煙草行業(yè)提高貨幣資金規(guī)模使用效益的方式方法

一、目前行業(yè)資金管理的現(xiàn)狀

目前煙草行業(yè)的管理體制是多級法人制管理，中國煙草總公司、各省級公司、各地市級煙草公司和各中煙工業(yè)公司均為一級法人主體。大多數(shù)省級局（公司）成立了資金管理中心，按收支兩條線原則對行業(yè)資金進(jìn)行歸集管理，部分省級局（公司）未成立資金管理中心，行業(yè)資金處于松散占用狀態(tài)，跨省工商企業(yè)間結(jié)算仍全部通過銀行辦理。部分單位銀行賬戶仍然較多，資金分散。商業(yè)企業(yè)資金大量閑置沉淀的同時，煙草工業(yè)企業(yè)貸款居高不下，這種高存款和高貸款的“雙高”現(xiàn)象，使得行業(yè)財務(wù)費(fèi)用依然較高，行業(yè)資金規(guī)模使用效益沒有得到充分發(fā)揮。

按照中國煙草總公司關(guān)于推進(jìn)資金管理中心建設(shè)的有關(guān)要求，行業(yè)應(yīng)繼續(xù)強(qiáng)化資金集中管理力度，通過資金集中統(tǒng)一歸集管理，提高貨幣資金規(guī)模使用效益，加快資金周轉(zhuǎn)速度，保障行業(yè)資金安全。

資金集中統(tǒng)一管理是大型企業(yè)集團(tuán)實現(xiàn)資金有效管理的重要手段，通過設(shè)立行業(yè)資金管理中心或行業(yè)財務(wù)公司，利用金融服務(wù)產(chǎn)品和資金管理軟件等信息化手段實現(xiàn)行業(yè)資金的集中統(tǒng)一管理，統(tǒng)一開戶、統(tǒng)一集中結(jié)算、統(tǒng)一集中運(yùn)作，并在此基礎(chǔ)上實現(xiàn)行業(yè)內(nèi)部資金的融資調(diào)劑，降低行業(yè)融資成本。

二、在資金集中歸集管理的基礎(chǔ)上提高貨幣資金規(guī)模使用效益的方式方法

建立省級資金管理中心和行業(yè)資金管理中心。通過建立省級資金管理中心和行業(yè)資金管理中心，按照“收支兩條線”原則，對全行業(yè)資金進(jìn)行統(tǒng)一歸集管理，資金管理中心相當(dāng)于內(nèi)部銀行。將“企業(yè)管理、金融信貸、財務(wù)管理”三者有機(jī)融合，主要職責(zé)是負(fù)責(zé)辦理集團(tuán)各成員單位的內(nèi)部日常往來結(jié)算和資金調(diào)撥及資金內(nèi)部余缺調(diào)劑等業(yè)務(wù)。既適用行業(yè)內(nèi)部的非法人經(jīng)營機(jī)構(gòu)的資金管理，也適用行業(yè)內(nèi)部法人企業(yè)間的資金集中管理。行業(yè)資金管理中心對資金管理中心各成員單位實行資金預(yù)算管理，以預(yù)算管理為核心，建立全面集中的預(yù)算體系。資金管理中心管理和監(jiān)督行業(yè)資金使用，調(diào)度行業(yè)沉淀資金，提高資金使用效率。管理和指導(dǎo)成員單位辦理各項業(yè)務(wù)。負(fù)責(zé)對成員單位開立銀行賬戶的審批，行使對資金賬戶的管理和監(jiān)控職能。

各單位銀行賬面資金的收益管理。行業(yè)資金管理中心對成員單位按“收支兩條線”原則嚴(yán)格實行預(yù)算管理。該文原載于中國社會科學(xué)院文獻(xiàn)信息中心主辦的《環(huán)球市場信息導(dǎo)報》雜志http：//www.ems86.com總第543期2014年第11期-----轉(zhuǎn)載須注名來源各成員單位在資金管理中心協(xié)作銀行內(nèi)開設(shè)銀行收支專戶，對各部門（包括縣級營銷部和縣級煙葉公司）實行備用金管理；所有收入資金都通過收入專戶由省級公司上收。單位所需資金，則由省級公司統(tǒng)一審核和下?lián)苤林С鰧舻?。成員單位在資金管理中心開設(shè)虛擬內(nèi)部賬戶，用于內(nèi)部往來結(jié)算及內(nèi)部計息。

加強(qiáng)對往來款項和存貨的管理。一是加強(qiáng)應(yīng)收款項和應(yīng)付款項的管理，減少資金占用；二是加強(qiáng)存貨的管理，把庫存降低在一個合理的水平，避免庫存大量占用資金；三是嚴(yán)格企業(yè)收款責(zé)任制，加快現(xiàn)金的回流，減少和控制壞賬的比例；四是適當(dāng)利用企業(yè)信用和銀行信用進(jìn)行融資，辦理銀行承兌匯票等業(yè)務(wù)，增大企業(yè)的可支配現(xiàn)金量。

利用銀行不同期限的存款進(jìn)行資金運(yùn)作。一是可以辦理7天通知存款業(yè)務(wù)。7天通知存款是銀行為吸收企業(yè)存款而推出的靈活便利的方式，開戶方便，一次性存入大額款項后，針對分批動用的資金，只需提前7天電話通知銀行，將該筆資金從通知存款賬戶轉(zhuǎn)入活期賬戶，原有部分依舊按通知存款利率計息。有的銀行為了吸引客戶，僅提前通知1-2天即可，對企業(yè)超短期富余現(xiàn)金，理財效益非?？捎^。如企業(yè)現(xiàn)金富余達(dá)3個月以上，可以采取3個月定期與通知存款相結(jié)合的方式進(jìn)行管理。這樣，企業(yè)在幾乎無風(fēng)險的情況下，實現(xiàn)了資金收益最大化。二是可以辦理協(xié)定存款業(yè)務(wù)?？梢詫︺y行賬戶的活期資金按協(xié)定存款業(yè)務(wù)進(jìn)行管理，相當(dāng)于存款利率可以大幅度提升，又不影響活期流動性。

省級公司資金歸集管理后存款結(jié)構(gòu)的優(yōu)化管理。成立資金管理中心的單位，可以通過辦理不同期限的定期存款業(yè)務(wù)，提高資金規(guī)模使用效益。

根據(jù)資金歸集管理實際情況，保持一部分資金按協(xié)定存款方式進(jìn)行活期管理，保證行業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營資金周轉(zhuǎn)正常需要。

分檔辦理一至五年期定期存款，在保證當(dāng)年資金收益增長的基礎(chǔ)上，增量的定期存款辦理長期（如5年）定期存款，隨時間推移，5年期定期存款比例逐步提高，以取得銀行利息收益的最大化。所有定期存款按照權(quán)責(zé)發(fā)生制原則在當(dāng)期計提應(yīng)收利息，這樣當(dāng)年新增的定期存款可以按約定利率計提應(yīng)計利息，計入當(dāng)期收益。

3.購買國債。當(dāng)預(yù)計資金閑散資金較長時，除了在銀行定期存款以外，還可以購買國債。購買國債不僅風(fēng)險小，而且可以享受免利息所得稅待遇。企業(yè)急需資金時，可以到銀行提前兌取，銀行在兌付時，超過6個月后，一般會分階段計算利息。國債票面利率本來就高于銀行同期貸款利率，考慮到免稅因素，購買國債比定期存款更劃算。

行業(yè)內(nèi)單位省內(nèi)結(jié)算管理。省級局（公司）所屬各企業(yè)間發(fā)生的各種資金結(jié)算業(yè)務(wù)，應(yīng)全部納入資金管理中心平臺進(jìn)行，通過內(nèi)部結(jié)算賬戶的資金增減的方式完成成員單位間資金結(jié)算業(yè)務(wù)，減少資金在銀行實體賬戶間的占用。

省內(nèi)工業(yè)企業(yè)和省內(nèi)商業(yè)企業(yè)間資金結(jié)算業(yè)務(wù)，也應(yīng)通過資金管理中心平臺進(jìn)行，工業(yè)企業(yè)在省級局（公司）資金管理中心開設(shè)內(nèi)部存款賬戶，對于兩煙貨款結(jié)算，通過系統(tǒng)接口將總公司電子商務(wù)平臺交易信息導(dǎo)入資金管理中心平臺，作為向付款方付款的依據(jù)，直接在省級局（公司）資金管理中心平臺進(jìn)行相關(guān)業(yè)務(wù)的資金結(jié)算。對于非貨款結(jié)算，也要求通過資金管理中心平臺進(jìn)行。

以上述方式進(jìn)行資金結(jié)算業(yè)務(wù)是按省級公司走賬不走錢的方式進(jìn)行的。資金結(jié)算業(yè)務(wù)體現(xiàn)資金管理中心內(nèi)部結(jié)算賬戶間的資金流動，實際的資金管理中心銀行賬戶資金并沒有發(fā)生變動。資金管理中心可以充分利用這種資金周轉(zhuǎn)方式，達(dá)到優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)，提高定期存款額度，以達(dá)到提高資金收益的目的。

行業(yè)內(nèi)單位跨省結(jié)算管理。目前行業(yè)內(nèi)單位的跨省結(jié)算占比較大，資金流巨大，且均通過銀行賬戶辦理。結(jié)算資金在銀行在途的時間較長，資金周轉(zhuǎn)效率不高，占壓資金較大。尤其部分銀行在月末時通過窗口蓋章確認(rèn)劃款，但為了擠占存款額度，在過度賬戶中留存，導(dǎo)致企業(yè)應(yīng)得利息被銀行占用。

可以探索在行業(yè)層面建立行業(yè)資金管理中心，一種方式是各法人主體均在行業(yè)資金管理中心開設(shè)內(nèi)部存款戶頭，將跨省結(jié)算的資金上存于行業(yè)資金管理中心，跨省兩煙貨款結(jié)算通過行業(yè)資金管理平臺直接進(jìn)行。另一種方式以省級資金管理中心為單位，在行業(yè)資金管理中心開設(shè)內(nèi)部存款賬戶，通過該賬戶統(tǒng)一辦理本省企業(yè)的兩煙貨款跨省結(jié)算業(yè)務(wù)。相當(dāng)于各省級資金管理中心將本省企業(yè)跨省結(jié)算資金業(yè)務(wù)通過行業(yè)資金管理中心平臺進(jìn)行二次交換業(yè)務(wù)，有利于維護(hù)行業(yè)各省級單位的資金歸集管理積極性。

通過行業(yè)資金管理中心方式進(jìn)行資金結(jié)算，對于行業(yè)資金管理中心來講是走賬不走錢，內(nèi)部結(jié)算體現(xiàn)的是內(nèi)部存款賬戶間的資金流動，行業(yè)資金管理中心賬戶資金并沒有發(fā)生變動，可以大大減少銀行占用資金，提高資金周轉(zhuǎn)效率，行業(yè)資金管理中心可以最大化的優(yōu)化定期存款結(jié)構(gòu)，提高定期存款收益率，發(fā)揮行業(yè)資金規(guī)模使用效益。

（作者單位：吉林省遼源市煙草專賣局（公司））