互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展模式及問題建議研究

李偉偉

[摘要]文章以互聯(lián)網(wǎng)和金融理論為指導(dǎo)，根據(jù)我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展當(dāng)前還處于探索階段的現(xiàn)狀，以互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式和發(fā)展問題方面展開研究，關(guān)注國際國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展動(dòng)態(tài)，結(jié)合理論，深入實(shí)踐，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中出現(xiàn)的問題提出合理化建議，為以后互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展做出貢獻(xiàn)。

[關(guān)鍵詞]互聯(lián)網(wǎng)金融；發(fā)展模式；發(fā)展問題

1我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展模式

1.1互聯(lián)網(wǎng)金融內(nèi)涵及特點(diǎn)

互聯(lián)網(wǎng)金融是依托互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)平臺(tái)而實(shí)現(xiàn)的金融服務(wù)。從廣義而言，互聯(lián)網(wǎng)金融主要包括兩方面的內(nèi)容：一是傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)構(gòu)建信息平臺(tái)，將傳統(tǒng)的金融服務(wù)延伸到線上，從而實(shí)現(xiàn)一系列網(wǎng)上業(yè)務(wù)；二是互聯(lián)網(wǎng)思維下的金融創(chuàng)新。而狹義的互聯(lián)網(wǎng)金融則主要指后者。其特征主要表現(xiàn)在：高效的信息處理；即時(shí)性和移動(dòng)化；資源配置低成本、高效率；風(fēng)險(xiǎn)大、監(jiān)管弱。

1.2互聯(lián)網(wǎng)金融在國內(nèi)的主要模式

1.2.1支付結(jié)算類模式

在我國，以互聯(lián)網(wǎng)為依托的第三方支付企業(yè)大抵分兩類：互聯(lián)網(wǎng)支付企業(yè)和金融型企業(yè)。前者以在線支付為主，支付寶、財(cái)付通為首；后者以快錢、匯付天下、環(huán)迅支付等為主，側(cè)重行業(yè)需求。iResearch艾瑞咨詢統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，中國2014年第三方互聯(lián)網(wǎng)支付交易規(guī)模達(dá)8萬億，同比增速50.3%。艾瑞分析認(rèn)為，第三方支付機(jī)構(gòu)產(chǎn)生的互聯(lián)網(wǎng)支付業(yè)務(wù)也取得了較快增長的原因是我國電子商務(wù)環(huán)境不斷的優(yōu)越，支付場(chǎng)景不斷地豐富和活躍的金融創(chuàng)新，使網(wǎng)上支付業(yè)務(wù)取得快速增長。

1.2.2融資業(yè)務(wù)類模式

主要包括P2P網(wǎng)絡(luò)借款、網(wǎng)絡(luò)小額貸款和前幾年就出現(xiàn)的眾籌網(wǎng)等。

P2P網(wǎng)絡(luò)貸款是指個(gè)人和個(gè)人之間的借貸，中國目前95%互聯(lián)網(wǎng)金融都屬于這個(gè)模式。P2P網(wǎng)絡(luò)借款主要有三種運(yùn)營模式：第一種是純線上模式，如拍拍貸、人人貸。第二種是線上線下結(jié)合模式，如翼龍貸。借款人在線上提交借款申請(qǐng)。第三種債權(quán)轉(zhuǎn)讓模式，如宜信。從2006年起，國內(nèi)的P2P網(wǎng)貸平臺(tái)不斷出現(xiàn)，在2014年年底時(shí)，我國網(wǎng)貸運(yùn)營平臺(tái)達(dá)1575家，據(jù)網(wǎng)貸之家最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2015年4月底，我國正常運(yùn)營平臺(tái)達(dá)1819家，累計(jì)平臺(tái)數(shù)量達(dá)2421家，相比2014年，環(huán)比上漲5.27%左右，隨著平臺(tái)數(shù)量的增長，P2P網(wǎng)貸平臺(tái)交易規(guī)模不斷擴(kuò)大，自2011 年起，我國P2P信貸平臺(tái)交易規(guī)模開始迅速發(fā)展，2013 年位于總成交榜第一位的溫州貸，總成交額 774743 萬元，同比增長 270%，緊隨其后的是盛融在線、合拍在線。不過，從整個(gè) P2P行業(yè)來看，我國 P2P信貸平臺(tái)的發(fā)展還處于初級(jí)階段，風(fēng)險(xiǎn)控制體系不健全。至于網(wǎng)絡(luò)小額貸款，當(dāng)前國內(nèi)主要是阿里小貸，其業(yè)務(wù)主要是為微企業(yè)和個(gè)體工商戶提供批量化融資服務(wù)。據(jù)其提供的數(shù)據(jù)顯示，截至2014 年上半年，阿里小貸累計(jì)發(fā)放貸款2000億元，累計(jì)客戶數(shù)超過80萬家，貸款規(guī)模超過150億元。眾籌模式是一種特殊的網(wǎng)絡(luò)籌資方式。意為群眾籌資或大眾投資，這種眾籌的模式不存在資金的借貸關(guān)系。它具有融資門檻低、項(xiàng)目多樣性的特點(diǎn)。我國比較有名的眾籌平臺(tái)有股權(quán)眾籌平臺(tái)，創(chuàng)新產(chǎn)品預(yù)售和市場(chǎng)宣傳平臺(tái)，創(chuàng)造性項(xiàng)目的夢(mèng)想實(shí)現(xiàn)平臺(tái)等，另外，還有一些微公益募資平臺(tái)。就當(dāng)前看，這類創(chuàng)意眾籌的互聯(lián)網(wǎng)金融模式在國內(nèi)的認(rèn)同程度還比較低。

1.2.3投資理財(cái)保險(xiǎn)類模式

該模式主要是指為消費(fèi)者提供購買保險(xiǎn)、信托、基金等理財(cái)產(chǎn)品的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，與傳統(tǒng)理財(cái)模式最大的差別是，電商平臺(tái)與金融機(jī)構(gòu)之間達(dá)成深入的協(xié)作是開展互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)模式所必要的。同時(shí)這種模式也是非常具有優(yōu)勢(shì)：各個(gè)電商平臺(tái)都可以銷售理財(cái)產(chǎn)品，用戶能夠方便及時(shí)地進(jìn)行購買和贖回；對(duì)已經(jīng)購買了相應(yīng)理財(cái)產(chǎn)品的用戶來說，用戶可以利用互聯(lián)網(wǎng)及時(shí)地查詢收益情況，互聯(lián)網(wǎng)金融通過平臺(tái)發(fā)展的優(yōu)勢(shì)表現(xiàn)得淋漓盡致。

2我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的主要問題

2.1互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)法律定位不明、缺乏行業(yè)自律

互聯(lián)網(wǎng)金融的靈活性大，商業(yè)運(yùn)作模式和產(chǎn)品類別復(fù)雜化，導(dǎo)致現(xiàn)有法律對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管更弱。而且，國內(nèi)現(xiàn)有的相關(guān)法律對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的屬性沒有作出明確規(guī)定。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的興起，很多不法人士利用P2P網(wǎng)貸平臺(tái)、眾籌等許多新興模式，在網(wǎng)絡(luò)上大肆地非法吸納資金；有些公司甚至常常利用某些名目欺騙百姓的金錢，由于普通大眾對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的認(rèn)識(shí)缺乏，安全意識(shí)薄弱，因此往往變成受害者。雖然近幾年是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的良好時(shí)期，但同時(shí)也產(chǎn)生了多起互聯(lián)網(wǎng)信貸平臺(tái)“攜款潛逃”和“非法集資”事件，時(shí)時(shí)挑釁法律底線。

2.2互聯(lián)網(wǎng)金融的風(fēng)險(xiǎn)防控能力較弱

風(fēng)險(xiǎn)防控能力較弱是影響互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)健康發(fā)展的重要因素?；ヂ?lián)網(wǎng)金融是金融和互聯(lián)網(wǎng)相結(jié)合的一種新興行業(yè)，其發(fā)展處于初步階段，行業(yè)本身具有高風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)，兩者結(jié)合之后所存在的風(fēng)險(xiǎn)將比單個(gè)行業(yè)所存在的風(fēng)險(xiǎn)更大。首先，內(nèi)控制度不健全是我國互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的一大問題。其次，資金管理風(fēng)險(xiǎn)是第三方網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)存在的重大問題，容易導(dǎo)致支付風(fēng)險(xiǎn)。例如“ 優(yōu)易網(wǎng)”“ 淘金貸”等一些 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的卷款跑路和倒閉事件，這些事件不僅給放款人造成資金損失，也對(duì)整個(gè)金融行業(yè)產(chǎn)生惡劣的影響。

2.3網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的安全性較低，融資模式不規(guī)范

盡管互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代已經(jīng)來臨，使用者越來越多，但通常人們使用時(shí)會(huì)保持一定的警惕性，這就是因?yàn)槿藗儗?duì)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的安全性仍然有所保留。目前社會(huì)上有很多事關(guān)金融安全的案件給人們敲響了警鐘，這些案件都有一個(gè)共同的特點(diǎn)，那就是客戶的信息被泄露，如身份證號(hào)碼、手機(jī)號(hào)碼、辦理相關(guān)業(yè)務(wù)的情況等，嚴(yán)重的危害用戶利益。侵犯網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)安全性有很多方式，比如利用假的網(wǎng)站、支付寶或采用招聘、社交、中獎(jiǎng)、保險(xiǎn)等欺詐方式，同時(shí)其欺騙形式也變得越來越繁雜，這給互聯(lián)網(wǎng)金融的安全性造成了很大壓力。

2.4專業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融人才缺乏

互聯(lián)網(wǎng)金融依賴于通信技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)而發(fā)展起來的，由此人才問題也是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的前提要素之一。面對(duì)我國新興互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)不斷擴(kuò)張的需求 我國互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的人才供應(yīng)量明顯不足。據(jù) 《2014年度中國電子商務(wù)人才狀況調(diào)查報(bào)告》 顯示超五成電商企業(yè)常常面臨人才流失率高、人才需求強(qiáng)烈等情況。

3我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的建議

3.1加強(qiáng)體制機(jī)制和法規(guī)制度建設(shè)

第一，加速互聯(lián)網(wǎng)金融立法和制度建設(shè)。從法律制度角度來規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融，是實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)金融穩(wěn)定規(guī)范化持續(xù)發(fā)展的前提。第二，完善金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)制度，使金融消費(fèi)者權(quán)益得到保障。建立個(gè)人信息保護(hù)制度，加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者的個(gè)人信息保護(hù)，維護(hù)消費(fèi)者合法權(quán)益。第三，適當(dāng)調(diào)整現(xiàn)有的金融政策、法律法規(guī)和監(jiān)管制度，著重解決互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)政策和監(jiān)管制度的矛盾。

3.2制定統(tǒng)一行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范

首先，建立統(tǒng)一的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。行業(yè)協(xié)會(huì)應(yīng)該通過訂立行業(yè)公約的形式，構(gòu)建統(tǒng)一的行業(yè)規(guī)則，從而推動(dòng)行業(yè)自律。同時(shí)，根據(jù)國內(nèi)的實(shí)際情況，在認(rèn)識(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展運(yùn)行規(guī)律的基礎(chǔ)上，制定互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)運(yùn)行規(guī)則，完善相應(yīng)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)平穩(wěn)健康發(fā)展。其次，加強(qiáng)征信體系建設(shè)，以保障個(gè)人安全的信用信息和規(guī)范運(yùn)行的征信系統(tǒng)為目的，落實(shí)人民銀行關(guān)于個(gè)人征信系統(tǒng)管理的規(guī)定和要求。完善激勵(lì)守信制度與信息披露制度，提升市場(chǎng)監(jiān)管與公共服務(wù)水平，對(duì)失信行為的聯(lián)合懲戒，建立不良借款人的預(yù)警名單與黑名單制度。

3.3構(gòu)建完善的互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范體系

第一，完善監(jiān)管體制。成立由中國人民銀行、金融監(jiān)管部門、公安部、商務(wù)部等單位組成的互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管委員會(huì)，構(gòu)建聯(lián)合監(jiān)管網(wǎng)，從而促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)發(fā)展。第二，加強(qiáng)市場(chǎng)準(zhǔn)入管理。制定互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)的準(zhǔn)入條件，根據(jù)開展的網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)對(duì)象和應(yīng)用管理業(yè)務(wù)，靈活實(shí)施市場(chǎng)準(zhǔn)入，同時(shí)也要防止金融風(fēng)險(xiǎn)過度集中，加大金融創(chuàng)新的支持。第三，完善互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系。增強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的內(nèi)部控制，完善計(jì)算機(jī)安全管理辦法和頒布互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)防范制度；完善社會(huì)信用體系，降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

3.4加強(qiáng)政府支持力度

政府的支持可以為某項(xiàng)事物的發(fā)展創(chuàng)造良好的環(huán)境，因此我國互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也需要政府的支持，政府應(yīng)該對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)進(jìn)行相應(yīng)的政策調(diào)整，努力協(xié)調(diào)互聯(lián)網(wǎng)金融與國家經(jīng)濟(jì)的關(guān)系。此外，人才問題是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的基礎(chǔ)。因此我們也應(yīng)該加強(qiáng)相關(guān)人才的培養(yǎng)，提高他們的素質(zhì)。一方面在有限的互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才的報(bào)酬和社會(huì)保障方面要給予足夠支持，對(duì)于相關(guān)企業(yè)要采取補(bǔ)貼政策；另一方面要大力開展互聯(lián)網(wǎng)金融專業(yè)人才的培養(yǎng)規(guī)劃和實(shí)施，保證互聯(lián)網(wǎng)金融后續(xù)發(fā)展的動(dòng)力。只有這兩個(gè)方面的結(jié)合，才能培育出更加專業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)金融人才，才能更好地滿足互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的需求。

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