金融機(jī)構(gòu)對(duì)農(nóng)戶信貸配給下的差別定價(jià)及利率浮動(dòng)策略

江蘇省農(nóng)村信用社聯(lián)合社 袁坤

一、金融機(jī)構(gòu)向農(nóng)戶放貸情況

伴隨著我國(guó)社會(huì)主義新農(nóng)村建設(shè)的步伐，農(nóng)村工業(yè)化程度不斷提升。農(nóng)戶借貸的需求也發(fā)生了變化。以前是為了生存和應(yīng)對(duì)突發(fā)事件、重大事件，現(xiàn)在變?yōu)闉榱诉M(jìn)行擴(kuò)大再生產(chǎn)、步入工業(yè)化領(lǐng)域以及商業(yè)領(lǐng)域或者為了消費(fèi)的目的而信貸。多元化的信貸目的也是信貸的額度逐步攀升。但是以商業(yè)銀行為主的金融機(jī)構(gòu)對(duì)農(nóng)戶的信貸需求滿足的卻十分有限。從《農(nóng)村金融發(fā)展和高凈值家庭的財(cái)富管理報(bào)告》中顯示，我國(guó)農(nóng)戶將接受民間信貸作為信貸選擇首選目標(biāo)，而且有超過(guò)半數(shù)的人有參與民間信貸的經(jīng)歷。由于辦理程序復(fù)雜、利息高以及抵押物不足等原因?qū)е孪蛘?guī)信貸機(jī)構(gòu)申請(qǐng)信貸在農(nóng)戶心中退而求其次的選擇。與此同時(shí)，《中國(guó)農(nóng)村金融發(fā)展報(bào)告2014》也傳遞出了同樣的信息。該報(bào)告顯示，農(nóng)村家庭的正規(guī)信貸可得性約為27.6%，低于40.5%的全國(guó)平均水平。農(nóng)村民間借貸參與率高達(dá)43.8%，民間借貸活動(dòng)非常旺盛。至于未能獲得銀行貸款的72.4%的農(nóng)村家庭中，有62.7%的農(nóng)村家庭雖然需要資金但是沒(méi)有到銀行申請(qǐng)，只有9.8%的家庭向銀行提出申請(qǐng)貸款但是被銀行拒絕。在農(nóng)村地區(qū)，家庭開戶行排在前三位的分別是信用合作社、中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行和郵政儲(chǔ)蓄銀行。

二、農(nóng)戶信貸配給下差別定價(jià)的分析

(一)信貸配給下的差別定價(jià)出現(xiàn)的原因

農(nóng)戶信貸配給的差別定價(jià)產(chǎn)生這一問(wèn)題的主要原因就是農(nóng)戶利率的收繳情況影響金融機(jī)構(gòu)的相關(guān)收益，所以會(huì)存在不同程度的的差別。這些差別主要體現(xiàn)在金融機(jī)構(gòu)的信貸利率往往被限制在較低的收益范圍內(nèi)，面對(duì)農(nóng)戶超額的資金需求，金融機(jī)構(gòu)無(wú)法或不愿提高利率，而采取非利率的貸款條約，這種非利率的帶框條約中就包括差別定價(jià)，差別定價(jià)的出現(xiàn)是根據(jù)農(nóng)戶的信貸額度大小來(lái)定價(jià)的，將導(dǎo)致一部分農(nóng)戶自動(dòng)的退出信貸活動(dòng)中，這樣以便于平衡超額需求。

(二)農(nóng)戶信貸配給下的差別定價(jià)的研究

農(nóng)戶信貸配給下的差別定價(jià)的出現(xiàn)在一定程度上受國(guó)家農(nóng)村利率與金融機(jī)構(gòu)向農(nóng)戶提供信貸供給的影響。差別定價(jià)一方面可以減低農(nóng)戶的信貸風(fēng)險(xiǎn)，通常情況下，農(nóng)戶是一個(gè)相對(duì)特殊的群體。也許在信貸發(fā)生之前，商業(yè)銀行對(duì)其進(jìn)行過(guò)必要的信用等級(jí)審核，相信其有償還能力和償還信用保障。但是由于農(nóng)戶受自身素質(zhì)的限制以及對(duì)于一些必要的法律知識(shí)的了解和掌握，當(dāng)信貸的歸還更多的寄托于個(gè)人的自愿歸還、維護(hù)自身信用的時(shí)候，如果他們遇到困難，就會(huì)選擇逾期不還貸款或者不還款，導(dǎo)致信貸風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生，在這種情況下差別定價(jià)的出現(xiàn)，會(huì)在一定情況上降低這種風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)，一旦農(nóng)戶自身接受不了這種差別定價(jià)，那么將自動(dòng)的退出信貸活動(dòng)中。表面上這種差別定價(jià)具有一定的優(yōu)勢(shì)，但是并沒(méi)有實(shí)際解決農(nóng)戶的信貸問(wèn)題，國(guó)家金融機(jī)構(gòu)采取的信貸活動(dòng)主要為了解決農(nóng)戶在生活中的經(jīng)濟(jì)困難，不斷的滿足農(nóng)戶的經(jīng)濟(jì)需求，但是這種差別定價(jià)對(duì)農(nóng)戶的信貸起著一定的阻礙作用，因此相關(guān)的金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該針對(duì)開辦鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的農(nóng)戶，成立小企業(yè)信貸服務(wù)中心，對(duì)于相關(guān)信貸業(yè)務(wù)統(tǒng)一管理、集中辦理。為了增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范能力，采取動(dòng)態(tài)方式，并根據(jù)接受年檢和季檢企業(yè)的財(cái)務(wù)情況和非財(cái)務(wù)因素，對(duì)其授信給予保持、增加、降低、取消等檢查結(jié)論，如果發(fā)現(xiàn)存在問(wèn)題，就及時(shí)采取有效地措施及時(shí)防范風(fēng)險(xiǎn)，保證農(nóng)民信貸活動(dòng)的順利進(jìn)行。

三、農(nóng)戶信貸配給下利潤(rùn)浮動(dòng)

(一)農(nóng)戶信貸配給下利潤(rùn)浮動(dòng)的影響

利潤(rùn)浮動(dòng)指的就是在信貸為完成時(shí)，以市場(chǎng)中信貸的的價(jià)格去計(jì)算在該點(diǎn)結(jié)算時(shí)所獲得的利潤(rùn)，這些利率的浮動(dòng)是受市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)變化，和國(guó)家相關(guān)政策的影響。一般情況下利率的浮動(dòng)會(huì)影響定價(jià)，導(dǎo)致定價(jià)存在不同的差異。而且國(guó)家的進(jìn)入機(jī)構(gòu)大多數(shù)是受國(guó)家政策的限制，國(guó)家有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展和農(nóng)戶信貸情況來(lái)改變利率。

(二)對(duì)農(nóng)戶信貸配給下利潤(rùn)浮動(dòng)進(jìn)行討論

由于金融機(jī)構(gòu)在信貸利率上受到一定的約束，所以金融機(jī)構(gòu)會(huì)采取一定的信貸配比，這些信貸配比會(huì)隨著利率的上升而減少。通常情況下，利率和農(nóng)戶之間面臨的信貸配給之間呈現(xiàn)的是一種非線性的關(guān)系，在理論達(dá)到一定程度后，信貸配比會(huì)繼續(xù)上升，并將會(huì)增大信貸配給的程度。目前在農(nóng)村地區(qū)的信貸利率已經(jīng)較高，并對(duì)于農(nóng)村用戶利率的不斷增加，加大農(nóng)戶面臨的信貸約束。想要減少這些約束，就需要國(guó)家整合金融機(jī)構(gòu)，首先，需要金融機(jī)構(gòu)推行“陽(yáng)光信貸”業(yè)務(wù)工作中，秉承“公開、公平、透明、陽(yáng)光”的原則，并導(dǎo)入背對(duì)背的模式，這樣可避免人情因素和血緣因素的干擾。金融機(jī)構(gòu)還可通過(guò)發(fā)放問(wèn)卷，廣泛征集農(nóng)戶的信用信息，對(duì)滿足條件的農(nóng)戶公開授信，接受監(jiān)督，切實(shí)保障了有限的信貸資源能服務(wù)信譽(yù)好、有需要的農(nóng)戶，鼓勵(lì)農(nóng)戶從事三農(nóng)生產(chǎn)，帶動(dòng)了地方經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，實(shí)現(xiàn)了農(nóng)戶、政府以及銀行三方共贏。

我國(guó)的農(nóng)業(yè)問(wèn)題是先階段解決中最迫切的問(wèn)題，農(nóng)戶生活情況直接關(guān)系到國(guó)家相關(guān)事業(yè)的建設(shè)，只有在金融上改革和創(chuàng)新才能解決農(nóng)戶的信貸問(wèn)題，例如推行“陽(yáng)光信貸”信貸業(yè)務(wù)，“陽(yáng)光信貸”的實(shí)行可以推動(dòng)農(nóng)村信貸業(yè)務(wù)的持續(xù)完善，使其在滿足農(nóng)戶信貸需求、提高農(nóng)戶信貸風(fēng)險(xiǎn)防范能力過(guò)程中煥發(fā)出持久的生命力與活力。只有這樣才能緩解農(nóng)村的經(jīng)濟(jì)狀態(tài)，改善農(nóng)村農(nóng)戶的生活環(huán)境，加強(qiáng)新農(nóng)村建設(shè)的步伐，為我國(guó)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展做出巨大的貢獻(xiàn)。

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