中美博弈審計(jì)權(quán)

王琰

一場耗時(shí)11年的中美審計(jì)權(quán)之爭，隨著中國財(cái)政部頒布《中外合資會(huì)計(jì)師事務(wù)所本土化轉(zhuǎn)制方案》（簡稱《轉(zhuǎn)制方案》）而攤牌。

這種以國家政策和法律形式避免美國上市公司會(huì)計(jì)監(jiān)管委員會(huì)（下稱PCAOB）對中國在美上市企業(yè)審計(jì)底稿檢查的舉動(dòng)，立刻觸動(dòng)了外國投資者的最敏感神經(jīng)。6月中旬，勃朗特資本（Bronte Capital）首席投資長John Hempton向PCAOB提交報(bào)告，稱其有證據(jù)將中國在美上市的概念股欺詐風(fēng)波與中國官員的貪污腐敗聯(lián)系起來。

2007年，中國概念股進(jìn)軍美國證券市場掀起輪熱潮，同時(shí)，中國在美上市公司的審計(jì)丑聞也從未停歇。

兩敗俱傷

雖然中美雙方在此事上的爭議正在逐步升級(jí)，但是目前PCAOB仍然沒有作出任何正面回應(yīng)。

但沉默并不意味著妥協(xié)或讓步?，F(xiàn)任北京大學(xué)光華管理學(xué)院會(huì)計(jì)系訪問教授的Paul Gillis對在華四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所（普華永道中天、德勤華永、畢馬威華振、安永華明簡稱“四大”）作過多年觀察和研究，他在接受本刊采訪時(shí)表示，“現(xiàn)在仍然存在一種風(fēng)險(xiǎn)，就是PCAOB不再接受中國會(huì)計(jì)事務(wù)所在其組織的注冊，這樣中國會(huì)計(jì)師事務(wù)所就不能審計(jì)在美上市的中國公司，這將對中國非常不幸?！?/p>

Paul Gillis教授的擔(dān)心并不是空穴來風(fēng)，早在去年11月份，PCAOB主席James Doty就明確表達(dá)：“我認(rèn)為，如果PCAOB無法檢查中國會(huì)計(jì)師事務(wù)所與美國相關(guān)的審計(jì)業(yè)務(wù)，那么繼續(xù)允許中國會(huì)計(jì)師事務(wù)所在PCAOB注冊是站不住腳的?！?/p>

據(jù)James Doty介紹，美國證券交易委員會(huì)（SEC）已經(jīng)表決要求對某些歐洲國家、中國、香港等不接受PCAOB審計(jì)底稿檢查的事實(shí)寫入管理討論和風(fēng)險(xiǎn)因素分析報(bào)告;去年P(guān)CAOB已經(jīng)和英國、挪威、瑞士達(dá)成了審計(jì)底稿檢查協(xié)議，最近對德國進(jìn)行了初步的審計(jì)底稿檢查。

如果這一風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)驗(yàn)，那么在美上市的中國概念股將面臨退市危險(xiǎn)。由于中國“四大”的審計(jì)客戶多為在美上市的中國公司，如果PCAOB不再接受中國會(huì)計(jì)師事務(wù)所的注冊，這就意味著，從中石油到百度，都會(huì)突然丟失自己的審計(jì)師，這將導(dǎo)致在美上市的中國公司無法呈報(bào)經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)表，因而被美國證券交易所退市。

而在美上市的中國公司此時(shí)想要雇用美國會(huì)計(jì)師事務(wù)所的可能性為零。根據(jù)中國相關(guān)條例規(guī)定，美國的會(huì)計(jì)師事務(wù)所需獲得《境外會(huì)計(jì)師事務(wù)所臨時(shí)執(zhí)行審計(jì)業(yè)務(wù)許可證》才可為中國公司從事審計(jì)業(yè)務(wù)，而要獲得這個(gè)許可證，美國的會(huì)計(jì)師事務(wù)所需將審計(jì)底稿留在中國，仍然不能為被PCAOB進(jìn)行審計(jì)的底稿檢查。這是PCAOB不可能允許的，因此，中國公司雇用美國會(huì)計(jì)事務(wù)所為其審計(jì)上市，得到的結(jié)果是“此路不通”，這對中國的民營企業(yè)如新浪和百度，會(huì)帶來嚴(yán)重?fù)p失。

危險(xiǎn)不光涉及中國。有專業(yè)人士分析，如果此情況發(fā)生，將對在中國有業(yè)務(wù)的美國跨境企業(yè)也帶來負(fù)面的連鎖效應(yīng)。由于“四大”在國際審計(jì)中的壟斷地位，美國跨境企業(yè)的審計(jì)業(yè)務(wù)大多也是由他們辦理，如果PCAOB不能接受中國會(huì)計(jì)師事務(wù)所的注冊，那么中國“四大”的審計(jì)師們將不能在這些公司的財(cái)務(wù)報(bào)表上簽字，對于通用汽車、微軟、IBM、寶潔等大型美國企業(yè)都有嚴(yán)重威脅。

磋商懸而未決

“要解決此事，中美雙方都要作出讓步?！盤aul Gillis教授多次呼吁。然而面對國家利益與國家安全，雙方多年磋商并不順利。

2007年，中國概念股進(jìn)軍美國證券市場掀起一輪熱潮，同時(shí)，中國在美上市公司的審計(jì)丑聞也從未停歇。根據(jù)Advisen的報(bào)告，2009年有5起針對中國概念股的集體訴訟，2010年，這個(gè)數(shù)字攀升為23起，而2011年僅上半年就達(dá)44起。到2011年6月中旬，200多家中國概念股在美證券市場遭遇滑鐵盧，股價(jià)大跌;24家在美上市的中國公司的審計(jì)師提出辭職或曝光審計(jì)對象的財(cái)務(wù)問題，19家在美上市的中國公司遭停牌或摘牌，引發(fā)美國股民對中國概念股的信譽(yù)危機(jī)。

而據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，在過去的十年里，四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所因?yàn)閷徲?jì)舞弊和金融報(bào)告錯(cuò)誤等原因，每家都支付了超過10億美元的罰金。

面對美國交易市場上的丑聞，PCAOB作為監(jiān)管機(jī)構(gòu)自然不能坐以待斃。然而，有資料顯示，截至2010年4月，中國政府以侵犯國家主權(quán)為由拒絕了PCAOB定期進(jìn)行的1300次審計(jì)底稿檢查，而中國政府拒絕的理由出自WTO條例。

一方面是國際證券市場的信譽(yù)，另一方面是國家經(jīng)濟(jì)安全，中美雙方高層在此貿(mào)易摩擦上商討多次。最近一次的雙方高層會(huì)面是今年5月3日在北京召開的第四輪中美戰(zhàn)略與經(jīng)濟(jì)對話，結(jié)果雙方仍未達(dá)成統(tǒng)—意見。

5月10日《轉(zhuǎn)制方案》的出臺(tái)，意味著僵持多年中方終于亮出了底牌。中方在《轉(zhuǎn)制方案》中規(guī)定：今年起，“四大”的境外合伙人占事務(wù)所合伙人總數(shù)比例不超過40%，到2017年不超過20%;首席合伙人須具有中國國籍。這就意味著曾經(jīng)中外合資的會(huì)計(jì)師事務(wù)所將由中方一方管理。而6月5日《注冊會(huì)計(jì)師修正案》新增的“注冊會(huì)計(jì)師及會(huì)計(jì)師事務(wù)所不得違反國家有關(guān)規(guī)定向境內(nèi)外機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供審計(jì)工作底稿”一條，則直接以法律形式結(jié)束了11年來中美審計(jì)底稿檢查的尷尬。

位于上?；春Ｂ沸绿斓刂苓叺钠杖A永道大樓。

雖然中國早就已經(jīng)著手準(zhǔn)備“四大”在大陸的著陸工作，但是美國投資者們毫無準(zhǔn)備。加上德勤永華會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)東南通融的最近丑聞，令不少美國相關(guān)機(jī)構(gòu)和投資者認(rèn)為，中方這一變動(dòng)是為其審計(jì)丑聞提供法律掩護(hù)，并質(zhì)疑“四大”被轉(zhuǎn)制后本土的審計(jì)員更容易向政治壓力妥協(xié)而做假賬。

面對美方強(qiáng)烈的反應(yīng)，中國財(cái)政部會(huì)計(jì)司副司長劉光中5月末解釋，“管理體制的核心變化將是漸進(jìn)的，且將不會(huì)影響到公司的管理模式”。但這一模糊解釋并沒有消解國際疑慮。

部分企業(yè)擁有兩個(gè)賬本

隨著資本輸出節(jié)節(jié)高，中國政府已日益明顯想擺脫對外國或合資會(huì)計(jì)師事務(wù)所的依賴。

據(jù)資料顯示，中國的海外投資從2002到2009年增長了48次，現(xiàn)在中國已經(jīng)是第六大投資外資與海外直接投資的國家，預(yù)計(jì)到2015年，中國在海外的投資會(huì)與國內(nèi)的投資持平。目前中國已經(jīng)有包括“四大”在內(nèi)的8家大型會(huì)計(jì)事務(wù)所與全球網(wǎng)絡(luò)接軌。

“‘四大的壟斷地位是國際性的，但是由于中國政府的支持，相信在未來10年，中國的本土?xí)?jì)師事務(wù)所比其他國家更有可能超過‘四大?！盤aul Gillis教授觀察中國會(huì)計(jì)師事務(wù)所的成長變化已有15年之久。

2007年，商務(wù)部等九部委首次出臺(tái)了《關(guān)于支持會(huì)計(jì)師事務(wù)所擴(kuò)大服務(wù)出口的若干意見》，對本土事務(wù)所境外拓展市場、稅收政策、出入境簽證、外匯賬戶設(shè)立等一系列過程給予扶持;同年中國注冊會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)實(shí)行相關(guān)方案來發(fā)展10家有能力和國際競爭的大型會(huì)計(jì)師事務(wù)所。

“2010年開始，國際四大會(huì)計(jì)師事務(wù)所長期獨(dú)占中國內(nèi)地公司赴香港上市審計(jì)市場的局面徹底改變?！卑灿廊A明會(huì)計(jì)師事務(wù)所董事長葛明對“四大”與中國本土?xí)?jì)師事務(wù)所發(fā)展的競爭變化記憶深刻。

經(jīng)過5年的行業(yè)整合，信永中和、大華、中瑞、岳華、天健等大陸本土?xí)?jì)師事務(wù)所在6月初，中國（北京）國際服務(wù)貿(mào)易交易會(huì)上紛紛亮相，這些事務(wù)所已在香港、新加坡、日本、澳大利亞建立起境外成員所，與中國跨國投資企業(yè)同步走向國際化。

不過，成長迅速并不代表實(shí)力強(qiáng)大，中國審計(jì)業(yè)仍處在“幼年”階段。在兗州煤業(yè)股份公司財(cái)務(wù)總監(jiān)吳玉祥眼中，審計(jì)僅是一種幫助其在海外上市的中介服務(wù)，“一個(gè)企業(yè)要‘走出去，離不開中介機(jī)構(gòu)的優(yōu)質(zhì)服務(wù)，特別是會(huì)計(jì)師的服務(wù)”。

角色認(rèn)知，為中國在美上市公司的操作留下灰色空間。據(jù)一位不愿透露姓名的基金經(jīng)理披露，確實(shí)有部分中國企業(yè)先后手持兩本賬目，一本是面向國內(nèi)且全面虧損的賬目，目的是逃稅;而另—本則是面向國外且盈利狀況極佳的賬目，為的是增值股票、吸引投資者。

而在發(fā)展相對成熟的西方金融市場中，審計(jì)工作被視為一項(xiàng)核對上市公司賬目、確保金融市場運(yùn)行透明、保護(hù)投資者利益及融資市場信譽(yù)的獨(dú)立性事業(yè)，它在工作質(zhì)量上肩負(fù)著資本市場的誠信與公平。

編輯 羅科 美編 虎妹