關(guān)于要素按貢獻(xiàn)參與分配的探索

黨的十八屆三中全會(huì)《中共中央關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》提出：“允許混合所有制經(jīng)濟(jì)實(shí)行員工持股，形成資本所有者和勞動(dòng)者利益共同體”。只有讓勞動(dòng)、資本、技術(shù)、管理等要素按貢獻(xiàn)參與國(guó)民收入初次分配，才能形成資本所有者和勞動(dòng)者利益共同體。

一、關(guān)于勞動(dòng)按貢獻(xiàn)參與分配的探索

（一）建立勞動(dòng)按貢獻(xiàn)分配的制度

改革以來，我國(guó)在按勞分配方面進(jìn)行了長(zhǎng)期的探索，但對(duì)勞動(dòng)按貢獻(xiàn)分配，除了20世紀(jì)90年代中期在深圳市有試點(diǎn)以外，在全國(guó)尚無經(jīng)驗(yàn)。根據(jù)筆者的調(diào)查研究，按勞動(dòng)力的實(shí)際貢獻(xiàn)分享企業(yè)利潤(rùn)的比例在不同類型企業(yè)是有差別的：在勞動(dòng)密集型企業(yè)，勞動(dòng)按貢獻(xiàn)分配約占企業(yè)利潤(rùn)的40%—50%；在資本密集型企業(yè)，勞動(dòng)分配占比為10%—20%；在技術(shù)密集型企業(yè)，勞動(dòng)分配占比為5%—10%。

（二）構(gòu)建員工持股制度

員工持股最早出現(xiàn)在20世紀(jì)40年代的美國(guó)，當(dāng)時(shí)是一些有識(shí)之士研究如何緩和勞資矛盾、讓資本主義制度繼續(xù)存在。研究結(jié)果認(rèn)為：要讓資本主義延續(xù)，必須要解決分配的不公平，必須解決占有的不平等。為此提出了“員工持股”的理論。實(shí)驗(yàn)結(jié)果發(fā)現(xiàn)：?jiǎn)T工持股制度有利于勞資之間結(jié)成利益共同體，變勞資對(duì)立為勞資合作共贏。20世紀(jì)70年代，美國(guó)通過議會(huì)立法，在全國(guó)推廣。在德國(guó)，員工持股起始于20世紀(jì)90年代中后期，2008—2009年的金融危機(jī)期間，員工持股企業(yè)有所擴(kuò)大。我國(guó)在黨的十八屆三中全會(huì)以后，引起了全國(guó)的重視，各地均已開始試點(diǎn)。根據(jù)筆者在華為集團(tuán)的調(diào)查，員工持股的數(shù)量應(yīng)按貢獻(xiàn)來確定。華為集團(tuán)的員工持股制度是按照員工的經(jīng)驗(yàn)、能力和業(yè)績(jī)?cè)u(píng)定其職務(wù)級(jí)別，按照“職級(jí)”確定基本工資、購(gòu)股權(quán)或股權(quán)，按業(yè)績(jī)確定獎(jiǎng)金檔次。持股員工代表可進(jìn)入企業(yè)董事會(huì)參與決策。員工股不能用來抵押、償債、買賣、變現(xiàn)、饋贈(zèng)、繼承，僅用于分取企業(yè)紅利。對(duì)于年滿60歲或工作20年以上的員工，可繼續(xù)持有紅利股參與分享企業(yè)紅利。員工去世后，企業(yè)可按上年紅利價(jià)的10倍，作為撫恤金付給家屬。

（三）設(shè)定人力資本股

“人力資本”理論最早由美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家歐文.費(fèi)雪于1906年提出。20世紀(jì)60年代，美國(guó)經(jīng)濟(jì)學(xué)家舒爾茨進(jìn)一步完善了這一理論，提出了“人力資本投資”理論。20世紀(jì)90年代才被德國(guó)、美國(guó)等經(jīng)濟(jì)學(xué)家和學(xué)者所重視，被一些企業(yè)所采納，“人力資本理論”才逐步流行。根據(jù)筆者研究，勞動(dòng)力作為資本，必須定量化，根據(jù)員工勞動(dòng)的經(jīng)驗(yàn)、能力、業(yè)績(jī)（或職務(wù)）折價(jià)入股成為人力資本股。人力資本股（勞動(dòng)力股）是一種分紅股，隨勞動(dòng)力本人在企業(yè)內(nèi)部工作才有效，每年可分享企業(yè)紅利。員工退休或調(diào)離企業(yè)，勞動(dòng)力股就自行撤銷。員工退休后，勞動(dòng)力股（人力資本股）也可作為補(bǔ)充養(yǎng)老金繼續(xù)分取紅利，但不能繼承、轉(zhuǎn)讓。

二、關(guān)于資本按貢獻(xiàn)參與分配的探索

（一）建立資本按貢獻(xiàn)分配的制度

對(duì)資本在企業(yè)利潤(rùn)創(chuàng)造中的貢獻(xiàn)率的計(jì)量，起始于20世紀(jì)60—70年代，計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)最流行的時(shí)期，由英、美學(xué)者對(duì)近百年的歷史資料進(jìn)行研究基礎(chǔ)上，對(duì)資本、勞動(dòng)在企業(yè)利潤(rùn)創(chuàng)造中的貢獻(xiàn)率制定了模型：資本在企業(yè)中的貢獻(xiàn)率為30%—35%，勞動(dòng)貢獻(xiàn)率為65%—70%，其中初級(jí)勞動(dòng)占10%—20%，高級(jí)勞動(dòng)（技術(shù)與管理）為50%—55%。但由于中國(guó)現(xiàn)階段處于工業(yè)化的中期或中后期，中國(guó)的產(chǎn)業(yè)以資本密集型為主，資本的貢獻(xiàn)率為40%左右、勞動(dòng)的貢獻(xiàn)率為25%左右，技術(shù)和管理占35%左右。我國(guó)的資本貢獻(xiàn)率約比發(fā)達(dá)國(guó)家高5—10個(gè)百分點(diǎn)。這里面除了有經(jīng)濟(jì)發(fā)展的階段不同以外，還有計(jì)算方法方面的差異。發(fā)達(dá)國(guó)家把農(nóng)場(chǎng)主收入和非農(nóng)小業(yè)主收入作為勞動(dòng)者收入。而我國(guó)將非農(nóng)小業(yè)主收入作為資本收入。計(jì)算資本收入時(shí)，美國(guó)不計(jì)算國(guó)有資本收入，英國(guó)只計(jì)算一小部分國(guó)有資本收入，而我國(guó)國(guó)有資本收入是資本收入的主體。根據(jù)筆者在深圳市的調(diào)查資料分析，勞動(dòng)、資本、技術(shù)、管理等要素的貢獻(xiàn)率，在不同類型企業(yè)有差距：在勞動(dòng)密集型企業(yè)，資本按貢獻(xiàn)分配約占企業(yè)利潤(rùn)的15%—20%；在資本密集型企業(yè)，資本分配占40%—50%；在技術(shù)密集型企業(yè)，資本分配占20%—30%。

（二）實(shí)行投資保險(xiǎn)制度

投資保險(xiǎn)或再保險(xiǎn)已是發(fā)達(dá)國(guó)家的常態(tài)（慣例）。對(duì)投資者的投資進(jìn)行保險(xiǎn)，對(duì)投資項(xiàng)目進(jìn)行保險(xiǎn)，這不僅可保護(hù)投資者的利益，也可保護(hù)項(xiàng)目承辦人的權(quán)益。對(duì)投資進(jìn)行保險(xiǎn)，我國(guó)起步較晚，在2008—2009年世界性金融危機(jī)后才起步。

無論是法人投資還是自然人投資，是投資于實(shí)業(yè)還是投資于虛擬經(jīng)濟(jì)，是自己理財(cái)還是委托理財(cái)，是國(guó)內(nèi)投資還是海外投資，都可以在保險(xiǎn)公司進(jìn)行資本投資保險(xiǎn)或再保險(xiǎn)。保險(xiǎn)公司根據(jù)投資的風(fēng)險(xiǎn)度來確定保費(fèi)收取標(biāo)準(zhǔn)和賠付比例。

對(duì)于低收入者的小額投資，可以委托理財(cái)公司投資理財(cái)增值，由理財(cái)公司在保險(xiǎn)公司進(jìn)行保險(xiǎn)或再保險(xiǎn)。

（三）建立銀行存款和保險(xiǎn)公司保費(fèi)增值分享制度

對(duì)銀行存款和保險(xiǎn)公司保費(fèi)增值部分讓客戶分享，這是近幾年來金融體制改革中提出的創(chuàng)新思維和創(chuàng)新理論。

銀行存款利率應(yīng)隨通貨膨脹率的波動(dòng)而浮動(dòng)，使存款人（或機(jī)構(gòu)）的存款利率保持有1%—3%的凈利率（扣除通貨膨脹率），根據(jù)存款期限確定具體利率。銀行利用客戶存款理財(cái)獲得的收益可按“4∶6”比例返還存款客戶（銀行分40%、客戶分60%），使客戶存款獲得增值收益。理財(cái)失誤，由理財(cái)方（銀行）自行承擔(dān)理財(cái)損失。銀行對(duì)客戶存款進(jìn)行保值保險(xiǎn)，保費(fèi)由銀行支付。保險(xiǎn)公司利用客戶保費(fèi)理財(cái)所獲得的收益，可按“6∶4”的比例分成，即保險(xiǎn)公司分得60%的收益，客戶分得40%的收益，亦可以“5∶5”分成。

（四）建立國(guó)有資本收益的全民分享制度

國(guó)有資本收益全民分享制度，過去只在一些富裕國(guó)家或富裕地區(qū)曾使用過。英國(guó)在20世紀(jì)80年代曾通過拍賣國(guó)有資產(chǎn)，將收益用于彌補(bǔ)社會(huì)保險(xiǎn)基金不足。我國(guó)要求國(guó)有企業(yè)上繳資本收益也是最近幾年才提出，尚未立法。

國(guó)有資本按法律規(guī)定上繳給國(guó)有資產(chǎn)管理部門的資本收入，可分別組建：國(guó)有資本投資基金——用于國(guó)有企業(yè)的發(fā)展和調(diào)控；建立社會(huì)補(bǔ)充福利基金——對(duì)社會(huì)福利基金給予必要的補(bǔ)充，使全民受益；建立公益基金——用于社會(huì)突發(fā)事件的應(yīng)急支付或補(bǔ)充。

三、關(guān)于技術(shù)按貢獻(xiàn)參與分配的探索

（一）建立技術(shù)按貢獻(xiàn)分配的制度

技術(shù)按貢獻(xiàn)參與分配，在我國(guó)起始于20世紀(jì)80年代的科技體制改革，技術(shù)就可以參股、參與企業(yè)利潤(rùn)分配，后來隨著專利登記保護(hù)和專利市場(chǎng)的發(fā)展，技術(shù)按貢獻(xiàn)分配的制度就在全國(guó)全面推開。

根據(jù)筆者調(diào)查研究，在不同類型企業(yè)，技術(shù)按貢獻(xiàn)分配的比例有差異：在勞動(dòng)密集型企業(yè)，技術(shù)按貢獻(xiàn)分配約占企業(yè)利潤(rùn)的10%—20%；在資本密集型企業(yè)，技術(shù)分配占20%—30%；在技術(shù)密集型企業(yè)，技術(shù)分配占40%—50%。

（二）發(fā)展知識(shí)、科技中介，完善知識(shí)、技術(shù)市場(chǎng)

改革以來隨著科技體制改革的深化，技術(shù)市場(chǎng)的建立，科技中介才應(yīng)運(yùn)而生。為了發(fā)展和完善知識(shí)、科技中介和技術(shù)市場(chǎng)，需做好三個(gè)方面的工作：一是要建立企業(yè)與科研院校合作的知識(shí)、技術(shù)中介平臺(tái)，發(fā)展相關(guān)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)，讓企業(yè)與科研院校的技術(shù)合作和交易能夠更順利，實(shí)現(xiàn)互利共贏；二是要?jiǎng)?chuàng)建知識(shí)產(chǎn)權(quán)和技術(shù)成果評(píng)估機(jī)構(gòu)，為知識(shí)產(chǎn)權(quán)和技術(shù)成果轉(zhuǎn)讓做好價(jià)值鑒定；三是完善科技市場(chǎng)，加快知識(shí)產(chǎn)權(quán)和科技成果轉(zhuǎn)化為生產(chǎn)力。

（三）完善知識(shí)、技術(shù)入股的標(biāo)準(zhǔn)，擴(kuò)大知識(shí)、技術(shù)參與分配的份額

要進(jìn)一步完善知識(shí)產(chǎn)權(quán)、技術(shù)入股標(biāo)準(zhǔn)，擴(kuò)大知識(shí)產(chǎn)權(quán)、技術(shù)入股的范圍，讓更多的專利權(quán)、著作權(quán)、非專利技術(shù)使用權(quán)等成為符合技術(shù)入股要求的資產(chǎn)。將知識(shí)、技術(shù)要素股份設(shè)置細(xì)化，根據(jù)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的價(jià)值和科技人員研發(fā)能力及其技術(shù)成果創(chuàng)造的經(jīng)濟(jì)效益，給予其公司一定的股份或股份收益權(quán)。知識(shí)、技術(shù)要素股份可設(shè)置為知識(shí)價(jià)值、技術(shù)成果、職務(wù)成果和綜合知識(shí)、綜合技術(shù)股份等形式。

四、關(guān)于管理按貢獻(xiàn)參與分配的政策建議

管理按貢獻(xiàn)進(jìn)行分配的制度，在我國(guó)也是改革后的產(chǎn)物，最早出現(xiàn)在20世紀(jì)80年代中期，在工業(yè)和商業(yè)服務(wù)業(yè)領(lǐng)域試行廠長(zhǎng)、經(jīng)理承包制時(shí)才出現(xiàn)。但那時(shí)并沒有對(duì)管理層管理的貢獻(xiàn)率進(jìn)行定量化測(cè)定或核定，直到20世紀(jì)90年代中期，深圳市試點(diǎn)對(duì)企業(yè)經(jīng)理試行股權(quán)、期權(quán)激勵(lì)制度，才開啟中國(guó)的管理按貢獻(xiàn)進(jìn)行分配的制度。

根據(jù)筆者調(diào)查，管理在不同類型企業(yè)的貢獻(xiàn)率和分配比例差距不大，比較接近。在勞動(dòng)密集型企業(yè)、資本密集型企業(yè)和技術(shù)密集型企業(yè)，管理按貢獻(xiàn)分配的比例大體均為10%—20%。但由于管理層人員的數(shù)量和素質(zhì)不同，管理層高端管理人員的報(bào)酬呈現(xiàn)以下規(guī)律：技術(shù)密集型企業(yè)高管報(bào)酬最高，資本密集型企業(yè)高管報(bào)酬次之，勞動(dòng)密集型企業(yè)高管報(bào)酬最低。

（一）企業(yè)在初創(chuàng)時(shí)期或業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型時(shí)期

企業(yè)股價(jià)較低、資本短缺時(shí)，可采用管理要素入股等股權(quán)激勵(lì)模式，成本低廉，且具有長(zhǎng)期激勵(lì)性，打好企業(yè)發(fā)展的堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

（二）在企業(yè)成長(zhǎng)時(shí)期

企業(yè)生存和發(fā)展動(dòng)力要?jiǎng)?chuàng)新，管理也需創(chuàng)新，這一時(shí)期可采用虛擬股票等多種摸式對(duì)其進(jìn)行激勵(lì)，以促進(jìn)企業(yè)的快速成長(zhǎng)。

（三）在企業(yè)成熟時(shí)期

企業(yè)的知名度高，但發(fā)展艱難、潛力較小，對(duì)管理者的激勵(lì)可采用年薪制等短期激勵(lì)機(jī)制。

總之，管理按貢獻(xiàn)參與分配，應(yīng)考慮企業(yè)的生命周期，激勵(lì)機(jī)制要有靈活性和戰(zhàn)略性，使其達(dá)到最佳效果——效益最大化。

五、政府對(duì)要素參與分配適度調(diào)控的建議

（一）對(duì)要素的貢獻(xiàn)要進(jìn)行規(guī)范與鑒定

為了使勞動(dòng)、資本、技術(shù)、管理等要素創(chuàng)造的價(jià)值進(jìn)行規(guī)范和定量鑒定，政府除了要制定專項(xiàng)法律以外，還要委托權(quán)威機(jī)構(gòu)（第三方）研究評(píng)定不同類型企業(yè)要素創(chuàng)造價(jià)值的貢獻(xiàn)率，為要素按貢獻(xiàn)參與分配提供量化依據(jù)。也可委托行業(yè)協(xié)會(huì)來鑒定不同行業(yè)企業(yè)要素按貢獻(xiàn)參與分配的具體指標(biāo)（貢獻(xiàn)度），使要素按貢獻(xiàn)參與分配公開、公正、透明。

（二）對(duì)產(chǎn)品價(jià)格進(jìn)行監(jiān)管，調(diào)節(jié)企業(yè)盈利率

為了防止一些壟斷企業(yè)壟斷資源、壟斷價(jià)格、壟斷市場(chǎng)，獲取暴利，推動(dòng)通貨膨脹，政府必須對(duì)市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行適度監(jiān)管。對(duì)產(chǎn)品價(jià)格的監(jiān)管要進(jìn)行分類，對(duì)于公共產(chǎn)品類、準(zhǔn)公共產(chǎn)品類、大眾產(chǎn)品類的不同產(chǎn)品（包括服務(wù)）類型價(jià)格的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)為：社保、醫(yī)療、藥品、教育和水、電、氣等公共產(chǎn)品類的價(jià)格或收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)為成本的1—2倍；糧、棉、油、菜和石油、煤炭等準(zhǔn)公共產(chǎn)品類的價(jià)格為成本的2—3倍；一般大眾產(chǎn)品價(jià)格為成本的3—5倍；高技術(shù)產(chǎn)品價(jià)格為成本的5—6倍。凡是價(jià)格超過成本最高倍數(shù)限額的，國(guó)家應(yīng)開征暴利稅予以調(diào)控，以便調(diào)控企業(yè)盈利率，調(diào)節(jié)不同企業(yè)要素分配的差距。

（三）完善所得稅和消費(fèi)稅制度，控制要素分配的差距度

為了調(diào)控勞動(dòng)、資本、技術(shù)、管理等要素在不同企業(yè)之間收入分配的差距度，政府應(yīng)開征要素所得稅和消費(fèi)稅。

開征要素所得稅：對(duì)勞動(dòng)力持有者的收入開征所得稅；對(duì)資本持有者征收所得稅以外，開征資本利得稅；對(duì)技術(shù)持有者征收所得稅以外，開征技術(shù)專利和技術(shù)成果轉(zhuǎn)讓、交易稅；對(duì)職業(yè)經(jīng)理和企業(yè)高級(jí)管理人員除了開征所得稅以外，開征收入調(diào)節(jié)稅或獎(jiǎng)金稅，以控制高管的過高收入。

開征消費(fèi)稅：對(duì)低端大眾商品為了調(diào)節(jié)供求開征低稅率的消費(fèi)稅或免征消費(fèi)稅，對(duì)高端商品開征累進(jìn)消費(fèi)稅，以平衡不同收入群體的消費(fèi)水平。有時(shí)為了鼓勵(lì)消費(fèi)、擴(kuò)大內(nèi)需，可免征或減征消費(fèi)稅。有時(shí)為了控制物價(jià)過快、過高上漲，可擴(kuò)大消費(fèi)稅稅種，調(diào)高消費(fèi)稅稅率。通過消費(fèi)稅來控制消費(fèi)、平抑物價(jià)，調(diào)控不同階層的生活水平。

（四）實(shí)行投資、捐贈(zèng)免稅和退稅制度

為了鼓勵(lì)城鄉(xiāng)居民將消費(fèi)基金轉(zhuǎn)為投資基金，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展和創(chuàng)造就業(yè)機(jī)會(huì)，凡是自然人和法人將收入用于投資的部分可視作“公益性”投資，準(zhǔn)于免稅或退稅。機(jī)構(gòu)所得收入和個(gè)人所得收入用于公益性投資與慈善事業(yè)的一律采用免稅和退稅制度，以保障公益投資人和慈善投資人的權(quán)益。

（五）開證遺產(chǎn)稅、贈(zèng)與稅和財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)移稅

凡是家族中由上一代給下一代留有遺產(chǎn)的，都要征收遺產(chǎn)稅，給親朋好友饋贈(zèng)的財(cái)產(chǎn)要征收贈(zèng)與稅，以防止財(cái)富過多地向高收入群體或少數(shù)人集中。對(duì)于移居海外的居民征收財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)移稅，以補(bǔ)償社會(huì)對(duì)其事業(yè)發(fā)展的支出。

（六）通過財(cái)政轉(zhuǎn)移支付制度，實(shí)現(xiàn)基本公共服務(wù)均等化

政府除了在全國(guó)建立最低生活保障制度和社會(huì)福利基本保險(xiǎn)制度以外，還通過財(cái)政轉(zhuǎn)移支付制度，幫助貧困地區(qū)的貧困人口和社會(huì)低收入群體創(chuàng)業(yè)，增加低收入群體的勞動(dòng)收入和經(jīng)營(yíng)性收入，開創(chuàng)脫貧致富門路，縮小地區(qū)、城鄉(xiāng)、群體之間的收入差距，實(shí)現(xiàn)社會(huì)的公平正義。

總之，勞動(dòng)、資本、技術(shù)、管理按貢獻(xiàn)分配最能體現(xiàn)資本所有者和勞動(dòng)者的共同利益及社會(huì)的公平正義。

（齊桂珍，國(guó)家發(fā)展改革委體管所研究員）