基于城鄉(xiāng)統(tǒng)籌的重慶市養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶基金管理模式的探討

　　摘要：隨著重慶市城鄉(xiāng)統(tǒng)籌的發(fā)展及個人賬戶基金的做實(shí)，對個人賬戶基金的管理越來越重要。文章研究了目前重慶市個人賬戶基金管理模式的現(xiàn)狀，指出對其進(jìn)行改革的必要性和可行性，并提出了管理模式的構(gòu)建。
　　關(guān)鍵詞：養(yǎng)老保險(xiǎn)；個人賬戶基金；管理模式
　　2007年，在重慶直轄十周年之際，經(jīng)國務(wù)院同意，國家發(fā)展改革委員會正式批準(zhǔn)重慶市為全國統(tǒng)籌城鄉(xiāng)綜合配套改革試驗(yàn)區(qū)。重慶市成為試驗(yàn)區(qū)以來，不斷加快了基本養(yǎng)老保險(xiǎn)改革的步伐，重慶市各類人群都已納入了社會保障體系，實(shí)現(xiàn)了養(yǎng)老保險(xiǎn)政策的全覆蓋。隨著參保人數(shù)的不斷增加及個人賬戶的逐漸做實(shí)，養(yǎng)老保險(xiǎn)賬戶基金積累的資金數(shù)額越來越多，與此同時(shí)，基金面臨的保值、增值壓力非常巨大。
　　一、重慶市養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶管理的現(xiàn)狀
　　目前，我國的養(yǎng)老保險(xiǎn)制度是于1997年確立的社會統(tǒng)籌和個人賬戶相結(jié)合的混合模式。相對于統(tǒng)籌賬戶而言，個人賬戶資金積累時(shí)期長（一般長達(dá)15年-20年），其賬戶余額規(guī)模直接影響到繳費(fèi)者退休后的生活，因此對于運(yùn)營管理效率求更高，保值增值壓力更大，應(yīng)該采取與統(tǒng)籌賬戶不同的運(yùn)營管理模式。
　　現(xiàn)階段，養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶基金由政府直接管理。具體工作中，社會保險(xiǎn)經(jīng)辦機(jī)構(gòu)幾乎承擔(dān)個人賬戶管理的全部職責(zé)（有些地區(qū)試行稅務(wù)代征保險(xiǎn)費(fèi)），包括：依法接受參保登記和繳費(fèi)申報(bào)，稽核繳費(fèi)基數(shù)，建立職工及離退休人員數(shù)據(jù)庫，管理個人繳費(fèi)記錄，按國家規(guī)定將保險(xiǎn)費(fèi)存入銀行、購買國債，以實(shí)現(xiàn)保值增值，按規(guī)定審核、發(fā)放社會保險(xiǎn)待遇（委托銀行、郵局等社會服務(wù)機(jī)構(gòu)發(fā)放），提供查詢等。目前的個人賬戶基金管理模式如圖1所示。
　　養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶基金實(shí)質(zhì)上屬于勞動者的延期報(bào)酬，具有私人性質(zhì)，如果將其與社會統(tǒng)籌資金一樣被無差異地納入政府集權(quán)模式，由政府統(tǒng)一、集中管理與投資運(yùn)營，無疑扭曲了政府的行為邊界，可能使其服務(wù)于政治目的而非經(jīng)濟(jì)效益。換言之，基本養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶基金的性質(zhì)決定了采取政府統(tǒng)一和集中管理的組織架構(gòu)存在先天性的制度缺陷。
　　二、重慶市個人賬戶管理模式改革的必要性和可行性
　?。ㄒ唬┱泄芾淼谋锥?br/>　　首先，政府集中管理，不利于管理效率的提高，不利于建立公平的市場競爭機(jī)制。其次，基金管理混亂，擠占、挪用現(xiàn)象頻發(fā)，個人賬戶基金由社保經(jīng)辦機(jī)構(gòu)代為運(yùn)營管理，而這些機(jī)構(gòu)直屬人力資源和社會保障部，監(jiān)督者和管理者實(shí)為同一主體，難以實(shí)現(xiàn)相互制衡，挪用情況時(shí)有發(fā)生。最后，投資收益率較低，無法滿足支付需求，個人賬戶作為繳費(fèi)者長達(dá)幾十年的儲蓄積累賬戶對于通貨膨脹極為敏感。
　　鑒于上述情況，改變養(yǎng)老保險(xiǎn)的管理模式和運(yùn)營機(jī)制已迫在眉睫。為解決前述政府管理存在的問題，在建立新的管理模式和運(yùn)營機(jī)制中，非政府機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)參與進(jìn)來，引入市場競爭機(jī)制，管理者和經(jīng)營者應(yīng)當(dāng)分開，應(yīng)由獨(dú)立的監(jiān)管機(jī)構(gòu)，建立多元化的投資渠道。
　　（二）重慶市進(jìn)行個人賬戶運(yùn)營管理模式改革的可行性
　　現(xiàn)代社會保障就是通過資金的整合調(diào)配來達(dá)到社會風(fēng)險(xiǎn)最小化，使制度能惠及更多的人。這要求統(tǒng)籌層次達(dá)到特定的層次，覆蓋面達(dá)到一定范圍，才能有效發(fā)揮保險(xiǎn)的這種互濟(jì)功能，降低社會保險(xiǎn)資金的風(fēng)險(xiǎn)。過低的養(yǎng)老保險(xiǎn)統(tǒng)籌層次不利于養(yǎng)老保險(xiǎn)制度覆蓋面的擴(kuò)大，地區(qū)與地區(qū)相互之間也不能統(tǒng)籌調(diào)劑，而且養(yǎng)老保險(xiǎn)資金籌集、監(jiān)管困難，投資運(yùn)營也不能達(dá)到規(guī)模效應(yīng)，很難使資金保值增值。作為全國統(tǒng)籌城鄉(xiāng)綜合配套改革試驗(yàn)區(qū)的重慶在2009年被納入養(yǎng)老保險(xiǎn)省級統(tǒng)籌的試點(diǎn)地區(qū)，目前已經(jīng)基本實(shí)現(xiàn)了養(yǎng)老保險(xiǎn)的省級統(tǒng)籌，這就為養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶基金的管理模式改革提供了重要的前提條件。通過省級統(tǒng)籌，基金集中管理、集中運(yùn)營，既有利于資金的相互調(diào)劑，也有利于投資運(yùn)營規(guī)模效益的產(chǎn)生。
　　三、重慶市個人賬戶管理模式的思路及建議
　　（一）個人賬戶管理模式改革應(yīng)考慮的問題
　　第一，個人賬戶基金的管理權(quán)和運(yùn)營權(quán)的分離。目前的管理權(quán)和運(yùn)營權(quán)都在社保機(jī)構(gòu)手中，作為政府行政部門應(yīng)該繼續(xù)保持其管理權(quán)，經(jīng)營權(quán)則應(yīng)該委托給專門的公司或機(jī)構(gòu)對社保資金進(jìn)行市場化的運(yùn)營。所以建議成立一個專門的基金管理委員會負(fù)責(zé)對養(yǎng)老保險(xiǎn)基金的運(yùn)營。
　　第二，就基金的市場化運(yùn)營問題，對個人賬戶基金部分應(yīng)由基金管理委員會選擇基金公司進(jìn)行多元化的投資，為保證基金的安全性可要求基金公司提取儲備資金，由政府提供最后的擔(dān)保。
　　第三，為保證基金的有效運(yùn)營，參保人個人、證監(jiān)會、財(cái)政部門、政府部門都應(yīng)參與到個人賬戶基金的投資監(jiān)管中來。
　　（二）個人賬戶基金管理模式的構(gòu)建
　　按照上述思路，養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶基金應(yīng)采用分權(quán)式管理的組織結(jié)構(gòu)，在基金的運(yùn)營方面應(yīng)選擇市場化的基金公司進(jìn)行運(yùn)營。
　　分權(quán)式管理組織結(jié)構(gòu)中所涉及的主體分為四類：參保者、行政管理者、運(yùn)營者、監(jiān)督者。
　　基金參保者即參保人：基金所有者。擁有個人賬戶完全私有產(chǎn)權(quán)，包括使用、轉(zhuǎn)讓、獲利、支配的一切權(quán)利和自由，承擔(dān)基金管理的全部損失。主要責(zé)任是：按時(shí)足額繳納保險(xiǎn)費(fèi)；參與監(jiān)督基金公司經(jīng)營。
　　基金行政管理者即社保部門：基金的行政管理人，在省級統(tǒng)籌的前提下，包括省級社保機(jī)構(gòu)及其行政區(qū)內(nèi)地方社保機(jī)構(gòu)。其主要職責(zé)為：負(fù)責(zé)本行政區(qū)養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶的統(tǒng)一管理，負(fù)責(zé)參保人的資料的收集、整理、登記、保管；負(fù)責(zé)確定本行政區(qū)養(yǎng)老保險(xiǎn)的繳費(fèi)基數(shù)和繳費(fèi)比例；依據(jù)有關(guān)法律和政策制定和調(diào)整個人賬戶基金收繳和發(fā)放的具體管理辦法。
　　基金運(yùn)營者包括基金運(yùn)營管理者、基金具體運(yùn)營者及基金托管者。
　　基金監(jiān)管者包括參保人、人力資源和社會保障部、銀監(jiān)會、證監(jiān)會等機(jī)構(gòu)。
　　分權(quán)式管理組織結(jié)構(gòu)基本框架圖如圖2所示。
　　通過實(shí)施分權(quán)式管理制度能夠?qū)崿F(xiàn)養(yǎng)老社會保險(xiǎn)財(cái)務(wù)制度與管理制度的銜接。將個人賬戶基金交由基金管理公司運(yùn)營，一方面在分散風(fēng)險(xiǎn)的情況下可以通過多元化投資實(shí)現(xiàn)基金的增值，使職工分享經(jīng)濟(jì)發(fā)展的成果；另一方面實(shí)現(xiàn)了儲蓄向投資的轉(zhuǎn)化，增加社會資本積累，滿足經(jīng)濟(jì)建設(shè)需要。同時(shí)分權(quán)式管理制度有效地將經(jīng)營權(quán)從政府職能中分離出來，并可以有效地降低管理成本和交易成本，允許所有現(xiàn)存金融機(jī)構(gòu)參與競爭，既可以直接減少創(chuàng)建成本，又能通過競爭和利用現(xiàn)存金融機(jī)構(gòu)的各類服務(wù)項(xiàng)目更有助于降低營銷成本。
　　綜上所述，目前重慶市成為西部地區(qū)實(shí)行城鄉(xiāng)統(tǒng)籌改革的實(shí)驗(yàn)區(qū)、養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶逐步得到做實(shí)、養(yǎng)老保險(xiǎn)基金實(shí)現(xiàn)省級統(tǒng)籌，進(jìn)行養(yǎng)老保險(xiǎn)基金個人賬戶基金管理模式的改革其條件已基本成熟，相關(guān)部門應(yīng)抓住機(jī)遇，改革原有的管理模式，以使養(yǎng)老保險(xiǎn)這一制度惠及更多的人。
　　參考文獻(xiàn)：
　　1、張映芹.養(yǎng)老保險(xiǎn)個人賬戶市場化委托管理模式的構(gòu)建[J].經(jīng)濟(jì)