有關(guān)中小企業(yè)融資問題的研究

周環(huán)

摘要：人力、物力、財(cái)力等三要素的缺陷，直接導(dǎo)致了中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)模受限，很長時間內(nèi)無法取得預(yù)期的收益額度。首先，生產(chǎn)規(guī)模有限，物資條件達(dá)不到標(biāo)準(zhǔn)使得中小企業(yè)開設(shè)的產(chǎn)品生產(chǎn)規(guī)模有限；其次，市場規(guī)模有限，規(guī)模偏小受到投資者及消費(fèi)者的種種質(zhì)疑，大多數(shù)中小企業(yè)生產(chǎn)的商品在市場中的占有率偏低，約束了運(yùn)營規(guī)模逐漸擴(kuò)大的空間。針對中小型企業(yè)經(jīng)營的特點(diǎn)，分析其在融資過程中需要解決的相關(guān)問題。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資；問題；綜合分析

一、中小企業(yè)融資擔(dān)保的現(xiàn)實(shí)意義

盡管中小企業(yè)在人員規(guī)模、資產(chǎn)規(guī)模、經(jīng)營規(guī)模等方面屬于小型的經(jīng)濟(jì)單位，但其對我國社會經(jīng)濟(jì)改革及規(guī)劃發(fā)展起到了重要的推動作用。伴隨著時間的推移，國家也逐漸意識到中小企業(yè)的發(fā)展意義，由此開放了金融機(jī)構(gòu)的貸款政策，以輔助企業(yè)解決現(xiàn)實(shí)經(jīng)營中存在的難題?；仡欀行∑髽I(yè)在改革開發(fā)前后取得的成績，以銀行為主的金融機(jī)構(gòu)，提供融資擔(dān)保平臺的作用如下：

1.緩解資金壓力。即便是大型企業(yè)，其對于資金也是極其需要的，中小企業(yè)只有保證內(nèi)部資金的正常運(yùn)轉(zhuǎn)，才能滿足可持續(xù)經(jīng)營的規(guī)范要求。從企業(yè)當(dāng)前的經(jīng)營狀況判斷，解決資金壓力是至關(guān)重要的[1]。借助融資擔(dān)保的手段，經(jīng)營者可以向銀行申請適宜額度的資金支援，在某個時期內(nèi)緩解資金壓力，避免資金周轉(zhuǎn)不暢、內(nèi)部調(diào)控失效等帶來的經(jīng)營風(fēng)險。

2.降低貸款風(fēng)險。融資根本上是對外籌集資金的一種方式，中小企業(yè)與資金持有者之間建立借貸關(guān)系，按照合同規(guī)定償還本金與利息。融資與擔(dān)保并存可大大降低貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險系數(shù)，防止銀行借出資金后無法收回的風(fēng)險。如：企業(yè)用實(shí)物向銀行提出貸款申請，若無法按期償還本息，銀行有權(quán)對實(shí)物進(jìn)行拍賣處理，從而減小了貸款風(fēng)險造成的經(jīng)濟(jì)損失。

3.推動行業(yè)發(fā)展。金融機(jī)構(gòu)向中小企業(yè)提供貸款業(yè)務(wù)，企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)出示擔(dān)保條件，從雙方面督促了融資活動的有序進(jìn)行，也有效防止了借貸雙方的經(jīng)濟(jì)利益受損。面對競爭日趨激烈的社會主義市場，中小型企業(yè)走融資路徑尋求發(fā)展是必不可少的。除了對本企業(yè)發(fā)展起到了資金保障作用，也能從大范圍推動整個行業(yè)的可持續(xù)發(fā)，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)以加快升級。

二、中小企業(yè)融資面臨的問題及原因

中小企業(yè)一般是指規(guī)模較小，處于創(chuàng)業(yè)階段或成長階段的企業(yè)。中小企業(yè)雖然規(guī)模不大，但是對國民經(jīng)濟(jì)的重要作用是不言而喻的。但是中小企業(yè)在融資方面，目前仍存在融資體系不健全、監(jiān)管不力，融資渠道狹窄、融資方式短缺等制約因素。雖然現(xiàn)在國內(nèi)銀行業(yè)的信貸額度猛增，但流向中小企業(yè)的額度少之又少。所以，探究中小企業(yè)融資難的癥結(jié)，建立多渠道、多層次的融資方式，已成為促進(jìn)中小企業(yè)健康發(fā)展的一大課題。

1.企業(yè)融資能力差。在我國，大部分企業(yè)自投資金占資金比重很大，且仍有一部分企業(yè)尚未從銀行獲得過貸款。我國的中小企業(yè)規(guī)模相對較小，技術(shù)水平落后，經(jīng)營狀況受市場波動影響非常大，而且內(nèi)部管理混亂，未建立現(xiàn)代企業(yè)管理制度，財(cái)務(wù)制度不健全，造成中小企業(yè)信用等級低，資信相對較差[2]。雖然近年來中小企業(yè)融資狀況有所好轉(zhuǎn)，但問題依然存在，這直接導(dǎo)致了中小企業(yè)融資能力較差。

2.企業(yè)融資意識薄弱。大多數(shù)中小企業(yè)缺乏現(xiàn)代管理人才，財(cái)務(wù)管理水平低下，缺乏有效的財(cái)務(wù)戰(zhàn)略的指導(dǎo)，沒有制定總體的融資規(guī)劃，往往到急需資金的時候才想到去設(shè)法籌集，融資觀念和意識淡薄。中小企業(yè)作為我國國民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分和生力軍，長期以來一直處于融資困難地境地。中小企業(yè)面臨著許多問題，諸如企業(yè)自身融資能力低，融資意識薄弱，融資渠道狹窄，融資成本過高，整體融資環(huán)境不佳等等。因此，在經(jīng)濟(jì)飛速發(fā)展地今天，如何讓金融機(jī)構(gòu)更好地為中小企業(yè)服務(wù)，使得金融業(yè)與傳統(tǒng)意義上的第二產(chǎn)業(yè)相輔相成，已經(jīng)成為一個頗受關(guān)注的話題。

3.企業(yè)融資渠道狹窄，成本過高。目前中小企業(yè)融資渠道狹窄，主要是通過比較原始的內(nèi)部積累來促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展。中小企業(yè)的融資主要還是依賴于金融機(jī)構(gòu)的貸款，但銀行主要提供的是流動資金或者用于固定資產(chǎn)更新的資金，很少有銀行能夠提供長期信貸。而且，中小企業(yè)也面臨著抵押擔(dān)保方面的障礙。對于商業(yè)銀行來說，一個企業(yè)如果不能提供優(yōu)質(zhì)的質(zhì)押資產(chǎn)或高評級的擔(dān)保，是很難為其提供貸款的。而且，即使銀行愿意提供貸款，由于中小企業(yè)的風(fēng)險較大，因此融資成本往往很高。

4.風(fēng)險投資不發(fā)達(dá)。在我國，風(fēng)險投資事業(yè)還是一個新興的產(chǎn)物，存在的問題較多。從資金來源方面來看，風(fēng)險投資在資金來源渠道上處于明顯弱勢。此外，我國的大多數(shù)證券公司規(guī)模較小，還不具備像國外投資銀行的實(shí)力，而外國的投行對于我國的風(fēng)險投資也畢竟有限。政府目前缺乏配套的為中小企業(yè)融資提供金融服務(wù)的相關(guān)政策[3]。在立法執(zhí)法、知識產(chǎn)權(quán)保護(hù)、科技成果鑒定、技術(shù)監(jiān)督等方面，政府都沒有發(fā)揮出應(yīng)有的作用。

三、發(fā)揮會計(jì)職能以優(yōu)化融資模式

金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)是融資擔(dān)保的主體，鑒于未來金融經(jīng)濟(jì)及中小型經(jīng)濟(jì)的全面發(fā)展，融資擔(dān)保模式也將面臨著新一輪的改革變動。傳統(tǒng)融資方式對企業(yè)資金籌集提供了很大的幫助，但已經(jīng)難以滿足現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)的運(yùn)營要求，新融資擔(dān)保模式將成為借貸行業(yè)的主流趨勢。會計(jì)是財(cái)務(wù)管理工作的參與者，也是中小企業(yè)融資風(fēng)險控制的主要人員。企業(yè)經(jīng)營這應(yīng)注重會計(jì)隊(duì)伍建設(shè)，對每一位會計(jì)人員的工作詳細(xì)考核評估，引導(dǎo)他們采取正確的財(cái)務(wù)管理方案。目前，增強(qiáng)會計(jì)職能的方法包括：

1.更新會計(jì)技術(shù)。市場是企業(yè)經(jīng)營者安排管理工作的參考指標(biāo)，市場信息中有很多對經(jīng)營管理有用的信息。會計(jì)人員應(yīng)根據(jù)之前積累的市場信息，分析整個市場發(fā)展的走向，對潛在的風(fēng)險隱患提前識別。會計(jì)是一項(xiàng)綜合性的工作，其涉及到了企業(yè)經(jīng)營的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動，只要與資金相關(guān)的都是會計(jì)人員處理的內(nèi)容[4]。為了提升自己的工作效率，會計(jì)人員要學(xué)會運(yùn)用先進(jìn)的技術(shù)，如：會計(jì)電算化技術(shù)等。

2.定期開展培訓(xùn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險往往都是伴隨著經(jīng)濟(jì)活動出現(xiàn)的，如果企業(yè)在經(jīng)濟(jì)活動中的決策不合理則隨時都有可能引起風(fēng)險。當(dāng)企業(yè)提出一項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動項(xiàng)目后，會計(jì)人員要綜合分析經(jīng)濟(jì)活動可能引起的風(fēng)險。經(jīng)營者要注重企業(yè)內(nèi)部結(jié)構(gòu)的優(yōu)化調(diào)整，在人員安排時要保證人才作用的發(fā)揮。對會計(jì)人員定期實(shí)施培訓(xùn)，有助于增強(qiáng)他們的實(shí)踐能力，面對不同的財(cái)務(wù)風(fēng)險時可靈活善變，運(yùn)用經(jīng)濟(jì)手段控制風(fēng)險。

3.學(xué)習(xí)理論知識。核算是為了弄清企業(yè)財(cái)務(wù)的各項(xiàng)賬務(wù)，為后面的財(cái)務(wù)管理提供參考。在財(cái)務(wù)核算中，會計(jì)人員要對核算方法、核算內(nèi)容等提前分析，對核算可能產(chǎn)生的結(jié)果及影響深入分析，以幫助預(yù)見財(cái)務(wù)收支風(fēng)險。經(jīng)濟(jì)學(xué)、會計(jì)學(xué)等理論知識是會計(jì)人員職能增強(qiáng)的基礎(chǔ)，只有在專業(yè)理論的指導(dǎo)下會計(jì)工作才能更加有序地進(jìn)行。作為會計(jì)人員，其應(yīng)注重自身理論知識的積累，以此來提升自己的專業(yè)技能。

4.參與市場實(shí)踐。資金是財(cái)務(wù)風(fēng)險控制的重點(diǎn)對象，資金調(diào)控決策的失誤會導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營失敗，造成巨大的經(jīng)濟(jì)損失。會計(jì)人員對企業(yè)每筆資金的運(yùn)用都要詳細(xì)記錄，全面分析資金使用后的收益、虧損等情況。會計(jì)人員工作經(jīng)驗(yàn)的積累要從市場上獲得，市場才是企業(yè)經(jīng)營、競爭的主要陣地[5]。會計(jì)人員可積極參與市場調(diào)研、數(shù)據(jù)調(diào)查、采購銷售等活動，在實(shí)踐中鍛煉自己的專業(yè)技能，為個人能力增強(qiáng)奠定基礎(chǔ)。

5.樹立風(fēng)險意識。為了將財(cái)務(wù)風(fēng)險造成的損失控制在最小，會計(jì)人員要結(jié)合個人工作經(jīng)驗(yàn)及市場變動情況，制定切合實(shí)際的風(fēng)險防范策略。風(fēng)險防范工作必須要提前進(jìn)行，以此保證防范策略的預(yù)見性、客觀性。風(fēng)險意識是會計(jì)人員必須具備的意識，提高自己的風(fēng)險防范意識才能在大腦思維中形成預(yù)見性概念。財(cái)務(wù)風(fēng)險意識來源于會計(jì)對風(fēng)險影響的認(rèn)知，只有深刻認(rèn)識到風(fēng)險對企業(yè)造成的不利影響，才能增強(qiáng)風(fēng)險防范意識。

結(jié)論

綜上所述，中小企業(yè)是市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主力軍，在國家宏觀調(diào)控政策下取得了顯著的經(jīng)營成就。相比大型企業(yè)，中小企業(yè)在實(shí)際運(yùn)用期間還面臨著諸多難題，資金周轉(zhuǎn)是經(jīng)營者急需解決的一大障礙。融資擔(dān)保已經(jīng)成為中小企業(yè)籌集資金的重要方式，滿足了特殊時期內(nèi)資金籌集規(guī)劃的需求。新時期經(jīng)濟(jì)政策調(diào)整，中小企業(yè)正面臨著嚴(yán)峻的生存考驗(yàn)，尤其是國外企業(yè)進(jìn)軍中國市場，本土企業(yè)持續(xù)經(jīng)營的難度迅速上升。融資擔(dān)保策略為經(jīng)營者提供了籌集資金的途徑，結(jié)合中小型企業(yè)特點(diǎn)執(zhí)行融資擔(dān)保方案是極其重要的。（作者單位：武漢理工大學(xué)管理學(xué)院 湖北武漢 430070）

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