中國專屬保險(xiǎn)市場如何發(fā)展

在經(jīng)濟(jì)全球化背景下，企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大使得風(fēng)險(xiǎn)日益集中，對風(fēng)險(xiǎn)管理提出了新的要求。風(fēng)險(xiǎn)自留和轉(zhuǎn)移是企業(yè)常用的風(fēng)險(xiǎn)處置方式，其中，風(fēng)險(xiǎn)自留能以較低成本滿足企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理需求，形成良性的內(nèi)部激勵降低風(fēng)險(xiǎn)水平，是常用的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。長期以來，我國企業(yè)通常采取設(shè)立自?；鸹騾⒓有袠I(yè)互助的方式進(jìn)行自保。2013年10月，隨著中國內(nèi)地第一家專屬保險(xiǎn)公司——中石油專屬保險(xiǎn)公司的試運(yùn)行，專屬保險(xiǎn)公司這種新的風(fēng)險(xiǎn)管理模式開始引起我國各界的關(guān)注。

專屬保險(xiǎn)公司是由非保險(xiǎn)行業(yè)的企業(yè)設(shè)立、擁有或控制，為母公司及附屬公司提供風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)的獨(dú)立保險(xiǎn)公司，也稱作自保公司。因其在降低保費(fèi)支出、擴(kuò)大承保范圍等方面的優(yōu)勢，是現(xiàn)代企業(yè)實(shí)現(xiàn)一體化風(fēng)險(xiǎn)管理的標(biāo)準(zhǔn)金融工具。

中國現(xiàn)有的大型企業(yè)基本上是國有企業(yè)，雖然已經(jīng)改制，但國家仍然作為國有企業(yè)的后盾，因此國有企業(yè)的管理者通常會忽視潛在風(fēng)險(xiǎn)帶來的損失和收入波動。同時由于教育體系中對國民風(fēng)險(xiǎn)意識的教育不足，企業(yè)管理者沒有具備相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)意識，也是影響中國專屬保險(xiǎn)市場發(fā)展的原因之一。

此外世界上許多發(fā)達(dá)國家和地區(qū)對專屬保險(xiǎn)公司采取優(yōu)惠的稅收政策，如延期納稅、降低稅率、稅收減免和提高稅收起征點(diǎn)等，并且規(guī)定母公司支付給專屬保險(xiǎn)公司的保險(xiǎn)費(fèi)用可以在稅前列支，而中國監(jiān)管部門還沒有出臺扶持專屬保險(xiǎn)公司發(fā)展的優(yōu)惠稅收政策，導(dǎo)致中國企業(yè)由于能夠享受稅收優(yōu)惠而進(jìn)行自保的可能較低。

當(dāng)前中國專屬保險(xiǎn)市場發(fā)展的主要障礙是企業(yè)管理者風(fēng)險(xiǎn)意識不足，缺乏風(fēng)險(xiǎn)管理的經(jīng)驗(yàn)。監(jiān)管部門應(yīng)該對自保采取優(yōu)惠的稅收政策，并且從法律、政策和監(jiān)管等方面加以扶持，使其成為中國企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的有效方法。

首先應(yīng)該加快自保組織形式的立法。健全的保險(xiǎn)市場應(yīng)該是商業(yè)保險(xiǎn)、相互保險(xiǎn)和自保三大保險(xiǎn)供給主體為消費(fèi)者提供全面的保險(xiǎn)產(chǎn)品和服務(wù)，促進(jìn)供給主體之間的相互競爭。中國應(yīng)該借鑒發(fā)達(dá)國家的做法，加快配套法規(guī)的立法，允許企業(yè)成立專屬保險(xiǎn)公司等其他形式的保險(xiǎn)組織，培育和完善保險(xiǎn)市場的組織形式。

其次應(yīng)該給予必要的政策扶持。當(dāng)前中國企業(yè)進(jìn)入全球500強(qiáng)的數(shù)量排名世界第二，隨著中國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，以后會有更多的企業(yè)入選，這些企業(yè)都有成立專屬保險(xiǎn)公司的需求。監(jiān)管部門應(yīng)該積極配合，借鑒發(fā)達(dá)國家的做法在以下3個方面入手。

一是較低的注冊資本要求。發(fā)達(dá)國家對專屬保險(xiǎn)公司成立的最低注冊資本要求與一般商業(yè)保險(xiǎn)公司相比更低，如美國對離岸專屬保險(xiǎn)公司的最低注冊資本要求為20萬美元 ，平均水平在百萬美元左右。中國保險(xiǎn)法規(guī)定保險(xiǎn)公司的注冊資本最低限額為兩億元，而專屬保險(xiǎn)公司注冊資本的最低限額，可以根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況，如資產(chǎn)總量、經(jīng)營規(guī)模、自保范圍、風(fēng)險(xiǎn)程度和成立專屬保險(xiǎn)公司的組織形式等進(jìn)行調(diào)整。

二是優(yōu)惠的稅收政策。百慕大是世界上專屬保險(xiǎn)公司最多的注冊地，主要是由于其監(jiān)管較松，而新加坡由于稅率較低也成為世界專屬保險(xiǎn)公司的注冊地之一，當(dāng)前已有50多家專屬保險(xiǎn)公司。新加坡規(guī)定專屬保險(xiǎn)公司的岸外保險(xiǎn)業(yè)務(wù)只需要繳納10%的企業(yè)所得稅，岸內(nèi)保險(xiǎn)業(yè)務(wù)需要繳納24.5%的企業(yè)所得稅，而傳統(tǒng)商業(yè)保險(xiǎn)公司的岸內(nèi)和岸外保險(xiǎn)業(yè)務(wù)都需要繳納24.5%的企業(yè)所得稅。中國應(yīng)該借鑒發(fā)達(dá)國家和地區(qū)的經(jīng)驗(yàn)并且結(jié)合國內(nèi)的實(shí)際情況，根據(jù)不同的業(yè)務(wù)類別設(shè)定較低的稅率。

三是寬松的市場準(zhǔn)入機(jī)制。寬松的市場準(zhǔn)入機(jī)制可以加快專屬保險(xiǎn)公司的成立，減少時間成本和資本閑置成本，因此監(jiān)管部門應(yīng)該根據(jù)國內(nèi)保險(xiǎn)市場發(fā)展的需要，建立科學(xué)規(guī)范同時相對寬松的市場準(zhǔn)入機(jī)制。如市場準(zhǔn)入程序可以實(shí)行核準(zhǔn)制，申請人只需要向當(dāng)?shù)乇１O(jiān)辦提供未來的營業(yè)計(jì)劃、收支預(yù)估計(jì)劃、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控制度和擬任主要負(fù)責(zé)人等要件，保監(jiān)辦初審報(bào)經(jīng)保監(jiān)會批準(zhǔn)后就可以開業(yè)。

最后應(yīng)該明確監(jiān)管的方式和專屬保險(xiǎn)公司的經(jīng)營規(guī)則。由于保險(xiǎn)公司經(jīng)營業(yè)務(wù)的特殊性，監(jiān)管部門對專屬保險(xiǎn)公司應(yīng)該與對商業(yè)保險(xiǎn)公司一樣確定最低償付能力指標(biāo)和財(cái)務(wù)穩(wěn)定性指標(biāo)，以保護(hù)投保人的利益不受損害，而在資金運(yùn)用等其他方面可以相對放松監(jiān)管。監(jiān)管部門在專屬保險(xiǎn)公司的經(jīng)營規(guī)則上應(yīng)該做出明確的規(guī)定，如禁止超出自保的范圍承保社會保險(xiǎn)業(yè)務(wù)、禁止與商業(yè)保險(xiǎn)公司發(fā)生業(yè)務(wù)往來和禁止專屬保險(xiǎn)公司的母公司或控股公司挪用專屬保險(xiǎn)公司資金等，以保護(hù)專屬保險(xiǎn)公司的健康發(fā)展，逐漸成為中國企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的有效方法。

展望未來，隨著中國企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理能力的增強(qiáng)和市場環(huán)境的完善，企業(yè)自保的優(yōu)勢將被逐步地認(rèn)識和接受。發(fā)展專屬保險(xiǎn)公司有利于提高企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理效率，滿足多元化的保險(xiǎn)需求，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)經(jīng)營主體的多樣化和保險(xiǎn)服務(wù)的專業(yè)化，將對中國企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理產(chǎn)生積極的影響和重要作用，可以期望專屬保險(xiǎn)市場在中國具有良好的發(fā)展前景。