組態(tài)視角下商業(yè)銀行數(shù)字化轉型路徑研究
——基于創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的聯(lián)動效應分析

郝 政，呂 佳，楊 蕾，張 勇

（1.韓國國立釜慶大學 技術經(jīng)營大學院，釜山48547；2.吉林師范大學 管理學院，吉林 四平 136000；3.重慶大學 經(jīng)濟與工商管理學院，重慶 400030）

一、引言

近年來，我國數(shù)字經(jīng)濟保持較快增長，對經(jīng)濟的帶動作用不斷提升。黨的二十大報告提出要加快發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟，促進數(shù)字經(jīng)濟和實體經(jīng)濟深度融合，打造具有國際競爭力的數(shù)字產業(yè)集群。近年來，隨著國家相繼出臺的一些支持鼓勵數(shù)字化轉型的規(guī)劃和政策，其重要性和必要性日益顯現(xiàn)，越來越多的行業(yè)及企業(yè)準備或已經(jīng)開始參與數(shù)字化轉型。根據(jù)中國信息通信研究《全球數(shù)字經(jīng)濟白皮書》披露的數(shù)據(jù)，2020 年我國數(shù)字經(jīng)濟規(guī)模達到39.2 萬億元，較去年增加3.3 萬億元，占GDP 比重達到了38.6%，同比提升2.4%（余曉暉，2021）。在數(shù)字經(jīng)濟的發(fā)展過程中，數(shù)字產業(yè)化與產業(yè)數(shù)字化互相促進趨勢明顯，數(shù)字化已經(jīng)成為推動傳統(tǒng)產業(yè)轉型升級的重要手段（王春英和陳宏民，2021）。

《中共中央關于制定國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和二〇三五年遠景目標的建議》明確指出，要“穩(wěn)妥發(fā)展金融科技，加快金融機構數(shù)字化轉型”。2020 年11 月，國務院43 號文鼓勵商業(yè)銀行運用人工智能、大數(shù)據(jù)等數(shù)字技術探索建立風險定價和管控機制，為引導金融機構加快推進數(shù)字化轉型，增強科技應用能力，中國人民銀行金融科技委員會專門制定了《金融科技發(fā)展規(guī)劃（2019—2021）》。2020 年10 月，銀保監(jiān)會主席郭樹清強調“所有金融機構都要抓緊數(shù)字化轉型”?？梢?，商業(yè)銀行的數(shù)字化轉型是一個必由之路，不僅是提升自身競爭力的歷史機遇，也能為服務實體經(jīng)濟奠定更加堅實的基礎。

數(shù)字化轉型是用數(shù)字技術來銜接整個企業(yè)的價值，實現(xiàn)業(yè)務、技術和數(shù)據(jù)的三位一體，其本質是一種涵蓋戰(zhàn)略、組織、流程、價值的創(chuàng)新行為，商業(yè)銀行的數(shù)字化轉型并非簡單地開發(fā)線上產品，而應是對金融機構戰(zhàn)略管理、經(jīng)營文化、內部治理、組織架構、人才能力的創(chuàng)新性再造（張一林等，2021）。但研究表明，并非所有的數(shù)字化轉型都能顯著提升商業(yè)銀行的競爭力，目前多數(shù)銀行均處于轉型探索階段，各商業(yè)銀行在數(shù)字金融認知、產品和組織三個維度的數(shù)字轉型進展上已形成層次梯隊，而高數(shù)字化轉型指數(shù)實際上反映了商業(yè)銀行在數(shù)字時代的整體創(chuàng)新質量（謝絢麗和王詩卉，2021）。因此，從創(chuàng)新質量的視角把握數(shù)字化轉型質量的驅動機理和路徑模式對提升數(shù)字時代商業(yè)銀行的競爭力具有重要意義。為直觀體現(xiàn)商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的政策環(huán)境和整體發(fā)展趨勢，本文根據(jù)北京大學數(shù)字金融研究中心測算的商業(yè)銀行數(shù)字轉型總指數(shù)和增長率（謝絢麗和王詩卉，2021）。

由于現(xiàn)有文獻多基于前因變量相互獨立和因果對稱性的統(tǒng)計技術，側重于控制變量的靜態(tài)假設研究單一因素對創(chuàng)新質量的邊際“凈效應”（Chowdhury et al，2019），在研究多因素復雜因果關系上解釋力有限（Ragin，2009）。而商業(yè)銀行數(shù)字化轉型是一種復雜的創(chuàng)新行為，其涉及的主體（政府、銀行、非銀機構、金融科技公司、企業(yè)等）利益交織，多重要素之間相互依賴，要素之間的不同組合可能產生相同的結果，即可能存在多條等效路徑，具有明顯的組態(tài)效應而非線性特點。因此，從整體視角深入分析多因并發(fā)對數(shù)字化轉型質量的協(xié)同效應尤為必要（Douglas et al，2020）。創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)理論有助于全面認識創(chuàng)新的環(huán)境因素，受到眾多學者的關注，Adne（r2010）將影響創(chuàng)業(yè)質量的多方面因素視為系統(tǒng)要素，并提倡關注各要素的協(xié)同影響，其將創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)認為是一個創(chuàng)新主體之間具有共生耦合、競爭合作等非線性交互關系和復雜網(wǎng)絡特征的典型復雜系統(tǒng)，需要依賴外部環(huán)境的變化與生態(tài)系統(tǒng)的成員參與。而數(shù)字化創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)是一個典型的多元主體之間因數(shù)字技術影響而具有共生耦合性與非線性交互性特征的復雜網(wǎng)絡系統(tǒng)，既繼承了創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的一般特征，也呈現(xiàn)出獨有特征，如創(chuàng)新主體的異質性更強、資源流動更加復雜化、業(yè)務流程更加動態(tài)化、數(shù)據(jù)共享更加開放化等，創(chuàng)新模式通常由傳統(tǒng)的創(chuàng)新網(wǎng)絡轉向具有跨產業(yè)、互補性的創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)，通過創(chuàng)新生態(tài)要素之間的協(xié)同組合實現(xiàn)共同的價值主張（Adner，2006）。

隨著數(shù)字化轉型逐步受到關注，人們對其影響因素的認識更加動態(tài)全面，Cohen（2006）首次提倡關注創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)各要素對數(shù)字化轉型質量的協(xié)同影響機制，以數(shù)字平臺企業(yè)為例，一項數(shù)字業(yè)務通常需要來自不同行業(yè)和專業(yè)領域的公司通過提供不同的硬件設備或軟件服務共同協(xié)作完成，平臺企業(yè)通過以平臺為中心的松散耦合的合作關系協(xié)調生態(tài)系統(tǒng)各個參與者的活動。此外，根據(jù)熊彼特對創(chuàng)新定義，創(chuàng)新是對不同類型知識、能力、技能和資源的重新組合（熊彼特和鄒建平，2013），由于商業(yè)銀行數(shù)字化轉型本質上是引入數(shù)據(jù)生產要素的創(chuàng)新行為，是基于數(shù)字技術基礎對商業(yè)銀行自身知識、能力、技能和資源等創(chuàng)新要素的重新組合，適用創(chuàng)新要素之間組態(tài)關系的視角進行研究?？梢?，創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)作為一種合作治理模式，比傳統(tǒng)創(chuàng)新網(wǎng)絡更加適用于數(shù)字化時代的企業(yè)創(chuàng)新模式和組織結構。

如前文所述，受限于研究對象和計量方法，傳統(tǒng)分析方法與創(chuàng)業(yè)生態(tài)系統(tǒng)理論存在理論與方法不區(qū)配的問題，導致主流研究側重對單一因果關系的探索（Roundy et al，2018）。而基于組態(tài)視角的定性比較分析（QCA）方法，可以通過使用集合理論和布爾運算發(fā)現(xiàn)多種因素的“組態(tài)效應”，以揭示實現(xiàn)等效結果的不同路徑?？梢娊M態(tài)視角更適合研究創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)各要素對創(chuàng)業(yè)質量的協(xié)同影響（杜運周，2019）。

有鑒于此，本文運用創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)理論，提出了研究商業(yè)銀行數(shù)字化轉型路徑的組態(tài)分析框架，并以46家上市銀行（截至2018 年底）為樣本，根據(jù)國資委依據(jù)團體標準T/AIITRE 10001—2020《數(shù)字化轉型參考架構》所確定的數(shù)字化轉型六大新型能力及其所對應的創(chuàng)新生態(tài)要素，運用模糊集定性比較分析（fsQCA）方法，通過分析創(chuàng)新生態(tài)要素組合與商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量之間的關系，揭示創(chuàng)新生態(tài)要素組態(tài)耦合效應對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的影響路徑及背后的復雜因果機制。本文擬解決如下問題：創(chuàng)新要素的耦合構成了那些數(shù)字化轉型生態(tài)？這些要素是否及多大程度上是產生商業(yè)銀行高數(shù)字化轉型質量的必要條件？什么樣的創(chuàng)新生態(tài)可以產生高質量的商業(yè)銀行數(shù)字化轉型路徑？各類商業(yè)銀行尤其是科技基礎薄弱的中小銀行如何找到適應自身現(xiàn)狀的有效路徑？研究這些問題，對于深化數(shù)字化轉型研究及時總結并序時指導現(xiàn)階段商業(yè)銀行數(shù)字化轉型政策層面和實踐領域的相關舉措，具有重要的理論和現(xiàn)實意義。

二、理論基礎

創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的概念源于生物學領域，如同自然界的生態(tài)系統(tǒng)一樣，其形成過程也遵循從要素的隨機選擇逐步演化到結構化社群的規(guī)律。Moore 在1993 年首先提出了創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的概念，他認為單個創(chuàng)新要素或行為之間依賴動態(tài)的協(xié)調與合作再造價值（Moore，1999）?！皠?chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)”概念的提出體現(xiàn)了研究范式的轉變：由關注要素內容向關注要素結構及系統(tǒng)與環(huán)境間的動態(tài)作用機制轉變（曾國屏等，2013）。自創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的概念被提出以來，該理論一直處于不斷修訂和完善中，學術界對其內涵尚未達成共識。在國內，袁智德和宣國良（2000）首先使用了“創(chuàng)新生態(tài)”的概念，從組織、客體、環(huán)境三個層面對創(chuàng)新生態(tài)的組成要素進行了研究。之后，例如，陸玲以自然生物群落的視角研究了創(chuàng)新視野下的企業(yè)群落，以生物學的類比視角揭示創(chuàng)新主體與伙伴及市場環(huán)境之間的復雜關系（陸玲，2001）；劉友金和羅發(fā)友（2004）以生態(tài)學為基礎探討了技術創(chuàng)新群落。隨著技術進步尤其是數(shù)字技術逐步成為新型生產要素，與之相關的創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)也逐漸引起學界重視。例如，楊偉等（2018）對“互聯(lián)網(wǎng)+”背景下創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的內涵特征與形成機理進行了研究；基于Lotka-Volterra 模型對高新技術產業(yè)創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的演化效應與協(xié)同機制進行了研究，有學者認為系統(tǒng)間的能力區(qū)配是提升系統(tǒng)創(chuàng)新績效的前提（劉和東和劉權，2021）；楊偉和劉?。?021）聚焦于人工智能行業(yè)提出了基于生態(tài)流量的數(shù)字創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)演化進行了探索性研究，提出了樞紐型數(shù)字創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的經(jīng)濟流主導演化模式和平臺型數(shù)字創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的生態(tài)流轉換演化模式，如此等等。

盡管已有近30 年的發(fā)展，有關創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的理論研究仍處于概念探討階段，缺乏系統(tǒng)性的理論架構，由于既有研究多基于不同的出發(fā)點，廣泛深入的研究反而進一步削弱了文獻對話與理論互通的便利性，但這并未限制創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)研究的理論價值和現(xiàn)實意義。根據(jù)研究目的和研究對象，本文聚焦于影響數(shù)字化轉型質量的創(chuàng)新要素，即創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)包含的相互作用的制度性、組織性及其他系統(tǒng)性要素。這些要素共同影響數(shù)字化背景下創(chuàng)新機會的識別及商業(yè)化過程（寧連舉等，2022）。雖然數(shù)字化轉型理論與實踐尚屬新興事物，但作為一種與新型生產力要素想結合的創(chuàng)新性技術，仍然引發(fā)了政府、學術界及企業(yè)主體對其進行研究和實踐的濃厚興趣。2020 年發(fā)布的《數(shù)字化轉型參考架構》團體標準（T/AIITRE 10001—2020）將有效實現(xiàn)數(shù)字化轉型的措施分為發(fā)展戰(zhàn)略、新型能力、系統(tǒng)性解決方案、治理體系、業(yè)務創(chuàng)新轉型5 個階段（中關村信息技術和實體經(jīng)濟融合發(fā)展聯(lián)盟，2020）。國務院國有資產監(jiān)督管理委員會（國資委）根據(jù)上述參考架構，結合企業(yè)實踐，開辟了系統(tǒng)總結推廣企業(yè)數(shù)字化轉型經(jīng)驗知識的專題網(wǎng)站，其認為數(shù)字化轉型過程就是一個系統(tǒng)性創(chuàng)新的過程，將國企數(shù)字化轉型所需的六大新型能力概括為與價值創(chuàng)造的載體有關的能力、與價值創(chuàng)造的過程有關的能力、與價值創(chuàng)造的對象有關的能力、與價值創(chuàng)造的合作伙伴有關的能力、與價值創(chuàng)造的主體有關的能力、與價值創(chuàng)造的驅動要素有關的能力（國務院國有資產監(jiān)督管理委員會，2020）。

綜合以往研究和實踐，本文從主要視角、過程方法、發(fā)展階段三個維度概括了商業(yè)銀行數(shù)字化轉型價值體系總體框架，并將數(shù)字化創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的組成要素及其對應的新型能力歸納為6 個方面：數(shù)字人才（主體能力）、數(shù)字渠道（載體能力）、數(shù)字組織（過程能力）、數(shù)字市場（對象能力）、數(shù)字伙伴（合作能力）、數(shù)字技術（技術能力），下面依次具體闡述。

（一）數(shù)字人才（主體能力）

人才是創(chuàng)新行為的首要驅動力，數(shù)字人才是商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的必不可少的智力支撐。以往研究多將創(chuàng)新主體聚焦于公司、社會組織、高校、科研機構或企業(yè)家個人，根據(jù)國外學者的統(tǒng)計研究，隨著技術復雜性的不斷增加，近年來針對創(chuàng)新主體的研究趨向于關注特定層次并針對技術和戰(zhàn)略層面有顛覆性影響的新技術人才的涌現(xiàn)機制，與之相伴隨的是，這也可能造成創(chuàng)新行為的壟斷性，使創(chuàng)新主體之間的差距日益懸殊（Weihu et al，2012），如何促進數(shù)字技術在行業(yè)內部的普惠性值得關注。不同層次商業(yè)銀行間在數(shù)字化轉型方面的優(yōu)勢和差距也印證了這一觀點，謝絢麗和王詩卉對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型指數(shù)的研究發(fā)現(xiàn)，上市銀行尤其是大銀行在數(shù)字化轉型的認知、組織、人才、技術等方面均比中小銀行具有明顯優(yōu)勢（謝絢麗和王詩卉，2021）。因此，伴隨技術復雜性增加而不斷提高人才成本對商業(yè)銀行的數(shù)字化轉型質量可能兼具積極和消極兩方面的影響。

（二）數(shù)字渠道（載體能力）

數(shù)字技術在日常交易場景中最顯著的應用即是支付平臺，隨著各大第三方支付平臺不斷擴展延伸業(yè)務場景，交易頻次和規(guī)模呈現(xiàn)雙高增長的態(tài)勢，也成為商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的切入點和主戰(zhàn)場（戚聿東和肖旭，2020）。戴亦舒等（2018）通過對騰訊眾創(chuàng)空間的案例研究認為創(chuàng)新渠道或載體可以在創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的價值共創(chuàng)中發(fā)揮紐帶作用。在商業(yè)銀行數(shù)字化轉型實踐中，很多銀行對數(shù)字渠道建設進行了多種方式的探索，但運行效果差異很大，就生活類App（Application）的建設來看，陸續(xù)出現(xiàn)了工銀e 生活、建行生活、掌上生活（招商銀行）、浦大喜奔（浦發(fā)銀行）等等，然而在傳統(tǒng)線下零售領域具有獨特優(yōu)勢的郵儲銀行卻在2021 年10月關閉了運行剛滿一年的“郵儲生活”App。隨著實踐的不斷豐富，對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型中的數(shù)字渠道建設路徑的認識仍有待加深，其運營模式、影響機制，尤其在與傳統(tǒng)硬件設施等其他因素交互的情況下，具體如何影響數(shù)字化轉型創(chuàng)新質量，仍需進一步探索。

（三）數(shù)字組織（過程能力）

組織協(xié)同是提升創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)整體效能的關鍵。在創(chuàng)新網(wǎng)絡中，組織應打造與價值創(chuàng)造過程有關的協(xié)同創(chuàng)新能力，縱向貫通生產管理與現(xiàn)場作業(yè)活動，橫向打通供應鏈/產業(yè)鏈各環(huán)節(jié)生產經(jīng)營活動，逐步實現(xiàn)全價值鏈、全要素的動態(tài)配置和全局優(yōu)化（黃海霞和陳勁，2016）。李?。?017）的研究認為，隨著場景化金融成為金融競爭的新高地，商業(yè)銀行不僅需要融入用戶金融行為的個性化場景，還需要圍繞云平臺、大數(shù)據(jù)框架等新一代IT 基礎架構進行組織變革，在組織層面完成場景化金融的轉型升級。

然而，同其他行業(yè)一樣，商業(yè)銀行的業(yè)務品種和服務對象同時包括線上和線下兩種情況。盡管數(shù)字技術的進步正促使組織形態(tài)逐步向平臺化和開放式轉變，但傳統(tǒng)的科層制組織仍是主流且在決策效率方面具有不可替代的優(yōu)勢（黃海霞和陳勁，2016），因而組織結構對于數(shù)字化轉型的影響是否是單向的，即組織結構的數(shù)字化變革越徹底，對組織創(chuàng)新的正面作用越大，目前尚無定論。

（四）數(shù)字市場（對象能力）

創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)視閾下的創(chuàng)新主體與市場之間的關系是中心與外圍的關系，市場（外圍環(huán)境）是創(chuàng)新主體的生存空間和互動對象（趙放和曾國屏，2014）。優(yōu)質的創(chuàng)新生態(tài)環(huán)境可以使圍繞創(chuàng)新的“產-學-研”合作形成集群合力，正如Andersen（2011）所言，“創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)首先是一個成功的創(chuàng)新區(qū)域（如硅谷和班加羅爾），其次才是成功的企業(yè)創(chuàng)新平臺（如iPhone、Android），可以吸引世界范圍內的企業(yè)家和投資者投身其中”。Andersen（2011）同時也指出，巨大的市場規(guī)模可能對勞動力有較高的需求，并導致較高的工資水平，這將給數(shù)字化變革帶來較高的創(chuàng)新成本。因此，規(guī)模較大的需求市場對數(shù)字化轉型創(chuàng)新質量可能兼具積極和消極兩方面的影響。

（五）數(shù)字伙伴（合作能力）

創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)視閾下伙伴關系的內涵明顯復雜于傳統(tǒng)的合作伙伴，伙伴之間通常兼具競爭性與合作性，互相之間的互哺與迭代交替進行，伙伴之間的創(chuàng)新鏈、價值鏈、產品鏈共同是創(chuàng)新網(wǎng)絡和創(chuàng)新生態(tài)的內部機理（Andersen，2011）。組織在創(chuàng)新生態(tài)中與價值創(chuàng)造伙伴有關的能力主要是指生態(tài)合作能力，如與供應鏈上下游、用戶、技術和服務提供商等合作伙伴之間的資源、能力和業(yè)務合作能力。通過構建優(yōu)勢互補、合作共贏的協(xié)作網(wǎng)絡，有助于組織形成良性迭代、可持續(xù)發(fā)展的合作生態(tài)。就商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的實踐來看，合作伙伴既包括金融同業(yè)、金融科技公司等傳統(tǒng)伙伴，還出現(xiàn)了數(shù)據(jù)平臺、交易平臺等新生合作伙伴。團體標準《數(shù)字化轉型參考架構》中將創(chuàng)新生態(tài)中伙伴之間的合作能力細分為供應鏈協(xié)同能力和生態(tài)共建能力（中關村信息技術和實體經(jīng)濟融合發(fā)展聯(lián)盟，2020）?？梢姡瑪?shù)字化轉型過程中的合作伙伴種類繁多、合作方式多樣，尤其與其他創(chuàng)新要素交互的情況下，具體如何影響數(shù)字化轉型創(chuàng)新的質量，仍需進一步探索。

（六）數(shù)字技術（技術能力）

技術是創(chuàng)新行為的核心驅動要素，也是創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)組建的中心和前提（劉友金和羅發(fā)友，2004）。余東華和李云漢（2021）認為影響數(shù)字化轉型成效的關鍵即對數(shù)據(jù)的有效管理。然而，近年來數(shù)字技術的不合理使用造成的平臺壟斷、算法合謀、隱私泄密等風險問題也在不斷涌現(xiàn)，技術對數(shù)字化轉型創(chuàng)新成效的作用值得深思。

綜上所述，創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)中單個要素對創(chuàng)新質量影響的研究及不斷涌現(xiàn)出的數(shù)字化轉型鮮活案例為本文的要素選取提供了依據(jù)。然而，相關研究并未深入挖掘各要素間的復雜交互作用及其對創(chuàng)業(yè)績效的協(xié)同影響（杜運周等，2020）。由于創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)各要素之間同時存在系統(tǒng)共生和競爭交互作用，要素間的相互影響是普遍存在的（楊偉和劉健，2021）。數(shù)字化轉型絕不是一場簡單的技術應用，例如，諸多商業(yè)銀行正在大力推進的敏捷銀行建設，在構建敏捷組織的同時，也在同步鍛造與之相應的數(shù)字人才和數(shù)字渠道。再如，基于自身稟賦形成的不同數(shù)字化轉型路徑，其要素組合需求不同且差異顯著。通過梳理案例也能發(fā)現(xiàn)，諸多數(shù)字化轉型較為成功的中小銀行，通過組建技術聯(lián)盟、加大與金融科技公司或互聯(lián)網(wǎng)平臺的合作等方式，可以有效突破自身科技力量、資產規(guī)模及物理范圍的制約，放大需求市場半徑，走出了小而精的特色化轉型路徑。

針對創(chuàng)新生態(tài)要素之間的復雜交互和協(xié)同耦合特征，組態(tài)視角因其關注“多因一果”“殊途同歸”現(xiàn)象的特點，可以深入挖掘各系統(tǒng)要素與產出之間的非對稱性及等效性復雜因果關系，因而非常適合用來分析創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)各要素對創(chuàng)業(yè)質量的協(xié)同效應（Ragin，2009）。為合理區(qū)配問題與方法，本文引入模糊集定性比較分析方法和NCA 必要性檢驗方法，基于“六大新型能力”和與其對應的創(chuàng)新生態(tài)要素，探析多因素組態(tài)效應對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的影響路徑及背后的復雜因果機制。分析框架如圖1 所示。

圖1 基于六大新型能力的商業(yè)銀行數(shù)字化轉型創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)分析框架

三、研究方法

（一）QCA 方法

本文采用QCA 方法，可以更好地分析創(chuàng)新要素構成的生態(tài)與商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量間的必要和充分因果關系。借助QCA 分析方法的整體視角，基于案例體現(xiàn)的創(chuàng)新要素水平進行跨案例比較分析，致力于探索前因要素的組態(tài)對于高/非高結果的影響路徑，從而揭示不同的創(chuàng)新生態(tài)影響商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的復雜因果機制。此外，fsQCA 方法使用的是布爾代數(shù)且對控制變量不做假設和約束處理，因而不會遺漏變量偏差且比傳統(tǒng)回歸方法更接近動態(tài)復雜的客觀現(xiàn)實世界（杜運周和賈良定，2017）。

綜上，根據(jù)模糊集定性比較分析方法的特點及國內外研究實踐，其研究商業(yè)銀行數(shù)字化轉型至少具有以下方面的優(yōu)點：第一，針對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型案例特性進行直接比較分析，提升研究的信度和效度；第二，對變量之間的復雜因果關系不做人為假設，沒有對控制變量的靜態(tài)束縛，根據(jù)案例反映的措施和數(shù)據(jù)由果溯因，直接分析創(chuàng)業(yè)生態(tài)對鄉(xiāng)村產業(yè)振興質量的影響。第三，不僅可以發(fā)掘有利于商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的創(chuàng)新組態(tài)或能力組合，還可以發(fā)掘制約商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的薄弱環(huán)節(jié)；第四，從數(shù)字化轉型本身所需的能力稟賦組合對商業(yè)銀行進行分類，能為不同類型的商業(yè)銀行提供具有針對性和自適應性且經(jīng)過驗證的轉型路徑，有利于對標借鑒和推廣復制，為稟賦類似的商業(yè)銀行提供現(xiàn)實參考。

（二）樣本和數(shù)據(jù)

作為一種案例研究方法，QCA 遵循理論抽樣而非隨機抽樣的原則（杜運周和賈良定，2017）。本文的結果變量為商業(yè)銀行高/非高數(shù)字化轉型指數(shù)，清晰界定的結果有利于按照“由果溯因”的分析邏輯反向確定“調查范圍”，使案例具有相似性和可比性。為便于充分比較案例和保證結論的外部有效性，Ragin（2009）建議在樣本選擇上還應力求案例間具有一定的異質性。為此，本文在北京大學數(shù)字金融研究中心謝絢麗和王詩卉（2021）的工作論文中所列出的207 家商業(yè)銀行中選取2018 年度年報中公布數(shù)字化轉型相關數(shù)據(jù)的29家上市商業(yè)銀行作為研究對象（各行年報及對外發(fā)布的信息中在數(shù)字化轉型方面均有相對詳細的典型舉措，非常適合進行案例比較研究），符合QCA 方法對中等規(guī)模案例數(shù)量的要求。以上案例的數(shù)字化轉型指數(shù)為北京大學數(shù)字金融研究中心按照統(tǒng)一標準和規(guī)范進行評比的結果，數(shù)字化轉型指數(shù)有一定差距（其中中國銀行最高為192.6，甘肅銀行最低為19.5），此外，案例涵蓋國有五大行、全國性股份制銀行、城商行、農商行等各類銀行，地域跨度覆蓋中東西部，滿足案例選擇的標準同質和條件、結果異質的要求（杜運周和賈良定，2017）。能夠保證案例所用措施因地制宜，具備同樣結果下原因不同的特點，滿足案例選擇的多樣化要求，通過對比分析更有利于找到影響商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的核心因素、邊緣因素和干擾因素。

（三）測量和校準

1.結果變量

根據(jù)北京大學數(shù)字金融研究中心工作論文《測度企業(yè)數(shù)字化轉型的程度及影響：以商業(yè)銀行為例》（謝絢麗和王詩卉，2021）的研究結果，本文使用商業(yè)銀行數(shù)字化轉型指數(shù)來定量描述商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量。其研究對象為2010—2018 年至少具有三年完整年報的221 家商業(yè)銀行，通過認知、組織、與產品3 個子維度和7 個二級指標，使用熵值法和無量綱化處理構建了商業(yè)銀行數(shù)字轉型指數(shù)。其選取的目標銀行2018 年末總資產共計206.49 萬億元，占我國商業(yè)銀行總資產的98.35%，占我國銀行業(yè)金融機構總資產的76.98%，比較具有行業(yè)代表性。

2.條件變量

（1）數(shù)字人才（主體能力）：數(shù)字人才是數(shù)字化轉型的智力支撐和第一要素，國務院國有資產監(jiān)督管理委員會（2020）數(shù)字化轉型知識專欄中將數(shù)字主體有關的新型能力概括為員工賦能能力。參照現(xiàn)有研究對數(shù)字人才變量的選取，可以用數(shù)字人才結構來衡量商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的主體能力（李健，2017）。通過梳理各上市銀行2018 年年報，發(fā)現(xiàn)在54 家銀行之中，僅有29 家銀行披露了科技人員數(shù)量情況，本文具體使用科技人員占總員工比來衡量商業(yè)銀行數(shù)字化轉型中的數(shù)字人才結構。

（2）數(shù)字渠道（載體能力）：國資委在總結國企數(shù)字化轉型的知識專欄中將數(shù)字渠道有關的新型能力定義為對傳統(tǒng)產品的數(shù)字化賦能，代表數(shù)字化背景下創(chuàng)新主體的產品創(chuàng)新能力等，主要包括產品的數(shù)字化研發(fā)、設計等創(chuàng)新能力（國務院國有資產監(jiān)督管理委員會，2020）。在商業(yè)銀行數(shù)字化轉型實踐中，伴隨金融科技運用的日益普及與深化，傳統(tǒng)產品的移動化、數(shù)字化、智能化推進速度也在加快。尤其新冠疫情的爆發(fā)，“非面對面”業(yè)務需求量猛增，對于各家銀行的數(shù)字平臺建設成果與科技實力可謂是一次絕佳的實踐考驗。目前，我國數(shù)字金融服務的主要媒介仍然是手機端。根據(jù)中銀行業(yè)協(xié)會統(tǒng)計，2012 年，我國銀行業(yè)手機銀行交易額約為923.71 萬億元，到2018 年已增長至1936.52 萬億元，手機銀行交易額占比由2012 年的54.37% 上升到2018 年的88.67%（中國銀行業(yè)協(xié)會，2020）。在商業(yè)銀行數(shù)字渠道建設評估方面，中國零售金融智庫發(fā)布的2018 年“手機銀行數(shù)字競爭力TOP 100”榜單可以涵蓋本文選取的29 個商業(yè)銀行案例，該數(shù)據(jù)從用戶規(guī)模粘性、日均啟動使用、商店口碑評分、產品功能體驗四大維度進行綜合評判，對15 項二級指標進行歸一化處理后根據(jù)加權統(tǒng)計得出最終結果，能夠比較全面客觀的展示各商業(yè)銀行的手機銀行競爭力。

（3）數(shù)字組織（過程能力）：國資委在總結國企數(shù)字化轉型的知識專欄中將與數(shù)字組織有關的管理過程能力分為智能生產與現(xiàn)場作業(yè)管控能力、數(shù)字化運營管理能力、信息安全管理能力三個層面（國務院國有資產監(jiān)督管理委員會，2020）。這與謝絢麗和王詩卉（2021）將組織轉型指標的衡量標準聚焦于管理人才數(shù)字化、組織架構數(shù)字化、投資合作數(shù)字化的研究視角相一致。借鑒上述研究，將案例銀行組織轉型指數(shù)作為數(shù)字組織的衡量指標，具體指標及權重如下：是否設置數(shù)字金融相關部門（指標權重14.94%），具有信息科技背景的董事在董事會中所占比例（指標權重26.56%），具有信息科技背景的高管在高管團隊中所占比例（指標權重24.89%），數(shù)字金融相關投資、合作、并購情況（指標權重33.61%）。

（4）數(shù)字市場（對象能力）：國務院國有資產監(jiān)督管理委員會（2020）在總結國企數(shù)字化轉型的知識專欄中將與數(shù)字市場有關的對象能力劃分為需求定義能力、快速響應能力和創(chuàng)新服務能力三個方面?，F(xiàn)有文獻通常使用GDP 來衡量市場規(guī)模（Krause et al，2019），隨著數(shù)字GDP 即數(shù)字經(jīng)濟在經(jīng)濟總量中占比越來越大且已有權威系統(tǒng)的測量數(shù)據(jù)。本文根據(jù)案例銀行營業(yè)網(wǎng)點覆蓋的省域范圍，使用中國產業(yè)信息研究院發(fā)布的2018 年度數(shù)字經(jīng)濟規(guī)模相關數(shù)據(jù)衡量案例銀行的數(shù)字市場指標。具體使用原則如下：對于大型商業(yè)銀行和全國性股份制商業(yè)銀行，使用2018 年度全國數(shù)字經(jīng)濟規(guī)模指標；對于其他上市商業(yè)銀行，使用2018 年度其營業(yè)網(wǎng)點所對應省域的數(shù)字經(jīng)濟規(guī)模進行加總。

（5）數(shù)字伙伴（合作能力）：數(shù)字化轉型中與數(shù)字伙伴有關的合作能力主要指生態(tài)合作能力，包括供應鏈協(xié)同能力和生態(tài)共建能力（國務院國有資產監(jiān)督管理委員會，2020）。由于商業(yè)銀行間規(guī)模、資源、技術等情況各異，在數(shù)字化轉型實踐中，金融科技公司、電商平臺、支付平臺均可以以不同參與方式成為商業(yè)銀行數(shù)字伙伴。參照謝絢麗和王詩卉（2021）研究，將商業(yè)銀行與數(shù)字伙伴之間的合作能力聚焦于組織轉型維度中的投資合作數(shù)字化指標，即數(shù)字金融相關投資、合作、并購情況，指標權重占組織轉型指數(shù)的33.61%。

（6）數(shù)字技術（技術能力）：技術是創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的核心驅動力（戚聿東和肖旭，2020）。數(shù)字化轉型中與價值創(chuàng)造的技術驅動能力主要包括數(shù)據(jù)開發(fā)能力、數(shù)據(jù)管理能力、數(shù)據(jù)業(yè)務培育能力等（國務院國有資產監(jiān)督管理委員會，2020）。參照房漢廷（2010）、黃益平和黃卓（2018）對于金融科技和數(shù)字金融的系統(tǒng)研究及現(xiàn)有文獻，本文具體使用案例銀行對金融科技的投入所占營業(yè)收入的比重來衡量數(shù)字化轉型的技術能力。

3.變量校準

在fsQCA 方法中，6 個創(chuàng)新生態(tài)要素和結果（商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量）被視為一個集合，每個樣本銀行在集合中均有相應的隸屬分數(shù)，給各樣本賦予集合隸屬分數(shù)的過程就是校準（Ragin，2009）。由于本文的研究對象商業(yè)銀行數(shù)字化轉型較為新穎，缺乏校準的理論標準，參考杜運周的研究建議，此種情況較適合運用直接校準法將數(shù)據(jù)轉換為模糊集隸屬分數(shù)（杜運周和賈良定，2017），具體操作為將6 個創(chuàng)新要素與商業(yè)銀行數(shù)字化轉型指數(shù)的校準點（完全隸屬、交叉點和完全不隸屬）分別設定為案例樣本描述性統(tǒng)計的上四分位數(shù)、中位數(shù)與下四分位數(shù)。詳見表1。

表1 目標集合、變量的校準錨點及描述性統(tǒng)計

四、結果分析

（一）單一要素的必要條件分析

1.NCA 方法單一必要條件分析

在NCA（necessary condition analysis）分析結果中，效應量d值表示的是前因要素在多大程度上是結果的必要條件，其的取值范圍為0?1，其中0＜d＜0.1 表示低水平影響，0.1≤d＜0.3 表示中等水平影響，0.3＜d＜0.5 表示水平影響，根據(jù)Dul 的研究建議，NCA 分析結果還要同時參考顯著性結果P值，即P值要大于0.5（DUl J，2016）。

表2 是使用NCA 方法對6 個前因條件進行分析的結果，為對結果進行比較測試，采用了回歸上限技術（CR）和包絡上限技術（CE）兩種不同的估計方法分別計算得出效應量d值和顯著性p值。

表2 NCA 方法單一必要條件分析結果

綜合來看，兩種方法得出的主體能力要素的P值均高于0.5，能夠表現(xiàn)出對于商業(yè)銀行高數(shù)字化轉型質量的顯著性，但效應量顯示其為低水平影響（d＜0.1）。包絡上限技術（CE）測得技術能力要素對結果具有高顯著性影響，但效應量亦顯示其為低水平影響（d＜0.1）。其他前因要素中的載體能力、過程能力、對象能力、合作能力的效應量均顯示對結果具有高水平影響（d＞0.3），但顯著性水平均太低（p＜0.5）。綜上，從NCA 方法對變量的分析結果來看，6 類因素均不單獨構成鄉(xiāng)村產業(yè)興旺度的必要條件。

3.QCA 必要性檢驗結果

為對結果進行交叉驗證，本文進一步采用QCA 方法檢驗了單一條件變量的必要性。根據(jù)現(xiàn)有文獻，QCA 必要條件的一致性判斷標準比較統(tǒng)一，大都采用0.9 的較高閾值（杜運周和賈良定，2017）。見表3，本文所選取的數(shù)字化轉型所需的六大新型能力及其所對應的創(chuàng)新生態(tài)單獨作為必要條件的一致性結果都小于0.9，按照Ragin（Ragin，2009）提出的必要性檢驗界定標準，各單一條件的必要性均處于較低水平?？梢妰煞N方法取得的結果一致，說明在創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)各前因要素中并不存在促進高數(shù)字化轉型質量的單一必要條件。

表3 QCA 方法單一必要條件分析結果

（二）商業(yè)銀行高數(shù)字化轉型質量的充分性分析

前因條件組態(tài)的充分性分析是QCA 方法的核心，主要目的是分析創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)的不同因素交叉組合形成的前因組態(tài)對于結果變量的充分性，一般通過構建真值表、完善真值表和分析真值表三個核心步驟來完成。案例頻數(shù)、原始一致性分數(shù)和PRI（proportional reduction in inconsistency）一致性分數(shù)的確定是構建真值表的關鍵。根據(jù)Ragin 的相關研究，案例頻數(shù)閾值的設置原則為至少保留案例總數(shù)的75%（Ragin，2009），由于本文案例數(shù)為29，屬于QCA 分析中的中等樣本，故將案例頻數(shù)閾值設置為1。根據(jù)杜運周和賈良定（2017）的研究建議，本文將PRI 的臨界值設定為0.75，將原始一致性閾值設定為0.8。

表4 為fsQCA 方法的分析結果，在進行組態(tài)分析之前，先就表4 相關數(shù)據(jù)的意義進行說明：一致性（consistency cutoff）表示組態(tài)中大于一致性閾值的最低實際數(shù)；原生覆蓋度（raw coverage）表示該條件組合解釋結果的程度；唯一覆蓋度（unique coverage）表示由該條件組合唯一解釋（除去與其他解共同解釋部分）結果的比例或程度；整體方案的一致性（solution consistency）表示子集關系成立的程度。根據(jù)分析結果，本文針對商業(yè)銀行高/非高數(shù)字化轉型質量的組態(tài)一致性均取0.8 作為標準。根據(jù)4 個組態(tài)的核心條件及背后案例的解釋邏輯，本文發(fā)現(xiàn)了3 條驅動商業(yè)銀行高數(shù)字化轉型質量的模式：“渠道+組織”雙輪驅動的點軸發(fā)展模式、“市場+伙伴”要素聚合的多極網(wǎng)絡模式、“人才+技術”雙重挖潛的業(yè)務極核模式。下文將結合相關理論和對應的案例進行具體詮釋。

表4 商業(yè)銀行高/非高數(shù)字化轉型質量的組態(tài)

1.點軸發(fā)展模式

由組態(tài)S1 發(fā)現(xiàn)的點軸發(fā)展模式即通過創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)中的數(shù)字渠道、數(shù)字組織要素雙輪驅動數(shù)字化轉型質量。點軸發(fā)展模式主要由微觀的內部支撐點和宏觀的外部發(fā)展軸共同構成（圖2），內部支撐是指符合數(shù)字化運行規(guī)則的組織架構，而手機銀行、網(wǎng)上銀行等數(shù)字化渠道將與客戶、金融科技公司、電商平臺等生態(tài)相關群體與組織交點的權、責、利鏈接成價值軸線，從而實現(xiàn)數(shù)值化轉型的內外互動。

圖2 “渠道+組織”雙輪驅動的點軸發(fā)展模式內涵

此路徑主要受完善的數(shù)字渠道和敏捷高效的數(shù)字化組織驅動，在兩者水平較高的創(chuàng)新生態(tài)下，即使其他條件暫時不完備，比如本地市場規(guī)模和政府規(guī)模雙低的情況下，仍然可以克服區(qū)域數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展薄弱、服務范圍有限、合作伙伴欠缺等現(xiàn)實條件的制約，對于“船小好掉頭”，組織效率優(yōu)勢突出的區(qū)域性中小銀行有顯著的借鑒意義。中國人民銀行2019 年印發(fā)的《金融科技（FinTech）發(fā)展規(guī)劃（2019—2021）》中列出了將組織數(shù)字化轉型與拓寬數(shù)字金融渠道相結合的措施，并將其作為賦能金融服務提質增效的重要手段（蔣向利，2019）。李健的研究也印證了這一結論，他認為數(shù)字經(jīng)濟時代使互聯(lián)網(wǎng)商業(yè)場景與金融服務隨時隨地無縫對接，共同組成數(shù)字生態(tài)，商業(yè)銀行的面向客戶金融行為的數(shù)字化渠道建設和組織內部的IT 基礎架構建設是全面融入數(shù)字化金額場景的基礎（李健，2017）。

根據(jù)fsQCA 軟件的運算結果，此驅動機制下的S1 組態(tài)共有9 個案例，其中上海銀行、重慶農商行、中原銀行、鄭州銀行區(qū)域特征明顯，其數(shù)字化轉型實踐對于同類銀行具有重要推廣意義。作為上海市國資委、經(jīng)信委和科委聯(lián)合主辦的“2021 上海國資國企數(shù)字化轉型創(chuàng)新大賽”重點推介的數(shù)字化轉型標桿企業(yè)，上海銀行走出一條符合自身實際的“線上化、數(shù)字化、智能化”轉型路徑：在組織轉型方面，改變傳統(tǒng)按技術架構設置開發(fā)部門的模式，按照交付/中臺模式調整軟件研發(fā)組織，打造敏捷融合的交付前臺和穩(wěn)健專業(yè)支撐中臺。以“掌上行”全行經(jīng)營管理數(shù)據(jù)信息平臺建設為抓手，在全行各領域全面推進數(shù)字化轉型；在渠道建設方面，打造線上化服務體系，聚焦互聯(lián)網(wǎng)金融、供應鏈金融，健全場景化開放互聯(lián)能力，基于微服務架構構建互聯(lián)網(wǎng)金融服務平臺，對外開放逾500 個金融服務接口，服務線上個人客戶已超4000 萬戶。截至2018 年底，供應鏈金融去年服務企業(yè)數(shù)較上年末增長超過256%；微信渠道智能機器人問題解決率及自助分流率均達95%以上。

2.多極網(wǎng)絡模式

由組態(tài)S2 發(fā)現(xiàn)的多極網(wǎng)絡模式即通過聚集整合創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)中的數(shù)字市場、數(shù)字伙伴要素來驅動數(shù)字化轉型。多極網(wǎng)絡模式是以增長極為基礎的網(wǎng)絡狀轉型結構，根據(jù)中國信通院《中國數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展與就業(yè)白皮書（2018）》，數(shù)字經(jīng)濟的形成基礎為具備多個增長極、增長極間存在空間或產業(yè)關聯(lián)，即多極支撐、軸帶銜接、網(wǎng)絡關聯(lián)（中國信息通信研究院，2019）。實踐中，數(shù)字市場是商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的空間增長極，而由業(yè)務結盟組成的數(shù)字伙伴則共同構成了產業(yè)增長極，兩大增長極之間互相支撐關聯(lián)，共同構成數(shù)字化轉型的動力網(wǎng)絡。

此路徑主要受龐大的數(shù)字市場和豐富的數(shù)字伙伴驅動，在兩者水平較高的創(chuàng)新生態(tài)下，即使數(shù)字渠道、組織轉型暫時不到位，自身人才、技術相對不充裕，仍可以憑借強大的市場覆蓋度和專業(yè)的外包合作伙伴取得數(shù)字化轉型的進展，對于體量龐大的全國性商業(yè)銀行有普適的借鑒意義。

吳朝平（2020）通過對金融科技背景下商業(yè)銀行轉型升級方向的研究指出，具有市場范圍優(yōu)勢的全國性商業(yè)銀行更有能力融入與客戶發(fā)生直接業(yè)務往來的外部生態(tài)，種類繁多、層次不同、定位各異的合作伙伴可以不僅能極大減少大量外部生態(tài)的抵觸心理，而且能激發(fā)外部生態(tài)與商業(yè)銀行合作的主觀意愿，助力商業(yè)銀行生態(tài)圈場景的做大做強。劉緒光等（2021）基于差異化核心能力視角對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型中跨業(yè)態(tài)合作的研究也證明，市場范圍本身不僅意味著客戶覆蓋的廣泛性，還因技術復雜性、需求多樣性、產品豐富性等中介效應導致合作伙伴的多樣化，大型商業(yè)銀行的數(shù)字化跨業(yè)態(tài)合作在為更廣大客戶群體提供金融服務的同時，也提高了銀行在用戶獲取、數(shù)據(jù)協(xié)同、產品創(chuàng)新等方面的能力，提升銀行在未來競爭中的競爭力，包括增加用戶黏性、打通“數(shù)據(jù)孤島”、更準確的“風險畫像”、擴展知識邊界、降低交易成本等，有助于對沖組織機構龐大帶來的渠道建設和組織轉型壓力。

根據(jù)fsQCA 軟件的運算結果，此驅動機制下的S2 組態(tài)共有9 個案例，全面涵蓋了五大國有商業(yè)銀行及光大銀行、興業(yè)銀行、招商銀行、民生銀行等全國性股份制商業(yè)銀行，進一步印證了此路徑適用于業(yè)務范圍覆蓋全國市場、數(shù)字化合作伙伴類型豐富的商業(yè)銀行，案例銀行的轉型實踐對于其他全國性商業(yè)銀行及規(guī)模較大，正在拓寬市場范圍的其他商業(yè)銀行具有重要推廣意義。例如，浦發(fā)銀行2018 年7 月發(fā)布了API 無界開放銀行，基于覆蓋全國市場的客戶，聚集數(shù)字化合作伙伴，將場景金融融入互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)；建設銀行2018 年7 月推出公有云平臺，對外開放安心養(yǎng)老、黨群綜合服務、頭像識別等服務。此外，于智能手環(huán)、微信公眾號、微信小程序、支付寶生活號等新型伙伴的合作模式也在快速涌現(xiàn)，如：建設銀行推出龍支付米動手環(huán)，中國銀行推出定制版智能支付手環(huán)等等。

3.業(yè)務極核模式

在組態(tài)S3 發(fā)現(xiàn)的業(yè)務極核模式中，數(shù)字人才和數(shù)字技術在數(shù)字市場和數(shù)字伙伴缺失的限制下發(fā)揮了核心驅動作用，數(shù)字渠道的存在及數(shù)字組織的缺失發(fā)揮了輔助性作用，該路徑可以解釋部分數(shù)字化轉型表現(xiàn)較好的地方性中小銀行采取的措施。根據(jù)中國信通院《中國數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展與就業(yè)白皮書（2018）》，數(shù)字經(jīng)濟中的業(yè)務極核模式是指將某一核心優(yōu)勢業(yè)務作為數(shù)字化轉型的增長極，通過支配、乘數(shù)、極化與擴散效應對其他業(yè)務及整體數(shù)字化轉型產生輻射帶動作用（中國信息通信研究院，2019）。實踐中，城商行、農商行等地方中小銀行在業(yè)務范圍、金融牌照、客戶規(guī)模、合作伙伴等方面的優(yōu)勢先天不足，但通過人才和技術挖潛的“小而精”的做法仍然可以在數(shù)字化轉型方面取得一席之地（劉緒光等，2021）。

具體而言，圍繞拳頭產品進行的數(shù)字化轉型產生的業(yè)務增長極可以產生虹吸效應，吸納區(qū)域內的資金、人才、技術等生產要素，隨著時間推移，增長極會對其他業(yè)務乃至整體數(shù)字化轉型提供技術水平、管理方式、思想觀念、價值觀念等能力儲備。此驅動機制下的典型案例是青島銀行和重慶銀行。青島銀行圍繞內部挖潛的數(shù)字化轉型實踐使其獲得《金融時報》發(fā)起并主辦，國家金融與發(fā)展實驗室提供學術支持及數(shù)據(jù)分析的2019 年“年度最佳數(shù)字化經(jīng)營中小銀行”獎項，其圍繞傳統(tǒng)業(yè)務的“數(shù)字挖潛”取得了諸多成效：作為全國首家全網(wǎng)點覆蓋5G 的銀行，其以生活化的客戶體驗、場景化的營銷互動、全渠道的服務協(xié)同為突出特色，對傳統(tǒng)網(wǎng)點完成了移動化、數(shù)字化、智能化轉型升級，目前，青島銀行智慧網(wǎng)點項目推廣率達95%，基本業(yè)務辦理平均提速75%，并將網(wǎng)點服務與出行、住房、教育、健康、養(yǎng)老、社區(qū)、公共服務等各行業(yè)“全連接”，使各種生活場景、定制化服務觸手可及，構建起“線上+線下”“金融+非金融”的場景化服務體系。重慶銀行圍繞自身業(yè)務優(yōu)勢打造了運營數(shù)據(jù)全聚合、管理全聚合、風控全聚合的一體化管控平臺，以“數(shù)據(jù)+模型”邏輯量化識別風險，實現(xiàn)智能化精準風控，其中對涉賭涉詐賬戶命中率超90%。

（三）商業(yè)銀行非高數(shù)字化轉型質量的充分性分析

考慮到QCA 方法的因果非對稱性（導致結果出現(xiàn)和缺席的條件是非對稱的），為全面深入理解商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的驅動機制，本文進一步分析了導致非高數(shù)字化轉型質量的組態(tài)。參考杜運周（2019）的做法，取高數(shù)字化轉型質量的非集進行校準，分析結果詳見表4（組態(tài)SN1、SN2、SN3 和SN4）。根據(jù)組態(tài)SN1 的結果，如果缺乏高數(shù)字化渠道建設水平、高金融科技投入，即使有高的數(shù)字化組織架構和數(shù)字化合作伙伴，商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量也不會高。組態(tài)SN2 和SN3 的結果與常識判斷一致，在缺乏高數(shù)字化渠道建設水平、高金融科技投入且其他創(chuàng)新要素不存在的情況下，單靠商業(yè)銀行內部的數(shù)字化人才投入或外部的數(shù)字化市場驅動，是無法形成提高數(shù)字化轉型質量的。根據(jù)組態(tài)SN4 的結果，如果缺乏高數(shù)字化渠道建設水平、高數(shù)字化合作水平且其他創(chuàng)新要素不存在，單靠技術能力提升即金融科技投入，是無法提高商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的，這也從側面印證了商業(yè)銀行的數(shù)字化轉型是一項系統(tǒng)工程，需要創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)各要素的高效耦合及協(xié)同演進，絕非單靠數(shù)字化技術改造就能實現(xiàn)的。

根據(jù)以上分析，結合核心驅動因素，本文將束縛商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的路徑歸納為“渠道+技術”抑制型和“渠道+伙伴”抑制型兩種類型。黃海霞和陳勁（2016）關于創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)協(xié)同創(chuàng)新網(wǎng)絡模式的研究認為，渠道和技術分別是組織外部和內部參與協(xié)同創(chuàng)新的網(wǎng)絡節(jié)點，是創(chuàng)新系統(tǒng)實現(xiàn)知識增值的核心環(huán)節(jié)。一個典型的案例即是郵儲銀行的“郵儲生活”App，其運行不到一年即被下架的原因即是自身渠道建設和技術投入不足，由于過度依賴合作伙伴，事實上“郵儲生活”已經(jīng)成為淘寶、京東、拼多多等第三方平臺的引流工具，這嚴重削弱了自身的客戶吸引力及資金沉淀功能。

（四）穩(wěn)健性檢驗

本文參照張明和杜運周和賈良定的研究建議（2017），將產生鄉(xiāng)村高產業(yè)興旺度的案例頻數(shù)閾值由1 提高至2，產生的組態(tài)基本一致（因圖表信息所反映的各項效應一致，在此略去，下同）。在穩(wěn)健性檢驗中將PRI（proportional reduction in inconsistency）一致性由0.75 調整至0.8，產生的組態(tài)基本一致。

由于案例頻數(shù)由1 提高至2，致使案例數(shù)量小于新閾值2 的組態(tài)S1 和S4 被作為邏輯余項消除掉，所得到的的新解具有更核心的解釋力將PRI 由0.75 提高至0.8 后，檢驗解雖然缺失了兩列組態(tài)，但各項數(shù)據(jù)均有檢驗前的樣本數(shù)據(jù)一致，檢驗解明顯可作為原解的子集，且所得到的新解具有更核心的解釋力（表略）。根據(jù)Ragin（2009）對于穩(wěn)健性檢驗的相關論述，可認為結果非常穩(wěn)健。

五、結論與展望

（一）研究結論

符合自身特點的創(chuàng)新生態(tài)組合是商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的關鍵，如何優(yōu)化組合六大新型能力提升數(shù)字化轉型質量是本文關注的焦點。本文基于創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)要素組態(tài)框架，結合QCA 和NCA 兩種正在興起的新方法，以29 家商業(yè)銀行為研究樣本，探討了主體能力（數(shù)字人才）、載體能力（數(shù)字渠道）、過程能力（數(shù)字組織）、對象能力（數(shù)字市場）、合作能力（數(shù)字伙伴）、技術能力（數(shù)字技術）6 大創(chuàng)新要素組態(tài)形成的創(chuàng)新生態(tài)對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的協(xié)同影響機制。主要結論如下：

（1）通過NCA 方法和QCA 必要性分析方法雙重檢驗發(fā)現(xiàn)，單個創(chuàng)新要素或新型能力并不構成促進商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的必要條件，這說明單方面創(chuàng)新要素對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的促進作用有限。

（2）發(fā)現(xiàn)3 條驅動商業(yè)銀行高數(shù)字化轉型質量的路徑模式：“渠道+組織”雙輪驅動的點軸發(fā)展模式、“市場+伙伴”要素聚合的多極網(wǎng)絡模式、“人才+技術”雙重挖潛的業(yè)務極核模式，分別對區(qū)域性股份制銀行、全國性商業(yè)銀行和立足當?shù)氐闹行°y行具有對標啟示作用。

值得注意的是，數(shù)字市場和數(shù)字技術在促進數(shù)字化轉型質量時所發(fā)揮的作用是互補的，這一發(fā)現(xiàn)對于戰(zhàn)略制定和實踐推廣均有較大的指導意義：即各種類型的商業(yè)銀行均可根據(jù)自身發(fā)展的內外部環(huán)境選擇適合自己的數(shù)字化轉型模式，全國性商業(yè)銀行可以借助豐富的客戶需求及多樣的合作伙伴探索數(shù)字化賦能、平臺融入、自建生態(tài)等促進數(shù)字化轉型；而立足當?shù)氐闹行°y行，沒有必要盲目跟風建設超出自身駕馭能力的數(shù)字基礎設施，將有限的人才和技術賦能傳統(tǒng)上優(yōu)勢突出的拳頭業(yè)務或產品應該是當務之急和現(xiàn)實選擇。

（3）如上文所述，發(fā)現(xiàn)兩條制約商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的路徑，呈現(xiàn)出渠道、技術、伙伴的的核心作用，據(jù)此分為“渠道+技術”抑制型和“渠道+伙伴”抑制型兩類路徑。這也從反面印證了數(shù)字化轉型中的自主和合作均不可偏廢，這對目前各商業(yè)銀行正在加快布局構建生態(tài)場景的措施路徑具有重要警示作用。

（二）理論貢獻

（1）本文以創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)理論為理論基礎，以數(shù)字化轉型新型能力為實踐依托，基于組態(tài)視角，結合當前快速發(fā)展的數(shù)字經(jīng)濟的時代背景和鮮活實踐，提出了有關商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的協(xié)同性分析框架。與現(xiàn)有文獻多側重于單因素因果關系研究不同（杜運周和賈良定，2017），本文將傳統(tǒng)創(chuàng)新生態(tài)研究中的多種要素納入同一分析框架，并結合企業(yè)數(shù)字化轉型所需的新型能力建設，衍生出了影響商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的6 項條件，回應了對于數(shù)字化轉型創(chuàng)新生態(tài)要素耦合研究的呼吁，為實證分析多重因素并發(fā)影響商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量提供了理論視角。雖然之前的創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)理論試圖將各方面因素進行整合考慮，但受限于傳統(tǒng)計量分析變量維度空間的限制，對多重因素間的組合效應鮮有涉及（戚聿東和肖旭，2020）。在這一層面上，該協(xié)同性分析框架拓展了創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)理論在分析多重因素關系組合上的應用，有助于深入理解影響商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的宏觀情境和微觀機制。

（2）本文將商業(yè)銀行數(shù)字化轉型路徑作為研究對象，理論、案例、數(shù)據(jù)交叉互證，為更合理細致地分類理解創(chuàng)新要素與數(shù)字化轉型質量之間的因果復雜性提供了理論參考和實踐啟發(fā)。由于數(shù)字經(jīng)濟及數(shù)字化轉型進展迅速，經(jīng)驗、數(shù)據(jù)不足和理論總結滯后的現(xiàn)象同步存在，目前研究多聚焦于就事論事的“現(xiàn)象概括”和“路徑總結”階段，基于因果驗證基礎上的路徑總結及推廣研究并不多見。由于現(xiàn)象驅動尋找原因的研究方法比使用面板數(shù)據(jù)揭示新生事物規(guī)律的方式更具時效性、具體性、邏輯性，近年來，現(xiàn)象驅動的研究范式開始逐步受到重視，AMR（Academy of Management Review）期刊的副主編Ployhar（t2019）專門撰文提倡現(xiàn)象驅動的研究?；诎咐陨砺窂郊皩嵭нM行的實踐總結和理論發(fā)掘，有利于為探索并推廣商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的多元路徑提供更具體的指導。

（3）組態(tài)視角的因果非對稱性分析比變量回歸分析中的因果對稱假設更符合現(xiàn)實世界的復雜性。傳統(tǒng)回歸分析往往忽略對產生“非高因變量”或“非低因變量”原因的分析。本文將QCA 方法引入商業(yè)銀行數(shù)字化轉型，不僅有助于發(fā)掘起正向驅動作用的多重等效驅動路徑，而且從“因果非對稱性”角度進一步挖掘了非高數(shù)字化轉型質量的驅動機制，發(fā)現(xiàn)了忽視自身渠道建設且技術投入不足或不重視專業(yè)化的合作伙伴均會對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型產生核心制約作用。同時，本文將QCA 方法引入商業(yè)銀行數(shù)字化轉型的研究視野，也拓寬了QCA 方法的應用領域。

（三）路徑啟示

本文的研究結論可為決策層面提供以下兩方面路徑啟示：

（1）商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量受多方面因素的協(xié)同影響，通過創(chuàng)新要素組合（新型能力組合）促進數(shù)字化轉型質量具有不同的路徑選擇。本文研究發(fā)現(xiàn)，多重要素可通過“殊途同歸”的方式提升商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量。各類商業(yè)銀行在不同的資源約束條件下不能也沒必要同時兼顧所有要素（能力），結合自身資源稟賦有的放矢的合理調動創(chuàng)新資源（新型能力）更能體現(xiàn)管理水平。

（2）數(shù)字渠道對商業(yè)銀行數(shù)字化轉型質量的影響應當引起足夠重視。所謂“成也伙伴，敗也伙伴”，隨著場景金融的不斷深化，各類數(shù)字伙伴與商業(yè)銀行和已深度融合（李健，2017）。本文發(fā)現(xiàn)雖然數(shù)字渠道（手機銀行、網(wǎng)銀、微信銀行及生活類App 等線上平臺）并未在產生高數(shù)字化轉型質量的組態(tài)中發(fā)揮核心驅動作用，但其對數(shù)字市場具有明顯的互補作用。通過案例也能進一步印證，越是客戶數(shù)量和市場范圍較小的銀行，數(shù)字渠道等軟件設施的發(fā)展越能彌補市場的不足，這對于中小銀行的技術趕超具有非常現(xiàn)實的意義。而放棄自身渠道建設過度依賴平臺伙伴的引流是不切實際的，即使市場較大的全國性商業(yè)銀行依舊無法實現(xiàn)吸引客戶的目的。因此，商業(yè)銀行應大力推進自有數(shù)字渠道的建設，在此基礎上逐步融入就醫(yī)、出行、理財、外賣等各類生活場景，使之成為增加客戶黏性，形成價值沉淀的軟環(huán)境。

（四）不足與展望

本文也存在以下不足，有必要在后續(xù)研究中進行改進：①數(shù)字化轉型在國內尚屬新生事物，隨著理論發(fā)展和實踐的推進尤其是“元宇宙”概念的出現(xiàn)，人們對其認識仍處于不斷深化的過程中，本文的分析框架仍源于傳統(tǒng)的創(chuàng)新行為，對于深入剖析數(shù)字經(jīng)濟時代創(chuàng)新行為的全面內涵仍難免“掛萬漏一”，如近期有學者專門論述了元宇宙背景下的人工智能和虛擬網(wǎng)點對于銀行未來數(shù)字化轉型的重要性；②樣本選取上，只選取了部分披露科技投入的上市銀行，對于在數(shù)字化轉型方面具有先天優(yōu)勢的微眾銀行、網(wǎng)商銀行、百信銀行等互聯(lián)網(wǎng)銀行未予涉及，根據(jù)現(xiàn)有資料，互聯(lián)網(wǎng)銀行乃至部分民營銀行在數(shù)字化轉型方面均進行了戰(zhàn)略部署，對于這些特色鮮明的轉型路徑，單獨的研究尤其必要；③過度依賴二手數(shù)據(jù)，沒有深入一線開展“田野調研”。由于二手數(shù)據(jù)的滯后性及權威的數(shù)字化調統(tǒng)體系并未真正建立，許多反映最新進展的數(shù)據(jù)不可得，越是研究創(chuàng)新行為，現(xiàn)場調研越是必要的。例如，數(shù)字渠道要素，單純的手機銀行用戶數(shù)量并不能全部解釋這一變量。這些都是下一步研究應當足夠重視的重要視角。