金融賦能 向新而行

2023年10月，中央金融工作會議提出“做好五篇大文章”，其中科技金融位居首位，賦予金融服務科技創(chuàng)新的新使命。

實現(xiàn)創(chuàng)新成果的不斷涌現(xiàn)與充分轉化，需要完善的金融支持創(chuàng)新體系和金融科技賦能機制。湖北將如何加強財政金融聯(lián)動，加快打造全國科技創(chuàng)新高地？

近日，湖北發(fā)布《關于加強財政金融協(xié)同服務科技創(chuàng)新的若干措施》（以下簡稱“22條措施”），強化財政金融政策協(xié)同，引導金融機構加大對科技創(chuàng)新的支持力度，為科技型企業(yè)提供全生命周期的金融服務。

針對周期需求搭建金融服務體系

科技創(chuàng)新是一個“坡”很長，但“雪”不一定厚的賽道，需要財政金融長期且耐心地“深耕細作”。

“科技型企業(yè)普遍具有高科技、高風險、高收益和輕資產(chǎn)的特點，導致科創(chuàng)領域融資的過程中有時會存在市場失靈的現(xiàn)象?！焙笔∝斦d相關負責人介紹，當前全省正加快打造全國科技創(chuàng)新高地，以科技創(chuàng)新引領產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新，積極培育和發(fā)展新質生產(chǎn)力。

因此，科技型企業(yè)在種子期、初創(chuàng)期、成長期、成熟期均呈現(xiàn)出不同需求特點，需要金融機構圍繞企業(yè)全生命周期設計合適的金融產(chǎn)品和服務。

針對處于種子期、初創(chuàng)期的科技型企業(yè)，“22條措施”將引導創(chuàng)投機構加大投資，明確100億元楚天鳳鳴科創(chuàng)天使母基金扮演天使投資人角色，設立首期規(guī)模200億元的省政府投資引導基金，統(tǒng)籌政府基金與國資基金、省級基金與市縣基金，構建橫向聯(lián)合、縱向聯(lián)動的投資基金體系。

針對成熟期的科技型企業(yè)，“22條措施”按照省委、省政府“加快多層次資本市場建設，實施上市公司倍增計劃”的戰(zhàn)略部署，通過獎補政策鼓勵上市融資。對于在滬深北交易所上市的科技型企業(yè)，給予最高500萬元分階段獎勵；在境外主要證券交易所上市的，給予300萬元一次性獎勵；上市掛牌科技型企業(yè)進行再融資的，按其募集資金總額分檔給予最高300萬元獎勵。截至目前，省財政已累計兌付超過3億元。

科技型企業(yè)成長，離不開金融賦能?！?2條措施”圍繞科技型企業(yè)全生命周期特點，針對性出臺一系列財政獎補、貸款貼息、政策擔保、風險補償?shù)蓉斦鹑诼?lián)動政策，系統(tǒng)引導創(chuàng)投、銀行、擔保等金融機構支持和服務科技型企業(yè)融資。

湖北省財政廳相關負責人指出，對于新設立、新遷入的創(chuàng)業(yè)投資機構，“22條措施”明確對管理機構予以獎勵，同時通過財政資金撬動和機制優(yōu)化，激發(fā)投資機構投早、投小、投科技的主動性，促進金融資源進一步向科創(chuàng)前端進行配置。

融資環(huán)境是企業(yè)賴以生存和發(fā)展的重要“土壤”，對于科技型企業(yè)更是如此。除天使投資、創(chuàng)業(yè)投資等股權融資與獎補政策完善外，科技型企業(yè)對銀行信貸、融資擔保的需求同樣強烈。

“22條措施”針對科技型企業(yè)特點，引導金融機構加強科技信貸供給，緩解科技型企業(yè)融資難、融資貴問題，首期設立200億元的技術創(chuàng)新專項貸款，對高新技術企業(yè)、專精特新“小巨人”、制造業(yè)單項冠軍等科創(chuàng)主體的研發(fā)技改提供融資支持。同時，疊加貼息1.5個百分點，最長2年，通過貼息、擔保、風險補償?shù)榷喾N財政金融政策的協(xié)同聯(lián)動，放大政策紅利。

與此同時，“22條措施”推動湖北科創(chuàng)企業(yè)“智慧大腦”數(shù)據(jù)平臺與“鄂融通”等融資服務平臺對接，支持地方法人金融機構擴大信貸投放，推廣科創(chuàng)企業(yè)創(chuàng)新積分信用貸、知識產(chǎn)權質押貸款等科技信貸產(chǎn)品。將高校、科研機構、科創(chuàng)企業(yè)等科創(chuàng)主體與銀行、基金、保險等金融機構有機聯(lián)系起來，構建科技金融生態(tài)體系。

“針對科技型企業(yè)規(guī)模小、抵押物不足等特征，將同步提升政府性融資擔保機構增信功能。”湖北省財政廳相關負責人表示，省財政目前已在政府性融資擔保機構績效考評中，加大了服務科技型企業(yè)的指標權重，下一步將建立健全科技融資擔?？冃гu價體系，形成鼓勵服務科技創(chuàng)新的良好導向。

豐年資本合伙人趙豐說，“22條措施”力度大、舉措實，作為創(chuàng)投機構，看到了湖北省發(fā)展培育壯大科技企業(yè)、布局建設科技產(chǎn)業(yè)的決心和魄力，期待在荊楚大地協(xié)同更多企業(yè)家導入更多產(chǎn)業(yè)資源，高質量聚焦科技產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新。

推進科技、財政、金融政策協(xié)同聯(lián)動

如何進一步改進和提升科技金融服務，以“小投入”撬動“大科創(chuàng)”？“22條措施”從創(chuàng)業(yè)投資、資本市場、科技信貸、科技金融生態(tài)、服務保障機制等5個方面提出具體舉措。

針對創(chuàng)投領域，湖北發(fā)揮政府基金和財政獎補政策作用，引導創(chuàng)投機構加大科技型企業(yè)投資。省財政廳相關負責人介紹，處于種子期、初創(chuàng)期的科技型企業(yè)往往規(guī)模小、輕資產(chǎn)、難估值，融資難度較大，對天使投資、創(chuàng)業(yè)投資等股權融資的需求非常強烈。

因此，要加強政府引導基金和國資母基金協(xié)同，發(fā)揮省政府投資引導基金政策導向作用，做大做強100億元楚天鳳鳴科創(chuàng)天使基金，發(fā)揮400億元長江產(chǎn)投母基金和100億元長江創(chuàng)投母基金招大引強作用。同時，探索建立省政府投資引導基金參股基金跟投機制，引導創(chuàng)業(yè)投資機構投早投小投科技。

多層次資本市場為科技型企業(yè)提供多樣化融資渠道，湖北支持科技型企業(yè)利用多層次資本市場融資。全省開展資本市場建設“楚天行動”，加強科技型企業(yè)上市后備資源培育，對于成熟的科技型企業(yè)，省財政落實企業(yè)上市獎勵政策，鼓勵其上市融資。

省財政廳相關負責人說，湖北將繼續(xù)發(fā)揮武漢股權托管交易中心的區(qū)域性股權市場“塔基”和“苗圃”作用，高水平建設“專精特新”專板，同時優(yōu)化債券融資服務機制，鼓勵有條件的地方給予發(fā)行費用補貼。

過去，“雪中送炭者少，錦上添花者多”一度是銀行與科創(chuàng)企業(yè)合作的真實寫照，銀行信貸依舊是科技型企業(yè)融資的主要來源之一。如何讓科創(chuàng)不再“等貸”，引導金融機構“敢貸、愿貸”？湖北綜合運用多種手段提升科技信貸服務效能，增強信貸供給。

針對科技型企業(yè)特點，湖北設立首期200億元技術創(chuàng)新專項貸款并疊加1.5個百分點的財政貼息，延續(xù)實施“鄂創(chuàng)融”專項工具，定向支持地方法人金融機構擴大信貸投放；推廣科創(chuàng)企業(yè)創(chuàng)新積分信用貸、知識產(chǎn)權質押貸款等科技信貸產(chǎn)品，發(fā)揮中小微企業(yè)貸款風險補償獎補政策功能。此外，要完善科技融資擔?？冃гu價體系，逐步推動科技擔保業(yè)務全覆蓋，對科技型中小企業(yè)貸款增量排名前十的科技金融專營機構，每家給予30萬元獎勵。

推動科技創(chuàng)新發(fā)展需要構建科技金融良好生態(tài)。近年來，湖北發(fā)揮科技創(chuàng)新供應鏈平臺金融服務功能，促進金融資源聚合、供需匹配撮合。因此，需統(tǒng)一全省科技要素市場，加強湖北省實驗室亮點科技成果與各類金融資本對接。

省財政廳相關負責人介紹，湖北將發(fā)起設立規(guī)模100億元的武漢都市圈高質量發(fā)展基金，引導金融機構打造立體服務體系，支持未來產(chǎn)業(yè)先導區(qū)建設，同時強化金融服務創(chuàng)新產(chǎn)品推廣應用，落實“三首”獎補等政策，加快私募股權投資集聚區(qū)建設。

此外，營造科技創(chuàng)新的良好氛圍需要完善服務保障機制。湖北將統(tǒng)籌推進科技、財政、金融政策協(xié)同工作，建立“撥投貸聯(lián)動”項目支持機制，用好2億元省自然科學基金，推動財政資金、銀行貸款、產(chǎn)業(yè)投資一體化配置。同時建立科技型企業(yè)融資服務監(jiān)測評價機制，優(yōu)化科技金融業(yè)務盡職免責機制，提高科技型小微企業(yè)不良貸款容忍度參考投資基金生命周期和投資群體風險特征優(yōu)化考核，設置不同的投資損失容忍率。

在財金聯(lián)動的強力支撐下，一顆顆科技創(chuàng)新的“種子”得到更多金融“活水”的滋養(yǎng)。目前，全省境內外上市公司達182家，省級上市后備“金種子”“銀種子”企業(yè)1213家。今年1—4月，全省直接融資2612.08億元（不含地方政府債），同比增長10.1%，實現(xiàn)總量、占比“雙提升”。