淺析企業(yè)改制中的會計問題

楊春紅

（黑龍江省五大連池市二龍山農(nóng)場計財科，黑龍江 五大連池 164100）

1 會計管理模式的轉(zhuǎn)變

市場經(jīng)濟與計劃經(jīng)濟下企業(yè)轉(zhuǎn)制的比較。西方企業(yè)在轉(zhuǎn)制之前，可以得到有著豐富訂價經(jīng)驗的專家所進行的資產(chǎn)評估，并且獲得的歷史資料比較可靠，再加上發(fā)達的資本市場、較完善的法律體系，因而企業(yè)的轉(zhuǎn)制能夠得以比較成功地推行。然而，在轉(zhuǎn)軌中的國家，情況就不同了，來自西方的企業(yè)轉(zhuǎn)制的經(jīng)驗并不適用。其原因主要有：（1）缺乏預(yù)測未來的可靠的歷史記錄；（2）如果沒有大規(guī)模的重整，企業(yè)將無法持續(xù)經(jīng)營下去；（3）企業(yè)管理層沒有市場經(jīng)驗，勞工關(guān)系脆弱，管理水平低下；（4）在大多數(shù)轉(zhuǎn)軌國家中，沒有西方模式的財務(wù)報告和預(yù)算體系，更缺乏編制和解釋這些資料的專業(yè)人員；（5）內(nèi)部控制制度欠缺或失效，記賬體系陳舊，也不存在西方企業(yè)中常見的管理控制報告制度。

會計職能的組織。如何對會計進行管制，如何對會計職業(yè)界進行規(guī)范，是許多國家，特別是轉(zhuǎn)軌中國家所面臨的一個緊迫任務(wù)。隨著經(jīng)濟改革和企業(yè)改制的逐步深入，會計準(zhǔn)則、會計監(jiān)督和會計實務(wù)之間的矛盾有時會表現(xiàn)得很突出。如何解決這一問題呢？目前來看，較好的解決辦法是“另起爐灶”，即重新建立一套會計法規(guī)和相應(yīng)的會計確認、計量和報告體系。前捷克斯洛伐克、匈牙利和波蘭這三個前計劃經(jīng)濟國家的會計改革，就是“另起爐灶”，從而走出了會計職能停滯不前的階段。在這三個國家中，匈牙利的新會計法（1991）是最為完善的，它更多地借鑒了國際會計準(zhǔn)則的一些做法。兩德統(tǒng)一之后，原民主德國的會計也轉(zhuǎn)而遵守歐共體的各項指令，也屬于“另起爐灶”。

會計實務(wù)的變化。會計實務(wù)的變化主要體現(xiàn)在會計主體、會計制度和會計信息質(zhì)量的變化三個方面。

（1）會計主體的變化。對一個會計主體進行重組時很難搜集到有關(guān)的會計信息。這種情形，最為典型的是一些歐共體國家的郵政業(yè)與電訊業(yè)的分離；另外，在計劃體制下，一些企業(yè)規(guī)模巨大，試圖把過去屬于一個會計主體的會計事項分屬于兩個或更多的會計主體，這不僅要考慮到成本效益原則，而且在有些情況下幾乎是不可能的。因而，在企業(yè)重組時，有時不得不采用估計的方法來分離有關(guān)業(yè)務(wù)。

（2）會計制度的變化。在許多國家，特別是實行計劃經(jīng)濟的國家，大多采用的是以現(xiàn)金為基礎(chǔ)和以基金為基礎(chǔ)的會計制度；從商業(yè)角度來看，這些會計制度是不適宜的。

以現(xiàn)金為基礎(chǔ)的會計制度，與應(yīng)計制會計相比有兩個主要的區(qū)別：資產(chǎn)負債表中不包括應(yīng)收及應(yīng)付項目；收益表中反映的是“收到”的收益，而不是“賺得”的收益，費用是以現(xiàn)金支付的，而不是配比原則意義上的費用這種做法主要是為了滿足預(yù)算的需要。現(xiàn)金制的另一個問題是資本性資產(chǎn)的確認和收益的分期攤配，不能按照國際慣例來進行，因而常使審計人員感到無所適從如審計人員對英國電訊公司的1980 和1981年度的財務(wù)報表的審計，就因為此類問題，拒絕對其兩年的經(jīng)營成果與財務(wù)狀況發(fā)表意見。

以基金為基礎(chǔ)的會計制度，一般采用基金為基礎(chǔ)的應(yīng)計制，會計信息首先必須滿足計劃和統(tǒng)計的需要，賬戶的設(shè)置、報表的格式以及會計業(yè)務(wù)的處理，規(guī)定得都很詳細、很嚴格；對成本流程的記錄、收益和費用的跨期分攤（如折舊和其他資產(chǎn)成本的攤銷）的方法選擇都有嚴格的規(guī)定，而無須管理人員和會計人員通過選擇進行決策更為重要的是，基金制要求對生產(chǎn)、投資、特殊目的活動（如職工福利項目）等分別采用各自獨立的賬戶、報表進行反映。

2 評估計價問題

這一部分主要涉及三個方面的問題：資產(chǎn)、負債的評估計價問題；持續(xù)經(jīng)營企業(yè)的評估計價問題；最終售讓價格的確定問題。

資產(chǎn)、負債的評估計價。歷史成本受到質(zhì)疑的原因之一是：在歷史成本下，資產(chǎn)負債表中，特別是資產(chǎn)項目，沒有考慮到價值本身的變化。因此，這一類信息與決策的相關(guān)性不大。但是資產(chǎn)、負債重估也存在許多問題。許多國家的法規(guī)中并沒有規(guī)定（即使有，也是少得可憐的指南）如何對資產(chǎn)、負債進行重估計價，尤其是對無形資產(chǎn)和或有負債的計價問題。而這些資產(chǎn)、負債計價合理與否是相當(dāng)重要的。

盡管資產(chǎn)、負債的計價方法千差萬別，但在企業(yè)改制的過程中，最好有一套較規(guī)范或者普遍認可的計價方法。下面將國際上的一些慣例簡單闡述如下：

（1）流動資產(chǎn)的計價。應(yīng)收賬款應(yīng)當(dāng)按估計可收到的數(shù)據(jù)計價，無價值的應(yīng)收賬款應(yīng)予以剔除；備抵壞賬應(yīng)合理估計，并從應(yīng)收賬款中扣減。波蘭企業(yè)改制的審計中人們發(fā)現(xiàn)，15 天的應(yīng)收期限往往要拖上幾個月。我國有些地方的情形可能更糟。因此，在建立壞賬準(zhǔn)備時，應(yīng)當(dāng)考慮債務(wù)人所面臨的市場環(huán)境以及他們的商業(yè)信譽。存貨中許多項目已經(jīng)背時，流動性差，其價值應(yīng)當(dāng)按照可變現(xiàn)凈值計價。

（2）無形資產(chǎn)的計價。無形資產(chǎn)可分為三類：一類諸如專營權(quán)、租賃權(quán)、特許權(quán)等，從他人（包括政府）購得的；另一類是企業(yè)自創(chuàng)的，如某一專利權(quán)、商標(biāo)權(quán)等；第三類是商譽。一些國家的會計法規(guī)要求與無形資產(chǎn)有關(guān)的成本、費用均計人經(jīng)營成本，不予以資本化。還有一些國家允許部分或全部成本、費用予以資本化。但不管如何，有一點是肯定的：如果無形資產(chǎn)對企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營作出貢獻，就應(yīng)當(dāng)被賦予一定的價值。

（3）機器、設(shè)備和廠房的計價。土地應(yīng)當(dāng)按照市場價值計價。市場價值可定義為：在一個自由市場中，買賣雙方保持合理的謹慎態(tài)度，充分地討價還價所產(chǎn)生的公允價格。在社會主義國家中，政府是不允許私人擁有土地的；但土地（無論是使用權(quán)還是所有權(quán)）發(fā)生某種形式的轉(zhuǎn)移，是不可避免的事實。因此，對于正在轉(zhuǎn)軌的國家來說，應(yīng)當(dāng)使土地使用者的使用權(quán)（在東歐的前社會主義國家，實質(zhì)上是土地的所有權(quán)）合法化，并允許土地使用權(quán)在一定范圍內(nèi)進行交易。

建筑物、設(shè)備以及其他生產(chǎn)性資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按市場價值與其繼續(xù)使用價值（通常采用折舊的重置成本法：現(xiàn)行重置成本減去功能性、經(jīng)濟性和環(huán)境性背時而計提的折舊）中的較高者計價。

（4）負債的計價。辨認和計價所有負債并將其與所有者權(quán)益嚴格區(qū)分開來有時是極為困難的，特別是建立在非應(yīng)計制基礎(chǔ)之上的企業(yè)，它們沒有登記和報告許多或有負債。按照國際慣例，資產(chǎn)應(yīng)根據(jù)流動性大小排列，負債與所有者權(quán)益應(yīng)分開列示；負債還應(yīng)劃分為流動負債和長期負債。因此，企業(yè)改制中的一項艱難的工作就是按照國際慣例對原先的資產(chǎn)負債表項目重新分類。

由于轉(zhuǎn)軌國家中資產(chǎn)、負債計價的重重困難，企業(yè)改制協(xié)定中應(yīng)當(dāng)包括期后根據(jù)公允價值對某些項目進行重估和調(diào)整的條款。

持續(xù)經(jīng)營企業(yè)的評估計價。按照國際慣例對財務(wù)報表進行重新表述之后，應(yīng)當(dāng)結(jié)合過去和現(xiàn)在的資料以及將來獲利能力的預(yù)測，對改制企業(yè)進行評估計價，為售價的最終確定作準(zhǔn)備。企業(yè)計價的過程應(yīng)當(dāng)取決于選擇的改制方式，如采用出售方式。企業(yè)的評估計價應(yīng)在準(zhǔn)備階段的早期，潛在的投資者投標(biāo)之前。

（1）現(xiàn)金流量貼現(xiàn)法。對投資者而言，定期發(fā)放的股利和股份出售獲取的差價是兩個主要的獲利來源。但是在許多轉(zhuǎn)制中的國家，資本市場不發(fā)達，股份轉(zhuǎn)讓極為困難，因此，投資者會密切關(guān)注企業(yè)的股利政策。眾所周知，股利應(yīng)當(dāng)來自企業(yè)的盈利，在由董事會宣布股利的國家，企業(yè)的經(jīng)理人員應(yīng)當(dāng)負責(zé)發(fā)放股利所需用資金的籌集以及執(zhí)行有關(guān)的投資決策。

貼現(xiàn)率是將預(yù)測的現(xiàn)金流量換算成現(xiàn)值的關(guān)鍵因素，它應(yīng)該約等于投資回報率。由于投資回報率涉及到同行業(yè)的比較，因此，貼現(xiàn)率的計算首先應(yīng)當(dāng)具有同行業(yè)相似結(jié)構(gòu)企業(yè)的有關(guān)資料。通常的做法是先計算無風(fēng)險收益率；其次考慮兩種風(fēng)險收益：一種是一般權(quán)益風(fēng)險收益，另一種是“國家風(fēng)險收益”。資金的無風(fēng)險報酬率加上風(fēng)險收益率可以計算出貼現(xiàn)率。在此應(yīng)當(dāng)說明：一般權(quán)益風(fēng)險收益是根據(jù)行業(yè)的“β”系數(shù)調(diào)整的。國家風(fēng)險收益反映了該國各種固有風(fēng)險：如通貨膨脹率、市場的穩(wěn)定性、政局的穩(wěn)定性、貨幣的可兌換性等。

（2）價格-收益法。這種方法是用企業(yè)的年盈利乘上年數(shù)計算出企業(yè)的售讓價格。年盈利是指企業(yè)被認為應(yīng)當(dāng)保持一定的年份、并經(jīng)過一個或一個以上風(fēng)險因素調(diào)整的年獲利水平。股票市場是通常的參照物，如果本國沒有股票市場，評估專家可能會依賴于具有相似市場特征的國家的有關(guān)資料，做出盡可能合理的判斷。

[1]呂波.如何發(fā)揮財務(wù)會計工作在國有企業(yè)改制中的作用[J].理論界，2004-11-25.