國(guó)際集裝箱航運(yùn)市場(chǎng)2013年回顧及2014年展望

張永鋒

1 2013年國(guó)際集裝箱航運(yùn)市場(chǎng)回顧

1.1 運(yùn)價(jià)整體呈現(xiàn)下行趨勢(shì)

2013年國(guó)際集裝箱航運(yùn)市場(chǎng)運(yùn)價(jià)整體呈現(xiàn)下行趨勢(shì)，僅在第三季度季節(jié)性出貨高峰期間略有回升。全年中國(guó)出口集裝箱運(yùn)價(jià)綜合指數(shù)均值僅為，比2012年下跌7.6%（見(jiàn)圖1）。不過(guò)，從長(zhǎng)周期來(lái)看，雖然受經(jīng)濟(jì)恢復(fù)緩慢、運(yùn)力無(wú)序釋放、班輪公司惡性競(jìng)爭(zhēng)等因素影響，運(yùn)價(jià)波動(dòng)較大，但市場(chǎng)已呈現(xiàn)振蕩回升趨勢(shì)。

1.2 世界經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)回升態(tài)勢(shì)

據(jù)國(guó)際貨幣基金組織統(tǒng)計(jì)，2013年全球國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值增長(zhǎng)率為2.9%（見(jiàn)表1），雖然低于年初預(yù)期和2012年增長(zhǎng)水平，但主要發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的經(jīng)濟(jì)基本面開(kāi)始出現(xiàn)根本性好轉(zhuǎn)跡象。2013年12月美國(guó)失業(yè)率降至6.7%，創(chuàng)近年來(lái)新低，消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)日趨平穩(wěn)，消費(fèi)者信心指數(shù)有所回升，房屋開(kāi)工率也有所上升；同時(shí)，歐盟經(jīng)濟(jì)也逐步走出衰退。此外，發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體及新興經(jīng)濟(jì)體經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)保持平穩(wěn)。

1.3 主干航線運(yùn)量恢復(fù)緩慢，區(qū)域內(nèi)航線運(yùn)量增長(zhǎng)較快

如圖2所示，2013年主干航線集裝箱運(yùn)量比上年增長(zhǎng)2.8%，其中：泛太平洋航線運(yùn)量增長(zhǎng)1.8%，亞歐航線運(yùn)量增長(zhǎng)4.1%，大西洋航線運(yùn)量增長(zhǎng)1.9%。次干航線內(nèi)生動(dòng)力較強(qiáng)：區(qū)域內(nèi)航線運(yùn)量增長(zhǎng)6.5%，其中亞洲區(qū)域內(nèi)航線運(yùn)量增幅高達(dá)7.2%；南北航線運(yùn)量增長(zhǎng)5.3%。

1.4 運(yùn)力增長(zhǎng)繼續(xù)放緩，供需關(guān)系有所改善

2013年全球集裝箱船隊(duì)運(yùn)力總計(jì)1 736.7萬(wàn)TEU，比上年增長(zhǎng)7.0%，集裝箱運(yùn)量增長(zhǎng)4.8%，供需增幅趨于平衡。由圖3可見(jiàn)，預(yù)計(jì)2014年全球集裝箱運(yùn)量增長(zhǎng)6.1%，集裝箱船隊(duì)運(yùn)力增長(zhǎng)5.6%，市場(chǎng)步入運(yùn)力消化階段。供需關(guān)系的進(jìn)一步改善將為運(yùn)價(jià)復(fù)蘇提供強(qiáng)有力支撐。

1.5 市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境惡化，規(guī)模效益作用顯現(xiàn)

盡管馬士基航運(yùn)、地中海航運(yùn)和達(dá)飛輪船等組建的P3網(wǎng)絡(luò)聯(lián)盟尚未通過(guò)相關(guān)機(jī)構(gòu)審核，但其對(duì)加劇行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)、轉(zhuǎn)變船隊(duì)運(yùn)營(yíng)模式、加速聯(lián)盟整合、恢復(fù)行業(yè)信心以及新船訂造等均產(chǎn)生極其重要的影響。未來(lái)班輪運(yùn)輸市場(chǎng)或?qū)⒚媾R新一輪行業(yè)洗牌，大型集裝箱船舶憑借顯著的成本優(yōu)勢(shì)（見(jiàn)表2），不僅提高主干航線的進(jìn)入門檻，也間接帶動(dòng)區(qū)域內(nèi)航線運(yùn)力升級(jí)，從而使中小型集裝箱船舶的生存空間受到擠壓。

1.6 新增訂單運(yùn)力快速增長(zhǎng)，手持訂單運(yùn)力有所減少

2013年全球集裝箱船舶手持訂單運(yùn)力共計(jì)（見(jiàn)圖4），較2012年下滑21.3%；按數(shù)量計(jì)，以上船舶占51%。

在新船造價(jià)處于低位、大船規(guī)模效益和節(jié)能環(huán)保效益顯著、船舶大型化競(jìng)爭(zhēng)加劇以及業(yè)內(nèi)看好船舶資產(chǎn)升值空間的背景下，2013年超大型船舶訂單呈爆發(fā)式增長(zhǎng)（見(jiàn)圖5）。受此影響，新船造價(jià)有所回升，平均造價(jià)同比增長(zhǎng)8%。

1.7 減速航行空間有限，閑置運(yùn)力屢創(chuàng)新低

自2010年主要班輪公司普遍實(shí)施減速航行以來(lái)，主要航線船舶航速明顯下滑，繼續(xù)減速航行的空間有限。2013年前三季度，亞歐航線東行平均航速為（見(jiàn)表3），最高航速為；西行平均航速為，最低航速為。

受市場(chǎng)回暖、運(yùn)輸旺季以及惡性競(jìng)爭(zhēng)等因素的影響，2013年全球閑置集裝箱船舶運(yùn)力屢創(chuàng)新低。據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2013年12月，全球閑置集裝箱船舶運(yùn)力占集裝箱船舶總運(yùn)力的比例僅為2.9%，其中以～5 000 TEU集裝箱船舶為主。

2 2014年國(guó)際集裝箱航運(yùn)市場(chǎng)展望

展望2014年，國(guó)際集裝箱航運(yùn)市場(chǎng)將呈現(xiàn)以下發(fā)展特點(diǎn)：（1）P3網(wǎng)絡(luò)聯(lián)盟發(fā)展、運(yùn)價(jià)競(jìng)爭(zhēng)加劇以及超大型集裝箱船舶下水將繼續(xù)對(duì)主干航線造成沖擊，區(qū)域內(nèi)航線面臨運(yùn)力升級(jí)壓力；（2）因市場(chǎng)壓縮運(yùn)力的手段有限，預(yù)計(jì)閑置運(yùn)力比例將有所回升；（3）區(qū)域內(nèi)航線貨量恢復(fù)情況繼續(xù)好于主干航線，但運(yùn)價(jià)表現(xiàn)不會(huì)明顯好于主干航線，預(yù)計(jì)市場(chǎng)整體運(yùn)價(jià)走勢(shì)略好于2013年；（4）主干航線的漲價(jià)策略、運(yùn)力控制情況以及市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)程度等將成為影響2014年國(guó)際集裝箱航運(yùn)市場(chǎng)走勢(shì)的主要因素。

（編輯：張敏 收稿日期：2014-01-14）