2014年中國(guó)乳業(yè)回顧與2015年展望

文∕宋 亮

（高級(jí)乳業(yè)分析師）

2014年是中國(guó)乳業(yè)繼續(xù)全面轉(zhuǎn)型的重要一年。伴隨著國(guó)際化發(fā)展及國(guó)家政策的深入實(shí)施，從企業(yè)內(nèi)部管理機(jī)制到外部資源投資布局，從硬件設(shè)施建設(shè)到海外技術(shù)合作都取得了較大進(jìn)步。

與此同時(shí)國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)環(huán)境也發(fā)生了重大變化。就國(guó)際而言，乳品整體供過(guò)于求。一方面，俄羅斯、印度、東南亞、中東、南非等世界乳品主要銷(xiāo)售地區(qū)受制于經(jīng)濟(jì)下滑及通貨膨脹影響，乳品消費(fèi)增長(zhǎng)放緩；另一方面，新西蘭、歐洲及美國(guó)原奶產(chǎn)量大幅增長(zhǎng)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2014年1～9月，新西蘭、歐盟、澳大利亞、美國(guó)的原奶產(chǎn)量同比分別增長(zhǎng)12.2%、5.0%、4.5%和2.2%。

就國(guó)內(nèi)而言，奶牛養(yǎng)殖仍處于轉(zhuǎn)型升級(jí)階段，小規(guī)模養(yǎng)殖繼續(xù)退出市場(chǎng)，超大規(guī)模養(yǎng)殖所存在的問(wèn)題開(kāi)始暴露；進(jìn)口乳品對(duì)本土市場(chǎng)沖擊進(jìn)一步加劇，整個(gè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展格局開(kāi)始重大調(diào)整。在宏觀政策上，國(guó)家在十八屆三中、四中全會(huì)上也明確表示，要堅(jiān)持以市場(chǎng)作為資源配置的主要手段，同時(shí)加強(qiáng)法制建設(shè)，這為推動(dòng)依法治國(guó)，推動(dòng)整個(gè)乳業(yè)長(zhǎng)期、全面、公平、有序的競(jìng)爭(zhēng)提供了政策保障，有利于產(chǎn)業(yè)的健康發(fā)展。

市場(chǎng)回顧分析

◆奶粉行業(yè)加快調(diào)整

由國(guó)務(wù)院主導(dǎo)推動(dòng)的一系列奶粉整頓政策和意見(jiàn)在2014年初見(jiàn)成效。一是對(duì)國(guó)內(nèi)較為混亂的代工、貼牌等現(xiàn)象進(jìn)行初步梳理，并加大對(duì)大企業(yè)在市場(chǎng)價(jià)格操控、醫(yī)護(hù)渠道賄賂等行業(yè)不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)的打擊；二是通過(guò)重新發(fā)放生產(chǎn)許可證，極大提高了現(xiàn)有奶粉企業(yè)的安全生產(chǎn)水平，部分企業(yè)的奶源、生產(chǎn)環(huán)境、生產(chǎn)技術(shù)和產(chǎn)品質(zhì)量都達(dá)到國(guó)際先進(jìn)水平；三是以新版《食品安全法》為代表的一系列法律法規(guī)陸續(xù)出臺(tái)，大幅提升了行業(yè)準(zhǔn)入門(mén)檻，嚴(yán)格了行業(yè)紀(jì)律。上述政策措施有的放矢，為整個(gè)行業(yè)的長(zhǎng)期健康發(fā)展及市場(chǎng)形成良性有序競(jìng)爭(zhēng)氛圍奠定了基礎(chǔ)。

在政策推動(dòng)下，2014年奶粉行業(yè)加快進(jìn)入調(diào)整階段。隨著競(jìng)爭(zhēng)不斷加劇，國(guó)內(nèi)奶粉罕見(jiàn)的出現(xiàn)大面積、較長(zhǎng)時(shí)間的促銷(xiāo)。主要原因：一是部分大型企業(yè)內(nèi)部存貨大；二是政策打破過(guò)去主流進(jìn)口奶粉定價(jià)和相應(yīng)利益分配格局；三是海淘及國(guó)內(nèi)電商快速發(fā)展，進(jìn)一步干擾傳統(tǒng)價(jià)格體系；四是針對(duì)海外OEM政策出臺(tái)前，大批海外中小企業(yè)為規(guī)避政策風(fēng)險(xiǎn)，加快清理庫(kù)存。

從市場(chǎng)上看，促銷(xiāo)并沒(méi)有影響國(guó)內(nèi)主流奶粉企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)。根據(jù)AC尼爾森統(tǒng)計(jì)，2014年1～8月全渠道（KA大賣(mài)場(chǎng)、母嬰、電商）市場(chǎng)份額排名依次為：紐迪希亞12.4%、惠氏12.3%、美贊臣10.1%、貝因美6.6%、合生元6.0%、雅培6.0%、菲仕蘭5.8%、伊利5.3%、雀巢4.1%、雅士利3.3.%、飛鶴2.8%。2014年1～8月全渠道銷(xiāo)售額同比增幅最大，紐迪希亞、飛鶴、惠氏、雀巢、菲仕蘭、伊利、合生元，同比增幅分別為86%、44%、29%、25%、21%、18%和16%。雅士利、貝因美同比分別下降8%和4%。從上述數(shù)據(jù)可以看出，2014年奶粉行業(yè)出現(xiàn)了兩匹黑馬，同比增長(zhǎng)幅度最大，一是達(dá)能旗下的紐迪希亞，主打品牌有可瑞康、諾優(yōu)能、牛欄、愛(ài)他美，幾個(gè)品牌在國(guó)內(nèi)口碑較好，都是線上消費(fèi)者追捧的品牌，因此，通過(guò)電商渠道得以快速發(fā)展。二是飛鶴，借助奶粉新政影響，抓住市場(chǎng)格局調(diào)整機(jī)會(huì)，同時(shí)這些年在消費(fèi)者中口碑較好，得以快速發(fā)展。除此之外，惠氏、雀巢、伊利穩(wěn)扎穩(wěn)打，加快推進(jìn)渠道全面建設(shè)，提高終端鋪貨效率，業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)表現(xiàn)不俗。美贊臣、雅培憑借以往在消費(fèi)者中的口碑，繼續(xù)保持平穩(wěn)發(fā)展。

雅士利、貝因美盡管業(yè)績(jī)有所下滑，但企業(yè)都處于深度調(diào)整和戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型階段，兩個(gè)企業(yè)都是民營(yíng)出身，在產(chǎn)品營(yíng)銷(xiāo)、應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化等方面具有較強(qiáng)能力，相信經(jīng)過(guò)調(diào)整后，企業(yè)業(yè)績(jī)將會(huì)有明顯增長(zhǎng)。貝因美、合生元一直引領(lǐng)中國(guó)嬰幼兒奶粉產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，特別在渠道服務(wù)化、專(zhuān)業(yè)化方面走在其它品牌前面，而貝因美又率先加快產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，在嬰幼兒配方奶、兒童奶粉等方面也有較為明顯優(yōu)勢(shì)。雅士利2014年戰(zhàn)略上做出重大調(diào)整，與達(dá)能深入合作，勢(shì)必借助達(dá)能品牌優(yōu)勢(shì)和電商渠道優(yōu)勢(shì)。與其它企業(yè)所不同的，雅士利與達(dá)能合作，將直接貫穿從一線到五線整個(gè)全國(guó)市場(chǎng)，未來(lái)發(fā)展前景可觀。

◆液態(tài)奶保持較快增長(zhǎng)

2013年出現(xiàn)較為嚴(yán)重“奶荒”，迫使乳品企業(yè)囤積過(guò)多進(jìn)口奶粉，加上2014年國(guó)際奶粉價(jià)格大幅下跌，國(guó)內(nèi)大批工業(yè)奶粉企業(yè)停產(chǎn)，現(xiàn)存奶源基本全部轉(zhuǎn)移到乳品企業(yè)身上，造成原奶出現(xiàn)相對(duì)供過(guò)于求。面對(duì)消化奶粉庫(kù)存和新增原奶的雙重壓力，2014年3月以后，乳品企業(yè)頻繁打折促銷(xiāo)，同時(shí)為保證業(yè)績(jī)持續(xù)增長(zhǎng)，企業(yè)加快通過(guò)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)升級(jí)，擴(kuò)大市場(chǎng)鋪貨，重點(diǎn)扶持單品等方式，順利實(shí)現(xiàn)營(yíng)收和利潤(rùn)的增長(zhǎng)。以2014年上半年業(yè)績(jī)?yōu)槔?，伊利、蒙牛、光明、三元分別實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售收入272.86 億、258.40 億、98.72 億、22.49億元，同比分別增長(zhǎng)13.6%、25.0%、32.6%、21.5%；利潤(rùn)同比分別增長(zhǎng)31.9%、39.9%、41.5%、28.2%。其中，伊利液態(tài)奶收入207.08 億元，同比增長(zhǎng)15.30%；奶粉及奶制品收入30.41 億元，同比增長(zhǎng)9.10%；冷飲產(chǎn)品收入30.40 億元，同比增長(zhǎng)8.16%；以每益添、暢輕、珍護(hù)為代表的中高端產(chǎn)品業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)顯著，同比分別達(dá)到124.45%、112.12%、149.97%。蒙牛液態(tài)奶收入達(dá)217.6 億元，AC尼爾森數(shù)據(jù)顯示市場(chǎng)份額穩(wěn)居第一，特侖蘇、優(yōu)益C、真果粒、冠益乳、未來(lái)星等明星產(chǎn)品繼續(xù)引領(lǐng)市場(chǎng)。光明“莫斯利安”、“優(yōu)倍”、“優(yōu)+”、“暢優(yōu)”、“健能”對(duì)營(yíng)收貢獻(xiàn)增加，其中莫斯利安2014年上半年收入約33 億元，預(yù)計(jì)2014年全年收入約60 億元。

與此同時(shí)，進(jìn)口液態(tài)奶增長(zhǎng)迅速。2014年1～9月全國(guó)液態(tài)奶累計(jì)進(jìn)口量達(dá)24.64 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)70.8%，預(yù)計(jì)全年進(jìn)口量將超過(guò)30 萬(wàn)噸。按照此速度，五年后，進(jìn)口液態(tài)奶進(jìn)口量有望超過(guò)100 萬(wàn)噸，將對(duì)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)產(chǎn)生較為明顯的影響。

國(guó)際化發(fā)展進(jìn)一步深入

繼光明、蒙牛、伊利之后，2014年，貝因美、三元、新希望也加入了國(guó)際化發(fā)展的行列。貝因美深化與愛(ài)爾蘭Kerry合作，同時(shí)與恒天然建立戰(zhàn)略合作關(guān)系，有助于推動(dòng)企業(yè)自身管理體制改變，同時(shí)極大提升其資源保障能力；三元、新希望借著中澳自由貿(mào)易協(xié)定，紛紛到當(dāng)?shù)赝顿Y建廠，充分利用澳大利亞的資源優(yōu)勢(shì)；伊利、蒙牛繼續(xù)擴(kuò)大在新西蘭的投資，伊利追加20 億元，投資當(dāng)?shù)匾簯B(tài)奶生產(chǎn)及深加工產(chǎn)品；蒙牛與當(dāng)?shù)睾献?，打造進(jìn)口液態(tài)奶。2014年11月，習(xí)總書(shū)記訪問(wèn)新西蘭和澳大利亞，對(duì)于中國(guó)在海外投資奶業(yè)發(fā)展，給予肯定。

長(zhǎng)期來(lái)看，中國(guó)乳業(yè)國(guó)際化發(fā)展的意義重大。從宏觀來(lái)看，隨著貿(mào)易自由化程度不斷提高，未來(lái)中國(guó)市場(chǎng)必將全面融入到國(guó)際市場(chǎng)當(dāng)中，同時(shí)，為推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展以及實(shí)現(xiàn)人民幣國(guó)際化，黨中央明確要加快建立更加廣泛的自由貿(mào)易區(qū)。這意味著未來(lái)越來(lái)越多海外平價(jià)快消品將涌入中國(guó)市場(chǎng)，包括乳品在內(nèi)的快消品必將接受?chē)?guó)際市場(chǎng)低價(jià)產(chǎn)品的挑戰(zhàn)。廣泛的自貿(mào)區(qū)發(fā)展，不僅挑戰(zhàn)了中國(guó)快消傳統(tǒng)渠道，同時(shí)對(duì)于新型電商渠道也產(chǎn)生了極大挑戰(zhàn)，促使當(dāng)前的商業(yè)模式和利益分配關(guān)系發(fā)生極大改變。乳品產(chǎn)業(yè)加快國(guó)際化發(fā)展，可以充分利用國(guó)際低價(jià)奶源、成熟的工藝和產(chǎn)能、產(chǎn)品品牌、技術(shù)和前沿的研究成果等優(yōu)勢(shì)資源，提升國(guó)內(nèi)企業(yè)在國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)的實(shí)力，從而縮小自身與乳業(yè)發(fā)達(dá)國(guó)家在產(chǎn)品品質(zhì)、技術(shù)、成本等方面的差距。未來(lái)進(jìn)口液態(tài)奶對(duì)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)沖擊會(huì)越來(lái)越大，當(dāng)前進(jìn)口液態(tài)奶最大的優(yōu)勢(shì)在于成本，國(guó)內(nèi)企業(yè)加快海外資源布局，同樣可以獲得相對(duì)較低的成本優(yōu)勢(shì)，從而在中國(guó)市場(chǎng)上具備與外資品牌競(jìng)爭(zhēng)的優(yōu)勢(shì)，這就是筆者針對(duì)進(jìn)口奶沖擊提出的“以夷制夷”的思想。

國(guó)際化發(fā)展，有助于提升自身資源保障能力。近兩年，中國(guó)乳品消費(fèi)受制于質(zhì)量安全、價(jià)格上漲以及渠道等問(wèn)題，增長(zhǎng)有所放緩。2014年一二線城市人均乳品消費(fèi)量平均增長(zhǎng)不超過(guò)1%，目前三線以下地區(qū)乳品消費(fèi)在總消費(fèi)中的比重仍然偏低，市場(chǎng)整體處于“消費(fèi)培育”階段，但整體增長(zhǎng)速度快于一二線城市，部分地區(qū)年消費(fèi)量增長(zhǎng)速度超過(guò)10%。近兩年乳品企業(yè)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)很多來(lái)自三線以下地區(qū)。按照原奶折算，近兩年中國(guó)大陸地區(qū)原奶消費(fèi)量在4 000 萬(wàn)～4 300 萬(wàn)噸，而實(shí)際國(guó)內(nèi)原奶產(chǎn)量大致在3 500 萬(wàn)噸。到2020年前后，隨著三線以下地區(qū)9 億人口的消費(fèi)培育起來(lái)，筆者初步測(cè)算國(guó)內(nèi)原奶需求量將達(dá)到6 000 萬(wàn)～7 000 萬(wàn)噸。目前，國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖處在向規(guī)?；?、集約化的現(xiàn)代養(yǎng)殖業(yè)轉(zhuǎn)型的時(shí)期，總體存在問(wèn)題較多，到2020年預(yù)計(jì)原奶產(chǎn)量不超過(guò)6 000 萬(wàn)噸，未來(lái)我們大約有1 000 萬(wàn)噸原奶需要依靠進(jìn)口。在此背景下，國(guó)內(nèi)企業(yè)加快海外資源布局，有助于提升其在海外的資源獲取能力其在乳品國(guó)際貿(mào)易中的話語(yǔ)權(quán)，從而為更好滿足國(guó)內(nèi)需求提供保障。

從企業(yè)來(lái)看，通過(guò)海外投資收購(gòu)或者入股合作等方式，一方面有助于企業(yè)熟悉國(guó)際市場(chǎng)環(huán)境，了解國(guó)際奶業(yè)相關(guān)規(guī)則和制度，有利于培養(yǎng)各類(lèi)國(guó)際化人才；一方面有助于將國(guó)外成熟的管理體系、生產(chǎn)安全制度、養(yǎng)殖經(jīng)驗(yàn)和成熟工藝引進(jìn)來(lái)，從而實(shí)現(xiàn)國(guó)內(nèi)企業(yè)在管理體制上朝著國(guó)際化成熟企業(yè)管理發(fā)展，建立現(xiàn)代化養(yǎng)殖管理模式，緊跟國(guó)際先進(jìn)技術(shù)前沿。

轉(zhuǎn)型發(fā)展，產(chǎn)業(yè)三大矛盾交織凸顯

近年，乳品進(jìn)口量越來(lái)越大，進(jìn)口奶粉價(jià)格大幅波動(dòng)，并呈現(xiàn)倒掛趨勢(shì)，對(duì)國(guó)內(nèi)乳品加工和奶牛養(yǎng)殖業(yè)沖擊明顯；由于進(jìn)口原料質(zhì)優(yōu)價(jià)廉，企業(yè)大量使用。替代國(guó)內(nèi)原奶，引起上下游產(chǎn)業(yè)矛盾進(jìn)一步加深；隨著國(guó)際化發(fā)展，國(guó)內(nèi)企業(yè)加快海外投資布局，從而減少了國(guó)內(nèi)奶源、加工等方面投資。上述三大矛盾，伴隨產(chǎn)業(yè)深入調(diào)整及外部進(jìn)口增大，開(kāi)始進(jìn)一步激化。

◆進(jìn)口與國(guó)內(nèi)加工及養(yǎng)殖的矛盾

首先，進(jìn)口乳品目前已經(jīng)占據(jù)國(guó)內(nèi)整體乳品消費(fèi)量的三分之一。2014年1～9月，全國(guó)乳品進(jìn)口量共計(jì)149.86 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)36.5%。其中，液態(tài)奶累計(jì)進(jìn)口量達(dá)24.64 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)70.8%；干乳制品累計(jì)進(jìn)口量為125.2 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)31.3%；進(jìn)口大包裝奶粉（原料）累計(jì)達(dá)81.41 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)50.0%；進(jìn)口嬰幼兒配方奶粉8.98 萬(wàn)噸，同比超過(guò)100%。筆者預(yù)計(jì)2014年全年乳品進(jìn)口量將超過(guò)180 萬(wàn)噸。其中，液態(tài)奶進(jìn)口量約30 萬(wàn)噸，大包裝奶粉約100 萬(wàn)噸，嬰幼兒配方奶粉約10 萬(wàn)噸。進(jìn)口乳品全部折算原奶約1 350 萬(wàn)～1 400 萬(wàn)噸，占全國(guó)用奶需求量的三分之一。按照國(guó)內(nèi)泌乳牛平均單產(chǎn)6 噸計(jì)算，進(jìn)口乳品折算原奶相當(dāng)于230 萬(wàn)頭泌乳牛年產(chǎn)量。

其次，進(jìn)口快速增長(zhǎng)對(duì)國(guó)內(nèi)企業(yè)帶來(lái)較大壓力。一是造成國(guó)內(nèi)乳品產(chǎn)量有所下降。據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2014年1～10月，國(guó)內(nèi)乳品產(chǎn)量2 198.8 萬(wàn)噸，同比下降0.04%。其中，干乳制品233.13 萬(wàn)噸，同比下降35.8%，液態(tài)奶1 993.14 萬(wàn)噸，同比僅增長(zhǎng)0.7%。二是影響到國(guó)內(nèi)企業(yè)的正常經(jīng)營(yíng)。目前，國(guó)內(nèi)大部分含乳飲料、酸奶制品、烘培食品、糖果等基本采用進(jìn)口奶粉作為原料，更多的奶粉生產(chǎn)企業(yè)也轉(zhuǎn)向海外采購(gòu)原料。國(guó)家統(tǒng)計(jì)的干乳制品產(chǎn)量大幅下降，可以說(shuō)明國(guó)內(nèi)大部分工業(yè)奶粉生產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)減少生產(chǎn)。在政府積極倡導(dǎo)下和出于保護(hù)奶源的目的，國(guó)內(nèi)乳品企業(yè)一方面積極收奶變成產(chǎn)品，推向市場(chǎng)進(jìn)行促銷(xiāo)；一方面噴粉入庫(kù)。收奶噴粉占用了企業(yè)大量資金，而市場(chǎng)促銷(xiāo)又減少了企業(yè)正常盈利能力。

但對(duì)于進(jìn)口與國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖要有正確的態(tài)度。首先，當(dāng)前進(jìn)口乳品價(jià)格大幅波動(dòng)及進(jìn)口量快速增加，對(duì)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)帶來(lái)的傷害確實(shí)需要引起行業(yè)及政府的關(guān)注。在不違反WTO原則下，對(duì)于進(jìn)口過(guò)快的增長(zhǎng)可通過(guò)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)來(lái)加以限制。另外，中外政府及企業(yè)應(yīng)考慮如何采取措施來(lái)保證進(jìn)口大包裝原料奶粉價(jià)格在一定時(shí)期的穩(wěn)定，這對(duì)于國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖以及出口國(guó)來(lái)說(shuō)都是一件好事。長(zhǎng)期來(lái)看，進(jìn)口與國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖不存在矛盾，中國(guó)乳品需求量巨大，未來(lái)進(jìn)口將是有力的資源保證。

◆加工環(huán)節(jié)與養(yǎng)殖環(huán)節(jié)的矛盾

長(zhǎng)期以來(lái)，由于養(yǎng)殖與加工環(huán)節(jié)沒(méi)有形成穩(wěn)固合作共贏關(guān)系，加上養(yǎng)殖主要以小規(guī)模及散養(yǎng)為主，市場(chǎng)議價(jià)能力弱，所以雙方此消彼長(zhǎng)的利益博弈矛盾一直存在。三鹿牌“嬰幼兒奶粉事件”后，國(guó)內(nèi)散養(yǎng)基本已經(jīng)退出市場(chǎng)，小規(guī)模養(yǎng)殖近些年隨著比較收益下滑也陸續(xù)退出市場(chǎng)，而大規(guī)模養(yǎng)殖增長(zhǎng)速度慢于散戶(hù)和小規(guī)模退出速度，造成2013年“奶荒”。2014年，進(jìn)口奶粉價(jià)格大幅下降，國(guó)內(nèi)原奶價(jià)格居高不下，造成大多乳品企業(yè)盡可能選擇使用進(jìn)口奶粉作為原料。同期部分工業(yè)奶粉企業(yè)減產(chǎn)或停產(chǎn)，在個(gè)別地區(qū)乳品企業(yè)也減少收奶量，從而激化了上下游矛盾。但實(shí)際上，2014年在國(guó)內(nèi)外原奶價(jià)格差距較大以及經(jīng)營(yíng)壓力很大的情況下，國(guó)內(nèi)乳品企業(yè)沒(méi)有出現(xiàn)大面積的拒奶情況。目前，國(guó)內(nèi)乳品企業(yè)奶粉庫(kù)存壓力大，預(yù)計(jì)到2015年下半年才能夠完全清理結(jié)束。

國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖最大問(wèn)題就是奶價(jià)不具國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，主因：一是成本高，目前，無(wú)論大規(guī)模養(yǎng)殖還是中小規(guī)模養(yǎng)殖，由于苜蓿等高蛋白飼料缺乏、牧場(chǎng)養(yǎng)殖管理不足、中小規(guī)模養(yǎng)殖品種改良不夠、防疫費(fèi)用高漲等一系列因素造成其系統(tǒng)性成本高。二是對(duì)于占主體的中小規(guī)模養(yǎng)殖，仍然獨(dú)自承擔(dān)養(yǎng)殖風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)闈撛诔杀敬?，比較收益低，養(yǎng)殖積極性不高。

筆者認(rèn)為，中國(guó)，作為一個(gè)農(nóng)業(yè)大國(guó)，擁有非常好的農(nóng)業(yè)發(fā)展基礎(chǔ)，長(zhǎng)期來(lái)看，在奶牛養(yǎng)殖及原奶價(jià)格上具備國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。過(guò)去十幾年里，中國(guó)原奶價(jià)格低于國(guó)際平均價(jià)格就是明證。但近5 年，隨著農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的發(fā)展以及資源日益緊缺，養(yǎng)殖成本快速上漲，造成今天價(jià)格高于國(guó)際。根本上，這是由于整個(gè)奶業(yè)發(fā)展時(shí)間短，從過(guò)去小農(nóng)奶業(yè)向現(xiàn)代化奶業(yè)發(fā)展過(guò)程中，由于牧草、防疫、配種等系統(tǒng)性的產(chǎn)業(yè)發(fā)展體系沒(méi)有建立起來(lái)，從而造成成本高漲，而這些年在規(guī)?；较蛏嫌肿哌^(guò)不少?gòu)澛罚瑹o(wú)疑進(jìn)一步加劇了矛盾的產(chǎn)生。

實(shí)際上，中國(guó)奶牛養(yǎng)殖的方向很明確，堅(jiān)持種養(yǎng)結(jié)合，推動(dòng)專(zhuān)業(yè)分工，發(fā)展適度規(guī)?；瓦m度精細(xì)化。這種發(fā)展模式才是最經(jīng)濟(jì)的、可持續(xù)的，才能夠讓我們?cè)谖磥?lái)與國(guó)際原奶價(jià)格相比具備較強(qiáng)優(yōu)勢(shì)?？梢?jiàn)，中小規(guī)模養(yǎng)殖仍將是未來(lái)中國(guó)奶牛養(yǎng)殖的主體，是奶業(yè)發(fā)展的脊梁。

目前的問(wèn)題是如何對(duì)中小規(guī)模養(yǎng)殖戶(hù)進(jìn)行專(zhuān)業(yè)化改造？發(fā)展家庭牧場(chǎng)或者形成合作社模式的核心在于如何推動(dòng)土地流轉(zhuǎn)，如何增強(qiáng)其融資能力，如何為其構(gòu)建配套灌溉、防疫等基礎(chǔ)服務(wù)設(shè)施等。做好以上這些，一方面提升了奶農(nóng)的積極性；一方面推動(dòng)了上游系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)全面建立；一方面有助于提升上游議價(jià)能力，與下游形成穩(wěn)定合作關(guān)系，減少博弈。只有當(dāng)符合中國(guó)現(xiàn)代化養(yǎng)殖業(yè)的產(chǎn)業(yè)組織模式建立起來(lái)的時(shí)候，才能從根本上降低養(yǎng)殖成本。

因此，目前對(duì)于養(yǎng)殖企業(yè)及養(yǎng)殖戶(hù)來(lái)說(shuō)，應(yīng)盡快通過(guò)加強(qiáng)管理、改良品種、發(fā)展高蛋白牧草等方，進(jìn)一步降低養(yǎng)殖成本，而國(guó)內(nèi)加工企業(yè)應(yīng)盡可能保持穩(wěn)定收奶。政府與協(xié)會(huì)應(yīng)積極協(xié)調(diào)，并在一定程度上提高補(bǔ)貼力度。

◆乳業(yè)海外投資增加與國(guó)內(nèi)投資減少的矛盾

從投資角度來(lái)看，國(guó)內(nèi)乳品加工企業(yè)的資本、在海外的投資在不斷增多，但奶牛養(yǎng)殖社會(huì)融資能力也在不斷增強(qiáng)。當(dāng)前國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩，房地產(chǎn)、汽車(chē)等行業(yè)投資力度下降，更多資本投向農(nóng)業(yè)為主的基礎(chǔ)領(lǐng)域，奶牛養(yǎng)殖及相關(guān)加工領(lǐng)域投資并沒(méi)有出現(xiàn)大幅下降趨勢(shì)，恒大、阿里、華潤(rùn)等企業(yè)已經(jīng)開(kāi)始進(jìn)入養(yǎng)牛等乳業(yè)領(lǐng)域，也看到源天然、圣牧等通過(guò)上市融資。當(dāng)然外資也在加大對(duì)華乳業(yè)投資，比如恒天然、通用磨坊、朝日等?？梢?jiàn)，國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖產(chǎn)業(yè)并未因?yàn)楫a(chǎn)業(yè)資本走出去而投資熱度驟減。

乳品企業(yè)海外投資帶來(lái)的根本問(wèn)題在于，海外奶源的使用將會(huì)減少對(duì)國(guó)內(nèi)奶源依賴(lài)，短期會(huì)影響國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖健康發(fā)展。但從本質(zhì)上看，中國(guó)乳業(yè)發(fā)展，核心在于加工企業(yè)，基礎(chǔ)在于養(yǎng)殖環(huán)節(jié)，這是中國(guó)產(chǎn)業(yè)特定環(huán)境和發(fā)展歷史決定的。因此，乳業(yè)強(qiáng)大，以奶源基礎(chǔ)，但發(fā)展更仰仗加工企業(yè)。只有加工企業(yè)具備較強(qiáng)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力后，才能夠從根本上保護(hù)本國(guó)養(yǎng)殖產(chǎn)業(yè)。如果企業(yè)不加快國(guó)際化發(fā)展步伐，未來(lái)面對(duì)海外低價(jià)優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)將處于不利地位，加工企業(yè)衰弱必將影響上游奶源，皮之不存，毛將焉附。

國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖朝著現(xiàn)代化方向發(fā)展需要時(shí)間，而國(guó)內(nèi)企業(yè)轉(zhuǎn)變?yōu)榫哂休^強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力的國(guó)際化大型企業(yè)也需要時(shí)間。在這個(gè)階段，如何處理進(jìn)口乳品、海外投資與國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖之間的矛盾？

在這里，筆者要提出一個(gè)“乳資源分工”的概念。隨著中國(guó)市場(chǎng)全面融入國(guó)際乳業(yè)市場(chǎng)，國(guó)內(nèi)乳資源與國(guó)際乳資源在中國(guó)市場(chǎng)上必然扮演不同的角色。國(guó)內(nèi)奶源在未來(lái)一段時(shí)間里成本不具優(yōu)勢(shì)。因此，通過(guò)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)分工，引導(dǎo)國(guó)內(nèi)外乳資源進(jìn)行分工，一方面可以保障國(guó)內(nèi)消費(fèi)需求，保持市場(chǎng)開(kāi)放；另一方面可以保護(hù)國(guó)內(nèi)奶牛養(yǎng)殖產(chǎn)業(yè)。加入WTO以后，隨著與越來(lái)越多國(guó)家建立自貿(mào)，世界范圍內(nèi)的乳資源在中國(guó)市場(chǎng)上會(huì)實(shí)現(xiàn)自由配置，低價(jià)產(chǎn)品會(huì)涌入進(jìn)來(lái)。在這種背景下，保護(hù)國(guó)內(nèi)奶源最根本的辦法要從“乳”自身的優(yōu)勢(shì)出發(fā)，與肉、糧食等其它農(nóng)副產(chǎn)品相比，乳具有明顯的地域優(yōu)勢(shì)，在于乳蛋白具有很強(qiáng)的活性，從營(yíng)養(yǎng)角度看，低熱度加工、近距離、短時(shí)間飲用最合適。換句話說(shuō)，保護(hù)本國(guó)奶源最好的辦法就是發(fā)展低溫產(chǎn)品，同時(shí)將低溫奶價(jià)格與常溫奶價(jià)格拉開(kāi)，常溫產(chǎn)品盡可能做到滿足基本需求，而低溫產(chǎn)品更加營(yíng)養(yǎng)，低溫價(jià)格高于常溫，有利于掩蓋本國(guó)原奶高價(jià)劣勢(shì)。重點(diǎn)來(lái)說(shuō)，政策層面需要對(duì)國(guó)內(nèi)乳品結(jié)構(gòu)發(fā)展有一個(gè)正確的引導(dǎo)。

展望

◆國(guó)內(nèi)原奶價(jià)格與國(guó)際連動(dòng)性不斷增強(qiáng)

隨著國(guó)內(nèi)與國(guó)際乳品市場(chǎng)開(kāi)始接軌，未來(lái)國(guó)內(nèi)原奶與國(guó)際價(jià)格之間的差距將進(jìn)一步縮小，意味著目前國(guó)內(nèi)原奶價(jià)格仍有進(jìn)一步下降可能，但大幅下降的可能不大。從國(guó)際上來(lái)看，新西蘭、歐洲原奶價(jià)格都跌至近幾年最低，繼續(xù)下跌可能性不大，歐洲生產(chǎn)配額雖然放開(kāi)，但短期對(duì)國(guó)際乳品供應(yīng)增加難以產(chǎn)生明顯效果?？傮w來(lái)說(shuō)，2015年國(guó)內(nèi)、國(guó)際原奶價(jià)格都會(huì)出現(xiàn)溫和變化。另外，隨著國(guó)內(nèi)企業(yè)加快海外布局，增強(qiáng)對(duì)國(guó)內(nèi)外資源調(diào)配的能力，未來(lái)國(guó)內(nèi)出現(xiàn)乳品供求嚴(yán)重失衡的可能性不大，同時(shí)國(guó)內(nèi)原奶價(jià)格與國(guó)際原奶價(jià)格走勢(shì)將開(kāi)始趨于一致。

◆奶粉價(jià)格長(zhǎng)期進(jìn)入下行通道

全行業(yè)罕見(jiàn)長(zhǎng)時(shí)間、大面積促銷(xiāo)也釋放一個(gè)信號(hào)，就是行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)提前進(jìn)入紅海領(lǐng)域，無(wú)論外資品牌還是國(guó)產(chǎn)品牌都陷入焦灼狀態(tài)。從嬰幼兒奶粉產(chǎn)業(yè)發(fā)展的大周期來(lái)看，在競(jìng)爭(zhēng)的白熱化和產(chǎn)能?chē)?yán)重過(guò)剩雙重壓力下，價(jià)格拐點(diǎn)已現(xiàn)，將結(jié)束長(zhǎng)達(dá)近20 年的上漲態(tài)勢(shì)，總體將進(jìn)入下行通道。由于政策影響，過(guò)去定價(jià)體系和固有的利益格局被打破，加上近幾年奶粉產(chǎn)能快速增長(zhǎng)，貝因美、飛鶴、雅培、圣元、伊利、雅士利、三元、輝山以及陜西、黑龍江等地的中型企業(yè)產(chǎn)能都在擴(kuò)張，而保留下來(lái)的中小進(jìn)口和定牌生產(chǎn)、貼牌生產(chǎn)（OEM）也都加大進(jìn)口，產(chǎn)能增長(zhǎng)速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)快于人口消費(fèi)增長(zhǎng)速度。目前，消費(fèi)者仍迷信價(jià)格高的奶粉就是好奶粉，這種心態(tài)成為奶粉價(jià)格下行最后一道屏障，但自貿(mào)區(qū)廣泛建立和跨國(guó)電商的發(fā)展，將最終推動(dòng)?jì)胗變耗谭蹆r(jià)格全面下行。

價(jià)格長(zhǎng)期下行，在未來(lái)將壓縮渠道利潤(rùn)，倒逼渠道升級(jí)。未來(lái)專(zhuān)業(yè)化程度高的產(chǎn)品，其銷(xiāo)售渠道必然是專(zhuān)業(yè)的。過(guò)去中國(guó)嬰幼兒奶粉經(jīng)歷了傳統(tǒng)小渠道到現(xiàn)代化大渠道的發(fā)展，在2008年之后，又經(jīng)歷了由大渠道向地區(qū)空間進(jìn)一步細(xì)分渠道的發(fā)展，而作為細(xì)分化渠道的母嬰店，本身其實(shí)不是真正意義的專(zhuān)業(yè)化渠道。未來(lái)，嬰幼兒奶粉渠道必定向?qū)I(yè)化方向發(fā)展，同時(shí)也是服務(wù)化和標(biāo)準(zhǔn)化相結(jié)合的。目前比較流行的電商平臺(tái)，在未來(lái)僅僅是現(xiàn)代渠道的一個(gè)通路而已，筆者曾經(jīng)說(shuō)過(guò)線上渠道線下化，線下渠道線上化，不論什么渠道，服務(wù)化意識(shí)必須提高。目前，在國(guó)內(nèi)紅紅火火的電商未來(lái)也必然會(huì)遭遇海外海淘沖擊，因此，渠道競(jìng)爭(zhēng)核心在于服務(wù)，奶粉行業(yè)提升附加值的前景也在于服務(wù)。中國(guó)市場(chǎng)的特殊性決定了其將在未來(lái)開(kāi)創(chuàng)奶粉營(yíng)銷(xiāo)新模式，這是從國(guó)外學(xué)不來(lái)的。

◆液態(tài)奶產(chǎn)品結(jié)構(gòu)繼續(xù)調(diào)整升級(jí)，總體價(jià)格有望保持平穩(wěn)

原奶價(jià)格的回落，使得國(guó)內(nèi)液態(tài)奶生產(chǎn)成本壓力進(jìn)一步減輕，盈利能力增強(qiáng)。同時(shí)，企業(yè)多元盈利的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)正在形成，常溫酸奶、低溫乳酸菌飲料、常溫功能性牛奶、低溫功能性酸奶、特色含乳飲料、兒童類(lèi)乳品等品類(lèi)業(yè)績(jī)不斷增大，降低企業(yè)對(duì)傳統(tǒng)單一盈利產(chǎn)品的依賴(lài)。筆者預(yù)計(jì)，常溫酸奶、低溫乳酸菌飲料、低溫功能性酸奶等仍是2015年銷(xiāo)售增長(zhǎng)幅度最大的品類(lèi)，伊利、蒙牛、光明上述產(chǎn)品業(yè)績(jī)都將有不俗表現(xiàn)。

另外，2015年乳品企業(yè)仍處于消化庫(kù)存階段，不排除在中低端產(chǎn)品上繼續(xù)做促銷(xiāo)。由于原奶、糖等原料價(jià)格下降，加上競(jìng)爭(zhēng)較為激烈，中高端成熟產(chǎn)品提價(jià)可能性不大，不過(guò)，為提升經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，企業(yè)會(huì)通過(guò)推出新產(chǎn)品，變相提價(jià)。

◆乳品進(jìn)口結(jié)構(gòu)出現(xiàn)明顯變化

進(jìn)口乳品量增幅將明顯放緩，成品的嬰幼兒奶粉、UHT奶、奶酪等進(jìn)口量將明顯增加。三鹿牌“嬰幼兒奶粉事件”后，養(yǎng)殖業(yè)發(fā)展不穩(wěn)定，大規(guī)?？焖侔l(fā)展，小規(guī)模不斷退市，加上消費(fèi)者對(duì)進(jìn)口偏好，企業(yè)紛紛改用進(jìn)口原料，造成進(jìn)口大包裝奶粉、基粉大幅增加。2013年又出現(xiàn)較為嚴(yán)重“奶荒”，進(jìn)一步推動(dòng)進(jìn)口大幅增加，全年進(jìn)口大包裝奶粉約85 萬(wàn)噸，實(shí)際進(jìn)口70 萬(wàn)噸即可，大約15 萬(wàn)噸進(jìn)口是企業(yè)為防止“奶荒”而備用的，但這部分奶粉實(shí)際淪為企業(yè)2014年的庫(kù)存。由于乳品企業(yè)需要繼續(xù)消化庫(kù)存，又要消化國(guó)內(nèi)奶源，所以預(yù)計(jì)2015年全年奶粉進(jìn)口量增幅不大，很可能與2014年進(jìn)口量持平，為100 萬(wàn)噸，這已經(jīng)到了一個(gè)極限。

目前，隨著海外投資布局發(fā)展，國(guó)內(nèi)嬰幼兒奶粉部分產(chǎn)能已經(jīng)轉(zhuǎn)移到國(guó)外，因此作為嬰幼兒奶粉的乳清粉和基粉進(jìn)口量增幅都將進(jìn)一步放緩，不排除有下降可能。

從成品來(lái)看，成罐裝的嬰幼兒配方奶粉進(jìn)口量有進(jìn)一步增長(zhǎng)可能。2014年罐裝嬰幼兒配方奶粉進(jìn)口量有望達(dá)到10 萬(wàn)噸，按照20%增長(zhǎng)，2015年全年進(jìn)口量將達(dá)到12萬(wàn)噸。UHT奶2014年全年進(jìn)口量有望達(dá)到30萬(wàn)噸，同比增幅超過(guò)80%，但由于進(jìn)口UHT奶國(guó)內(nèi)運(yùn)營(yíng)成本高，盈利難度大，2015年UHT奶進(jìn)口增長(zhǎng)速度將會(huì)放緩，筆者預(yù)計(jì)全年進(jìn)口量可能實(shí)現(xiàn)40 萬(wàn)噸。

建議

◆加快現(xiàn)代化奶源基地建設(shè)

要加快構(gòu)建現(xiàn)代化奶源基地，當(dāng)務(wù)之急，一是圍繞奶業(yè)合作社、家庭牧場(chǎng)，加快奶牛養(yǎng)殖產(chǎn)業(yè)組織模式升級(jí)，同時(shí)通過(guò)制度創(chuàng)新，加快上下游產(chǎn)業(yè)建立“利益分享、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)”一體化合作關(guān)系；二是加快土地流轉(zhuǎn)與家庭牧場(chǎng)建設(shè)相結(jié)合的試點(diǎn)工作；三是推動(dòng)農(nóng)村金融改革，降低農(nóng)牧業(yè)融資門(mén)檻和成本；四是加快引導(dǎo)社會(huì)資本進(jìn)入到農(nóng)牧業(yè)配套的灌溉等基礎(chǔ)設(shè)施和防疫、冷鏈運(yùn)輸?shù)确?wù)設(shè)施中來(lái)。

◆提升進(jìn)口乳品的準(zhǔn)入門(mén)檻

設(shè)置一定技術(shù)壁壘，讓真正優(yōu)質(zhì)乳品進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)。對(duì)于當(dāng)前進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)的進(jìn)口UHT奶，同樣做奶源及加工認(rèn)證，對(duì)于保質(zhì)期超過(guò)6 個(gè)月的加以限制；建立進(jìn)口乳品黑名單制，凡是進(jìn)口產(chǎn)品多次出現(xiàn)安全問(wèn)題的，取消生產(chǎn)企業(yè)和品牌的認(rèn)證資質(zhì)，幾年內(nèi)不得進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)；對(duì)進(jìn)口乳品有低價(jià)傾銷(xiāo)和操控市場(chǎng)嫌疑的采取相應(yīng)法律手段；通過(guò)熱處理、蛋白質(zhì)活性等指標(biāo)對(duì)進(jìn)口奶粉進(jìn)行分級(jí)管理，級(jí)別低的產(chǎn)品加征特別關(guān)稅。

◆完善國(guó)內(nèi)乳品各項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)，引導(dǎo)國(guó)內(nèi)外乳資源實(shí)現(xiàn)分工

明確要求，除冰淇淋以外所有低溫乳品，必須使用國(guó)內(nèi)生鮮乳作為主要原料生產(chǎn)，特別是酸奶類(lèi)（包括常溫），并對(duì)生鮮乳在酸奶產(chǎn)品制作中所占比重作明確規(guī)定；高端常溫功能性奶、花色奶必須使用生鮮乳為原料，不允許使用奶粉復(fù)原，國(guó)外進(jìn)口UHT奶必須在所在國(guó)使用當(dāng)?shù)厣r乳生產(chǎn)。

◆為企業(yè)國(guó)際化發(fā)展做好服務(wù)工作

未來(lái)中國(guó)海外投資熱點(diǎn)將由能源、礦山轉(zhuǎn)向圍繞消費(fèi)開(kāi)展的產(chǎn)業(yè)。對(duì)政府而言，一方面能夠?yàn)槠髽I(yè)提供更便利的融資、保險(xiǎn)服務(wù)；一方面要為企業(yè)海外投資并購(gòu)提供必要咨詢(xún)和相關(guān)法律服務(wù)，幫助企業(yè)了解、適應(yīng)當(dāng)?shù)胤煞ㄒ?guī)、行業(yè)規(guī)定以及人力資源管理相關(guān)規(guī)定。最后，給企業(yè)海外資產(chǎn)提供必要的安全服務(wù)。