比特幣瘋狂

劉泓君

“比特幣（Bitcoin，BTC）是一種虛擬貨幣，其實應該把‘虛擬兩字去掉?！北忍貛磐婕依钚?，掏出一張百元面值的人民幣拍在桌子上說：“紙幣都是虛擬貨幣，我看不出它與比特幣的本質(zhì)區(qū)別。”接著，他把身上的信用卡一股腦兒灑在桌子上，問：“你現(xiàn)在還用紙幣嗎？信用卡更虛擬?！?/p>

李笑來學過會計，做過新東方學校的老師，辦過美國留學移民公司，目前創(chuàng)業(yè)研制桌面機器人。他創(chuàng)辦的Knewone網(wǎng)站，收集各種好玩的東西，比特幣是其中之一。

這種摸不著的非實體電子貨幣是李笑來眼中的寶貝。他號稱擁有的比特幣在中國數(shù)一數(shù)二，但沒有人知道具體數(shù)量，曾擁有中國最大的比特幣集成礦場?！霸?011年底，比特幣占我個人資產(chǎn)的四分之一?，F(xiàn)在已是我現(xiàn)實資產(chǎn)的30倍?！崩钚硐颉董h(huán)球企業(yè)家》透露。

作為一種財富存儲形式和交換媒介，比特幣主要用于網(wǎng)上購買。它交易便捷，任何人任何時候都可以在互聯(lián)網(wǎng)世界付款和收款，如同發(fā)送電子郵件一樣，只需找到一位比特幣用戶，將款項付至另一個人的比特幣“錢包”（一個計算機文件）。

比特幣的交易匿名不留痕跡，它實質(zhì)是一個字符串，交易時輸入對方賬戶即可。希望逃避監(jiān)管的海盜，無跡可尋的毒品販子，以及擔心紙幣通脹的伊朗人，都是比特幣形形色色的用戶。

目前流通的比特幣約有1050萬個，保守估計存在100萬個比特幣“錢包”，約10萬用戶。在中國，比特幣的收藏和使用者行事低調(diào)，行蹤難尋，他們四處尋找比特幣，卻很少公開對外界談論。

如李所料的那樣，比特幣不斷漲價，漲到了他不敢相信的地步。世界最大比特幣交易所Mt.Gox的數(shù)據(jù)顯示：今年4月開始，在不到十天的時間里，比特幣匯率從105美元漲到240美元。四年前，比特幣創(chuàng)建時的市值僅5美分。

塞浦路斯金融危機推動了比特幣的新一輪上漲。這個地中海島國的金融幾近崩潰，拖累歐元下跌，超高通脹已促使塞浦路斯人尋找各種保存財富的途徑，一些精通科技的塞浦路斯人把易于兌換的比特幣作為減少損失的一種方案。

造幣運動

比特幣的迷人之處在于是一種“去中心化”和“總量有限”的通縮貨幣。2009年初，一位自稱為中本聰（Satoshi Nakamoto）的程序員創(chuàng)建比特幣，之后神秘失蹤，身世成謎。這種用開源P2P技術(shù)軟件產(chǎn)生的電子貨幣，與大多數(shù)現(xiàn)行貨幣不同，它的貨幣系統(tǒng)獨立存在，運行不依賴于政府、中央銀行等機構(gòu)的支持和信用擔保。P2P的分布式特性與去中心化的設計結(jié)構(gòu)，確保了理論上任何機構(gòu)都不能對其操控。比特幣被設計成通縮貨幣，數(shù)量將永久限定在2100萬個之內(nèi)。

2011年初，李笑來在GoogleReader訂閱中第一次了解到比特幣，隨后他詳讀了中本聰?shù)脑O計論文，“去中心化”設置背后所代表的自由主義經(jīng)濟思想深深吸引了李，他認為比特幣簡單又邏輯嚴密的設計體系將使它成為顛覆性貨幣。

李笑來決定賣掉所有的股票轉(zhuǎn)向Mt.Gox購買比特幣。在回籠資金的一周準備時間里，比特幣從1美元上漲到了6美元，很快又攀升至20美元。李笑來發(fā)現(xiàn)出手的速度遠趕不上比特幣上漲的速度，他想到自己“挖礦”。

在比特幣世界，“挖礦”是用電腦生產(chǎn)比特幣，這是除交易外，比特幣獲取的第二種方式。挖礦需要工程量龐大的計算，主要依靠電腦的CPU或特殊的顯卡，后者的挖礦效率高于前者。

決心挖礦的李笑來首先面臨的難題是買不到顯卡。6000元一張的特殊顯卡不是普通大眾消費品，賣家往往掛貨而手中無貨。李對淘寶網(wǎng)上能找到的顯卡都下了訂單，后來發(fā)現(xiàn)賣家背后其實由一家供貨，李直接找了供貨商上海華碩總代理，拿到了僅存的3張顯卡。

2011年7月，比特幣已上漲到25美元。李笑來決定賣掉手中四分之三的比特幣，用賺取的差價買入更多顯卡。最終，李湊到了46張顯卡，每兩張顯卡配上廉價的機箱，組成了23臺計算機，開始日夜不停地“挖礦”。李認為這堪稱中國當時最大的比特幣集成“礦場”。

問題隨之而來，強大的計算量使得23臺機器需要2萬伏以上的工業(yè)電。為了滿足供電條件，李笑來把挖礦地點選在了北京與天津之間的某處農(nóng)村，但安置好所有電腦運營的第一天就由于超負荷運轉(zhuǎn)而被斷電。之后，斷電問題始終沒有徹底解決。

李笑來歷時五個月的挖礦投入共60萬元，挖得的比特幣不足100個。機器設備最后以不到五分之一的價格賣出，挖礦不了了之。

嘗試挖礦失利后，李笑來把炒股票的經(jīng)驗運用到比特幣。當時，正值價格向下波動，他用美國賬戶大量買入比特幣，待微漲后賣出，下跌時再次買入?！澳菚r候，我的目標是擁有這個經(jīng)濟規(guī)模的萬分之一，就是2100個比特幣?！崩钚砀嬖V《環(huán)球企業(yè)家》。這位比特幣的瘋狂追隨者當時在博客上表示，誰讀了他的《把時間當朋友》一書或認為博客不錯，都可以用比特幣作為感謝。有時0.25、有時0.3比特幣，李陸續(xù)收到共計20多枚比特幣。

神秘背后

2011年6月初，黑客攻破Dropbox獲取了大量的用戶賬號，并獲得了用戶存在Dropbox的比特幣錢包。李笑來的Dropbox也沒能幸免，丟失了40多個比特幣。當月19日，全球最大的比特幣交易所Mt.Gox被黑客攻破，6萬個賬號丟失，生成大量兌換價為0.01美元/BTC的訂單。李笑來存在Mt.Gox的比特幣亦在其中丟失。

另一起比特幣最大失竊案發(fā)生在一臺linode虛擬機上。2012年3月1日，黑客在這臺虛擬機上偷走了大約5萬個比特幣。黑客入侵令比特幣亦飽受質(zhì)疑。

每隔一段時間，全球范圍就會發(fā)生一次黑客攻擊事件。一些分析人士認為，2011年底，在中國發(fā)生的一起黑客事件與比特幣有關(guān)。2011年11月，CSDN網(wǎng)站超過600萬個注冊郵箱賬號和對應的密碼數(shù)據(jù)庫被攻擊，隨后，人人、貓撲等多家網(wǎng)站的用戶密碼慘遭泄露，成為中國互聯(lián)網(wǎng)歷史上最大規(guī)模的用戶資料泄露事件。中國的比特幣用戶成為損失慘重的群體。

李笑來認為比特幣儲存的安全風險，與現(xiàn)實中貨幣失竊情況類似，重點在于用戶自身的安全防范。中國使用明文密碼且人們習慣于多個賬戶用相同密碼，一旦一處密碼泄露就會危及到其他賬戶安全。

一些人仍習慣用文件保存比特幣，李的存儲方式已經(jīng)變?yōu)椤肮€”加“私鑰”的一串數(shù)字，這串數(shù)字只存在于大腦中，提高了安全性?！熬拖馡dea是防彈的，你打不著。”李笑來說。而硬幣的另一面，這種記憶儲存的弊端在于，比特幣具有不可逆性，一旦忘記密碼，存儲的比特幣就隨之消失。

另一種安全保存方式是把比特幣埋到“墳墓”中，即把比特幣文件存入一臺永遠不使用的電腦中，就如同把現(xiàn)實貨幣埋藏在地下一樣。

現(xiàn)在，李笑來開辦了一家比特幣私人俱樂部，主要提供安全咨詢。會員入會需要支付10個比特幣，按最新匯率計算，相當于人民幣過萬元?！拔也皇菫榱速嶅X，這是一個門檻，讓真正了解比特幣的人進來。”李笑來說。

比特幣最初的盛行與匿名性相關(guān)。它在交易上不受政府或銀行等第三者管制，也沒有稅賦問題，不可逆且難以追蹤流向的特性備受地下經(jīng)濟的青睞。兼做毒品買賣的網(wǎng)站“絲路”（Silk Road）接受比特幣為唯一付款方式，該網(wǎng)站單月交易量逼近 200萬美元。

瑞典“海盜黨”領(lǐng)導人瑞克德·法爾克維格（Rickard Falkvinge）是比特幣的忠實擁躉。李笑來曾與他多次郵件往來，探討諸如比特幣匿名性問題。兩人一致認為，很多人誤讀了比特幣的匿名屬性。實際上，洗錢交易、灰色交易使用比特幣并不盛行。普通貨幣有主權(quán)國家的信用擔保，比特幣沒有擔保，在國際外匯市場中大起大落，買賣雙方在自身比特幣賬戶中移入移出貨幣時都承擔著匯率風險。洗錢意味著大宗金額，匯率波動不穩(wěn)定對于大額資金極具風險。而毒品交易需要實地接收，即使不使用匿名貨幣也需要暴露身份，因此匿名性對其意義不大。

這個已存在4年的電子貨幣，經(jīng)歷了數(shù)次黑客入侵和信任危機，追隨者卻有增無減?？春谜哒J為，比特幣的發(fā)明正在重新構(gòu)建世界貨幣發(fā)行體制，一旦比特幣在國際市場上的匯率能穩(wěn)定下來，成為主流，將給銀行業(yè)帶來巨大的沖擊，威脅到支付運營商的重要利潤來源，同時給監(jiān)管機構(gòu)帶來巨大的挑戰(zhàn)。

價值之爭

比特幣日漸流行的催化劑可能來自塞浦路斯這樣的地方，這種狀況已經(jīng)發(fā)生。市場上出現(xiàn)了專門挖掘比特幣的制作公司，而越來越多的網(wǎng)站開始接受比特幣付款，譬如新聞網(wǎng)站Reddit和博客平臺WordPress。

在中國，2012年7月，端宏斌成立了中國第一個比特幣對沖基金。中國比特幣交易平臺Btcchina.com的數(shù)據(jù)顯示，4月8日的單日交易量達到1000萬元人民幣。用李笑來的話說：“快觸碰到銀監(jiān)會監(jiān)管紅線了”。

劉曄是羅馬尼亞比特幣股權(quán)交易所MPEx的中文翻譯。他開始關(guān)注這家公司源于中本聰骰子（Satoshidice）作為第一家用比特幣上市的交易公司在MPEx上市。劉曄發(fā)現(xiàn)比特幣是在2011年的一天晚上，他興奮得一夜沒睡著。半夜里，劉打電話給遠在美國的父母，商量收回美元投資轉(zhuǎn)投比特幣的想法。

劉對比特幣的狂熱源于投資價值。他認為比特幣與黃金有諸多相似之處：無組織發(fā)行，依靠挖礦獲取，但比特幣比黃金便攜且傳輸便利。劉曄說：“基于總量有限，比特幣的價值可以成為世界經(jīng)濟總量的一個度量尺度?！?/p>

曾忙于股票、黃金交易，以及開泰拳館、做高爾夫球裁判的劉曄，已放下手中幾乎所有的工作，專注于比特幣。劉對比特幣價值的認同讓他幾乎不關(guān)注動態(tài)價格，他要做的事情就是買入和囤積。

劉曄也在做類似比特幣的電子貨幣研究。他例舉LTC和TTC兩種新型電子貨幣，“如果把比特幣比作黃金，這兩個貨幣可算作銀和銅。與比特幣的不同是，LTC的總量是8000萬個，只能用顯卡挖礦?！眲细嬖V《環(huán)球企業(yè) 家》。

比特幣的設計可以被復制，其他模仿設計能否取而代之？劉曄認為，基于比特幣已有的用戶規(guī)模，只要十分之一的極客對新貨幣模型進行攻擊，即可攻破該網(wǎng)絡，這是比特幣的先行優(yōu)勢。

“囤積”幾乎是所有比特幣價值認同者的共同理想。中國比特幣對沖基金創(chuàng)始人端宏斌認為，比特幣通貨緊縮的屬性易形成劣幣驅(qū)逐良幣的“格雷欣法則”，意為人們總是囤積含金量高的貨幣，而將含金量低的貨幣先花出去，形成良幣退藏，劣幣充斥的現(xiàn)象。如果比特幣繼續(xù)上漲，它的貨幣屬性就會越來越弱。

歐債危機下的塞浦路斯滋生了對比特幣的狂熱情緒。比特幣能否成為避險天堂？中央財經(jīng)大學研究貨幣經(jīng)濟的教授李健軍認為，隨著經(jīng)濟總產(chǎn)量的提高，定量值的通縮貨幣并不能滿足經(jīng)濟總量。在經(jīng)濟蕭條時，政府通過量化寬松的貨幣政策調(diào)節(jié)經(jīng)濟，可以在一定程度上起到緩解經(jīng)濟危機的作用，而經(jīng)濟的發(fā)展主要依賴于實體經(jīng)濟潛在的產(chǎn)能優(yōu)勢，而非貨幣。

但李笑來堅決反對李健軍的判斷，并完全否認了他政府調(diào)控的凱恩斯主義經(jīng)濟思想。李更加認可新自由主義學派經(jīng)濟學家米爾頓·弗里德曼的思想，他以主張自由放任的資本主義聞名，強調(diào)自由市場的優(yōu)勢堅決反對政府干預。李笑來引用弗里德曼在《資本主義與自由》的一句話：“錢是一件太嚴肅的事情以致于絕不該交給中央銀行控制。”

這正是李笑來認可比特幣的原因，他稱其設計原理是人類史上第一次從技術(shù)的角度保證了“私人財產(chǎn)神圣不可侵犯”，從這個角度來講，它傳遞的理念已經(jīng)有足夠的價值。

理由在于比特幣利用公開分布總賬的方法廢除了第三方管理。中本聰在《比特幣：P2P電子貨幣系統(tǒng)》一文中寫道，比特幣的設計解決了電子貨幣的雙重消費問題。以往的電子貨幣避免雙重消費需要第三方機構(gòu)的監(jiān)督，而比特幣的設計基于密碼學原理，不需要第三方中介機構(gòu)的參與即可匿名交易免于欺詐。

在天使投資人王淮看來，比特幣是一場“傻子、瘋子和騙子的游戲”。他認為，在這個圈子里，比特幣的投機主義者是“傻子”；“瘋子”是那些基于感官刺激或信仰比特幣價值的極限玩家；而“騙子”是指比特幣各種交易平臺和交易所。2年前，王淮用自己的電腦挖出兩個比特幣，雖然他感嘆模型設計之美，但深刻體會到“挖礦”所耗費的計算量之大和過程之無趣?！叭绻麤]人想玩這個游戲，那么比特幣的價值馬上就變成零?！蓖趸催@樣分析。

“比特幣一直就有風險，哪一種貨幣沒有風險呢？”李笑來對《環(huán)球企業(yè)家》說：“就像銀行也會遭受搶劫一樣，比特幣沒有比真實貨幣更不安全?！?/p>