我國融資租賃業(yè)發(fā)展中的問題及對策研究

摘 要：改革開放之初，為引進外資、進口國外先進設(shè)備支持國內(nèi)企業(yè)的技術(shù)改造，鄧小平等中央領(lǐng)導(dǎo)點將容毅仁創(chuàng)辦中信，由此打開了利用外資的大門，也由此開始了中國融資租賃業(yè)的發(fā)展。經(jīng)過業(yè)內(nèi)人士30年的艱難探索，融資租賃業(yè)已成為制造業(yè)、金融業(yè)鏈條延伸的必然趨勢和市場結(jié)構(gòu)的重要組成部分。融資租賃作為一種特殊的籌資方式、一種金融與貿(mào)易結(jié)合的創(chuàng)新金融工具，將成為廣泛應(yīng)用的融資方式。

關(guān)鍵詞：融資租賃；機構(gòu)；業(yè)務(wù)

中圖分類號：F832.49 文獻標識碼：A 文章編號：1006-8937（2012）35-0019-02

1 我國融資租賃業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀

1.1 機構(gòu)數(shù)量增加

隨著政府決策部門和企業(yè)對融資租賃認知度的提高以及我國融資租賃公司實現(xiàn)了境內(nèi)外資本市場上市的突破，融資租賃機構(gòu)逐漸由沿海向內(nèi)地延伸，所服務(wù)的業(yè)務(wù)也在不斷的擴大，機構(gòu)性質(zhì)開始向多元化發(fā)展，所經(jīng)營的形式也在逐漸的擺脫對金融、物資、貿(mào)易等部門的依賴，慢慢的形成了專業(yè)性的租賃租賃公司。近年來，融資機構(gòu)的數(shù)量和規(guī)模也在不斷增加，截至2012年10底，我國各類融資租賃機構(gòu)數(shù)量已達550余家，注冊資本合計超過1 500億元人民幣，而其中的外商投資融資租賃公司約450家，金融租賃公司20余家，內(nèi)資試點融資租賃公司80家。

1.2 業(yè)務(wù)額持續(xù)快速增長

在“十一五”期間，我國融資租賃業(yè)一直呈幾何狀態(tài)增長，業(yè)務(wù)總量由2006年約80億，至2012年，12月5日，中國外商投資企業(yè)協(xié)會副會長、租賃工作委員會李思明表示，今年我國融資租賃業(yè)務(wù)新增業(yè)務(wù)額已超過

13 000億元。而隨著“十二五”規(guī)劃的逐年實施，中國的城市化、工業(yè)化步伐大力前進，與之相關(guān)的固定資產(chǎn)投資需求將會持續(xù)增長，而融資租賃業(yè)將會獲得更大的發(fā)展空間。我國的融資租賃的業(yè)務(wù)額會繼續(xù)呈上升趨勢。

1.3 業(yè)務(wù)模式多樣化

近年來，融資租賃主管部門以及各類融資租賃公司都致力于要把融資租賃業(yè)做出特色來，2011年，根據(jù)財政部有關(guān)部門統(tǒng)計，全國上市公司中超過70%的企業(yè)曾涉及到融資租賃業(yè)務(wù)，而其中有超過70%的是經(jīng)營融資業(yè)務(wù)。這種交易模式為企業(yè)，特別是大型國企，解決資金的鏈條緊張，降低負債比例，以及應(yīng)對金融危機發(fā)揮了積極的作用，不同類型的融資租賃公司也發(fā)揮各自的優(yōu)勢，加強合作，促進發(fā)展。

融資租賃公司也在不斷拓展服務(wù)的領(lǐng)域，以前只為使用設(shè)備的企業(yè)提供服務(wù)，到現(xiàn)在發(fā)展為主動與設(shè)備制造商、銀行建立戰(zhàn)略合作關(guān)系、向廠商提供融資租賃銷售服務(wù)，向銀行信貸資金融資租賃配置服務(wù)，并且擴大到規(guī)?；?、專業(yè)化、連鎖化經(jīng)營的資源整合和設(shè)備設(shè)施的融資租賃服務(wù)，所服務(wù)的市場也從國內(nèi)擴大到國際，多元化市場功能得到了充分的體現(xiàn)。

1.4 機構(gòu)合作，融資渠道的拓寬

面對控制貸款規(guī)模的嚴峻形勢，融資租賃公司以自己的租賃債權(quán)為資源，以安全可靠地交易結(jié)構(gòu)和較好的租賃收益為優(yōu)勢，加強與各類金融機構(gòu)合作，融資租賃多渠道正在開啟，由于融資租賃資產(chǎn)不屬于承租企業(yè)的破產(chǎn)財產(chǎn)的法律保障，使銀行認識到信貸資金通過融資租賃平臺開展融資租賃業(yè)務(wù)，比傳統(tǒng)的設(shè)備抵押貸款風(fēng)險更小，因此，項目融資租賃債權(quán)保理成為銀租合作廣泛采取的模式；因銀信合作叫停，信托業(yè)也開始關(guān)注有租賃資產(chǎn)支持的租金收益權(quán)，租信合作將為租賃通過信托拉動社會資金開辟新的渠道，為信托通過租賃為投資人提供財務(wù)杠桿和新的投資標的；單機單船項目公司的設(shè)立，為租賃資產(chǎn)證券化打造了運作平臺；為吸引戰(zhàn)略投資人，增值擴股、海外上市、借殼上市也成各類融資租賃公司增強實力，提高直接融資能力的戰(zhàn)略舉措。

2 我國現(xiàn)代融資租賃業(yè)存在的問題

2.1 主觀認識不夠

現(xiàn)代租賃提倡的是“所有并不重要，使用創(chuàng)造價值”的理念，而我們中國的傳統(tǒng)觀念是只要自己可以辦到，最好不求人；東西還是要自己擁有的才好，租別人的東西是沒面子的行為，就像是皮包商一樣。停留在一次性買斷的這種落后的觀念上，對融資租賃業(yè)的信賴還不能適應(yīng)市場經(jīng)濟的發(fā)展，使得融資租賃業(yè)的發(fā)展滯后不前。另外，政府和理論界的引導(dǎo)也存在缺陷，對于融資租賃的含義、優(yōu)勢以及發(fā)展趨勢等方面沒有一個完整具體的概念宣傳，對融資租賃的理論的闡述也不夠明確。

2.2 制度環(huán)境不健全

我國在對待租賃業(yè)的態(tài)度上沒有一個明確的界定態(tài)度，還沒認識到其重要性。我國雖然已基本建立起關(guān)于租賃行業(yè)交易市場的法律框架，但是我國至今還沒有出臺系統(tǒng)、完整的租賃法，所以仍然存在著很多的問題。

其一，在法律制度方面，現(xiàn)代融資業(yè)的發(fā)展已經(jīng)達到了一定的規(guī)模，而與此增加的還有關(guān)于融資租賃的糾紛。但是，我國還沒有一個完善的融資租賃法，導(dǎo)致在訴訟案件的審理增加的障礙，沒有一個可以依據(jù)的具體法規(guī)可以使融資企業(yè)的權(quán)益得到很好的保護。

其二，在稅收優(yōu)惠政策方面，融資租賃業(yè)的稅收政策方面還存在兩個問題，一是稅收優(yōu)惠措施還很少；二是稅基、稅率不統(tǒng)一。這對于融資租賃業(yè)的良性發(fā)展、合理競爭和有效的監(jiān)管有著不利的影響。

2.3 在監(jiān)管方面的不到位

我國融資租賃業(yè)存在多頭管理的局面，沒有一個統(tǒng)一的管理機構(gòu)，我國融資租賃業(yè)由中國人民銀行、外經(jīng)貿(mào)部、國家經(jīng)貿(mào)委分別管理，導(dǎo)致我國當前有三種不同部門審批和管理的融資租賃公司，但是我國融資租賃業(yè)的財務(wù)狀況還不夠理想，所以一時還沒有充分的條件來改善這種狀況，所以近期也還在延續(xù)這種管理方式，但是為了行業(yè)的穩(wěn)定、長期的發(fā)展，這種局面的改善也是勢在必行的。

2.4 缺乏長期穩(wěn)定的資金來源

融資租賃是一種屬于中長期的融資方式，如果企業(yè)沒有一個穩(wěn)定資金來源渠道，則會影響其正常的發(fā)展，而目前，我國融資租賃公司的資金來源主要來自于銀行的短期信貸，較為狹窄，長期的資金明顯不足，不能滿足融資租賃業(yè)的需求，影響融資租賃的業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)模，所以，尋找新的融資渠道，是融資租賃業(yè)資金來源發(fā)展的必要條件，雖然也在開始發(fā)展多元化的融資模式，但是由于還在剛剛起步，還不能滿足融資租賃市場的需求。

2.5 承租方拖欠租金現(xiàn)象嚴重

現(xiàn)目前，我國的整體信用環(huán)境較差，而融資租賃業(yè)又是一項參與主體多、合同延續(xù)時間長、交易較為復(fù)雜的金融衍生業(yè)務(wù)。由于還沒一個明確的制約制度，有些承租的企業(yè)感受不到壓力，也沒有一個規(guī)范的自律認識，在租賃的期限到期后，承租人拖欠租金的現(xiàn)象較為嚴重，致使承租的企業(yè)不能按時的收回資金，影響資金的順利流轉(zhuǎn)和企業(yè)的正常經(jīng)營，甚至導(dǎo)致有的融資企業(yè)資不抵債，只有選擇破產(chǎn)倒閉，這一現(xiàn)象嚴重影響了融資租賃業(yè)的健康發(fā)展。

3 促進我國現(xiàn)代融資租賃業(yè)發(fā)展的對策和建議

①加大宣傳的力度，加深主觀認識度。很多人對于融資租賃業(yè)不了解，在很多時候都不怎么接受，所以融資租賃業(yè)應(yīng)該加強有關(guān)融資租賃業(yè)的宣傳力度，通過現(xiàn)在這個發(fā)達的網(wǎng)絡(luò)體系和媒體的強大力量進行宣傳，建立專門的融資租賃業(yè)網(wǎng)站，在網(wǎng)站上放上國內(nèi)外有關(guān)融資租賃業(yè)的發(fā)展、以及其成功的案例，以及相關(guān)的理論知識；另一方面，利用電視、報刊、雜志等，做一些專欄，用來對融資租賃業(yè)的宣傳認識，對新的成果進行推廣，讓越來越多的企業(yè)認識并加入融資租賃的業(yè)務(wù)開展，通過各種社會的宣傳提高公眾對于融資租賃業(yè)的認知度，變得更加的大眾化。

②完善體制和加強監(jiān)管。我國現(xiàn)代融資租賃業(yè)的發(fā)展中還沒有一個完善、具體的法律法規(guī)可以用來約束和管理融資租賃業(yè)的發(fā)展，無規(guī)矩不成方圓，這對于融資租賃業(yè)的發(fā)展是相當不利的，所以政府應(yīng)盡快制定和出臺適合我國國情發(fā)展的《融資租賃法》，使得融資租賃業(yè)有法可依；另外，有了體制的同時，還應(yīng)對融資租賃業(yè)加強監(jiān)督管理，可以先指定人民銀行統(tǒng)一管理融資租賃公司的機構(gòu)審批、業(yè)務(wù)管理工作，要致力于改善我國多頭管理的混亂局面。在達到一定成熟條件后，建立一個專門的行業(yè)協(xié)會，專注于管理融資租賃業(yè)的行業(yè)自律、協(xié)調(diào)，以及與國際合作等方面的。

③加大政策的扶持力度。我們都知道，在發(fā)達國家，融資租賃業(yè)從一開始就受到了政府的重視，在稅收、信貸方面都有一定優(yōu)惠政策，而這些政策給融資租賃業(yè)所帶來的效果相信也是有目共睹，改革開放，就是要吸取其他國家成功的經(jīng)驗，以此來加強我們自身的發(fā)展，所以，政府應(yīng)在融資租賃業(yè)的政策方面加大扶持的力度，給予政策上的傾斜，一個行業(yè)的發(fā)展，與政府的支持與否是息息相關(guān)的。首先，應(yīng)在稅收上給予一定的優(yōu)惠政策，在所得稅、關(guān)稅給予適當、合理的優(yōu)惠；其次，對融資租賃業(yè)實行財政補貼，這樣可以適當減輕出租方與承租方的資金壓力；最后，對于中小企業(yè)融資租賃的資金利率等方面采取適當信貸政策傾斜。

④拓寬融資渠道，開辟穩(wěn)定的資金來源渠道。融資租賃企業(yè)如果只是吸收來自銀行的存款，根本不能滿足其對資金的要求，所以應(yīng)該允許融資租賃企業(yè)吸收投資者的中長期存款以及各種基金或組織的暫時閑置的資金等，拓寬融資渠道也是融資租賃業(yè)發(fā)展的重要步驟，只有資金的充裕才能保證企業(yè)的運行，與此同時，國家也應(yīng)鼓勵銀行積極的向融資租賃企業(yè)發(fā)放貸款，有了政府的支持，企業(yè)才能發(fā)展的更加順暢。

⑤承租企業(yè)應(yīng)提高信用度。承租人的嚴重拖欠現(xiàn)象，使融資租賃業(yè)的發(fā)展有很多的障礙，因此，承租的企業(yè)要注意與出租人的關(guān)系，加強自身信用度，只有承租人自身的信譽提高，出租企業(yè)才能更加的信賴與之合作，融資租賃業(yè)是一個相互合作，相互協(xié)作的行業(yè)，只有出租方與承租方建立了良好的信譽關(guān)系，才能保證行業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展，也應(yīng)建立類似信用評估的機構(gòu)，相信只要信用評估的透明化，那么承租方自然會更加的守信，因為一旦被列入了失信的黑名單，那么也許會導(dǎo)致自身企業(yè)不能再獲得融資，會影響利益。

4 結(jié) 論

相比于發(fā)達國家，我國的融資租賃業(yè)的發(fā)展還存在著很多不足，本文從融資租賃業(yè)的重要性入手，結(jié)合我國融資租賃業(yè)的現(xiàn)狀，針對其存在的主要問題提出了一些粗淺的對策，我們需要加強對于融資租賃業(yè)的認識宣傳，健全相關(guān)的融資法律制度，加強各方面的監(jiān)督管理力度，拓寬融資的渠道等，通過對這一系列的改進，建立一個較為完善的融資租賃業(yè)的發(fā)展環(huán)境，有助于加快融資租賃業(yè)的發(fā)展。當然，融資租賃業(yè)中還存在很多其他的問題，這有待我們在以后的發(fā)展中慢慢的探索。

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