高新區(qū)積極備戰(zhàn)“新三板”擴(kuò)容

張海東

11月7日，財(cái)通證券和第一創(chuàng)業(yè)證券獲得“新三板”代辦系統(tǒng)主辦券商業(yè)務(wù)資格，至此，一共有58家券商獲得了“新三板”代辦系統(tǒng)的相關(guān)業(yè)務(wù)資格。今年前8個(gè)月有7家證券公司獲得資格，而9月份至今不足兩個(gè)月，已有6家證券公司獲得此資格。目前，各券商進(jìn)行人才和地盤(pán)的爭(zhēng)奪，通過(guò)百度可以發(fā)現(xiàn)，國(guó)信、西部證券、申銀萬(wàn)國(guó)等很多券商都在進(jìn)行招聘人才。地盤(pán)的爭(zhēng)奪，譬如申銀萬(wàn)國(guó)在立足于江浙地區(qū)資源的同時(shí)，還涉及到北京中關(guān)村科技區(qū)；西北證券也不局限于“西部地區(qū)“，也向全國(guó)各園區(qū)進(jìn)軍品爭(zhēng)奪資源；而長(zhǎng)江證券則立足于大本營(yíng)東湖高新園區(qū)。

“新三板”擴(kuò)容浮出水面

“新三板”給于券商主要有3個(gè)利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，一是掛牌上市的費(fèi)用收入；二是在三板市場(chǎng)上已經(jīng)掛牌的公司定向增發(fā)業(yè)務(wù)中收取企業(yè)融資額一定比例的費(fèi)用；三是通過(guò)做市商制度，獲得價(jià)差收入。而目前“新三板”尚于試點(diǎn)階段，總體規(guī)模十分有限，目前許多券商從事此業(yè)務(wù)可能還不賺錢(qián)，但是一旦政策放開(kāi)，市場(chǎng)將呈現(xiàn)爆發(fā)性增長(zhǎng)，所以這也是各大券商積極進(jìn)入“新三板”市場(chǎng)的主要原因。

“新三板”試點(diǎn)5年來(lái)，有了加速擴(kuò)容的跡象。對(duì)于“新三板”的擴(kuò)容一直市場(chǎng)期望較高，據(jù)消息人士稱(chēng)，“新三板”擴(kuò)容方案將于年底出臺(tái)，正式推出時(shí)間在明年3月份。其中備受注目的“轉(zhuǎn)板”機(jī)制是提供綠色通道，加快審批速度， “新三板”掛牌公司無(wú)需審批直接上創(chuàng)業(yè)板或中小板。從監(jiān)管部門(mén)的各種跡象來(lái)看，深交所原專(zhuān)司“新三板”業(yè)務(wù)的“報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)工作小組”已更名為“園區(qū)推廣部”，原來(lái)由深交所起監(jiān)管任務(wù)現(xiàn)已移交于證監(jiān)會(huì)，“新三板”的交易所也將可能設(shè)立于北京。

據(jù)消息人士稱(chēng)，目前修訂完善后的“新三板”試點(diǎn)擴(kuò)容方案近期再度上報(bào)，全國(guó)統(tǒng)一的場(chǎng)外交易市場(chǎng)建設(shè)有望提速，年內(nèi)“新三板”試點(diǎn)擴(kuò)容有望展開(kāi)。修定后的方案有兩點(diǎn)變化引人關(guān)注，一是梳理了“新三板”市場(chǎng)與國(guó)內(nèi)股權(quán)交易市場(chǎng)之間的關(guān)系，二是進(jìn)一步細(xì)化“新三板”市場(chǎng)與中小板、創(chuàng)業(yè)板乃至主板市場(chǎng)之間轉(zhuǎn)板機(jī)制問(wèn)題?；趯徤鞯脑瓌t，在前一階段調(diào)研以及征求意見(jiàn)的基礎(chǔ)上，監(jiān)管部門(mén)正在通過(guò)部際會(huì)議等方式，對(duì)“新三板”擴(kuò)容方案的發(fā)展步驟、審核制度、上市標(biāo)準(zhǔn)、市商制度、轉(zhuǎn)板機(jī)制、退市標(biāo)準(zhǔn)等六大關(guān)鍵政策進(jìn)行協(xié)調(diào)和論證，目前已進(jìn)一步達(dá)成共識(shí)，正在進(jìn)入會(huì)簽程序。

目前，國(guó)家級(jí)高新區(qū)達(dá)到83個(gè)，遍布全國(guó)30個(gè)省、市、自治區(qū)。按照監(jiān)管部門(mén)的工作思路，“十二五”期間將分步推進(jìn)場(chǎng)外市場(chǎng)建設(shè)，首先在國(guó)家級(jí)高新園區(qū)內(nèi)試點(diǎn)，待制度體系形成和穩(wěn)定之后，擴(kuò)大到全國(guó)范圍內(nèi)具備條件的股份有限公司。對(duì)現(xiàn)有的國(guó)家級(jí)高新區(qū)進(jìn)行全面梳理，并預(yù)測(cè)上海張江高科技園區(qū)和、蘇州高新園區(qū)、武漢東湖新技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)等15家高新區(qū)有望成為“新三板”擴(kuò)容首批入圍園區(qū)，各地也正積極籌備“新三板”擴(kuò)容。

中關(guān)村“一區(qū)十園”重點(diǎn)發(fā)展

十大產(chǎn)業(yè)

《中關(guān)村國(guó)家自主創(chuàng)新示范區(qū)發(fā)展規(guī)劃綱要（2011-2020）》（簡(jiǎn)稱(chēng)“《綱要》”）從基礎(chǔ)能力、人才、空間布局、核心要素、開(kāi)放合作、環(huán)境等方面全方位規(guī)劃了中關(guān)村科技園區(qū)未來(lái)十年期間的發(fā)展。《綱要》的制定從側(cè)面反映出我國(guó)高新區(qū)未來(lái)的發(fā)展的方向及重點(diǎn)，對(duì)高新區(qū)以及全國(guó)科技創(chuàng)新具有較大指導(dǎo)意義。

中關(guān)村“一區(qū)十園”包括了以海淀園為核心的，包括豐臺(tái)園、昌平園、電子城、亦莊園、德勝園、雍和園、石景山園、通州園、大興生物醫(yī)藥基地，基本囊括了整個(gè)北京地區(qū)高端產(chǎn)業(yè)，成為跨行政區(qū)域的高端產(chǎn)業(yè)功能區(qū)和開(kāi)發(fā)區(qū)。

中關(guān)村十大園區(qū)重點(diǎn)發(fā)展十大產(chǎn)業(yè)，包括的制造業(yè)有電子及通信設(shè)備、專(zhuān)用設(shè)備制造、儀器儀表及文化辦公機(jī)械制造、電器機(jī)械及器材制造、醫(yī)藥及生物制品制造；服務(wù)業(yè)有計(jì)算機(jī)服務(wù)業(yè)、軟件業(yè)、專(zhuān)業(yè)技術(shù)服務(wù)業(yè)、技術(shù)交流和推廣服務(wù)業(yè)、電信和其他信息傳輸服務(wù)業(yè)。從近幾年的發(fā)展趨勢(shì)來(lái)看，服務(wù)業(yè)占比較為穩(wěn)定，約占四分之三左右，其中科技交流和推廣服務(wù)業(yè)企業(yè)數(shù)目增速較快，軟件業(yè)依然占據(jù)較大部分。

中關(guān)村引領(lǐng)其他國(guó)家級(jí)高新區(qū)

相比較而言，中關(guān)村的規(guī)劃綱要不僅僅對(duì)其自身的發(fā)展具有指導(dǎo)意義，更重要的是對(duì)其他高新區(qū)，尤其是對(duì)國(guó)家級(jí)高新區(qū)具有極大的帶動(dòng)作用。對(duì)各地高新區(qū)來(lái)說(shuō)，進(jìn)一步發(fā)展的首選路徑是，一方面，合理定位，集中地區(qū)優(yōu)勢(shì)、發(fā)展重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)；另一方面，完善吸引人才、資金和技術(shù)的優(yōu)惠政策和配套措施。

我國(guó)高新區(qū)的建立和推廣主要是借鑒海外成功經(jīng)驗(yàn)，如美國(guó)通過(guò)高新區(qū)來(lái)推動(dòng)技術(shù)創(chuàng)新和科技產(chǎn)業(yè)化。目前我國(guó)共有83 家國(guó)家級(jí)高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)園區(qū)，均在不同程度上起到了帶動(dòng)地方科技創(chuàng)新、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整、拉動(dòng)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用。具體來(lái)看，主要有幾大模式：中關(guān)村模式，在一區(qū)多園的建設(shè)規(guī)劃下，采取大管委會(huì)下建立若干分管理委員會(huì)；深圳模式，高新區(qū)管委會(huì)只是一個(gè)協(xié)調(diào)機(jī)構(gòu)，權(quán)限較?。粡V州、哈爾濱模式，高新區(qū)與經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)合二為一；成都、西安模式，政府派出機(jī)構(gòu)模式；蘇州模式，獨(dú)立行政區(qū)模式等。而中關(guān)村模式通過(guò)統(tǒng)計(jì)規(guī)劃高新區(qū)，進(jìn)而輻射整個(gè)北京地區(qū)，從而將北京創(chuàng)新企業(yè)、高校及研發(fā)機(jī)構(gòu)、外資企業(yè)等統(tǒng)一整合在高新園區(qū)內(nèi)，從而使其成為帶動(dòng)整個(gè)北京市科技創(chuàng)新、經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)鍵動(dòng)力。

其他高新區(qū)不一定非要效仿中關(guān)村模式，而應(yīng)該根據(jù)地區(qū)發(fā)展優(yōu)勢(shì)，合理定位，選擇優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)來(lái)重點(diǎn)布局，并進(jìn)一步完善配套政策和措施，在人力、資金和技術(shù)方面制定更多的優(yōu)惠政策，提高高新區(qū)的吸引力和創(chuàng)新力。

張江高科技園區(qū)積極鼓勵(lì)企業(yè)

上“新三板”

最新上任張江集團(tuán)黨委書(shū)記的丁磊，同時(shí)擔(dān)任張江高科技園區(qū)管委會(huì)常務(wù)副主任、張江高科董事長(zhǎng)，他表示去年7月揭牌成立的非上市股權(quán)交易中心，不僅服務(wù)區(qū)內(nèi)的企業(yè)，也將輻射長(zhǎng)三角地區(qū)成千上萬(wàn)家中小企，積極推進(jìn)中小企業(yè)在上?！靶氯濉睊炫啤?/p>

浦東張江高新區(qū)獲準(zhǔn)成為“代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)”(即“新三板”)擴(kuò)大試點(diǎn)園區(qū)之一，2月5日首批試點(diǎn)企業(yè)申報(bào)工作正式展開(kāi)。目前，張江園區(qū)管委會(huì)已面向園區(qū)企業(yè)開(kāi)展“新三板”試點(diǎn)申報(bào)工作，具體條件是申報(bào)主體為注冊(cè)地、稅收戶管均在張江高科技園區(qū)、具獨(dú)立法人資格的企業(yè)單位，企業(yè)存續(xù)時(shí)間2年以上、企業(yè)項(xiàng)目需符合園區(qū)產(chǎn)業(yè)政策、具自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)或創(chuàng)新的商業(yè)模式和良好的市場(chǎng)前景，有重大經(jīng)濟(jì)社會(huì)效益并具有健全的財(cái)務(wù)管理制度等。

為支持園區(qū)內(nèi)企業(yè)進(jìn)入“新三板”，從而成為上市公司，張江高新區(qū)推出了一系列優(yōu)惠措施。2009年4月，張江高新區(qū)領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室修訂了《上海張江高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開(kāi)發(fā)區(qū)專(zhuān)項(xiàng)發(fā)展資金項(xiàng)目操作細(xì)則(試行)》?，F(xiàn)行該政策分作四個(gè)階段，對(duì)企業(yè)改制上市活動(dòng)進(jìn)行扶持：對(duì)區(qū)內(nèi)企業(yè)改制為股份公司的相關(guān)費(fèi)用給予總額不超過(guò)30萬(wàn)元的一次性補(bǔ)貼；未上市的股份公司進(jìn)入股份報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌的，每家企業(yè)按實(shí)際發(fā)生費(fèi)用最高補(bǔ)貼50萬(wàn)元；提交IPO申請(qǐng)并被中國(guó)證監(jiān)會(huì)或境外證券交易所受理的企業(yè)，最高補(bǔ)貼200萬(wàn)元。除此之外，如果在上證所上市成功，另外補(bǔ)貼100萬(wàn)元；而在其他交易所上市成功，則另外補(bǔ)貼20萬(wàn)元。

操作規(guī)則“別具一格”對(duì)于“新三板”的掛牌條件，業(yè)內(nèi)人士表示可以用“門(mén)檻低、標(biāo)準(zhǔn)不低”來(lái)形容。浦東金融局相關(guān)人士表示，此次上海擴(kuò)大“新三板”試點(diǎn)，適合參與掛牌的企業(yè)需滿足五點(diǎn)要求：一、注冊(cè)地址位于“一區(qū)六園”(張江高科技園區(qū)、漕河涇新興技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)、金橋現(xiàn)代科技園、上海大學(xué)科技園、中國(guó)紡織國(guó)際科技產(chǎn)業(yè)城、嘉定民營(yíng)科技密集區(qū))內(nèi)；二、(如為未改制的公司)注冊(cè)資本或凈資產(chǎn)超過(guò)500萬(wàn)元的；三、存續(xù)滿兩年；四、主營(yíng)業(yè)務(wù)突出，具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力；五、內(nèi)資企業(yè)(股東為國(guó)內(nèi)自然人或國(guó)內(nèi)法人)。

南京3年前已開(kāi)始籌備

南京市發(fā)改委企業(yè)與市場(chǎng)改革處相關(guān)人士透露，早在2008年，南京市就成立了專(zhuān)門(mén)的“新三板”推進(jìn)工作領(lǐng)導(dǎo)小組，支持南京高新技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)進(jìn)入代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌試點(diǎn)園區(qū)范圍。南京高新技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)包括一區(qū)三園，分別為南京高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開(kāi)發(fā)區(qū)、南京新港開(kāi)發(fā)區(qū)和南京江寧經(jīng)濟(jì)技術(shù)開(kāi)發(fā)區(qū)。

經(jīng)過(guò)3年的積極籌備，南京市完成改制和與預(yù)內(nèi)核的企業(yè)已接近20家，基本都屬于電力自動(dòng)化、生物醫(yī)藥、軟件、新材料等高科技行業(yè)。第一家通過(guò)預(yù)內(nèi)核的企業(yè)是視威電子。該企業(yè)的產(chǎn)品包括，國(guó)內(nèi)新聞采訪燈用半導(dǎo)體光源燈具、攝像機(jī)鋰離子電池和鎳氫電池、充電器、電源適配器等，此外還自主研發(fā)物聯(lián)網(wǎng)家庭安防產(chǎn)品。早在2008年年底，該企業(yè)就完成了股份制改造，申報(bào)材料也于2009年5月上報(bào)證監(jiān)會(huì)并獲預(yù)受理。另?yè)?jù)了解，南京市還有數(shù)百家企業(yè)進(jìn)入了“新三板”的后備庫(kù)。

今年10月，南京高新區(qū)也專(zhuān)門(mén)成立了金融辦，負(fù)責(zé)為區(qū)內(nèi)的企業(yè)提供投融資服務(wù)，“新三板”的推進(jìn)工作成為其中重要的一部分，高新區(qū)金融辦相關(guān)負(fù)責(zé)人說(shuō)，高新區(qū)內(nèi)有眾多創(chuàng)新型企業(yè)，而“新三板”最大的優(yōu)勢(shì)就是讓企業(yè)自主創(chuàng)新與市場(chǎng)能夠有效對(duì)接。