貿(mào)易企業(yè)資金安全管理與風(fēng)險防范研究

成佩

（中鐵物資集團(tuán)港澳有限公司，廣東 廣州 510000）

我國社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中，貿(mào)易企業(yè)扮演著促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、提高國民福利的關(guān)鍵角色和作用。然而，隨著市場的日益復(fù)雜和不確定性的增加，我國貿(mào)易企業(yè)也面臨著越來越嚴(yán)重的資金安全風(fēng)險問題，例如市場風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險和信用風(fēng)險等。本文對我國貿(mào)易企業(yè)資金安全管理與風(fēng)險防范問題展開深入研究，能夠幫助貿(mào)易企業(yè)增強資金風(fēng)險防范意識，幫助其在不確定的市場環(huán)境中更加穩(wěn)健發(fā)展。

一、貿(mào)易企業(yè)資金安全風(fēng)險概述

（一）貿(mào)易企業(yè)特點

貿(mào)易企業(yè)在行業(yè)分類標(biāo)準(zhǔn)中，雖然常被歸類于服務(wù)行業(yè)，然而其業(yè)務(wù)較之常規(guī)的服務(wù)業(yè)還是有著明顯差異，實際上貿(mào)易企業(yè)更接近于供應(yīng)鏈服務(wù)行業(yè)。貿(mào)易企業(yè)的主要活動是購買和銷售商品。它們與供應(yīng)商建立聯(lián)系，采購商品，并將其銷售給客戶，其在供應(yīng)鏈中扮演著重要的角色，促進(jìn)了商品的流動和分配。

與此同時，貿(mào)易企業(yè)需要管理復(fù)雜的供應(yīng)鏈，包括與供應(yīng)商的談判、采購和庫存管理，以及與客戶的銷售和物流配送。有效的供應(yīng)鏈管理可以確保貨物的及時交付和庫存的優(yōu)化。除此之外，貿(mào)易企業(yè)還需要應(yīng)對市場波動、價格風(fēng)險和貨幣波動等風(fēng)險因素。它們需要使用各種工具和策略來管理這些風(fēng)險，例如期貨合約、期權(quán)和外匯交易等。因此，實施科學(xué)合理的資金管理和風(fēng)險防范措施，已成為我國貿(mào)易企業(yè)亟待解決的問題。

（二）資金安全管理對貿(mào)易企業(yè)的重要性

首先，資金安全是貿(mào)易企業(yè)經(jīng)營活動的基礎(chǔ)，有效的資金安全管理可以確保企業(yè)資金的流動性和穩(wěn)定性。它涉及資金的儲備和管理，包括現(xiàn)金流量預(yù)測、資金調(diào)配和優(yōu)化資金結(jié)構(gòu)等方面。通過合理管理資金流動，企業(yè)可以提高運營效率，降低資金成本，并確保業(yè)務(wù)的正常進(jìn)行。

其次，資金管理能夠幫助貿(mào)易企業(yè)及時發(fā)現(xiàn)并防范風(fēng)險。通過詳細(xì)分析企業(yè)的資金流入和流出情況，可以讓企業(yè)更清楚地了解資金的來源和去向，進(jìn)而及時發(fā)現(xiàn)潛在的資金流動風(fēng)險問題。

最后，資金的管理不僅關(guān)系到貿(mào)易企業(yè)的經(jīng)營和投資活動，還直接影響企業(yè)價值的實現(xiàn)。只有當(dāng)資金得到合理的使用和有效的管理，貿(mào)易企業(yè)才能夠?qū)崿F(xiàn)價值的最大化。因此，資金安全管理對于貿(mào)易企業(yè)實現(xiàn)價值最大化至關(guān)重要[2]。

（三）貿(mào)易企業(yè)資金安全管理風(fēng)險類型

我國貿(mào)易企業(yè)發(fā)展過程中，主要面臨著資金營運、籌集和投資三種資金安全管理風(fēng)險。資金營運風(fēng)險主要源自貿(mào)易企業(yè)日常經(jīng)營活動中的資金運用，由于供應(yīng)鏈的復(fù)雜性和全球化趨勢，貿(mào)易企業(yè)需要維持一定水平的流動資金以保證運營的連續(xù)性。

然而由于市場波動、供應(yīng)鏈中斷、經(jīng)濟(jì)周期變化等不確定性因素，貿(mào)易企業(yè)也會面臨資金流動性問題，這可能導(dǎo)致企業(yè)資金短缺甚至破產(chǎn)。此外，貿(mào)易企業(yè)對于外幣的需求使其面臨匯率風(fēng)險，匯率的波動可能對企業(yè)的利潤和償債能力產(chǎn)生負(fù)面影響[3]。

資金籌集風(fēng)險主要來源于貿(mào)易企業(yè)在籌集資金時，可能遇到利率、信用以及流動性變化帶來的風(fēng)險問題。利率風(fēng)險源于市場利率的變動可能會影響企業(yè)籌集資金的成本，從而影響利潤水平和企業(yè)價值。信用風(fēng)險則涉及企業(yè)在籌集資金時可能遇到的債權(quán)人失信的風(fēng)險，例如債權(quán)人可能在債務(wù)到期時無法按時還款。流動性風(fēng)險則與企業(yè)能否在需要時迅速獲得資金有關(guān)，缺乏流動性可能會阻礙企業(yè)的正常運營和發(fā)展。資金投資風(fēng)險方面，貿(mào)易企業(yè)的采購、營銷、市場開發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新等都需要開展一系列投資決策。這些決策可能受到各種因素的影響，包括市場競爭、經(jīng)濟(jì)環(huán)境和技術(shù)進(jìn)步等。如果投資決策未能達(dá)到預(yù)期的結(jié)果，企業(yè)便面臨著遭受投資資本損失的風(fēng)險，甚至可能對企業(yè)的整體經(jīng)營造成重大負(fù)面影響。

二、貿(mào)易企業(yè)資金安全管理風(fēng)險成因分析

（一）信用政策較為寬松

目前，一些貿(mào)易企業(yè)的實行的信用政策過于寬松，造成應(yīng)收賬款回收周期較長。雖然比較寬松的信用政策能在一定程度上擴大貿(mào)易企業(yè)的市場份額和營業(yè)收入，然而對賬款回收周期的放任自流，卻容易導(dǎo)致企業(yè)大部分資金陷入“債務(wù)漩渦”。寬松的信用政策可能帶來一些商業(yè)利益，但貿(mào)易企業(yè)仍然需要謹(jǐn)慎評估和管理信用風(fēng)險。過度寬松的信用政策可能增加企業(yè)面臨的壞賬風(fēng)險，影響現(xiàn)金流和盈利能力。因此，貿(mào)易企業(yè)應(yīng)該根據(jù)市場情況、客戶信用評級和內(nèi)部風(fēng)險承受能力等因素來制定合適的信用政策，并采取必要的風(fēng)險管理措施，如信用調(diào)查、保險和適當(dāng)?shù)暮贤瑮l款等。

（二）融投資方式不合理

一些貿(mào)易企業(yè)在制定資金籌集戰(zhàn)略時，未充分考慮自身所處行業(yè)特性和發(fā)展趨勢，同時也未進(jìn)行深入的市場調(diào)查，導(dǎo)致企業(yè)融資方式不合理、融資渠道單一化。證券市場是很多企業(yè)的主要融資渠道，但是證券融資對企業(yè)運營質(zhì)量、資產(chǎn)狀況等方面都有嚴(yán)格要求，而許多貿(mào)易企業(yè)難以滿足基本要求，導(dǎo)致無法通過資本市場進(jìn)行有效籌資。

部分貿(mào)易企業(yè)高度依賴短期或臨時負(fù)債的融資方式，但是這種融資方式容易增加企業(yè)額外的財務(wù)風(fēng)險。此外，很多貿(mào)易企業(yè)的投資活動盲目性很強，如果企業(yè)為了迅速擴大經(jīng)營規(guī)模而盲目投資，選擇看似低成本、高利潤的項目，可是一旦行業(yè)利潤超出社會平均水平，很可能引發(fā)過度競爭和激進(jìn)行為，這也會在很大程度上增加企業(yè)的資金安全風(fēng)險。因此，貿(mào)易企業(yè)在進(jìn)行資金籌集和使用時，需要綜合考慮融投資方式的合理性，以確保資金的安全。

（三）企業(yè)各部門溝通不暢，經(jīng)營效果不佳

貿(mào)易企業(yè)的資金安全管理不僅涉及財務(wù)部門，同時也涉及市場部門、運營部門等其他部門。每個部門的運營活動都直接影響著企業(yè)的資金流動，因此部門間的及時協(xié)調(diào)溝通至關(guān)重要。然而，在實際運營中，一些貿(mào)易企業(yè)部門間的溝通往往存在障礙，如企業(yè)沒有建立明確的溝通渠道和機制，部門之間的信息傳遞和溝通可能會受到阻礙，缺乏有效的會議、報告和信息共享機制會導(dǎo)致溝通斷層。

而與之對應(yīng)的企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)和層級過多時，信息傳遞會變得緩慢和困難，部門之間需要經(jīng)過多級管理層傳遞信息，也會導(dǎo)致信息失真和延遲，進(jìn)而出現(xiàn)信息孤島，當(dāng)各部門之間存在信息孤島，信息不共享或不透明時，溝通障礙會增加，缺乏全面的信息和透明度會阻礙跨部門的合作和決策。因此，貿(mào)易企業(yè)需要加強部門間的溝通和協(xié)調(diào)，以優(yōu)化資金使用，并通過改進(jìn)經(jīng)營效果來確保資金的安全。

（四）發(fā)生安全事故等突發(fā)事件

一般情況下，貿(mào)易企業(yè)在服務(wù)過程中，客戶會與貿(mào)易企業(yè)提前簽訂有關(guān)貨物損失的賠償合同，即貨物運輸過程中遭遇突發(fā)事故出現(xiàn)損壞時，損失要由貿(mào)易企業(yè)來承擔(dān)。盡管一些貿(mào)易企業(yè)會通過投保降低潛在損失，但他們?nèi)孕枰A(yù)支付貨物購買及事故處理資金，這無疑增加了貿(mào)易企業(yè)的資金壓力。

同時，針對貨物運輸中的車輛超重、超長、超高等違規(guī)現(xiàn)象，國家也已經(jīng)加大了整治力度。因此，違規(guī)的貿(mào)易企業(yè)也需面臨罰款及車輛改造的額外負(fù)擔(dān)，這無疑給企業(yè)帶來了更大的資金風(fēng)險。這些突發(fā)性事件與相關(guān)的經(jīng)濟(jì)責(zé)任顯著增加了企業(yè)的資金壓力，從而增加了企業(yè)的資金安全風(fēng)險。

三、貿(mào)易企業(yè)資金安全管理風(fēng)險防范措施

（一）制定完善的資金安全管理風(fēng)險防范機制

首先，貿(mào)易企業(yè)應(yīng)進(jìn)行深入的內(nèi)外部環(huán)境分析，對市場經(jīng)濟(jì)狀況以及企業(yè)內(nèi)部的財務(wù)狀況進(jìn)行全面的評估和調(diào)查。對獲取的信息進(jìn)行深入理解和分析，可以幫助企業(yè)預(yù)測和應(yīng)對可能的風(fēng)險。

其次，建議貿(mào)易企業(yè)設(shè)立專項資金風(fēng)險基金，以確保在面臨資金風(fēng)險時，有足夠的資金進(jìn)行應(yīng)對。資金充裕是維持企業(yè)生產(chǎn)和運營的基礎(chǔ)，也是提高企業(yè)抵御風(fēng)險能力的關(guān)鍵。因此，企業(yè)財務(wù)人員應(yīng)定期向管理者反饋企業(yè)的財務(wù)和經(jīng)營狀況，以便及時發(fā)現(xiàn)和應(yīng)對可能的風(fēng)險。在建立投資收益預(yù)算報表時，需要考慮各項收益和費用。這可能包括銷售收入、成本、折舊、利息支出、稅費等。對潛在的投資項目進(jìn)行可行性評估，包括風(fēng)險評估、投資回報率分析和現(xiàn)金流預(yù)測等，根據(jù)這些評估結(jié)果，確定哪些投資項目應(yīng)納入預(yù)算報表中。

除此之外，還要考慮不確定性和風(fēng)險因素。這可能包括市場波動、競爭壓力、原材料價格變動等。通過進(jìn)行敏感性分析和風(fēng)險評估，考慮到這些因素的影響。當(dāng)指標(biāo)發(fā)生異常變化時，企業(yè)應(yīng)及時啟動預(yù)警機制，從而將安全風(fēng)險給企業(yè)帶來的負(fù)面影響降到最低。

（二）科學(xué)控制籌資和投資風(fēng)險

隨著經(jīng)營規(guī)模的不斷擴大，更需要通過頻繁的籌資和投資活動，來促進(jìn)企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展，因此，如何科學(xué)控制籌資和投資風(fēng)險，就成為外貿(mào)企業(yè)加強資金管理的重要內(nèi)容。

首先，貿(mào)易企業(yè)應(yīng)在籌資階段進(jìn)行深度市場調(diào)研和環(huán)境分析，對籌資的各個方向進(jìn)行評估，根據(jù)公司的經(jīng)濟(jì)狀況、市場情況、貸款利率等因素，選擇最合適的籌資方式。例如，若企業(yè)現(xiàn)金流量比較穩(wěn)定時，長期貸款是一個更為可取的選擇；反之，如果企業(yè)現(xiàn)金流動性較大，短期融資或商業(yè)貸款則更為合適?；I資時，企業(yè)還需控制籌資成本，避免因過高的融資成本導(dǎo)致利潤大幅度縮水。

其次，貿(mào)易企業(yè)在投資決策時，應(yīng)通過多角度、全面的風(fēng)險評估來決定投資方向和規(guī)模。投資決策需要基于實際的市場調(diào)研，而非僅憑直覺或經(jīng)驗。可以利用現(xiàn)代的投資理論和方法，如現(xiàn)值分析、風(fēng)險模擬等，對投資項目進(jìn)行深入分析，以便預(yù)測可能的風(fēng)險和收益。同時，要考慮到企業(yè)的風(fēng)險承受能力，明晰風(fēng)險偏好，以避免過度投資導(dǎo)致的資金鏈斷裂。

再者，建立有效的內(nèi)部控制系統(tǒng)也是防范籌資和投資風(fēng)險的重要手段。通過建立健全的內(nèi)部審計、財務(wù)管理制度，可以實時監(jiān)控企業(yè)的資金流動情況，提早發(fā)現(xiàn)并解決可能的風(fēng)險問題。例如，對籌資和投資活動進(jìn)行定期的內(nèi)部審計，可以及時發(fā)現(xiàn)并糾正可能的誤區(qū)，以避免導(dǎo)致更大的風(fēng)險。

此外，對于跨國貿(mào)易企業(yè)而言，還需要考慮到外匯風(fēng)險的管理。由于外匯匯率波動可能導(dǎo)致貿(mào)易企業(yè)投資成本的增加，因此企業(yè)在投資時，應(yīng)盡量避免大量涉及外幣的交易，或者采用衍生金融工具對沖匯率風(fēng)險。

（三）注重審計和監(jiān)督資金監(jiān)管

貿(mào)易企業(yè)面臨的資金風(fēng)險問題，需依賴強化審計和監(jiān)督資金管理以進(jìn)行有效的管控。首先，貿(mào)易企業(yè)要實現(xiàn)資金動態(tài)管理，確保企業(yè)資源實現(xiàn)恰當(dāng)使用，并減少可能的財務(wù)風(fēng)險。為此，企業(yè)應(yīng)定期評估資金狀況，制定并提交貿(mào)易資金風(fēng)險評估報告和整改報告，這些步驟對于識別、預(yù)防和解決資金風(fēng)險至關(guān)重要。

其次，貿(mào)易企業(yè)應(yīng)安排專門的責(zé)任人，負(fù)責(zé)監(jiān)督合同履行情況。由專人進(jìn)行跟蹤掛賬的營運資金，能及時追繳應(yīng)收賬款。再者，企業(yè)需與上級審計部門共同審計貿(mào)易資金風(fēng)險，并定期（例如每季度、每半年）進(jìn)行全面的資金風(fēng)險審計，以對資金風(fēng)險現(xiàn)狀、資金占用、業(yè)務(wù)開展?fàn)顩r等進(jìn)行深入探討。為此，貿(mào)易企業(yè)需要根據(jù)規(guī)章制度的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行審計，審計內(nèi)容主要包括業(yè)務(wù)的規(guī)范性、資金保全對策（例如質(zhì)押抵押等）的有效性、合同管理的標(biāo)準(zhǔn)化、客戶準(zhǔn)入審批流程的效力性等進(jìn)行評估。在審計監(jiān)督的推動下，企業(yè)能更好地防范新的貿(mào)易資金風(fēng)險并解決固有的資金風(fēng)險。

最后，審計資源的全面應(yīng)用是促進(jìn)企業(yè)長期穩(wěn)定和可持續(xù)發(fā)展的關(guān)鍵手段。貿(mào)易企業(yè)需要以三年為一個審計周期，全面審計所屬企業(yè)的經(jīng)營管理現(xiàn)狀，主要包括對內(nèi)控制度創(chuàng)建的合理性和執(zhí)行的高效化、經(jīng)營管理的穩(wěn)定性和安全性、資產(chǎn)增值保值現(xiàn)狀、資產(chǎn)負(fù)債比重的科學(xué)性等進(jìn)行審計。

（四）積極運用信息技術(shù)加強安全風(fēng)險防控

隨著科技的迅速發(fā)展，信息技術(shù)已成為企業(yè)用于加強資金安全風(fēng)險防控的重要工具。貿(mào)易企業(yè)也應(yīng)積極運用信息技術(shù)，來提高資金安全管理的有效性和效率。

第一，貿(mào)易企業(yè)需要整合和升級現(xiàn)有的財務(wù)和資金管理系統(tǒng)，通過共享系統(tǒng)和供應(yīng)鏈系統(tǒng)實現(xiàn)信息的集中管理和處理。共享系統(tǒng)允許跨部門和跨業(yè)務(wù)的數(shù)據(jù)交流和訪問，能夠提供全面、實時的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)，使企業(yè)能夠及時準(zhǔn)確地掌握資金流向，預(yù)警潛在的資金風(fēng)險。供應(yīng)鏈系統(tǒng)則可以整合涵蓋企業(yè)采購、生產(chǎn)、銷售、物流等多個環(huán)節(jié)的數(shù)據(jù)信息，形成一個全方位、實時、動態(tài)的管理和控制體系。

第二，貿(mào)易企業(yè)需要建立數(shù)據(jù)分析團(tuán)隊，利用大數(shù)據(jù)和AI工具對歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行深度挖掘和分析。這樣可以發(fā)現(xiàn)隱藏在龐大數(shù)據(jù)背后的資金風(fēng)險模式，預(yù)測未來可能出現(xiàn)的風(fēng)險。同時，通過機器學(xué)習(xí)的方法，可以提高風(fēng)險預(yù)警和決策的精度。

第三，利用區(qū)塊鏈的分布式賬本和智能合約特性，可以實現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部或多方之間的資金流動的自動記錄和追蹤。此外，智能合約可以在各方達(dá)成協(xié)議后自動執(zhí)行合同條款，減少違約風(fēng)險。

第四，貿(mào)易企業(yè)需要建立完善的網(wǎng)絡(luò)安全防護(hù)體系，包括定期進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)安全審計，部署防火墻和入侵檢測系統(tǒng)，對員工進(jìn)行網(wǎng)絡(luò)安全培訓(xùn)等，以保護(hù)企業(yè)財務(wù)信息的安全，防止資金被非法侵占。

總之，貿(mào)易企業(yè)的資金安全管理與風(fēng)險防范問題，對于推動我國貿(mào)易的穩(wěn)定發(fā)展、保障經(jīng)濟(jì)社會的穩(wěn)定，都具有至關(guān)重要的意義。貿(mào)易企業(yè)需要完善的資金安全管理風(fēng)險防范機制、科學(xué)控制籌資和投資風(fēng)險、注重審計和監(jiān)督資金監(jiān)管和積極運用信息技術(shù)加強安全風(fēng)險防控，這樣才能實現(xiàn)貿(mào)易企業(yè)的經(jīng)濟(jì)利益最大化。