淺析信用證三大基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與防控

信用證是國(guó)際貿(mào)易中最常見的結(jié)算方式，也是銀行重要的結(jié)算收入來源。信用證相比電匯、托收等結(jié)算方式而言，因其具有銀行信用的特性，更具備公平性和安全性，容易被買賣雙方共同接受。但是，由于它“單證嚴(yán)格一致”的原則較為機(jī)械、呆板，容易被不法分子所利用，本身存在的固有風(fēng)險(xiǎn)也比較突出，并同步傳導(dǎo)到由其派生出來的各類貿(mào)易融資產(chǎn)品。隨著國(guó)際、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的不斷變化與發(fā)展，信用證的風(fēng)險(xiǎn)逐步暴露出來。

根據(jù)《跟單信用證統(tǒng)一慣例》中對(duì)信用證含義的解釋，信用證交易的基本原則貫穿于信用證法律關(guān)系的始終，對(duì)信用證當(dāng)事人具有普遍的約束力，即所謂的獨(dú)立性原則（信用證獨(dú)立性原則是指獨(dú)立于基礎(chǔ)交易合同以外的另一種合同，即銀行與基礎(chǔ)交易合同無關(guān)，也不受其約束）。

信用證的主要當(dāng)事人有：開證申請(qǐng)人（進(jìn)口商）、開證行（進(jìn)口銀行）、受益人（出口商）、通知行（出口銀行）。在實(shí)務(wù)中，最基本的信用證流程為：進(jìn)口商與出口商簽訂貿(mào)易合同，約定以信用證作為結(jié)算方式，進(jìn)口商與進(jìn)口銀行簽訂開證合同，開出的信用證以出口商作為受益人，由通知行通知出口商，出口商按信用證要求備貨后制作相應(yīng)單據(jù)提交指定銀行，單據(jù)寄至開證行經(jīng)審核后將由開證行付款。復(fù)雜的信用證中還會(huì)涉及到議付行、轉(zhuǎn)交行、保兌行、付款行、償付銀行等多方當(dāng)事人，但基本流程不變，只是增加了一些其他環(huán)節(jié)。不同的當(dāng)事人之間受不同合同的約束，形成了復(fù)雜的多邊關(guān)系，而信用證一旦開立，則完全獨(dú)立于上述多邊關(guān)系，不受其他合同的影響。

開證行根據(jù)信用證和相關(guān)單據(jù)向受益人付款的義務(wù)，不同且獨(dú)立于開證申請(qǐng)人依照貿(mào)易合同向受益人履行的義務(wù)，也不同且獨(dú)立于開證行按照開證合同與開證申請(qǐng)人之間產(chǎn)生的權(quán)利和義務(wù)。所以說，盡管存在著其他各類合同，但只要受益人證明它已經(jīng)履行并滿足了信用證的規(guī)定和要求，開證行就應(yīng)向其付款。無論是在出口方向還是進(jìn)口方向，上述特點(diǎn)是信用證產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)的根源所在，筆者歸納了三大基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)，與大家共同探討。

一、信用證與貿(mào)易合同不符的風(fēng)險(xiǎn)及防控

信用證是以貿(mào)易合同為基礎(chǔ)開立的，信用證的內(nèi)容原則上應(yīng)與貿(mào)易合同相符。信用證憑開證申請(qǐng)書開立，開證申請(qǐng)書的基礎(chǔ)又是買賣雙方所簽訂的貿(mào)易合同。但在實(shí)踐中，由于各種因素，如工作的疏忽、貿(mào)易習(xí)慣的不同，或者進(jìn)口商蓄意欺詐、達(dá)到不良目的，往往會(huì)出現(xiàn)貿(mào)易合同與信用證條款不符的情況。此時(shí)，出口商按照信用證條款履約則違背了貿(mào)易合同、面臨索賠的風(fēng)險(xiǎn)，按貿(mào)易合同履約又不滿足信用證的要求、面臨被開證行拒付的風(fēng)險(xiǎn)。信用證一經(jīng)開立，就成為獨(dú)立于貿(mào)易合同以外的約定，不受合同約束，出口商提交的單據(jù)即使符合貿(mào)易合同的所有要求，但若與信用證條款不一致，仍會(huì)遭到銀行拒付。

針對(duì)信用證與貿(mào)易合同不符引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，銀行可采取以下防控措施：一是進(jìn)口銀行在開立信用證時(shí)，應(yīng)同時(shí)審核貿(mào)易合同，核對(duì)信用證條款與貿(mào)易合同是否一致，以避免陷入商業(yè)糾紛的漩渦。發(fā)現(xiàn)不一致的情況，應(yīng)及時(shí)向客戶提出，要求客戶對(duì)貿(mào)易合同進(jìn)行修改，或者要求客戶出具承諾，一旦“單證相符、單單一致”，不得以未履行貿(mào)易合同為理由拒絕付款。出口銀行在進(jìn)行通知時(shí)，要提示出口商對(duì)比貿(mào)易合同、發(fā)現(xiàn)不妥及時(shí)與進(jìn)口商協(xié)商；二是信用證條款的變更并不代表合同條款的變更。如果信用證條款進(jìn)行了修改，與原貿(mào)易合同差距較大，出口銀行應(yīng)提示受益人按照修改后的信用證交單、并及時(shí)與進(jìn)口商聯(lián)系確定合同同步更改事宜。進(jìn)口銀行應(yīng)對(duì)修改的條款進(jìn)行判斷，是否違背常理，謹(jǐn)防被開證申請(qǐng)人設(shè)套，陷入后期的糾紛中。

二、單據(jù)表面未嚴(yán)格相符的風(fēng)險(xiǎn)及防控

按照UCP600的規(guī)定，“指定行事的被指定銀行、保兌行（如有）以及開證行必須對(duì)提示的單據(jù)進(jìn)行審核，并僅以單據(jù)為基礎(chǔ)，以決定單據(jù)在表面上看來是否構(gòu)成相符提示”。“表面上”是指要求單據(jù)和信用證對(duì)單據(jù)的敘述完全相同，即僅是指單據(jù)的文字而非質(zhì)量、有效性或正確性。如果受益人提供的單據(jù)是假冒、偽造或變?cè)斓?，但其文字?jǐn)⑹雠c信用證的條款一致，那就構(gòu)成了合格的單據(jù)提示，開證行必須付款?！皣?yán)格相符”的原則，除了指“單證相符”以外，還包括“單單一致”，即各種單據(jù)之間也要一致。銀行依據(jù)嚴(yán)格一致的原則付款既是義務(wù)也是權(quán)利。一旦單據(jù)表面未嚴(yán)格相符，銀行可以，也應(yīng)該拒付。因此銀行對(duì)單證的審核尤為重要，在合理的時(shí)間內(nèi)（五個(gè)工作日）如果未能發(fā)現(xiàn)不符點(diǎn)，隨后發(fā)現(xiàn)了也不能重新提示，只能付款并將面臨難以向開證申請(qǐng)人追索的風(fēng)險(xiǎn)。

針對(duì)單據(jù)表面未嚴(yán)格相符引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，銀行可采取以下防控措施：一是信用證不能要求受益人不能取得的單據(jù)，不能要求遵守不能從單據(jù)表面確定的條件，不能要求包括開證行不知的單據(jù)，如某特定人簽字的單據(jù)、要求商檢局對(duì)其不能出具的物品出具檢驗(yàn)證明、注明裝船部位的提單等等；二是嚴(yán)格審核單據(jù)是否“單證相符、單單一致”，對(duì)于不符點(diǎn)要一次全部提出，避免因細(xì)小差錯(cuò)造成難以挽回的損失。銀行在進(jìn)行審核時(shí)，先要綜合審核單據(jù)是否齊全、單據(jù)名稱和份數(shù)是否正確。隨后可以通過“橫向?qū)徍朔ā睂徍藛巫C是否相符、“縱向?qū)徍朔ā睂徍藛螁问欠褚恢拢⒉捎秒p人復(fù)核的制度，不放過任何不符點(diǎn)。

三、蓄意欺詐的風(fēng)險(xiǎn)與防控

與前兩類風(fēng)險(xiǎn)相比，蓄意欺詐風(fēng)險(xiǎn)體現(xiàn)出復(fù)雜程度高、破壞力強(qiáng)、防控難度大的特點(diǎn)。欺詐者利用信用證獨(dú)立性原則的漏洞，嚴(yán)重?fù)p害對(duì)方利益，擾亂正常的國(guó)際貿(mào)易秩序?，F(xiàn)實(shí)生活中，蓄意欺詐的方式層出不窮，最常見的是以下三種。

（一）受益人欺詐

受益人用假冒、偽造或變?cè)斓膯螕?jù)欺騙開證申請(qǐng)人和進(jìn)口開證行，交單以后獲取銀行的融資或付款。不法出口商利用信用證的獨(dú)立性原則，實(shí)際未履行貿(mào)易合同或者交貨與合同不符，以次充好、以假充真，必然會(huì)引起貿(mào)易糾紛。受益人用倒簽提單、預(yù)借提單及保函換取清潔提單。倒簽提單是指貨物實(shí)際裝船日晚于信用證規(guī)定的裝船日，但仍按信用證規(guī)定的裝船日期簽發(fā)提單。預(yù)借提單指在貨物實(shí)際裝船完畢前簽發(fā)的，并將當(dāng)天的日期記載于提單簽發(fā)日期欄內(nèi)。倒簽提單和預(yù)借提單都是屬于欺詐行為。此外，受益人為了掩蓋貨物不清潔的真相，憑保函要求將本應(yīng)簽發(fā)的不清潔提單作為清潔提單簽發(fā)，使單證相符，獲得付款、逃避本應(yīng)承擔(dān)的違約責(zé)任。

（二）開證申請(qǐng)人欺詐

主要表現(xiàn)有用偽造或變?cè)斓男庞米C或者開立“軟條款”信用證騙取貨物。目前，信開信用證幾乎絕跡，因此，偽造信用證的作案手法也逐漸失效，但還需警惕通過盜用他行密押或者借用原證密碼發(fā)出修改通知進(jìn)行詐騙，或者開證申請(qǐng)人與開證行內(nèi)部員工惡意串通等情況。在實(shí)際操中，不法商人利用軟條款設(shè)置陷阱，騙取保證金、中介預(yù)付金或者貨物的情況更為突出。“軟條款”簡(jiǎn)單來說就是信用證中加列各種條款使開證行付款與否不是取決于單據(jù)是否表面相符，而是取決于第三者的履約行為，從而降低銀行信用程度的條款。例如：信用證暫不生效條款；規(guī)定一些單據(jù)必須由開證申請(qǐng)人或其他指定人或是受益人不熟悉的某個(gè)機(jī)構(gòu)出具；要求受益人將一份正本提單直接寄給開證申請(qǐng)人，開證申請(qǐng)人可憑該份提單不付款就直接提貨，導(dǎo)致受益人的權(quán)利無法得到保證。以上軟條款均是導(dǎo)致一個(gè)結(jié)果：受益人無法得到收匯保證，對(duì)受益人顯失公平。

（三）買賣惡意雙方串通欺詐

買賣雙方相互勾結(jié)，先通過幾單正常貿(mào)易騙取銀行信任，待銀行放松警惕后，采用偽造單據(jù)等手段，騙取出口銀行議付款項(xiàng)或騙取進(jìn)口銀行支付的貨款，然后雙方人間蒸發(fā)，使銀行蒙受巨大的損失。

針對(duì)蓄意欺詐引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)，銀行可采取以下防控措施：一是慎重選擇合作伙伴。對(duì)于新客戶，開始時(shí)僅介入信用證通知、審單等純結(jié)算業(yè)務(wù)，對(duì)其貿(mào)易情況有所掌握以后，在嚴(yán)格按照客戶準(zhǔn)入，篩選可辦理融資的客戶。對(duì)新客戶辦理貿(mào)易融資，應(yīng)采取抵、質(zhì)押或第三方保證的擔(dān)保方式，避免第一還款來源喪失后無法對(duì)第二還款來源追索。對(duì)于用倒簽提單、預(yù)借提單及保函換取清潔提單的情況，銀行應(yīng)加以充分的關(guān)注并不予融資支持或付款；二是嚴(yán)格履行銀行的職責(zé)，認(rèn)真負(fù)責(zé)地審查信用證的真實(shí)性，并掌握開證行的資信情況。對(duì)于電開信用證及其修改書，應(yīng)及時(shí)查核密押相符與否，以防偽造和變?cè)?。同時(shí)還應(yīng)該對(duì)開證行名稱、地址和資信情況與銀行年檢進(jìn)行比較分析，發(fā)現(xiàn)疑點(diǎn)要立即向開證行或代理行查詢，以確保信用證的真實(shí)性、合法性和開證行的可靠性；三是對(duì)于含有軟條款的信用證，實(shí)際上已經(jīng)違背了信用證“純單據(jù)”的原則，使銀行付款責(zé)任與開證申請(qǐng)人的利益相關(guān)聯(lián)，貨物與銀行信用證業(yè)務(wù)相關(guān)聯(lián)。其所特有的隱蔽性和后果的嚴(yán)重性，應(yīng)引起足夠重視。作為出口方銀行，一方面在通知信用證發(fā)現(xiàn)此類軟條款時(shí)應(yīng)該善意提醒受益人的注意，提示風(fēng)險(xiǎn)，建議修改信用證。另一方面，當(dāng)受益人申請(qǐng)打包貸款和出口議付等融資時(shí)，從第一環(huán)款來源的風(fēng)險(xiǎn)角度考慮，應(yīng)該不予辦理；四是對(duì)于貿(mào)易背景存在少量瑕疵的客戶，銀行為爭(zhēng)取收益，可能會(huì)接單。此時(shí)，可通過倫敦海事局和勞埃德船級(jí)舍調(diào)查中心等外部途徑查詢單據(jù)的真實(shí)性和船舶、貨物的航運(yùn)動(dòng)態(tài)。五是銀行在遵循信用證的獨(dú)立性原則的基礎(chǔ)上，提示客戶當(dāng)發(fā)現(xiàn)出口商欺詐時(shí)，可向法院申請(qǐng)止付令。銀行在接到止付令后可停止向出口商付款，協(xié)助開證申請(qǐng)人履行正當(dāng)?shù)暮戏?quán)益。

除了上述三大基礎(chǔ)風(fēng)險(xiǎn)以外，信用證還存在其他較多的風(fēng)險(xiǎn)，比如國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)、開證行資信風(fēng)險(xiǎn)等，都需要在實(shí)際操作中加以關(guān)注和防控。

參考文獻(xiàn)

[1]卓小蘇.國(guó)際貿(mào)易風(fēng)險(xiǎn)與防范[J].