馬來西亞2025年財(cái)政預(yù)算對企業(yè)影響分析

10月18日，馬來西亞政府出臺(tái)了其歷史上規(guī)模最大的2025年國家預(yù)算案，通過引入新的稅收激勵(lì)措施、削減補(bǔ)貼和發(fā)展新的經(jīng)濟(jì)集群來增強(qiáng)經(jīng)濟(jì)競爭力。

2 0 2 5年的預(yù)算撥款預(yù)計(jì)將達(dá)到空前的4210億林吉特（約合人民幣6864億元），相較于2024年增長了6.4%。在這一總額中，政府計(jì)劃撥出3 3 5 0 億林吉特（ 約合人民幣5462億元）用于日常運(yùn)營支出，另外860億林吉特（約合人民幣1402億元）將被分配至發(fā)展項(xiàng)目。

此外，馬來西亞政府宣布，財(cái)政赤字占國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）的比例將從2024年的4.3%縮減至3.8%。預(yù)計(jì)到2025年，經(jīng)濟(jì)增長率將介于4.5%至5.5%之間。

預(yù)算案中哪些因素會(huì)影響企業(yè)？

新的投資激勵(lì)框架

馬來西亞政府在2025年預(yù)算中推出了新投資激勵(lì)框架，并為該計(jì)劃撥款10億令吉（約合人民幣16.3億元）。該框架是一套旨在吸引高價(jià)值活動(dòng)的外國投資的激勵(lì)措施，預(yù)計(jì)將于2025年第三季度實(shí)施。

增加集成電路出口的稅收優(yōu)惠

在新的投資激勵(lì)政策下，馬來西亞政府將為出口集成電路的企業(yè)提供稅收優(yōu)惠。具體而言，企業(yè)因出口增長而獲得的法定收入中， 將有70%享受所得稅減免。此舉旨在進(jìn)一步推動(dòng)馬來西亞電氣和電子行業(yè)的發(fā)展。

供應(yīng)鏈彈性激勵(lì)

為了增強(qiáng)本地供應(yīng)鏈的韌性并加強(qiáng)初級(jí)產(chǎn)業(yè)生態(tài)系統(tǒng)，馬來西亞政府將提供以下激勵(lì)措施：

對符合條件的跨國公司供應(yīng)鏈彈性費(fèi)用進(jìn)行連續(xù)三年的雙重稅收減免，每年上限為200萬林吉特（約合人民幣326萬元）；

跨國公司及其供應(yīng)商與當(dāng)?shù)毓?yīng)商合作的項(xiàng)目投資可享受稅務(wù)減免；

為本地供應(yīng)商量身定制結(jié)果導(dǎo)向型稅收激勵(lì)計(jì)劃；

1億林吉特（約合人民幣1.6億元）的配套投資基金，用于支持本地供應(yīng)商的發(fā)展，特別是在電子和電氣、特種化學(xué)品和醫(yī)療器械領(lǐng)域；

對馬來西亞特定州的21個(gè)指定經(jīng)濟(jì)部門的投資提供特殊所得稅優(yōu)惠。

碳捕集、利用和封存活動(dòng)的激勵(lì)措施

為了促進(jìn)符合環(huán)境、社會(huì)和治理標(biāo)準(zhǔn)的投資，將為碳捕集、利用和封存活動(dòng)提供投資稅減免或所得稅豁免。

柔佛-新加坡經(jīng)濟(jì)特區(qū)

馬來西亞政府將在2024年底為新開發(fā)的柔佛－新加坡經(jīng)濟(jì)特區(qū)推出激勵(lì)措施。

森林城市金融特區(qū)

森林城市金融特區(qū)開發(fā)項(xiàng)目是一項(xiàng)位于馬來西亞柔佛州的大型智慧城市計(jì)劃，靠近新加坡邊境。森林城市金融特區(qū)計(jì)劃成為一個(gè)融合先進(jìn)技術(shù)、綠色空間和可持續(xù)基礎(chǔ)設(shè)施的未來主義城市開發(fā)項(xiàng)目。它旨在吸引國際企業(yè)、投資者和居民，重點(diǎn)關(guān)注環(huán)境可持續(xù)性發(fā)展。

激勵(lì)措施包括：

森林城市金融特區(qū)將成為馬來西亞首個(gè)設(shè)立的家族辦公室，該辦公室將根據(jù)單一家族辦公室計(jì)劃享有零稅率優(yōu)惠；

森林城市金融特區(qū)將實(shí)行0至5%的企業(yè)所得稅稅率，尤其對金融科技和全球商業(yè)服務(wù)領(lǐng)域的公司具有吸引力；

專業(yè)人員若符合條件，將能享受15%的所得稅減免；

銀行實(shí)體和金融機(jī)構(gòu)在森林城市金融特區(qū)內(nèi)運(yùn)營時(shí)，將獲得一系列激勵(lì)措施，包括搬遷成本扣除、預(yù)扣稅豁免以及工業(yè)建筑津貼；

得益于馬來西亞國家銀行的支持，本地注冊的外國銀行將享有更大的運(yùn)營靈活性，能夠在該特區(qū)內(nèi)開設(shè)更多分行，并利用外匯靈活性進(jìn)行離岸借款和外幣資產(chǎn)投資。

實(shí)施電子發(fā)票的稅收優(yōu)惠

馬來西亞政府將為購置信息與通信技術(shù)設(shè)備、計(jì)算機(jī)軟件包以及用于電子發(fā)票相關(guān)咨詢的費(fèi)用提供加速資本津貼。

智能物流綜合體稅收優(yōu)惠

為了促進(jìn)利用先進(jìn)物流技術(shù)的企業(yè)，政府將在5年內(nèi)對符合條件的智能物流園區(qū)給予60%的投資稅減免。

自動(dòng)化的稅收優(yōu)惠

制造業(yè)、服務(wù)業(yè)、農(nóng)業(yè)以及大宗商品行業(yè)的企業(yè)，可以享受自動(dòng)化資本支出的加速資本津貼。

股息稅

對于年度股息收入超過10萬林吉特（約合人民幣16.3萬元）的個(gè)人股東，他們需按照應(yīng)納稅所得額的2%繳納股息稅。然而，部分股息收入是免稅的，這些包括：1.來自境外的分紅；2.來自先鋒地位公司利潤分配的股息；3.居民從納閩實(shí)體獲得的股息；4.來自免征此稅的航運(yùn)公司利潤分配、支付或貸記的股息。

銷售和服務(wù)稅

自2025年5月1日起，非必需品的銷售和服務(wù)稅將有所上調(diào)。同時(shí)，服務(wù)稅的適用范圍將擴(kuò)展至包括某些商業(yè)服務(wù)，例如收費(fèi)金融服務(wù)在內(nèi)。

碳稅

馬來西亞將于2026年對鋼鐵和能源行業(yè)征收碳稅。

提高最低工資

馬來西亞政府已承諾，自2025年2月起，將最低工資標(biāo)準(zhǔn)從1 5 0 0林吉特（約合人民幣2 4 4 9元）提升至1700林吉特（約合人民幣2775元）。對于員工人數(shù)不足5人的企業(yè)，這一調(diào)整將延后6個(gè)月執(zhí)行。

原文來源：《東盟簡報(bào)》

編譯：劉奕君