論財(cái)務(wù)分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用

【摘要】財(cái)務(wù)分析是財(cái)務(wù)管理中的重要內(nèi)容之一，財(cái)務(wù)分析既是對(duì)已完成財(cái)務(wù)活動(dòng)的總結(jié)，也是財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的前提，在財(cái)務(wù)管理的循環(huán)中起著承上啟下的作用。本文介紹了財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容，對(duì)財(cái)務(wù)分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用做出進(jìn)一步的探究。

【關(guān)鍵詞】財(cái)務(wù)分析財(cái)務(wù)管理關(guān)系 作用

一、財(cái)務(wù)分析與財(cái)務(wù)管理

（一）財(cái)務(wù)分析

財(cái)務(wù)分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行評(píng)價(jià)和剖析，反映企業(yè)在運(yùn)營(yíng)過(guò)程中的利弊得失和發(fā)展趨勢(shì)，從而為改進(jìn)企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作和優(yōu)化經(jīng)濟(jì)決策提供重要的財(cái)務(wù)信息。財(cái)務(wù)分析是評(píng)價(jià)財(cái)務(wù)狀況、衡量經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的重要的資料依據(jù)，同時(shí)也是挖掘企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的潛力、改進(jìn)經(jīng)營(yíng)工作的方式、實(shí)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的重要手段，也是科學(xué)合理地制定投資決策的最關(guān)鍵環(huán)節(jié)。

（二）財(cái)務(wù)分析與財(cái)務(wù)管理的之間存在著必然聯(lián)系

而財(cái)務(wù)分析是以財(cái)務(wù)報(bào)表的形式對(duì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的進(jìn)一步加工來(lái)反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，對(duì)企業(yè)的未來(lái)可持續(xù)發(fā)展能力開展的評(píng)價(jià)與評(píng)估。

首先，財(cái)務(wù)管理的中心工作是以財(cái)務(wù)分析為前提。例如，在企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的資金采購(gòu)，采購(gòu)多少，才能滿足經(jīng)營(yíng)的需要，投入多少資金才是最合理的相關(guān)數(shù)據(jù)資料，都來(lái)源于財(cái)務(wù)分析提供信息。只有經(jīng)過(guò)合理、可靠的數(shù)據(jù)分析，才能夠保障企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)管理正常有序進(jìn)行。

其次，財(cái)務(wù)分析對(duì)財(cái)務(wù)管理的完善起著促進(jìn)作用。財(cái)務(wù)分析始終貫穿著企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的各環(huán)節(jié)中，例如：籌資活動(dòng)，籌集的來(lái)源、資金的需要量、采用何種方式等都需經(jīng)過(guò)財(cái)務(wù)分析縝密的評(píng)估后得出的科學(xué)，合理的決策方案。因此，在財(cái)務(wù)管理中的問(wèn)題只有經(jīng)過(guò)財(cái)務(wù)分析后才能進(jìn)行調(diào)整與解決，對(duì)財(cái)務(wù)管理工作的完善起著促進(jìn)作用。

二、財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容

（一）財(cái)務(wù)分析的內(nèi)容是基于不同的主體的不同利益考慮，也是對(duì)財(cái)務(wù)分析信息上的不同要求來(lái)衡量。其通常是由一系列財(cái)務(wù)指標(biāo)構(gòu)成

例如：償債能力指標(biāo)、運(yùn)營(yíng)能力指標(biāo)、獲利能力指標(biāo)和發(fā)展能力指標(biāo)組成。對(duì)信息需求的主體一般包括：企業(yè)所有者、企業(yè)債權(quán)人、企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策者和政府等。

企業(yè)所有者作為投資人，其更關(guān)心投入的資本保值和增值情況，因此，對(duì)企業(yè)的獲利能力的指標(biāo)較為重視。

企業(yè)債權(quán)人因其不能參與企業(yè)剩余收益的分配，關(guān)注的是其投資的安全性，因此，對(duì)企業(yè)的償債能力的指標(biāo)更為關(guān)注。

企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策者必須對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)理財(cái)?shù)母鱾€(gè)方面都有所關(guān)注，包括運(yùn)營(yíng)能力、償債能力、獲利能力及發(fā)展能力的全部信息予以詳盡的了解和掌握。

政府的身份是復(fù)雜的，既是宏觀調(diào)控的管理者，又是國(guó)有企業(yè)的法人，也是市場(chǎng)參與的重要成員，因此，基于不同的角色對(duì)財(cái)務(wù)分析的指標(biāo)的關(guān)注點(diǎn)也是不同。

（二）首先，償債能力指標(biāo)是指企業(yè)償還到期債務(wù)的能力，主要由短期償債能力指標(biāo)和長(zhǎng)期償債能力指標(biāo)兩部分構(gòu)成

通過(guò)償債能力指標(biāo)來(lái)分析企業(yè)資本的框架結(jié)構(gòu)，以及對(duì)債務(wù)資金的利用程度，從而為籌資活動(dòng)的決策提供有力的依據(jù)。短期償債能力指標(biāo)由流動(dòng)比率、速動(dòng)比率和現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率三項(xiàng)組成，是企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)對(duì)流動(dòng)負(fù)債及時(shí)足額償還的保證程度，也是對(duì)當(dāng)前的財(cái)務(wù)能力和流動(dòng)資產(chǎn)變現(xiàn)能力的重要衡量標(biāo)志。長(zhǎng)期償債能力指標(biāo)是企業(yè)償還長(zhǎng)期債務(wù)的能力，由資產(chǎn)負(fù)債率、產(chǎn)權(quán)比率、或有負(fù)債比率、已獲利息倍數(shù)等指標(biāo)組成。

其次，運(yùn)營(yíng)能力指標(biāo)是指企業(yè)基于外部市場(chǎng)環(huán)境的約束，通過(guò)內(nèi)部人力資源和生產(chǎn)資料的配置組合而對(duì)財(cái)務(wù)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)所產(chǎn)生的作用大小，其包括人力資源運(yùn)營(yíng)能力指標(biāo)的勞動(dòng)效率和生產(chǎn)資料運(yùn)營(yíng)能力指標(biāo)如：反映流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況指標(biāo)的應(yīng)收財(cái)款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率等。它是企業(yè)財(cái)務(wù)分析的重點(diǎn)內(nèi)容，通過(guò)對(duì)營(yíng)動(dòng)能力指標(biāo)的分析，科學(xué)地反映企業(yè)現(xiàn)存的生產(chǎn)規(guī)模，經(jīng)營(yíng)狀況，資金的周轉(zhuǎn)情況等信息。

再次，獲利能力指標(biāo)是基于企業(yè)對(duì)增值的不斷追求作為資金運(yùn)動(dòng)的動(dòng)力和目標(biāo)，它是企業(yè)資金增值能力的體現(xiàn)，通常表現(xiàn)為企業(yè)收益數(shù)額的大小與水平的高低。在分類上與會(huì)計(jì)要素相結(jié)合，通過(guò)籌資、投資等活動(dòng)獲得收入補(bǔ)償成本費(fèi)用，從而實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。獲利能力指標(biāo)一般分為成本費(fèi)用利潤(rùn)率、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率、總資產(chǎn)報(bào)酬率、凈資產(chǎn)收益率等共六項(xiàng)，以此來(lái)對(duì)企業(yè)的各要素在獲得能力和資本保值情況上予以評(píng)價(jià)與考核。

最后，發(fā)展能力指標(biāo)，它是指企業(yè)在有了生存能力的基礎(chǔ)上，擴(kuò)大規(guī)模，壯大實(shí)力的潛在能力。主要的考核的指標(biāo)有：營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率、資本積累率、總資產(chǎn)增長(zhǎng)率等。

三、財(cái)務(wù)分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用

（一）財(cái)務(wù)分析促進(jìn)了企業(yè)管理制度的完善與發(fā)展

隨著社會(huì)的發(fā)展與進(jìn)步，現(xiàn)代化的企業(yè)管理理念逐漸被人們接受。企業(yè)必須順應(yīng)日益激烈市場(chǎng)的發(fā)展潮流，逐步地完善自己，在科學(xué)合理的管理上做到產(chǎn)權(quán)明晰，責(zé)權(quán)分離，借助財(cái)務(wù)分析工作提供的信息，來(lái)推動(dòng)建立健全現(xiàn)代企業(yè)管理制度。例如，在日常經(jīng)營(yíng)中的供、產(chǎn)、銷環(huán)節(jié)上，通過(guò)財(cái)務(wù)分析提供的資料來(lái)解決管理工作帶來(lái)的困難，從發(fā)掘問(wèn)題到分析研究問(wèn)題，再到解決問(wèn)題，都會(huì)做出客觀、正確的評(píng)價(jià)與建議，為經(jīng)營(yíng)決策提供了有力的依據(jù)。通過(guò)財(cái)務(wù)分析有利于財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化，促進(jìn)了經(jīng)營(yíng)管理水平的提高，增強(qiáng)了企業(yè)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。

（二）財(cái)務(wù)分析為企業(yè)開展業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)工作提供的依據(jù)

財(cái)務(wù)分析的工作主要是以財(cái)務(wù)報(bào)表等有關(guān)資料通過(guò)財(cái)務(wù)指標(biāo)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)及其結(jié)果做出的分析與評(píng)價(jià)，也是對(duì)財(cái)務(wù)活動(dòng)工作的總結(jié)。財(cái)務(wù)分析是評(píng)價(jià)和衡量企業(yè)、部門與各級(jí)人員的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的重要依據(jù)。在財(cái)務(wù)分析的基礎(chǔ)上建立的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)體系是企業(yè)建立和發(fā)揮激勵(lì)機(jī)制的依據(jù)和前提，而一個(gè)有效的激勵(lì)機(jī)制是促進(jìn)企業(yè)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的動(dòng)力。通常，業(yè)績(jī)的評(píng)價(jià)工作是以財(cái)務(wù)指標(biāo)為基礎(chǔ)，還兼有非財(cái)務(wù)指標(biāo)作為輔助，通過(guò)運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計(jì)和統(tǒng)籌學(xué)采用定量分析與定性分析相結(jié)合的手段，對(duì)企業(yè)一定經(jīng)營(yíng)期間的獲利能力、資產(chǎn)的質(zhì)量、債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及經(jīng)營(yíng)增長(zhǎng)等經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和努力的程度等項(xiàng)目進(jìn)行綜合評(píng)判，使業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)工作變得更加公正、客觀。

（三）財(cái)務(wù)分析對(duì)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)起到防范作用

在企業(yè)日常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中，風(fēng)險(xiǎn)與收益是并存的，在獲得高收益的同時(shí)，就要面臨著高風(fēng)險(xiǎn)的威脅。風(fēng)險(xiǎn)也是現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)管理環(huán)境中的重要特征，它是企業(yè)在各項(xiàng)財(cái)務(wù)活動(dòng)中，由于各種難以預(yù)料的或者無(wú)法控制因素的相互作用，它存在于企業(yè)財(cái)務(wù)管理的每一個(gè)環(huán)節(jié)中。風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)會(huì)導(dǎo)致企業(yè)的實(shí)際收益與預(yù)期的收益相背離，從而為企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)損失的可能性增大。運(yùn)用財(cái)務(wù)析可以起到規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的作用，例如拒絕信用度差的商家業(yè)務(wù)往來(lái)，放棄可能明顯導(dǎo)致虧損的投資項(xiàng)目等。通過(guò)做好財(cái)務(wù)分析預(yù)測(cè)，為決策選擇最佳方案，采用多領(lǐng)域、多項(xiàng)目的經(jīng)營(yíng)或投資來(lái)減少或分散風(fēng)險(xiǎn)等財(cái)務(wù)策略。

參考文獻(xiàn)

[1]崔玉環(huán).財(cái)務(wù)分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的作用[J].管理世界.2013，7.下.

[2]趙峰.基于企業(yè)管理的財(cái)務(wù)報(bào)表分析指標(biāo)研究[J].財(cái)會(huì)天地，2012，（2）：49-50.

作者簡(jiǎn)介：蔡靜雯（1991-），女，漢族，福建省晉江市人，本科，研究方向：財(cái)務(wù)管理。