yè)發(fā)展的特點(diǎn)以及公司自身發(fā)展和風(fēng)險偏好情況,確定金融工具總體的業(yè)務(wù)目標(biāo)和戰(zhàn)略。其次,設(shè)立獨(dú)立的風(fēng)險管理和估值部門,風(fēng)險管理部門應(yīng)該嚴(yán)格遵守內(nèi)部控制制度,充分認(rèn)識到金融工具的潛在風(fēng)險,對于公允價值的確定應(yīng)嚴(yán)格按照估值程序執(zhí)行,并建立估值決策的事后評估制度,以防止出現(xiàn)估值偏見。再次,管理層應(yīng)重視對內(nèi)部控制機(jī)制實(shí)施監(jiān)管。管理層應(yīng)明確金融工具風(fēng)險管理各部分工作的內(nèi)容和責(zé)任,并以此對風(fēng)險管理人員的工作進(jìn)行監(jiān)督和考核。

    4 結(jié)語

    在金融工具的計(jì)量中,由于歷史成本的自身缺陷,公允價值應(yīng)運(yùn)而生,在一定程度上解決了金融工具的計(jì)量問題。但是,分析當(dāng)前業(yè)界應(yīng)用的具體情況,我國金融企業(yè)領(lǐng)域雖基本都遵循新的會計(jì)準(zhǔn)則,以公允價值計(jì)量金融工具,但是還存在著很多如上所述的障礙和問題,其應(yīng)用仍需我們不斷地研究和探索,找出對應(yīng)的方式和策略確保公允價值能夠發(fā)揮其真正的作用,為我國經(jīng)濟(jì)做出貢獻(xiàn),讓我國的會計(jì)準(zhǔn)則越來越走向國際化。

    [1] 申山宏.公允價值回歸:新會計(jì)準(zhǔn)則視角下的金融工具計(jì)量及其運(yùn)用[J].稅收經(jīng)濟(jì)研究,2015(91):88-90

    [2] 梁金祥.金融工具計(jì)量中的公允價值應(yīng)用研究[J].時代金融,2014(558):61

    [3] 王璞.公允價值在我國金融工具中的應(yīng)用及影響研究[D].大連交通大學(xué),2014

    [4] 黃瑞英.探討公允價值在金融工具中的應(yīng)用[J].經(jīng)濟(jì)師,2015(6):75-78

    蔣婷婷(1986-),女,漢族,四川彭山,西南財(cái)經(jīng)大學(xué)會計(jì)學(xué)院在職研究生在讀,就職于宏信證券有限責(zé)任公司,研究方向:會計(jì)學(xué)。

    F233

    A

    1672-5832(2016)09-0292-01

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